商业银行业务管理第五章现金资产管理精讲课件.ppt

1、 第五章第五章 现金资产管理现金资产管理v 商业银行是高负债经营的金融企业，经营的对象是货币，商业银行是高负债经营的金融企业，经营的对象是货币，在日常经营活动中，商业银行为了保持清偿力和获取更在日常经营活动中，商业银行为了保持清偿力和获取更有利的投资机会，必须持有一定比例的现金等高流动性有利的投资机会，必须持有一定比例的现金等高流动性资产，并对其进行科学管理。因此，现金资产业务也是资产，并对其进行科学管理。因此，现金资产业务也是商业银行管理的一项重要内容。商业银行管理的一项重要内容。学习目标学习目标v 了解现金资产的构成及来源了解现金资产的构成及来源 v 掌握现金资产管理的目的和原则掌握现金资

2、产管理的目的和原则 v 掌握准备金、库存现金和同业存款管理掌握准备金、库存现金和同业存款管理 第一节第一节 现金资产的构成及来源现金资产的构成及来源一、现金资产的构成一、现金资产的构成二、现金资产的来源二、现金资产的来源一、现金资产的构成一、现金资产的构成狭义的现金资产：库存现金狭义的现金资产：库存现金广义的现金资产：广义的现金资产：一般意义上的现金资产是广义的现一般意义上的现金资产是广义的现金资产，指银行持有的库存现金以及与现金等同的可随金资产，指银行持有的库存现金以及与现金等同的可随时用于支付的银行资产。包括时用于支付的银行资产。包括： 库存现金库存现金 在央行的存款在央行的存款 存放同业

3、存放同业 托收中的现金托收中的现金v库存现金：银行保存在金库中的现钞和硬币库存现金：银行保存在金库中的现钞和硬币v主要作用：主要作用：应付客户提现、银行日常零星开支应付客户提现、银行日常零星开支 任何一家营业性的金融机构，都必须保存一定任何一家营业性的金融机构，都必须保存一定数量的现金。数量的现金。 库存现金是非赢利性资产，需花费大量保管费库存现金是非赢利性资产，需花费大量保管费用，不宜保存太多。用，不宜保存太多。 库存现金的经营原则：适度规模。库存现金的经营原则：适度规模。 关于在中央银行的存款关于在中央银行的存款v 即存款准备金。即存款准备金。构成：构成： 法定存款准备金。法定存款准备金。

4、按照法定比率向央行缴存的存款准按照法定比率向央行缴存的存款准备金。是央行调节信用的政策手段，一般不得动用；备金。是央行调节信用的政策手段，一般不得动用；具有强制性；随存款调整。具有强制性；随存款调整。 超额准备金。超额准备金。是商业银行的可用资金。可用于日常的是商业银行的可用资金。可用于日常的各种支付和贷放活动各种支付和贷放活动 ；也可随时从该帐户上提取现金；也可随时从该帐户上提取现金 广义的超额准备金：广义的超额准备金：指商业银行吸收的存款中扣除法指商业银行吸收的存款中扣除法定存款准备金以后的余额，即商业银行可用资金；定存款准备金以后的余额，即商业银行可用资金； 狭义的超额准备金：狭义的超额

5、准备金：指在存款准备金账户中，超过了指在存款准备金账户中，超过了法定存款准备金的那部分存款。法定存款准备金的那部分存款。 关于存放同业存款和托收中的现金关于存放同业存款和托收中的现金存放同业存款：存放同业存款：v 指商业银行存放在代理行和相关银行的存款。指商业银行存放在代理行和相关银行的存款。v 便于银行在同业之间开展代理业务和结算收付。便于银行在同业之间开展代理业务和结算收付。v 存放同业的存款属于活期存款性质，随时支用，可视存放同业的存款属于活期存款性质，随时支用，可视同现金资产；同现金资产；托收中的现金：托收中的现金：v 指在银行间确认与转账过程中的支票金额。指在银行间确认与转账过程中的

6、支票金额。v 当个人、企业或政府部门将其收到的支票存入银行时，当个人、企业或政府部门将其收到的支票存入银行时，不能立即调动该款项，必须在银行经过一定时间确认不能立即调动该款项，必须在银行经过一定时间确认后方可提现使用。后方可提现使用。 二、现金资产的来源二、现金资产的来源（一）资产类现金来源（一）资产类现金来源银行投资于各种短期证券，这些短期证券到期或出售后可取银行投资于各种短期证券，这些短期证券到期或出售后可取得现金；该类现金来源通过资产管理取得。得现金；该类现金来源通过资产管理取得。v现金现金: :银行持有的现金银行持有的现金v存放央行的超额准备金：存放央行的超额准备金：如银行在央行的准备

