《国企风险管理》课件.ppt

1、中央企业全面风险管理中央企业全面风险管理国务院国资委企业改革局国务院国资委企业改革局20132013年年1010月月1整理ppt 开篇案例开篇案例 第一部分 有关背景 第二部分 中央企业全面风险管理指引的主要内容 第三部分 国资委对中央企业全面风险管理工作的要求 第四部分 近年来中央企业全面风险管理工作进展情况 第五部分 2013年中央企业全面风险管理年报情况 第六部分 企业案例2整理ppt开篇案例 案例一案例一：光大证券乌龙指事件光大证券乌龙指事件 案例二案例二：华东钢贸事件华东钢贸事件 案例三案例三：中国北车：中国北车BT项目风险项目风险3整理ppt案例一案例一 光大光大证券证券乌龙乌龙指

2、事指事件件 2013年8月16日11点05分，上证指数直线拉起，三分钟内暴涨超过5%。下午2点，光大证券公告称策略投资部门自营业务在使用其独立的套利系统时出现问题。8月18日，证监会立案调查。8月30日，证监会认定光大证券8.16异常交易行为已经构成内幕交易、信息误导、违法证券公司内控管理规定等多项违法违规行为，同时指光大董秘回应误导公众。对徐浩明、杨赤忠、沈诗光、杨剑波处以终身证券市场禁入处罚，并没收光大证券非法所得8721万元，并处以5倍罚款，共计5.23亿。4整理ppt触发原因：系统缺陷触发原因：系统缺陷 策略投资部使用的套利策略系统出现了问题，该系统包含订单生成系统和订单执行系统两个部

3、分。核查中发现，订单执行系统针对高频交易在市价委托时，对可用资金额度未能进行有效校验控制，而订单生成系统存在的缺陷，会导致特定情况下生成预期外订单。由于订单生成系统存在的缺陷，导致在11时05分08秒之后的2秒内，瞬间重复生成26082笔预期外的市价委托订单；由于订单执行系统存在的缺陷，上述预期外的巨量市价委托订单被直接发送至交易所。问题出自系统的订单重下功能，具体错误是：11点2分时，第三次180ETF套利下单，交易员发现有24个个股申报不成功，就想使用“重下”的新功能，于是程序员在旁边指导着操作了一番，没想到这个功能没实盘验证过，程序把买入24个成分股，写成了买入24组180ETF成分股，

4、结果生成巨量订单。案例一案例一 光大光大证券证券乌龙乌龙指事指事件件5整理ppt深层次原因：风险控制体系失效深层次原因：风险控制体系失效 交易员级交易员级：对于交易品种、开盘限额、止损限额三种风控，后两种都没发挥作用。部门级部门级：部门实盘限额2亿元，当日操作限额8000万元，都没发挥作用。公司级公司级：公司监控系统没有发现234亿元巨额订单，同时，或者动用了公司其他部门的资金来补充所需头寸来完成订单生成和执行，或者根本没有头寸控制机制。交易所交易所：上交所对股市异常波动没有自动反应机制，对券商资金越过权限的使用没有风控，对个股的瞬间波动没有熔断机制。传统证券交易中的风控系统交易响应最快以秒计

5、，但也远远不能适应高频套利交易的要求，例如本事件中每个下单指令生成为4.6毫秒，传统IT技术开发的风控系统将带来巨大延迟，严重影响下单速度，这可能也是各环节风控全部“被失效”的真实原因。案例一案例一 光大光大证券证券乌龙乌龙指事指事件件6整理ppt 2012年下半年，受境内外宏观经济影响，我国钢铁需求下降、价格下跌，同时银行对钢材流通企业收紧信贷。华东地区钢贸商与仓储商资金链断裂集中爆发，出现一物多卖或重复质押的严重危机，波及多家中央企业。案例二案例二 华华东东钢钢贸贸事事件件7整理ppt案例二案例二 华华东东钢钢贸贸事事件件 2012年7月，某中央企业所属全资子公司（A公司）在核实库存时发现

6、，与某商贸公司（B公司）的合同吨位与实际吨位有较大偏差。进一步核查发现，A公司副总经理朱某与B公司法人代表郭某内外勾结，以A公司名义向12家企业出具虚假仓单总价3.8亿元。除该央企外，另有多家央企陷入华东钢贸事件，涉案金额巨大。8整理ppt案例二案例二 华华东东钢钢贸贸事事件件（1）市场需求低迷，造成钢铁价格持续下跌。）市场需求低迷，造成钢铁价格持续下跌。2009 年，四万亿投资令钢贸行业出现了井喷行情，然而，随着刺激效果的逐渐消退，钢贸最主要的下游行业包括房地产、铁路、公路等基础建设以及汽车制造等行业产量不断萎缩，抑制了对钢材市场的需求。与需求低迷相反的是，钢材的产量并没有下降太多。因此，自

