标准化交易系统简介课件.ppt

1、课程介绍课程介绍课程介绍课程简介交易系统简介标准化交易系统看标准化交易系统算标准化交易系统做课程总结 交易系统是完整的交易规则体系。一套设计良好的交易系统，必须对投资决策的各个相关环节作出相应明确的规定。这种规定必须是客观的、唯一的，不允许有任何不同的解释。一套设计良好的交易系统，必须符合使用者的心理特征、投资对象的统计特征以及投资资金的风险特征。什么是交易系统？什么是交易系统？交易系统简介交易系统简介交易系统的作用交易系统的作用交易系统可以帮助投资交易系统可以帮助投资者者有效的控制风险。有效的控制风险。没有交易系统做指导时，投资者很难定量评估每次进场交易的风险，并且很难评估单次交易的风险在总

2、体风险中的意义。而交易系统的使用，可以明确的告诉投资者每次交易的预期利润率、预期损失金额、预期最大亏损等，这些都是投资风险管理的重要参数。交易系统简介交易系统简介交易系统的作用交易系统的作用交易系统使交易决策的过程更加程序化、公开化、理性化。交易系统使交易决策的过程更加程序化、公开化、理性化。投资者可以从由情绪支配的处于模糊状态的选择过程转变为定量的数值化的选择过程，即单纯判定系统信号的反映以及执行系统信号所代表的决策。帮助投资者有效的克服心理弱点，可能是交易系统的最大功用。交易系统简介交易系统简介6心态心态方法方法技术技术交易系统简介交易系统简介交易系统简介交易系统简介交易系统简介交易系统简

3、介看看交易系统简介交易系统简介算算交易系统简介交易系统简介做做走近期货走近期货期货市场期货市场期货交易是一种集中交易标准化远期合约的交易形式期货市场是买卖期货合约的市场期货市场是在现货商品贸易基础上产生的，期货市场是现货市场发展到一定程度的高级形式在160多年的发展历史中形成了一整套独特的交易结算管理体系期货市场的发展期货市场的发展 期货市场自1848年美国芝加哥期货交易所成立至今走过了160多年的历程，走过三个阶段：（一）商品期货阶段（二）金融期货（三）期货期权期货市场的经济功能期货市场的经济功能回避价格风险的功能发现价格的功能节约交易成本重要的投资工具，有助于合理利用社会闲置资金。期货交易

4、的特点期货交易的特点 合约的标准化 高杠杆效应（以小博大）双向交易和对冲机制期货市场的构成期货市场的构成技术分析基本分析程序化交易市场行为涵益一切信息价格沿趋势移动历史会重演因果关系明确，结论确定完备的即时资料极高的行业经验专业素质技术分析程序化数量统计分析、交易高频交易分析方法讨论分析方法讨论技术分析技术分析 趋势趋势趋势：事物或局势发展的动向。技术分析三大基础之一：市场按趋势运行技术分析技术分析 趋势趋势趋势就是市场运动的方向 上涨势 下跌势 震荡势您您认为交易成功认为交易成功最最主要的取决于什么？主要的取决于什么？技术 经验 心态 风险控制 资金管理交易心理分析交易心理分析标准化交易系统

5、简介目目 录录标准化交易系统简介标准化交易系统简介1交易五项工具详解交易五项工具详解234标准化交易系统的应用标准化交易系统的应用标准化系统交易流程标准化系统交易流程趋势跟踪趋势跟踪 标准交易标准交易资金管理资金管理 策略保护策略保护建立流程建立流程 严格执行严格执行操作方针操作方针标准化交易系统简介标准化交易系统简介 工具五项：幅度工具五项：幅度 信号信号 均线均线 成交量成交量 指标指标 操作五项：分析操作五项：分析 记忆记忆 反应反应 果断果断 自信自信 精神五项：专注精神五项：专注 信念信念 勇气勇气 耐心耐心 平常心平常心交易三大项交易三大项工具五项详解工具五项详解幅幅 度：高低点之

6、间的距离（点位）度：高低点之间的距离（点位）信信 号：长阳立柱、长下影线、底部抬高、中阳、双底、平底号：长阳立柱、长下影线、底部抬高、中阳、双底、平底 长阴立柱、长上影线、头部降低、中阴、双头、平头长阴立柱、长上影线、头部降低、中阴、双头、平头均均 线：移动平均线线：移动平均线 均线走平、均线交叉、均线纠缠、多头排列均线走平、均线交叉、均线纠缠、多头排列 均线支撑、空头排列、均线反压、均线远离均线支撑、空头排列、均线反压、均线远离成交量：一定交易时间内买卖双方所成交的量成交量：一定交易时间内买卖双方所成交的量 天量、地量、持续放量、单根放量、量背离天量、地量、持续放量、单根放量、量背离指指 标