7、金超过如银行在央行的准备金超过法定额度，可取出满足临时性现金需求。法定额度，可取出满足临时性现金需求。v短期证券：短期证券：各种短期政府债券及其他各种即将到期的证各种短期政府债券及其他各种即将到期的证券是容易转换成现金的高流动性资产，政府债券具有风险较券是容易转换成现金的高流动性资产，政府债券具有风险较小、极易变现的特点。小、极易变现的特点。v 各种商业票据：各种商业票据：优质的优质的商业票据有良好的变现能力，商业票据有良好的变现能力，风险较小。风险较小。v其他有变现能力的资产：其他有变现能力的资产：地方政府债券、其他各地方政府债券、其他各种政府机构债券种政府机构债券v证券回购协议：证券回购协

8、议：银行在资金充足时可临时购买政府银行在资金充足时可临时购买政府或其他证券，获取利息收入；同时，证券的卖方同意在或其他证券，获取利息收入；同时，证券的卖方同意在将来某一时间以确定的价格购回这些证券。银行若需现将来某一时间以确定的价格购回这些证券。银行若需现金，返售这部分金融证券便可以取得现金。金，返售这部分金融证券便可以取得现金。（二）负债类的现金来源（二）负债类的现金来源银行通过各种途径拆入的现金，现金来源通过负债管理得银行通过各种途径拆入的现金，现金来源通过负债管理得v从中央银行拆入现金：从中央银行拆入现金：央行可拆借现金给会员银行，央行可拆借现金给会员银行，按央行确定的贴现率计算利息。在

9、市场经济中，这一利息按央行确定的贴现率计算利息。在市场经济中，这一利息是最基本的标杆利率指标，各国中央银行通过调整这一利是最基本的标杆利率指标，各国中央银行通过调整这一利率来影响市场利率。率来影响市场利率。v从其他银行拆入资金从其他银行拆入资金: :央行的会员银行在央行存有超央行的会员银行在央行存有超额准备金时，可以拆借给其他银行以换取利息收入。因此，额准备金时，可以拆借给其他银行以换取利息收入。因此，银行可以从同业市场拆入资金，满足现金需求。银行可以从同业市场拆入资金，满足现金需求。 证券回购证券回购: :为取得现金，银行短期卖出持有的各种证券，为取得现金，银行短期卖出持有的各种证券，并承诺

10、在将来某一时间按商定的价格购回。并承诺在将来某一时间按商定的价格购回。 大额定期存单：大额定期存单：是大工商企业在银行的存款，银行筹措是大工商企业在银行的存款，银行筹措资金的较好途径。该存单在货币市场上具有相当的流动性。资金的较好途径。该存单在货币市场上具有相当的流动性。 国外现金来源：国外现金来源：在国外资金市场上借款是有国际业务在国外资金市场上借款是有国际业务的银行的资金来源，例如借入欧洲美元等。的银行的资金来源，例如借入欧洲美元等。 其他形式的负债：其他形式的负债：银行发行自己的票据筹措资金，如银行发行自己的票据筹措资金，如银行债券。银行债券。（三）创新的现金来源（三）创新的现金来源 包

11、括各种形式的期权、期货、证券化贷款和证券包括各种形式的期权、期货、证券化贷款和证券化资产，以及充分利用资本市场筹措资金等。化资产，以及充分利用资本市场筹措资金等。 银行的这些新金融业务属于资产负债表外活动或银行的这些新金融业务属于资产负债表外活动或资产风险管理新方法。资产风险管理新方法。 第二节第二节 现金资产管理的目的和原则现金资产管理的目的和原则一、现金资产管理的目的一、现金资产管理的目的二、现金资产管理的原则二、现金资产管理的原则三、现金资产的管理方法三、现金资产的管理方法一、现金资产管理的目的一、现金资产管理的目的 现金资产是商业银行维持流动性而必须持有的资产，是银现金资产是商业银行维

12、持流动性而必须持有的资产，是银行信誉的基本保证行信誉的基本保证 现金资产管理要解决的问题：现金资产管理要解决的问题：如何在确保银行流动性如何在确保银行流动性的前提下尽可能地降低现金资产占总资产的比重，在保有的前提下尽可能地降低现金资产占总资产的比重，在保有现金资产的机会成本与现金资产不足的成本之间做出权衡现金资产的机会成本与现金资产不足的成本之间做出权衡选择，使现金资产达到适度的规模选择，使现金资产达到适度的规模 现金资产管理的目的：现金资产管理的目的：着力于流动性需求的预测与满着力于流动性需求的预测与满足，在确保银行流动性需要的前提下，尽可能的降低现金足，在确保银行流动性需要的前提下，尽可能

13、的降低现金资产占总资产的比重，使现金资产达到适度的规模。解决资产占总资产的比重，使现金资产达到适度的规模。解决盈利性与安全性的矛盾盈利性与安全性的矛盾 二、现金资产管理的原则二、现金资产管理的原则 1 1、适度控制存量原则：、适度控制存量原则：存量总量和存量结构存量总量和存量结构v 按照存量管理理论，微观个体应使其非盈利性资产保持按照存量管理理论，微观个体应使其非盈利性资产保持在最低水平，以保证利润最大化目标的实现。在最低水平，以保证利润最大化目标的实现。v 商业银行的现金资产存量的大小直接影响盈利能力。商业银行的现金资产存量的大小直接影响盈利能力。v 存量过大，银行付出的机会成本增加，影响银