7、2011 年4季度以来，国内钢材价格持续走低。外部原因外部原因9整理ppt（2）货币政策收紧，钢贸企业为商业银行打工。）货币政策收紧，钢贸企业为商业银行打工。长期以来，钢贸企业大都依靠银行融资来支撑运转。2010 年至2011 年，央行十二次上调存款准备金率，导致资金面紧张，银行惜贷，贷款利率飙升。2011 年钢贸企业贷款平均利率达到15%，银行融资成本加钢市担保公司费用的总成本不低于25%；而一些中小钢贸企业甚至依靠高息民间资本，融资成本超过36%以上。案例二案例二 华华东东钢钢贸贸事事件件外部原因外部原因10整理ppt（3）融资乱象，套贷成风，暴露信用风险。）融资乱象，套贷成风，暴露信用风

8、险。厂商银（进货质押）和互保联保是钢贸行业主要的两种融资方式。但是这两种融资方式都存在漏洞和风险。首先是厂商银的融资方式，主要的风险是反复质押。其次是互保联保方式，也存在着先天的系统性风险，即当联保中的一家企业出现问题，剩余几家企业需要用自有资金把“洞”给填补上，但是当整个行业都不景气时，则容易爆发连锁反应。融资乱象背后，最根本的问题在于，企业在获得资金之后，并没有用于正常的经营活动，而是挪入期货、房地产等高风险领域。随着近年来国家对房地产市场的调控和打压，前期投资出现巨亏，最终引发华东钢贸事件。案例二案例二 华华东东钢钢贸贸事事件件外部原因外部原因11整理ppt 一是经营形势预判和快速应变能

9、力不足。一是经营形势预判和快速应变能力不足。特别是对钢贸行业系统性风险聚集的趋向警惕性、敏锐性不强，没有及时果断采取有效措施。二是集团管控力不够。二是集团管控力不够。总部对业务、财务、资金的集中管理程度低，控制力不够，缺少有效的管控手段。三是上下信息不对称。三是上下信息不对称。总部与二级公司沟通不畅，信息化程度不高，导致信息传递缺失和失真，不能及时有效了解二级公司业务真实状况。案例二案例二 华华东东钢钢贸贸事事件件内部原因内部原因12整理ppt 四是内控制度执行不到位。四是内控制度执行不到位。部分二级公司关键岗位、关键流程、关键风险点失控。个别二级公司存在有章不循和故意违反制度规定、拆分合同规

10、避总部评审、合同评审流于形式、未能对合作方进行有效的信用评价等问题。五是监督不到位。五是监督不到位。过程监督、财务监督、效能审计的针对性和有效性不够，各级监督主体作用发挥不够。案例二案例二 华华东东钢钢贸贸事事件件内部原因内部原因13整理ppt 六是基础管理有缺陷。六是基础管理有缺陷。对关键节点控制不到位，体现在客户审查不严，未能严格落实公司要求预付款控制，采取的担保措施不实。七是企业文化的渗透力、融合力、引七是企业文化的渗透力、融合力、引导力不够。导力不够。人性化超越了制度化，温和性冲淡了严肃性，行为习惯在关键节点上与规范脱钩，责任意识、风险意识、法律意识减弱，心态浮躁，心存侥幸。案例二案例

11、二 华华东东钢钢贸贸事事件件内部原因内部原因14整理ppt 中国北车按合同于2013年8月交付日前交付沈阳东陵区政府的有轨电车BT项目，沈阳东陵区政府应向北车偿付项目总投资48亿资金，但由于该区政府无力偿付，致使北车正陷入尴尬的追债境地。此事无疑也给正积极以BTBT、BOTBOT、BOOBOO、EPCEPC等方式进入城市基础设施建设项目的众多央企敲响警钟，中国社会科学院金融研究所研究员认为，目前的地方债务保守估计总量突破20万亿。在地方债务高举之际，城市基建项目存在较大的风险。存在较大的风险。案例三案例三 中国中国北车北车BT项目项目风险风险15整理ppt BTBT（building-tran

12、sferbuilding-transfer）模式即建设-移交，是政府利用非政府资金来进行基础非经营性设施建设项目的一种融资模式。项目工程由投资人负责进行投融资，具体落实项目投资、建设、管理。工程项目建成后，经政府组织鞠躬验收合格后，资产交付政府。政府根据回购协议向投资人分期支付资金或者以土地抵资，投资人确保在质保期内的工程质量。对于政府来说，BT模式减轻了政府短期内融资的压力，而对于企业来说，BT方式相比较建设-经营-转让（BOT）、建设-拥有-经营（BOO）、建设-拥有-经营-转让（BOOT）或EPC（工程总承包）等方式，周期更短、利润更大。案例三案例三 中国中国北车北车BT项目项目风险风险