7、：标：MACDMACD、KDJKDJ 金叉、死叉、双金叉、双死叉、底背离、顶背离金叉、死叉、双金叉、双死叉、底背离、顶背离 操作五项详解操作五项详解分析：对市场结构进行分析，对各要素图表中的重要信号、重要分析：对市场结构进行分析，对各要素图表中的重要信号、重要 位置予以分析，找到各要素的中心位置予以分析，找到各要素的中心记忆：对前期头部和底部及重要信号的记忆，对重要标的的记忆记忆：对前期头部和底部及重要信号的记忆，对重要标的的记忆反应：对行情启动前的反应及准备，对行情启动后的反应及准备反应：对行情启动前的反应及准备，对行情启动后的反应及准备 对标准工具及标的的反应及准备对标准工具及标的的反应及

8、准备果断：看到、算到、做到果断：看到、算到、做到自信：对五项工具的信念要坚定自信：对五项工具的信念要坚定专专 注：从分析、操作到总结要专注注：从分析、操作到总结要专注信信 念：坚信交易三大项十五小项的作用念：坚信交易三大项十五小项的作用勇勇 气：交易中最重要的品质，要面对不要回避，要勇敢气：交易中最重要的品质，要面对不要回避，要勇敢 不要害怕不要害怕耐耐 心：最应该具备的基本素质，也是最重要的基本素质心：最应该具备的基本素质，也是最重要的基本素质平常心：胜不骄，败不馁，从容面对平常心：胜不骄，败不馁，从容面对精神五项详解精神五项详解交易五项工具详解幅度幅度信信 号号均均 线线成交量成交量指指

9、标标交易五项工具详解交易五项工具详解信信 号号均均 线线成交量成交量指指 标标交易五项工具详解交易五项工具详解幅度幅度幅度的识别与应用幅度的识别与应用幅度：高低点之间的距离（点位）幅度：高低点之间的距离（点位）幅度够，信号出，线走平，注转势幅度够，信号出，线走平，注转势三四波，要注意，幅度够，注转势三四波，要注意，幅度够，注转势6060均线，短穿长，量持续，有幅度均线，短穿长，量持续，有幅度高点高点70422低点低点22405高点高点76638距离！距离！上涨上涨5423354233点点!高点4811低点4136高点4749距离！距离！上涨上涨613613点点!幅幅度度够够信号出信号出线走平线

10、走平注转势注转势重点关注重点关注60均线走平均线走平有幅度有幅度上涨第一波低点上涨第二波低点上涨第三波低点上涨第一波高点上涨第二波高点上涨第三波高点幅度够幅度够信号出信号出线走平线走平注转势注转势重点关注重点关注60均线走平均线走平有幅度有幅度高点1467.3低点1107.7高点1450.5距离！距离！上涨上涨342.8342.8点！点！幅度够幅度够信号出信号出线走平线走平注转势注转势重点关注重点关注60均线走平均线走平有幅度有幅度上涨第一波低点上涨第二波低点上涨第三波低点上涨第一波高点上涨第二波高点上涨第三波高点幅度够幅度够信号出信号出线走平线走平注转势注转势重点关注重点关注60均线是否走均

11、线是否走平平暴涨是下跌的开始暴涨是下跌的开始暴跌是上涨的开始暴跌是上涨的开始幅度信信 号号均均 线线成交量成交量指指 标标交易五项工具详解交易五项工具详解信号信号信号的识别与应用：常用高效信号信号的识别与应用：常用高效信号 长下影线长下影线 长上影线长上影线 长阳线长阳线 长阴线长阴线 底抬高底抬高 头降低头降低 中阳线中阳线 中阴线中阴线 双双 底底 双双 顶顶 平平 底底 平平 顶顶信号的识别（一）信号的识别（一）长下影线、长上影线：位于一段明显下跌行情的底部（长下长下影线、长上影线：位于一段明显下跌行情的底部（长下 影线）或上涨行情的顶部（长上影线）。相对幅度越大，影影线）或上涨行情的顶