14、行盈利性；存量过大，银行付出的机会成本增加，影响银行盈利性；存量过小，客户的流动性需求得不到满足，导致流动性存量过小，客户的流动性需求得不到满足，导致流动性风险增加，直接威胁银行经营的安全。风险增加，直接威胁银行经营的安全。v 将现金资产控制在适度的规模上是现金资产管理的首要将现金资产控制在适度的规模上是现金资产管理的首要目标。目标。v合理安排现金资产的存量结构：合理安排现金资产的存量结构：除总量控除总量控制外，合理安排现金资产的存量结构也具有非常重制外，合理安排现金资产的存量结构也具有非常重要的意义。要的意义。v 银行现金资产由库存现金、同业存款、在中央银行银行现金资产由库存现金、同业存款、

15、在中央银行存款和托收中的现金组成。这四类资产从功能和作存款和托收中的现金组成。这四类资产从功能和作用上看各有不同的特点，结构合理有利于存量最优。用上看各有不同的特点，结构合理有利于存量最优。2 2、适时调节流量原则、适时调节流量原则 ： 随着银行各项业务的进行，银行的资金不断的流入流出，随着银行各项业务的进行，银行的资金不断的流入流出，银行必须根据业务过程中现金流量的变化情况，适时调银行必须根据业务过程中现金流量的变化情况，适时调整现金资产流量，确保现金资产的规模适度整现金资产流量，确保现金资产的规模适度 一定时期内现金流入一定时期内现金流入现金流出时，调出头寸现金流出时，调出头寸 一定时期内

16、现金流入一定时期内现金流入现金流出时，调入头寸现金流出时，调入头寸 适时灵活地调节现金资产流量是商业管理的日常工作和适时灵活地调节现金资产流量是商业管理的日常工作和维持适度现金资产存量的必要保障维持适度现金资产存量的必要保障3 3、安全性原则：安全性原则：对库存现金的管理应强调安全性原则对库存现金的管理应强调安全性原则一、准备金管理一、准备金管理二、库存现金管理二、库存现金管理三、同业存款管理三、同业存款管理第三节第三节 现金资产管理方法现金资产管理方法一、准备金管理一、准备金管理 （一）法定存款准备金管理（一）法定存款准备金管理 （二）超额准备金管理（二）超额准备金管理（一）（一）法定存款准

17、备金管理法定存款准备金管理v 法定存款准备金管理，主要是准确计算法定存款准备金的需要量和及法定存款准备金管理，主要是准确计算法定存款准备金的需要量和及时上缴应缴的准备金。在西方国家的商业银行，计算法定存款准备金时上缴应缴的准备金。在西方国家的商业银行，计算法定存款准备金需要量的方法有两种需要量的方法有两种: : 第一周第二周第三周计算基期周准备金保持周第一周第二周第三周计算基期周准备金保持周第一周第二周第三周计算基期周准备金保持周第一周第二周第三周计算基期周准备金保持周第一周第二周第三周计算基期周准备金保持周第一周第一周第二周第二周第三周第三周计算基期周计算基期周准备金保持周准备金保持周按照这

18、种方法，银行应根据两周前的存款负债余额，来确定目按照这种方法，银行应根据两周前的存款负债余额，来确定目前应当持有的准备金数量。这样银行可根据两周前的七天作为前应当持有的准备金数量。这样银行可根据两周前的七天作为基期，以基期的实际存款余额为基础，计算准备金持有周应持基期，以基期的实际存款余额为基础，计算准备金持有周应持有的准备金的平均数。有的准备金的平均数。1 1、滞后准备金计算法、滞后准备金计算法: : 主要适用于对非交易性账户存款的准备金计算。是根据前期存款负债主要适用于对非交易性账户存款的准备金计算。是根据前期存款负债的余额确定本期准备金的需要量的方法的余额确定本期准备金的需要量的方法2

19、2、同步准备金计算法、同步准备金计算法: :v 主要适用于对交易性账户存款的准备金计算。同步准备金计算法是主要适用于对交易性账户存款的准备金计算。同步准备金计算法是指以本期的存款余额为基础计算本期的准备金需要量的方法。指以本期的存款余额为基础计算本期的准备金需要量的方法。v 要求的法定存款准备金总额要求的法定存款准备金总额对交易性存款的准备金要求对交易性存款的准备金要求在指定在指定期限内的日平均净交易存款额对非交易负债的准备金要求期限内的日平均净交易存款额对非交易负债的准备金要求日平日平均非交易负债额均非交易负债额v 通常的作法是：确定两周为一个计算期，如从通常的作法是：确定两周为一个计算期，