13、16整理ppt 近年来，中国铁建、中国中铁、中交股份、中国中冶、中国南车、中国北车等公司相继以BT方式介入城市基建项目，项目均存在着回款缓慢等问题，部分项目面临较大风险。今年9月16日，国务院印发关于加强城市基础设施建设的意见，将进一步促进地方政府的基础设施建设。但是，企业若以BT等模式介入城市基建项目，应当在介入之前研究清楚了解当地政府的偿债能力，确保将风险控制在可承受范围内，同时还要注意在合同条款中，细致注明各种条件下的责任和权利，以及冲突解决方案等，以避免项目风险发生时无法保护自身利益。案例三案例三 中国中国北车北车BT项目项目风险风险17整理ppt第一部分 有关背景有关背景18整理pp

14、t （一）国内外大公司各类重大风险事件频一）国内外大公司各类重大风险事件频发发19整理ppt 时间时间国别国别事事 件件主要原因主要原因1995.2英国英国2020世纪世纪9090年代英国最大的银行之一，有超年代英国最大的银行之一，有超过过200200年的历史的巴林银行破产。年的历史的巴林银行破产。运营风险失控运营风险失控1996日本日本住友公司由于职员泰男通过未授权的贸易住友公司由于职员泰男通过未授权的贸易形式运作黄铜期货贸易，导致住友公司形式运作黄铜期货贸易，导致住友公司2626亿日元的损失。亿日元的损失。财务风险失控财务风险失控1997.9日本日本日本最大的百货公司集团之一八佰伴宣布日本

15、最大的百货公司集团之一八佰伴宣布破产。破产。战略风险失控战略风险失控国内外大公司风险事件频发20整理ppt 时间时间国别国别事事 件件主要原因主要原因1999.1中国中国香港香港香港百富勤公司宣布破产。香港百富勤公司宣布破产。市场风险失控市场风险失控1999美国美国美国电力公司为美国美国电力公司为美国1111个州的个州的500500万用户提供服万用户提供服务，由于务，由于8 8个州的个州的1313个环保组织指控公司在建火个环保组织指控公司在建火电厂时没有按照电厂时没有按照清洁空气法清洁空气法要求安装控制污要求安装控制污染的设备。为此，公司总计将花费染的设备。为此，公司总计将花费5151亿美元。

16、亿美元。20072007年年1010月该公司同意赔偿月该公司同意赔偿4646亿美元了解诉讼。亿美元了解诉讼。法律风险失控法律风险失控2001.11美国美国世界世界500500强排名排名第七的安然公司爆发财强排名排名第七的安然公司爆发财务危机，最终破产。务危机，最终破产。财务风险失控财务风险失控2002.6美国美国美国世界通信公司爆发财务丑闻，股价由美国世界通信公司爆发财务丑闻，股价由9696美元，跌至美元，跌至7 7美分。美分。战略风险失控战略风险失控 国内外大公司风险事件频发21整理ppt 时间时间国别国别事事 件件主要原因主要原因2004.1英国英国全球第三大石油公司全球第三大石油公司壳牌

17、石油公司，宣布壳牌石油公司，宣布其披露的油气储量信息有误，受到美国证券其披露的油气储量信息有误，受到美国证券交易委员会及英国金融服务局的调查交易委员会及英国金融服务局的调查;2004;2004年年7 7月，该公司向美国证交会及英国金融服月，该公司向美国证交会及英国金融服务局交纳罚款达务局交纳罚款达1.51.5亿美元。公司董事长及亿美元。公司董事长及一名高管辞职。一名高管辞职。法律风险失控法律风险失控2003-2007德国德国西门子贿赂丑闻，西门子贿赂丑闻，监事会主席、前监事会主席、前CEOCEO冯必乐冯必乐辞职；上任两年使公司业绩大升、股票上涨辞职；上任两年使公司业绩大升、股票上涨40%40%

18、的的CEOCEO柯菲德于柯菲德于20072007年年4 4月辞职；公司内定月辞职；公司内定CEOCEO接班人、公司接班人、公司CFOCFO、发电部门、发电部门CFOCFO等一批高等一批高管被捕、定罪。管被捕、定罪。20072007年年1010月，西门子公司被月，西门子公司被慕尼黑地方法院处以慕尼黑地方法院处以2 2亿欧元的罚款和亿欧元的罚款和1.791.79亿亿欧元的补充税款。欧元的补充税款。法律风险失控法律风险失控国内外大公司风险事件频发22整理ppt（二）国家（地区）或国际组织（二）国家（地区）或国际组织出台相关规定促进了风险管理的发展出台相关规定促进了风险管理的发展23整理ppt内部监控