12、部（长上影线）。相对幅度越大，影线越长，力度越强线越长，力度越强低位下影线上涨2204点！高位长上影线上涨777点！上涨有幅度高位上影线转势下跌下跌有幅度低位下影线转势上涨上涨3129点！信号的识别（二）信号的识别（二）长阳线、长阴线：位于一段明显下跌行情的底部（长阳线）或长阳线、长阴线：位于一段明显下跌行情的底部（长阳线）或上涨行情的顶部（长阴线）。在行情底部或顶部与长下影线、上涨行情的顶部（长阴线）。在行情底部或顶部与长下影线、长上影线幅度相似长上影线幅度相似上涨18745点！长阳线顶部长阴线信号的识别（三）信号的识别（三）底抬高：底部不断抬高，头部不断抬高的走势底抬高：底部不断抬高，头部

13、不断抬高的走势头降低：头部不断降低，底部不断降低的走势头降低：头部不断降低，底部不断降低的走势通常以长阳线通常以长阳线长阴线、长下影线长阴线、长下影线长上影线为起点长上影线为起点底抬高底抬高底抬高底抬高头抬高头抬高底抬高底抬高头抬高头抬高底抬高底抬高头抬高头抬高底抬高底抬高头抬高头抬高底抬高底抬高头抬高头抬高头降低头降低底降低底降低头降低头降低头降低头降低底降低底降低头降低头降低底降低底降低头降低头降低底降低底降低信号的识别（四）信号的识别（四）中阳线：底抬高的位置中出现中阳线：底抬高的位置中出现 中阴线：头降低的位置中出现中阴线：头降低的位置中出现中阳线中阳线中阳线中阳线中阴线中阴线中阴线中

14、阴线信号的识别（五）信号的识别（五）双底：在下跌行情的低位出现，双底出现预示着转势双底：在下跌行情的低位出现，双底出现预示着转势 双顶：在上涨行情的高位出现，双顶出现预示着转势双顶：在上涨行情的高位出现，双顶出现预示着转势双底双底上涨上涨461461点！点！A底底B底底上涨上涨882882点！点！A顶顶B顶顶双顶双顶信号的识别（六）信号的识别（六）平底：底抬高的位置中出现平底：底抬高的位置中出现平顶：头降低的位置中出现平顶：头降低的位置中出现平底平底平底平底平底平底平顶平顶平顶平顶平顶平顶平顶平顶幅度幅度信信 号号均均 线线成交量成交量指指 标标交易五项工具详解交易五项工具详解均线均线均线的识

15、别与应用：均线的识别与应用：移动平均线简介移动平均线简介 移动平均线移动平均线(MA)(MA)是以道是以道琼斯的琼斯的“平均成本概念平均成本概念”为理论基础，采用统计学中为理论基础，采用统计学中“移动平均移动平均”的原理，将一的原理，将一段时期内的价格平均值连成曲线，用来显示价格的历史段时期内的价格平均值连成曲线，用来显示价格的历史波动情况，进而反映价格指数未来发展趋势的技术分析波动情况，进而反映价格指数未来发展趋势的技术分析方法。移动平均线是道氏理论的形象化表述方法。移动平均线是道氏理论的形象化表述 5均线均线5均线均线10均线均线10均线均线20均线均线20均线均线30均线均线 60均线均

16、线60均线均线30均线均线 均线走平均线走平 均线纠缠均线纠缠 均线交叉均线交叉 多头排列多头排列 空头排列空头排列 均线支撑均线支撑 均线反压均线反压 均线远离均线远离均线的识别与应用：均线操作系统均线的识别与应用：均线操作系统空头排列空头排列均线走平均线走平均线纠缠均线纠缠均线交叉均线交叉重点关注重点关注60均线均线走平，有幅度。走平，有幅度。上涨上涨18551855点！点！多头排列多头排列均线支撑均线支撑均线走平均线走平均线纠缠均线纠缠均线交叉均线交叉重点关注重点关注60均线均线走平，有幅度。走平，有幅度。均线反压均线反压均线远离均线远离均线操作系统均线操作系统 从从5 5均线走平开始从

17、头理顺，出现短期均线与长期均线逐均线走平开始从头理顺，出现短期均线与长期均线逐渐头降低或底抬高走平时，与信号头降低或底抬高配合操作渐头降低或底抬高走平时，与信号头降低或底抬高配合操作 60 60均线走平后的走势是判断一波行情是否可能出现转势的均线走平后的走势是判断一波行情是否可能出现转势的根本根本均线走平的识别和运用均线走平的识别和运用10均线走平均线走平20均线走平均线走平30均线走平均线走平60均线走平均线走平均线走平示意图5均线走平均线走平均线走平操作要领均线走平操作要领 幅度够，信号出，线走平，趋势变幅度够，信号出，线走平，趋势变 均线底抬高或头降低与信号的底抬高或头降低配合均线底抬高