20、如从4 4月月2323日（星期二）至日（星期二）至5 5月月5 5日（星期一）为一个计算期，计算在这日（星期一）为一个计算期，计算在这1414天中银行交易性账户天中银行交易性账户存款的日平均余额。准备金的保持期从存款的日平均余额。准备金的保持期从4 4月月2525日（星期四）开始到日（星期四）开始到5 5月月7 7日（星期三）结束。在这日（星期三）结束。在这1414天中的准备金平均余额以天中的准备金平均余额以4 4月月2525日至日至 5 5月月5 5日的存款平均余额为计算基础计算日的存款平均余额为计算基础计算 （二）超额准备金管理（二）超额准备金管理v 在央行超出法定存款准备金部分的存款。银

21、行可用来进行日常的各种在央行超出法定存款准备金部分的存款。银行可用来进行日常的各种支付和贷放活动，如支票的清算、电子划拨和其他交易。商业银行最支付和贷放活动，如支票的清算、电子划拨和其他交易。商业银行最重要的可用头寸，是银行用来投资、贷款、清偿债务和提取业务周转重要的可用头寸，是银行用来投资、贷款、清偿债务和提取业务周转金的准备资产。金的准备资产。v 存款准备金总量一定的情况下，与法定存款准备金有此消彼长的关系。存款准备金总量一定的情况下，与法定存款准备金有此消彼长的关系。超额存款准备金的变化影响银行的信贷扩张能力，银行的超额准备金超额存款准备金的变化影响银行的信贷扩张能力，银行的超额准备金账

22、户保留的存款不宜过多。账户保留的存款不宜过多。v 管理重点：管理重点：在准确测算超额准备金需要量的情况下，适当控制准备金在准确测算超额准备金需要量的情况下，适当控制准备金规模。规模。v 也是货币政策的近期中介指标，直接影响社会信用总量。也是货币政策的近期中介指标，直接影响社会信用总量。1 1、超额准备金的影响因素、超额准备金的影响因素（1 1）存款的波动）存款的波动v 考虑对公存款和储蓄存款。考虑对公存款和储蓄存款。v 一般：对公存款的变化主要通过转账形式发生，如本行客户对他一般：对公存款的变化主要通过转账形式发生，如本行客户对他行客户付款会导致对公存款下降，同时本行超额准备金流出；本行客户付

23、款会导致对公存款下降，同时本行超额准备金流出；本行客户收取他行客户支付的货款，会使本行对公存款和超额准备行客户收取他行客户支付的货款，会使本行对公存款和超额准备金增加。金增加。v 对个人储蓄存款和部分对公存款的变化主要通过现金收支来表现，对个人储蓄存款和部分对公存款的变化主要通过现金收支来表现，存款增加首先表现为现金增加，然后银行将现金交存中央银行，存款增加首先表现为现金增加，然后银行将现金交存中央银行，最终引起超额准备金增加；反之，存款下降，银行现金支出增加，最终引起超额准备金增加；反之，存款下降，银行现金支出增加，这时，需从中央银行提取现金，导致超额准备金减少。这时，需从中央银行提取现金，

24、导致超额准备金减少。 （2 2）贷款的发放与收回）贷款的发放与收回 v 贷款的发放与收回对超额准备金的影响主要取决于贷款使用的范围。贷款的发放与收回对超额准备金的影响主要取决于贷款使用的范围。如果贷款的使用对象是本行开户的企业，本行在中央银行的存款不如果贷款的使用对象是本行开户的企业，本行在中央银行的存款不会发生变化；如果贷款的使用对象是他行开户的企业，或者本行开会发生变化；如果贷款的使用对象是他行开户的企业，或者本行开户的企业取得贷款后立即对外支付，就会减少本行在中央银行的存户的企业取得贷款后立即对外支付，就会减少本行在中央银行的存款，从而使本行的超额准备金下降，此时，银行就需要准备足够的款

25、，从而使本行的超额准备金下降，此时，银行就需要准备足够的超额准备金。超额准备金。（3）其他影响因素）其他影响因素v 向中央银行借款的因素；同业往来因素；法定存款准备金因素；信向中央银行借款的因素；同业往来因素；法定存款准备金因素；信贷资金调拨因素；财政性存款因素。贷资金调拨因素；财政性存款因素。 2 2、超额准备金规模计算超额准备金规模计算（1 1）存款波动对超额准备金需求量的影响）存款波动对超额准备金需求量的影响: :本旬本旬(月月)存款波动周转金需要量存款波动周转金需要量 = 前三旬前三旬(月月)平均关键性存款降幅保险系数平均关键性存款降幅保险系数历史同期平均展历史同期平均展速度速度其中其