19、与风险管理的基本架构内部监控与风险管理的基本架构 2005香港香港 Enterprise Risk ManagementIntegrated Framework(COSO 2004)美国美国Combined Code and Turnbull Guidance(2002，2003)英国英国National Standard A Risk Management Standard 2001日本日本A Risk Management Standard(FERMA 2003)英国英国-欧盟欧盟King II Report(2002)南非南非National StandardRisk Managemen

20、t Guidelines(CAN-CSA-Q850-97,1997)加拿大加拿大National StandardRisk Management 4360(1995,1999,2004)澳大利亚澳大利亚-新西兰新西兰风险管理框架风险管理框架国家国家-国际组织国际组织 风险管理的相关制度、标准风险管理的相关制度、标准24整理ppt对全球影响最大的是对全球影响最大的是萨班斯萨班斯奥克斯利法案奥克斯利法案 20012001年年1111月安然丑闻爆发后，美国参议院银行委月安然丑闻爆发后，美国参议院银行委员会主席萨班斯与众议院金融服务委员会主席奥员会主席萨班斯与众议院金融服务委员会主席奥克斯利联合提出克

21、斯利联合提出公众公司会计改革和投资者保公众公司会计改革和投资者保护法护法（故称（故称萨班斯萨班斯奥克斯利法案奥克斯利法案，以下，以下简称简称萨法萨法）。）。20022002年年6 6月世通丑闻爆发，美国参众两院于月世通丑闻爆发，美国参众两院于7 7月通月通过过萨法萨法，同月，布什总统即签署颁发。，同月，布什总统即签署颁发。25整理ppt萨法萨法第第404404条款规定公司的年度财务报告中须条款规定公司的年度财务报告中须披露：披露：公司管理层在建立和维护确保财务报告真实、可靠的内部公司管理层在建立和维护确保财务报告真实、可靠的内部控制系统中的履职情况；控制系统中的履职情况；公司管理层须对该内部控

22、制系统的有效性以一个公认架构公司管理层须对该内部控制系统的有效性以一个公认架构进行评估（例如进行评估（例如COSOCOSO内控框架）。内控框架）。另外，另外，萨法萨法还要求外部审计机构对公司管理层进行的还要求外部审计机构对公司管理层进行的内控自我评估结果进行鉴证。内控自我评估结果进行鉴证。对全球影响最大的是对全球影响最大的是萨班斯萨班斯奥克斯利法案奥克斯利法案 26整理ppt对全球影响最大的是对全球影响最大的是萨班斯萨班斯奥克斯利法案奥克斯利法案 萨法萨法第第906906条款规定条款规定CEOCEO、CFOCFO的责任：的责任：认证失实的财务报告，最高给予认证失实的财务报告，最高给予10010

23、0万美元罚款、万美元罚款、1010年监禁；年监禁；故意认证虚假报表，最高给予故意认证虚假报表，最高给予500500万美元罚款、万美元罚款、2020年监禁。年监禁。鉴于鉴于萨法萨法的规定，许多在美国上市的公司均采纳的规定，许多在美国上市的公司均采纳COSOCOSO内内控控风险管理框架。风险管理框架。27整理pptCOSOCOSO及其及其“内控内控风险管理框架风险管理框架”简介简介 COSOCOSO是是“美国反欺诈性财务报告委员会美国反欺诈性财务报告委员会”的英文字母缩写，的英文字母缩写，由美国审计师协会、美国注册会计师协会等由美国审计师协会、美国注册会计师协会等5 5个民间团体个民间团体共同组成

24、。共同组成。19921992年年9 9月，月，COSOCOSO发布了涉及内控的发布了涉及内控的4 4个专项报告。个专项报告。19941994年年7 7月，在整合、补充原月，在整合、补充原4 4项报告基础上，项报告基础上，COSOCOSO发布了发布了内部控制内部控制总体框架总体框架（Internal ControlInternal ControlIntegrated Framework)Integrated Framework)。20042004年年9 9月，在原内控框架基础上，月，在原内控框架基础上，COSOCOSO发布了发布了企业风企业风险管理险管理总体框架总体框架（Enterprise R

25、isk ManagementEnterprise Risk ManagementIntegrated Framework)Integrated Framework)。28整理ppt COSOCOSO内控框架（内控框架（19941994）经营经营财务财务合规合规监控监控信息沟通信息沟通控制活动控制活动风险评估风险评估控制环境控制环境单单位位1 1单单位位2 2流流程程1 1流流程程2 2内部控制的3个目标内部控制贯穿所有的业务部门内部控制的5要素29整理ppt COSOCOSO风险管理框架（风险管理框架（20042004）与内控框架（1994）比，新增1个目标（战略）与内控框架（1994）比，新