18、或头降低与信号的底抬高或头降低配合 成交量放大进行操作成交量放大进行操作均线走平的识别和运用均线走平的识别和运用幅度够幅度够信号出信号出线走平线走平趋势变趋势变均线逐渐走平均线逐渐走平幅度够，信号出，线走平，趋势变幅度够，信号出，线走平，趋势变上涨上涨18551855点！点！均线底抬高均线底抬高短期均线走平短期均线走平上涨有幅度上涨有幅度成交量持续放大成交量持续放大均线走平与均线底抬高配合成均线走平与均线底抬高配合成交量放大上涨有幅度交量放大上涨有幅度均线头降低均线头降低短期均线走平短期均线走平下跌有幅度下跌有幅度成交量持续放大成交量持续放大均线走平与均线头降低配合成均线走平与均线头降低配合成

19、交量放大下跌有幅度交量放大下跌有幅度 长期均线无方向，短期均线围绕长期均线处震荡长期均线无方向，短期均线围绕长期均线处震荡 均线纠缠不开仓均线纠缠不开仓 以以6060均线为中轴，其他要素在震荡区域上下沿开仓均线为中轴，其他要素在震荡区域上下沿开仓 均线纠缠时间越长，突破后上涨或下跌的幅度越大均线纠缠时间越长，突破后上涨或下跌的幅度越大 均线纠缠的识别和运用均线纠缠的识别和运用均线无明显排列方向均线无明显排列方向短期均线围绕长期均线反复纠缠短期均线围绕长期均线反复纠缠均线纠缠不开仓均线纠缠不开仓横盘整理时间越长，上涨幅度越大横盘整理时间越长，上涨幅度越大上涨上涨1595215952点！点！横盘整

20、理时间越长，下跌幅度越大横盘整理时间越长，下跌幅度越大均线交叉的识别与应用均线交叉的识别与应用 上升行情初期，短期移动平均线从下向上突破中长期移动平上升行情初期，短期移动平均线从下向上突破中长期移动平均线，形成的交叉叫黄金交叉均线，形成的交叉叫黄金交叉 。预示价格可能上涨。预示价格可能上涨 下跌行情初期，当短期移动平均线向下跌破中长期移动平均下跌行情初期，当短期移动平均线向下跌破中长期移动平均线形成的交叉叫做死亡交叉。预示价格可能下跌线形成的交叉叫做死亡交叉。预示价格可能下跌均线金叉均线金叉均线死叉均线死叉均线排列的识别和运用均线排列的识别和运用 特征：均线多头排列是指短期移动平均线在上，中期

21、移动平均特征：均线多头排列是指短期移动平均线在上，中期移动平均线居中，长期移动平均线在下；几根移动平均线同时向上移动的一线居中，长期移动平均线在下；几根移动平均线同时向上移动的一种排列方式种排列方式 一般说来，均线出现多头排列表明多头力量较强，做多主力正一般说来，均线出现多头排列表明多头力量较强，做多主力正在控制局势，这是一种比较典型的做多信号在控制局势，这是一种比较典型的做多信号多头排列多头排列均线多头排列示意图均线多头排列操作要领均线多头排列操作要领 均线多头排列，下影线买，上影线平均线多头排列，下影线买，上影线平 均线多头排列，沿均线支撑找买点，配合成交量缩量回调，均线多头排列，沿均线支

22、撑找买点，配合成交量缩量回调，指标在低位，找多点加仓点指标在低位，找多点加仓点 均线多头排列形成时，成交量持续放大，则上涨幅度越大均线多头排列形成时，成交量持续放大，则上涨幅度越大 均线形成多头排列后，通常有一次回踩均线形成多头排列后，通常有一次回踩6060均线的过程均线的过程均线排列的识别和运用均线排列的识别和运用下影线买下影线买上影线平上影线平下影线买下影线买上影线平上影线平60均线支撑均线支撑20均线支撑均线支撑20均线支撑均线支撑放量上涨，缩量回调放量上涨，缩量回调均线多头排列应用均线多头排列应用指标低位指标低位买点买点买点买点买点买点均线排列的识别和运用均线排列的识别和运用 移动平均