26、中: 每旬（月）关键性存款降幅旬（月）中累计存款下降额其他因素（如贷款收回）每旬（月）关键性存款降幅旬（月）中累计存款下降额其他因素（如贷款收回） 前三旬（月）平均关键性存款降幅前三旬（月）累计关键性存款降幅前三旬（月）平均关键性存款降幅前三旬（月）累计关键性存款降幅 / 3保险系数标准差保险系数标准差置信概率度置信概率度标准差标准差 历史同期平均发展速度历史同期平均发展速度 公式中，同期指从考察旬或月居中的三个旬或月。公式中，同期指从考察旬或月居中的三个旬或月。（2 2）贷款发放对超额准备金需求量的影响）贷款发放对超额准备金需求量的影响: :贷款发放对超额准备金的需要量贷款发放对超额准备金的

27、需要量 用于对他行支付的贷款（用于对本行支付的用于对他行支付的贷款（用于对本行支付的 贷款已收回贷款）贷款已收回贷款）法定存款准备率法定存款准备率3 3、超额准备金的调节方式超额准备金的调节方式（1 1）同业拆借）同业拆借 商业银行灵活调度头寸最主要的渠道或方式是同业拆借。商业银行灵活调度头寸最主要的渠道或方式是同业拆借。银行通过建立广泛的短期资金融通网络，在本行出现资金银行通过建立广泛的短期资金融通网络，在本行出现资金短缺时，及时地拆入资金；在本行资金暂时剩余时，及时短缺时，及时地拆入资金；在本行资金暂时剩余时，及时将多余资金运用出去，以获得利润。将多余资金运用出去，以获得利润。（2 2）短

28、期证券回购及商业票据交易）短期证券回购及商业票据交易 短期证券和商业票据是商业银行的二级准备，也是银行短期证券和商业票据是商业银行的二级准备，也是银行头寸调度的重要渠道。当银行头寸不足时，可在市场上通头寸调度的重要渠道。当银行头寸不足时，可在市场上通过出售证券回购协议的方式补足头寸；相反，则可通过买过出售证券回购协议的方式补足头寸；相反，则可通过买入证券回购协议的方式调出资金。银行也可以通过短期商入证券回购协议的方式调出资金。银行也可以通过短期商业票据的买卖调节现金头寸的余缺。业票据的买卖调节现金头寸的余缺。 （3 3）通过中央银行融资）通过中央银行融资v 中行是金融体系的最后贷款人。当银行在

29、经营过程中出现中行是金融体系的最后贷款人。当银行在经营过程中出现暂时性资金头寸不足时，可以通过再贷款或再贴现的方式，暂时性资金头寸不足时，可以通过再贷款或再贴现的方式，向央行融资。由于央行再贷款和再贴现是货币政策的操作向央行融资。由于央行再贷款和再贴现是货币政策的操作手段，银行能否获得央行贷款，很大程度上取决于货币政手段，银行能否获得央行贷款，很大程度上取决于货币政策的需要和银行的经营状况。当央行货币政策偏紧或银行策的需要和银行的经营状况。当央行货币政策偏紧或银行经营状况不好时，从央行融通资金比较困难。经营状况不好时，从央行融通资金比较困难。 （4 4）商业银行系统内的资金调度）商业银行系统内

30、的资金调度v 分支行制的商业银行，为加强行内资金调度能力，都实行分支行制的商业银行，为加强行内资金调度能力，都实行二级准备制度。各级银行在日常经营活动中如果出现头寸二级准备制度。各级银行在日常经营活动中如果出现头寸不足或剩余，可通过系统内资金调度调剂余缺。即某分、不足或剩余，可通过系统内资金调度调剂余缺。即某分、支行头寸不足时，可向上级行要求调入资金；反之则上存支行头寸不足时，可向上级行要求调入资金；反之则上存资金。资金。（5 5）出售其他资产）出售其他资产v 通过以上渠道或方式仍不能满足头寸调度需要时，还可以通过以上渠道或方式仍不能满足头寸调度需要时，还可以通过出售中长期证券、贷款甚至固定资

31、产获得资金。通过出售中长期证券、贷款甚至固定资产获得资金。v 因为中长期证券和贷款是商业银行赢利的主要来源，固定因为中长期证券和贷款是商业银行赢利的主要来源，固定资产是商业银行经营的基本条件，仅从资金调度角度讲，资产是商业银行经营的基本条件，仅从资金调度角度讲，只要银行通过其他渠道可以获得所需资金，一般不出售这只要银行通过其他渠道可以获得所需资金，一般不出售这些资产。只有在以下情况下，银行可通过出售资产的方式些资产。只有在以下情况下，银行可通过出售资产的方式融通资金：融通资金： 通过上述几种方式不能满足资金调度的需要通过上述几种方式不能满足资金调度的需要 预测这些资产未来价格将有较大幅度的下降