26、增3个要素30整理ppt （三）国外企业风险管理水平不断提高（三）国外企业风险管理水平不断提高31整理ppt一家国际著名会计师事务所一家国际著名会计师事务所20042004年初对世界上年初对世界上14001400个大中型公司的个大中型公司的CEOCEO调查结果：调查结果：38%38%的公司已经建成完整的全面风险管理体系的公司已经建成完整的全面风险管理体系;35%35%的公司已经部分建成全面风险管理体系的公司已经部分建成全面风险管理体系;16%16%的公司正在计划建设全面风险管理体系的公司正在计划建设全面风险管理体系;10%10%的公司表示正在研究全面风险管理体系或的公司表示正在研究全面风险管理

27、体系或尚无建设全面风险管理体系的计划。尚无建设全面风险管理体系的计划。越来越多的发达国家大公司已经建成或即将建成全面风险管理体系32整理ppt行业：行业：食品及饮料 该公司是世界领先的食品和饮料生产企业之一该公司是世界领先的食品和饮料生产企业之一，几乎在全球所有国家都有开展业务，已在全球建，几乎在全球所有国家都有开展业务，已在全球建立了立了500500多家工厂，公司年收入约多家工厂，公司年收入约10001000亿美元。亿美元。国际知名公司全面风险管理体系建设最佳实践33整理ppt战略风险领域战略风险领域公司治理及合规委员会公司治理及合规委员会董事会董事会风险专家委员会风险专家委员会(CFO(C

28、FO牵头，业务部门总裁参加牵头，业务部门总裁参加)经理及高级职员经理及高级职员风险协调人风险协调人(不固定，风险管理或业务人员都可以不固定，风险管理或业务人员都可以)公司高层公司高层 (CEO,CFO)(CEO,CFO)直接汇报直接汇报非直接汇报/不定期沟通首席风险官首席风险官风险管理团队风险管理团队风险经理风险经理(业务部门经理级别业务部门经理级别)流程层面的风险流程层面的风险信息信息关键战略风险关键战略风险信息信息董事会下设34整理ppt 收集风险数据并且公司高层公司高层公司总部公司总部 业务部门业务部门（财务、（财务、IT等）等）识别业务风险和机遇 规避不利风险 监控新的风险 董事会董事

29、会汇同CRO和CFO建立公司的风险容忍度以指导风险管理活动为企业层面的风险确定适当的风险管理战略公司治理及合规委员会公司治理及合规委员会 向总部报告风 险 专 家 委 员风 险 专 家 委 员会会 向董事会、评级机构和投资者传达关键风险和规避战略确保风险管理已经纳入到现有的流程中（例如战略规划和预算）汇总业务部门的风险工具和模版标准化，向职能经理传达最佳实践风险管理部门风险管理部门（协助和监督（协助和监督）35整理ppt培训培训 转变管理转变管理风险文化风险文化 风险管理制度和手册 风险管理制度持续改进风险识别风险评估风险应对风险监控建立损失数据系统建立风险监控系统风险管理组织风险管理信息系统

30、风险管理部门建立ERM系统风险管理者公司治理及合规管理委员会风险所有者风险管理手册自我控制评估管理层股东、董事会加强信赖加强信赖 建立风险管理体系战略目标和风险管理的整合风险管理流程36整理ppt职能部门每季度进行一次全天会议：每季度进行一次全天会议：为公司制定统一的风险组合和风险定义；确定汇报结构；从不同的视角讨论风险并确定解决方案。总部职能部门产品组视角地理区域视角风险工作会风险工作会（自下向上）（自下向上）风险经理（协调人）区域/公司产品组风险专家委员会风险专家委员会（自上向下）（自上向下）首席财务官业务副总裁2首席风险官业务副总裁1每季度进行一次全天会议：每季度进行一次全天会议：根据业

31、务发展战略识别重大风险审阅及讨论风险状况37整理ppt年度业务计划年度业务计划 年度风险评估年度风险评估与季度更新与季度更新 季度运营会议季度运营会议 两周一次的两周一次的管理会议管理会议 Q1 Q1 Q2 Q2 Q3 Q3 Q4 Q4 运营会议运营会议 运营会议运营会议 运营会议运营会议 特殊特殊(临时临时)风险管理组织：持续监控风险管理组织：持续监控 业务风险管理：持续监控业务风险管理：持续监控 内部审计：独立监控内部审计：独立监控 年度业务计划年度业务计划 风险计划风险计划 业务情况和风险情况共同在运营会议中讨论38整理ppt建立风险管理体系阶段主要包括分析风险管理体系现况、设计风险管理

32、体系及架构、及建立风险管理制度及流程。收集及分析基础资料通过访谈了解业务情况掌握现有状况及战略方向建立风险评估标准决定ERM 框架设计检讨并重建风险管理流程建立风险识别要素确定风险管理体系建立风险管理组织结构确定职责分工建立报告体系制定风险管理政策及指南制定风险管理手册报告培训及转变管理培训及转变管理建立指标选定及评价标准分析风险管理体系分析风险管理体系现况现况设计风险管理体系设计风险管理体系建立风险管理架构建立风险管理架构建立风险管理制度及流建立风险管理制度及流程程39整理ppt 战略性战略性（战略风险）（战略风险）外部市场环境外部市场环境（市场风险）（市场风险）内部运营管理内部运营管理（运

33、营风险）（运营风险）经济社会政治法规竞争者分销商渠道结构行业结构客户品牌管理市场营销采购生产新业务销售流通销售交易处理信息系统人员经济衰退社会责任客户偏好趋势顾客观念A&P 影响供给质量生产计划客服批发零售渠道竞争型产品社会动荡广告限制政治动荡收购审批专卖渠道社会偏好需求不确定性品牌推广品牌战略创新推广知识产权防伪发展企划供给水平供应商失误原材料供应原材料定价生产产品质量资产保护生产能力生产安全自然灾害业务延续产品安全R&D实施财务管理财务管理（财务风险）（财务风险）合规性合规性（合规风险）（合规风险）投资者关系收购和兼并创新公司治理战略指导战略合作伙伴关系采购股东报告和规定促销规定后勤和销售

34、生产标准税务和资金信息系统社会关系知识产权人力资源包装储存存货计划库房物流运输促销定价需求计划销售业务延续订单处理开具发票收款付款循环费用和购货付款工资系统开发系统整合系统失效信息安全信息化吸引人才激励计划继任行业行动国际沟通业务计划市场发展合作伙伴依赖系统依赖开发费用税务计划财务计划业绩测评欺诈财务报告资金管理全球流程标准统一转变管理新产品开发速度新业务持续度供应商选择采购增值服务销售预测生产需求库房设备送货服务质量人员培训客户反馈债务合同投资与负债数据处理系统培训物理安全灾难恢复人员离职士气胜任能力员工待遇外汇汇率新法规竞争战略产品招回车队容量十大风险一级风险二级风险40整理ppt内部审计

35、通过年度或季度的风险评估报告来关注高风险和新兴风险 风险管理部门风险管理部门定期沟通确定审计宇宙、建立审计计划将季度性风险变化纳入审计计划公司高级公司高级管理人员管理人员内部审计部门内部审计部门滚动审计计划滚动审计计划带来的益处带来的益处季度风险分析会定期暴露新的风险，并且为将来的内部审计活动奠定基础对于风险评估活动和审计方法进行专门评级和优先级排序，使计划关注风险最高的领域滚动的审计计划提升了资源分配效率，具有更多的灵活性年度和季度风险评估报告季度风险状况和其他信息41整理ppt该体系年运营费用该体系年运营费用300万美元，占该万美元，占该公司年营业收入的十万分之三。公司年营业收入的十万分之

36、三。42整理ppt （四）（四）提高中央企业风险管理能力，提高中央企业风险管理能力，是是 国资委作为国有资产出资人的本质需要国资委作为国有资产出资人的本质需要43整理ppt 中央企业在国民经济中占较大比重；中央企业在许多重要行业和关键领域 占支配地位或重要地位；中央企业是国家实力的重要体现；中央企业是国有经济的主力军。44整理ppt45 自自20032003年国资委成立以来，先后发生中航油新年国资委成立以来，先后发生中航油新加坡公司衍生品交易重大损失，三九集团、上海加坡公司衍生品交易重大损失，三九集团、上海华源集团财务危机，反映出一些企业风险管理失华源集团财务危机，反映出一些企业风险管理失控。

37、控。45整理ppt 战略风险案例：某中央企业战略风险案例：某中央企业“航空母舰航空母舰”战略，承债式兼并大批地方国企；战略，承债式兼并大批地方国企；经过经过1010年的快速扩张，由成立时的年的快速扩张，由成立时的500500多万元资多万元资产扩张到超过产扩张到超过200200亿元资产、亿元资产、400400多家子企业的多家子企业的“航空母舰航空母舰”，但银行负债达，但银行负债达107107亿元；亿元；母公司难以偿还到期债务，引发危机的是法律风母公司难以偿还到期债务，引发危机的是法律风险、财务风险，根源在于战略风险。险、财务风险，根源在于战略风险。46整理ppt负债率极高；负债率极高；短贷长投；

38、短贷长投；母公司举债，而现金流在子公司（上市公司母公司举债，而现金流在子公司（上市公司等）；等）；一些子公司财务报告失实，有的假账严重。一些子公司财务报告失实，有的假账严重。财务风险案例：某中央企业47整理ppt 第二部分中央企业全面风险管理指引中央企业全面风险管理指引主要内容主要内容 48整理ppt49整理ppt结构及逻辑关系第一章总则（总体要求和原则）第一章总则（总体要求和原则）第二章风险管理初始信息第二章风险管理初始信息第三章风险评估第三章风险评估第四章风险管理策略第四章风险管理策略第五章风险管理解决方案第五章风险管理解决方案第六章风险管理的监督与改进第六章风险管理的监督与改进第四章风险