32、预测这些资产未来价格将有较大幅度的下降 目前出售资产确实能给银行带来丰厚的利润目前出售资产确实能给银行带来丰厚的利润二、库存现金管理二、库存现金管理 v 库存现金集中反映银行经营的资产的流动性和盈利性状况库存现金集中反映银行经营的资产的流动性和盈利性状况v 库存现金越多，流动性越强，则盈利性越差。库存现金越多，流动性越强，则盈利性越差。v 为了保证在必要的流动性前提下，实现更多的盈利，需要为了保证在必要的流动性前提下，实现更多的盈利，需要把库存现金压缩到最低程度。把库存现金压缩到最低程度。v 银行必须在分析影响库存现金数量变动的各种因素的情况银行必须在分析影响库存现金数量变动的各种因素的情况下

33、，准确测算库存现金需要量，及时调节库存现金的存量，下，准确测算库存现金需要量，及时调节库存现金的存量，同时，加强各项管理措施，确保库存现金的安全。同时，加强各项管理措施，确保库存现金的安全。 （一）影响库存现金需要量的因素（一）影响库存现金需要量的因素 （二）库存现金规模计量（二）库存现金规模计量 （三）库存现金管理措施（三）库存现金管理措施（一）影响库存现金需要量的因素（一）影响库存现金需要量的因素1 1、现金收支规律、现金收支规律v 银行现金收支在数量和时间上都有一定的规律性。银行现金收支在数量和时间上都有一定的规律性。v 如对公出纳业务：一般是上午支出现金多，下午则大量收如对公出纳业务：

34、一般是上午支出现金多，下午则大量收进现金。一年中，有的季节银行现金收入多支出少，有的进现金。一年中，有的季节银行现金收入多支出少，有的季节则支出多而收入少。季节则支出多而收入少。v 银行可以根据历年现金收支情况，认真寻找其变化规律，银行可以根据历年现金收支情况，认真寻找其变化规律，为资金头寸的预测提供依据。为资金头寸的预测提供依据。2 2、营业网点的多少、营业网点的多少v 银行的每一个营业网点都需要有一定的铺底现金。所以银银行的每一个营业网点都需要有一定的铺底现金。所以银行营业网点越多，对库存现金的需要量也越多。银行对库行营业网点越多，对库存现金的需要量也越多。银行对库存现金的需要量与营业网点

35、的数量成正比。存现金的需要量与营业网点的数量成正比。3 3、后勤保障的条件、后勤保障的条件v 一般：银行后勤保障条件较好，运送现金的车辆、保安充一般：银行后勤保障条件较好，运送现金的车辆、保安充足且服务周到，在每个营业性机构就没有必要存放太多的足且服务周到，在每个营业性机构就没有必要存放太多的现金；反之则要存放较多的现金，会增加占压现金费用。现金；反之则要存放较多的现金，会增加占压现金费用。 4 4、与中央银行的距离、交通条件、及发行库的规定、与中央银行的距离、交通条件、及发行库的规定v 如果商业银行营业网点与央行发行库距离较近，交通运输如果商业银行营业网点与央行发行库距离较近，交通运输条件较

36、好，就可以尽量压缩库存现金的规模。央行发行库条件较好，就可以尽量压缩库存现金的规模。央行发行库的营业时间、出入库时间的规定，也对商业银行的库存现的营业时间、出入库时间的规定，也对商业银行的库存现金产生重要影响。如果中央银行发行库的营业时间短，规金产生重要影响。如果中央银行发行库的营业时间短，规定的出入库时间和次数少，势必增加商业银行库存现金定的出入库时间和次数少，势必增加商业银行库存现金5 5、商业银行内部管理问题、商业银行内部管理问题v 银行内部是否将库存现金指标作为员工工作业绩的考银行内部是否将库存现金指标作为员工工作业绩的考核指标，是否与员工的经济利益挂钩；核指标，是否与员工的经济利益挂

37、钩；v 银行内部各专业岗位的配合程度，出纳、储蓄柜组的银行内部各专业岗位的配合程度，出纳、储蓄柜组的劳动组合等，都会影响库存现金数量的变化。劳动组合等，都会影响库存现金数量的变化。 （二）库存现金规模计算（二）库存现金规模计算库存现金需要量的匡算：库存现金需要量的匡算：进制进制1 1、库存现金周转时间、库存现金周转时间 银行营业网点的分布状况和距离；银行营业网点的分布状况和距离； 交通运交通运 输工具的先进程度和经办人员的配置；输工具的先进程度和经办人员的配置； 出入库制度与营业时间的相互衔接情况；出入库制度与营业时间的相互衔接情况； 管理层次的多少管理层次的多少2 2、库存现金支出水平的确定

38、、库存现金支出水平的确定银行业务活动中既有现金支出，又有现金收入。理论上，现金收支都银行业务活动中既有现金支出，又有现金收入。理论上，现金收支都会影响现金库存。但在测算库存现金需要量时，主要考虑做支付准备会影响现金库存。但在测算库存现金需要量时，主要考虑做支付准备的现金需要量，不需考虑所有现金收支，银行通常考察现金支出水平。的现金需要量，不需考虑所有现金收支，银行通常考察现金支出水平。另一方面，也要考虑一些季节性和临时性因素的影响。计算公式：另一方面，也要考虑一些季节性和临时性因素的影响。计算公式：v 即期现金支出水平（前期平均现金支出水平即期现金支出水平（前期平均现金支出水平保险系数）保险系

39、数）历史同期平均发展速度历史同期平均发展速度v 其中：前期平均现金支出水平前其中：前期平均现金支出水平前3030天现金支出累计发生额天现金支出累计发生额 /3030 v 保险系数保险系数= =标准差标准差置信概率度置信概率度v 标准差标准差= = （每天现金支出额平均现金支出额）（每天现金支出额平均现金支出额）2 / 30 v 历史同期平均发展速度历史同期平均发展速度 求出即期现金支出水平后，将其与库存现求出即期现金支出水平后，将其与库存现金周转时间相乘，再加减一些其他因素，金周转时间相乘，再加减一些其他因素，即为库存现金需要量。即为库存现金需要量。最适度送钞量的测算最适度送钞量的测算v 为了

40、保持适度的库存现金规模，商业银行在营业时间需要经常性地调为了保持适度的库存现金规模，商业银行在营业时间需要经常性地调度现金头寸、及时运送现金。但运送现金需要花费一定的费用，如果度现金头寸、及时运送现金。但运送现金需要花费一定的费用，如果这种费用过大，超过了占压较多现金而付出的成本，就得不偿失了。这种费用过大，超过了占压较多现金而付出的成本，就得不偿失了。因此，银行有必要对运送现金的成本收益作一个比较，以决定最适度因此，银行有必要对运送现金的成本收益作一个比较，以决定最适度的送钞量。在这个最适度的送钞量上，银行为占用库存现金和运送现的送钞量。在这个最适度的送钞量上，银行为占用库存现金和运送现金钞

41、票所花费的费用之和应当是最小的。金钞票所花费的费用之和应当是最小的。v 用存货管理办法对运送现金钞票所花费的总成本进行测算：用存货管理办法对运送现金钞票所花费的总成本进行测算：其中：其中：T T是总成本，是总成本，A A是一定时期内的现金收入（或支出），是一定时期内的现金收入（或支出），Q Q是每次运送是每次运送钞票数量，钞票数量，P P是每次运送钞票费用，是每次运送钞票费用，C C是现金占用费率，是现金占用费率，A/QA/Q是运送钞票次是运送钞票次数，数，Q/2Q/2是平均库存现金量，是平均库存现金量，PA/QPA/Q是全年运钞总成本，是全年运钞总成本，CQ/2CQ/2是库存现金全是库存现金

42、全年平均占用费。年平均占用费。根据以上方程式，用微分法求总成本最小时运送钞票的数量根据以上方程式，用微分法求总成本最小时运送钞票的数量: :现金调拨临界点的确定现金调拨临界点的确定 银行从提出现金调拨申请到实际收到现金需要有一个或长银行从提出现金调拨申请到实际收到现金需要有一个或长或短的过程，特别是离中心库较远的营业网点，必须有一或短的过程，特别是离中心库较远的营业网点，必须有一个时间的提前量。决不能等现金库用完才申请调拨。同时，个时间的提前量。决不能等现金库用完才申请调拨。同时，为了应付一些临时性的大额现金支出也需要有一个保险库为了应付一些临时性的大额现金支出也需要有一个保险库存量。因此，银

43、行需要决定应当在什么时候，在多大的库存量。因此，银行需要决定应当在什么时候，在多大的库存量时调拨现金。即现金调拨临界点。存量时调拨现金。即现金调拨临界点。 现金调拨临界点平均每天正常支出量现金调拨临界点平均每天正常支出量提前时间保险库存量提前时间保险库存量 保险库存量（预计每天最大支出平均每天正常支出）保险库存量（预计每天最大支出平均每天正常支出）提前时间提前时间（三）库存现金管理措施（三）库存现金管理措施v将库存现金状况与有关人员的经济利益挂钩将库存现金状况与有关人员的经济利益挂钩对营业网点适度现金规模做出测算的基础上，将网点实际对营业网点适度现金规模做出测算的基础上，将网点实际库存状况与适

44、度库存量进行比较，根据库存掌握的好坏与库存状况与适度库存量进行比较，根据库存掌握的好坏与有关人员的经济利益挂钩，使其在保证支付的前提下，主有关人员的经济利益挂钩，使其在保证支付的前提下，主动压缩库存规模，降低成本，实现现金库存的最优化。动压缩库存规模，降低成本，实现现金库存的最优化。v 应实现现金出纳业务的规范化操作应实现现金出纳业务的规范化操作银行库存现金量的大小很大程度取决于对公出纳业务现金银行库存现金量的大小很大程度取决于对公出纳业务现金收支的规范化程度。银行应尽可能在对公业务实现规范化收支的规范化程度。银行应尽可能在对公业务实现规范化操作：尽可能开展代发工资业务，避免每月大量工资性现操