39、管理策略第四章风险管理策略第七章风险管理组织体系第七章风险管理组织体系第八章第八章 风险管理信息系统风险管理信息系统第九章风险管理文化第九章风险管理文化 基础基础第十章附则（有关说明）第十章附则（有关说明）附录附录 技术方法简介和专业术语解释技术方法简介和专业术语解释共共70条；含附录共条；含附录共1.4万字。万字。流程流程体系体系50整理ppt（一）基本概念（一）基本概念51整理ppt1.风险的定义和分类 企业风险，指未来的不确定性对企业实现其经企业风险，指未来的不确定性对企业实现其经营目标的影响。营目标的影响。企业风险一般可分为战略风险、财务风险、市企业风险一般可分为战略风险、财务风险、市

40、场风险、运营风险、法律风险等；场风险、运营风险、法律风险等；也可以能否为企业带来盈利等机会为标志，将也可以能否为企业带来盈利等机会为标志，将风险分为纯粹风险风险分为纯粹风险(只有带来损失这一种可能性只有带来损失这一种可能性)和机会风险和机会风险(带来损失和盈利的可能性并存带来损失和盈利的可能性并存)。52整理ppt 全面风险管理指企业围绕总体经营目标，通过在企业全面风险管理指企业围绕总体经营目标，通过在企业管理的各个环节和经营过程中执行风险管理的基本流程，管理的各个环节和经营过程中执行风险管理的基本流程，培育良好的风险管理文化，建立健全培育良好的风险管理文化，建立健全全面风险管理全面风险管理体

41、系体系，包括风险管理策略、风险理财措施、风险管理的，包括风险管理策略、风险理财措施、风险管理的组织职能体系、风险管理信息系统和内部控制系统，从组织职能体系、风险管理信息系统和内部控制系统，从而为实现风险管理的总体目标提供合理保证的过程和方而为实现风险管理的总体目标提供合理保证的过程和方法。法。要素：基本流程、文化、体系；是一种过程和方法要素：基本流程、文化、体系；是一种过程和方法。2.全面风险管理的定义53整理ppt 3.全面风险管理基本流程（5个）监控改进监控改进制定风险制定风险管理策略管理策略风险评估风险评估信息沟通贯穿始终信息沟通贯穿始终制定实施制定实施解决方案解决方案建立初始建立初始信

42、息框架信息框架54整理ppt 确保将风险控制在与企业战略目标相适应确保将风险控制在与企业战略目标相适应并可承受的范围内（这也是一项最重要的指导思并可承受的范围内（这也是一项最重要的指导思想）；想）；确保内外部，尤其是企业与股东之间实现确保内外部，尤其是企业与股东之间实现真实、可靠的信息沟通，包括编制和提供真实、真实、可靠的信息沟通，包括编制和提供真实、可靠的财务报告；可靠的财务报告；4.全面风险管理总体目标55整理ppt 确保遵守有关法律法规；确保遵守有关法律法规；确保企业有关规章制度和为实现经营目标确保企业有关规章制度和为实现经营目标而采取重大措施的贯彻执行，保障经营管理的而采取重大措施的贯

43、彻执行，保障经营管理的有效性，提高经营活动的效率和效果，降低实有效性，提高经营活动的效率和效果，降低实现经营目标的不确定性；现经营目标的不确定性；确保企业建立针对各项重大风险发生后的确保企业建立针对各项重大风险发生后的危机处理计划，保护企业不因灾害性风险或人危机处理计划，保护企业不因灾害性风险或人为失误而遭受重大损失。为失误而遭受重大损失。56整理ppt 5.5.风险评估风险评估57整理ppt风险评估的三个主要步骤风险评估的三个主要步骤风险风险辨识辨识风险风险分析分析风险风险评价评价12358整理ppt 风险辨识风险辨识是指查找企业各业务单元、各项是指查找企业各业务单元、各项重要经营活动极其重

44、要业务流程中有无风险，重要经营活动极其重要业务流程中有无风险，有哪些风险。有哪些风险。风险分析风险分析是对辨识出的风险及其特征进行明是对辨识出的风险及其特征进行明确的定义描述，分析和描述风险发生可能性的确的定义描述，分析和描述风险发生可能性的高低、风险发生的条件。高低、风险发生的条件。风险评价风险评价是评估风险对企业实现目标的影响是评估风险对企业实现目标的影响程度、风险价值等。程度、风险价值等。59整理ppt 定性方法可采用问卷调查、集体讨论、工作访定性方法可采用问卷调查、集体讨论、工作访谈、专家咨询、情景分析、政策分析、行业标谈、专家咨询、情景分析、政策分析、行业标杆比较、调查研究等。杆比较

45、、调查研究等。定量方法可采用统计推论定量方法可采用统计推论(如集中趋势法如集中趋势法)、计、计算机模拟算机模拟(如蒙特卡罗分析法如蒙特卡罗分析法)、失效模式与影、失效模式与影响分析、事件树分析等。响分析、事件树分析等。风险评估方法：定性与定量相结合风险评估方法：定性与定量相结合60整理ppt风险发生可能性的定性、定量评估举例风险发生可能性的定性、定量评估举例定量方法定量方法一一评分评分12345定量方法定量方法二二一定时期发一定时期发生的概率生的概率10%以下10%-30%30%-70%70%-90%90%以上定定性性方方法法文字描述一文字描述一极低低中等高极高文字描述二文字描述二一般情况下不

46、会发生极少情况下才发生某些情况下发生较多情况下发生常常会发生文字描述三文字描述三今后10年内发生的可能少于1次今后510年内可能发生1次今后25年内可能发生1次今后1年内可能发生1次今后1年内至少发生1次61整理ppt风险发生对目标影响程度的定性、定量评估举例风险发生对目标影响程度的定性、定量评估举例定量方法定量方法一一评分评分12345定量方法定量方法二二企业财务损失占企业财务损失占税前利润的百分税前利润的百分比比(%）1%以下1%-5%6%-10%11%-20%20%以上定性方法定性方法文字描述一文字描述一极轻微的轻微的中等的重大的灾难性的文字描述二文字描述二极低低中等高极高文文字字描描述

47、述三三企业日常企业日常运行运行不受影响轻度影响(造成轻微的人身伤害，情况立刻受到控制)中度影响(造成一定人身伤害，需要医疗救援，情况需要外部支持才能得到控制)严重影响(企业失去一些业务能力，造成严重人身伤害，情况失控，但无致命影响)重大影响(重大业务失误，造成重大人身伤亡，情况失控，给企业致命影响)62整理ppt评估多项风险的一种方法：绘制风险坐标图评估多项风险的一种方法：绘制风险坐标图 承担承担A A区域中的各项区域中的各项风险且不再增加控制风险且不再增加控制措施措施 严格控制严格控制B B区域中的区域中的各项风险且专门补充各项风险且专门补充制定各项控制措施制定各项控制措施 确保规避和转移确

48、保规避和转移C C区区域中的各项风险且优域中的各项风险且优先安排实施各项防范先安排实施各项防范措施措施极低极低 低低 中等中等 高高 极高极高 影响程度影响程度 可能性可能性B B区域区域C C区域区域A A区域区域B B区域区域285341769极低极低 低低 中等中等 高高 极高极高63整理ppt 蒙特卡罗方法是一种随机模拟数学方法。该方法用来分析蒙特卡罗方法是一种随机模拟数学方法。该方法用来分析评估风险发生可能性、风险的成因、风险造成的损失或带来评估风险发生可能性、风险的成因、风险造成的损失或带来的机会等变量在未来变化的概率分布。的机会等变量在未来变化的概率分布。操作步骤：操作步骤：1.

49、1.量化风险。量化风险。4.4.修正完善概率模型。修正完善概率模型。2.2.建立概率模型。建立概率模型。5.5.利用该模型分析评估风险。利用该模型分析评估风险。3.3.计算概率分布初步结果。计算概率分布初步结果。风险评估定量方法举例：蒙特卡罗分析法风险评估定量方法举例：蒙特卡罗分析法64整理ppt 风险评估定量方法举例：蒙特卡罗分析法（续）正态分布模型：正态分布模型：2221,2xxex 2221,2,txxP Xxedtx 其中 为均值，为标准差 密度函数：分布函数：65整理ppt（二）指导思想（二）指导思想66整理ppt 管控企业风险，应注重防范和控制风险管控企业风险，应注重防范和控制风险

50、可能给企业造成损失和危害，也应把机会风可能给企业造成损失和危害，也应把机会风险视为企业的特殊资源，通过对其管理，为险视为企业的特殊资源，通过对其管理，为企业创造价值，促进经营目标的实现。企业创造价值，促进经营目标的实现。1.正确处理控制风险与抓住机遇的关系67整理ppt风险风险=机会机会+威胁威胁机会性风险的二重性风险经营指标风险收益曲线机会区间威胁区间承受度68整理ppt防止两种错误倾向 要正确认识和把握风险与收益要正确认识和把握风险与收益的平衡，防止和纠正忽视风险，的平衡，防止和纠正忽视风险，片面追求收益而不讲条件、范片面追求收益而不讲条件、范围，认为风险越大、收益越高围，认为风险越大、收