45、作：尽可能开展代发工资业务，避免每月大量工资性现金流出；把开户单位发工资及每天的资金支出金额均匀排金流出；把开户单位发工资及每天的资金支出金额均匀排列在每一天；对开户单位发放工资和其他大额现金支出实列在每一天；对开户单位发放工资和其他大额现金支出实行当天转账，次日付现的预约制度。行当天转账，次日付现的预约制度。v要掌握储蓄现金收支规律要掌握储蓄现金收支规律 储蓄现金收支有规律。掌握了规律，就可以安全的压缩储蓄现金收支有规律。掌握了规律，就可以安全的压缩备用金的库存。储蓄现金收支的规律：备用金的库存。储蓄现金收支的规律： 在营业过程中，客户取存款在正常情况下基本相等；在营业过程中，客户取存款在正

46、常情况下基本相等； 正常情况下，上午取款的平均数大于下午；正常情况下，上午取款的平均数大于下午； 一般情况下，每月出现现金净收入和净支出的日期基本不变。一般情况下，每月出现现金净收入和净支出的日期基本不变。v 解决压缩库存现金的技术性问题解决压缩库存现金的技术性问题 掌握好现金的票面结构；掌握好现金的票面结构； 充分发挥中心库的调剂作用；充分发挥中心库的调剂作用； 各营业网点的出纳专柜要尽可能把当天收进的现金全部用来抵用各营业网点的出纳专柜要尽可能把当天收进的现金全部用来抵用第二天的现金支出；第二天的现金支出； 创造条件，使储蓄所上缴的现金当日入账；创造条件，使储蓄所上缴的现金当日入账； 对回

47、收的残破币及时清点上缴，以减少库存现金。对回收的残破币及时清点上缴，以减少库存现金。v严格库房安全现金管理措施严格库房安全现金管理措施银行应严格库房的安全管理，在现金清点、包装、银行应严格库房的安全管理，在现金清点、包装、入库、安全保卫、出库、现金运送等环节，采取入库、安全保卫、出库、现金运送等环节，采取严密的责任制度、监测制度、保卫制度和有效的严密的责任制度、监测制度、保卫制度和有效的风险防范措施，确保库房现金的安全无损。风险防范措施，确保库房现金的安全无损。三、同业存款管理三、同业存款管理 v 任何一家银行都不可能在其业务触及的每一个地方设立分支机构，在任何一家银行都不可能在其业务触及的每

48、一个地方设立分支机构，在没有分支机构的地区就需要委托当地的银行等金融机构代理本行的业没有分支机构的地区就需要委托当地的银行等金融机构代理本行的业务。大银行一般都是双重角色：作为其他代理银行的代理行接受其他务。大银行一般都是双重角色：作为其他代理银行的代理行接受其他银行的同业存款，作为被代理行，将一部分资金以活期存款形式存放银行的同业存款，作为被代理行，将一部分资金以活期存款形式存放代理行。这就形成了银行之间的代理行业务。代理行业务需要花费一代理行。这就形成了银行之间的代理行业务。代理行业务需要花费一定成本，在其代理行保持一定数量的活期存款，主要目的就是为了支定成本，在其代理行保持一定数量的活期

49、存款，主要目的就是为了支付代理行代办业务的手续费。代理行可以将同业存款用于投资，并以付代理行代办业务的手续费。代理行可以将同业存款用于投资，并以投资的收入补偿成本，获得利润。由于这部分存款随时可以使用，与投资的收入补偿成本，获得利润。由于这部分存款随时可以使用，与库存现金和在中央银行的超额准备金没有什么区别，因此成为商业银库存现金和在中央银行的超额准备金没有什么区别，因此成为商业银行现金资产的组成部分。行现金资产的组成部分。v 同业存款也应保持适当的量。过多，银行付出一定的机会成本，过少，同业存款也应保持适当的量。过多，银行付出一定的机会成本，过少，又会影响银行委托他行代理业务的开展，甚至影响

50、本行在同业市场上又会影响银行委托他行代理业务的开展，甚至影响本行在同业市场上的声誉。因此，银行在同业存款的管理过程中，需要准确地预测同业的声誉。因此，银行在同业存款的管理过程中，需要准确地预测同业存款的需要量。存款的需要量。 v同业存款需要量的决定因素：同业存款需要量的决定因素：v 使用代理行的服务数量和项目使用代理行的服务数量和项目v 由于银行将款项存放同业的主要目的是为了支付代理行代理本行业务的成由于银行将款项存放同业的主要目的是为了支付代理行代理本行业务的成本。因此，本行使用代理行服务的数量和项目，就成为影响同业存款需要量本。因此，本行使用代理行服务的数量和项目，就成为影响同业存款需要量