23、线同时以圆弧状向下滑落，且长期移动平均线在上方，移动平均线同时以圆弧状向下滑落，且长期移动平均线在上方，中期移动平均线在中间，短期移动平均线在下方的这种排列方式称之中期移动平均线在中间，短期移动平均线在下方的这种排列方式称之为：移动平均线空头排列，简称：空头排列为：移动平均线空头排列，简称：空头排列 一般来说，当均线出现空头排列时，即意味进入了空头市场，呈一般来说，当均线出现空头排列时，即意味进入了空头市场，呈弱势。尤其是有了一段较大涨幅之后，均线出现空头排列，表明会有弱势。尤其是有了一段较大涨幅之后，均线出现空头排列，表明会有一轮较大的跌势，应及时做空一轮较大的跌势，应及时做空均线空头排列示

24、意图 均线空头排列，以空为主，上影线空，下影线平均线空头排列，以空为主，上影线空，下影线平 均线空头排列，沿均线反压找空点，配合成交量缩量反弹，均线空头排列，沿均线反压找空点，配合成交量缩量反弹，指标在高位，找空点加仓点指标在高位，找空点加仓点 在均线刚刚形成空头排列，均线发散向下时，可在反弹至在均线刚刚形成空头排列，均线发散向下时，可在反弹至6060均线的均线反压处寻找空点均线的均线反压处寻找空点 均线空头排列形成时，成交量持续放大，则下跌幅度越大均线空头排列形成时，成交量持续放大，则下跌幅度越大均线排列的识别和运用均线排列的识别和运用上影线空上影线空下影线平下影线平反弹至反弹至6060均线

25、反压均线反压均线黄金点均线黄金点反弹至反弹至6060均线反压均线反压均线空头排列应用均线空头排列应用放量下跌，缩量反弹放量下跌，缩量反弹指标高位指标高位空加仓空加仓 均线多头排列时，均线多头排列时，K K线以均线为支撑上涨线以均线为支撑上涨 K K线受均线支撑，出现下影线配合成交量缩量回调、指线受均线支撑，出现下影线配合成交量缩量回调、指标在低位，为买入加仓点标在低位，为买入加仓点均线支撑的识别和运用均线支撑的识别和运用1010均线支撑均线支撑2020均线支撑均线支撑6060均线支撑均线支撑均线多头排列均线多头排列K线以收盘价为准5 5均线支撑均线支撑 均线排列向下，均线排列向下，K K线受均

26、线压力下跌线受均线压力下跌 K K线受均线反压，出现上影线配合成交量缩量反弹、指标在线受均线反压，出现上影线配合成交量缩量反弹、指标在高位，为卖出加仓点高位，为卖出加仓点均线反压的识别和运用均线反压的识别和运用1010均线反压均线反压2020均线反压均线反压3030均线反压均线反压2020均线反压均线反压5 5均线反压均线反压K线以收盘价为准 上涨或下跌有幅度后上涨或下跌有幅度后K K线距离均线比较远，或短期均线距离线距离均线比较远，或短期均线距离长期均线距离比较远，通常会出现长期均线距离比较远，通常会出现K K线向均线靠拢或短期均线线向均线靠拢或短期均线向长期均线靠拢的现象，即暴涨是下跌的开

27、始，暴跌是上涨的向长期均线靠拢的现象，即暴涨是下跌的开始，暴跌是上涨的开始开始 均线远离时，注意平仓信号均线远离时，注意平仓信号均线远离的识别和运用均线远离的识别和运用均线远离均线远离幅度够，信号出，线走平，趋势变幅度够，信号出，线走平，趋势变6060均线，同方向，顺趋势，有幅度均线，同方向，顺趋势，有幅度上涨势，找支撑，下跌势，找反压上涨势，找支撑，下跌势，找反压三四波，要注意，幅度够，注转势三四波，要注意，幅度够，注转势均线操作口诀的应用均线操作口诀的应用幅度幅度信信 号号均 线成交量成交量指指 标标交易五项工具详解交易五项工具详解成交量成交量成交量成交量的识别与应用的识别与应用 天天 量

28、量 地地 量量 持续放量持续放量 单根放量单根放量 量量 背背 离离成交量的识别与应用：天量成交量的识别与应用：天量 天量出现在高低点转势位置，天量出现之后必天量出现在高低点转势位置，天量出现之后必 有天价，随之行情反转，天量用来判断转势有天价，随之行情反转，天量用来判断转势 天量出现之后多与信号配合转势天量出现之后多与信号配合转势上涨有幅度后出现天量上涨有幅度后出现天量转势方向向下，开空单转势方向向下，开空单上涨271点成交量的识别与应用：成交量的识别与应用：地地量量 地量出现在震荡整理末端是行情发生方向性改变的前兆地量出现在震荡整理末端是行情发生方向性改变的前兆 地量出现后重在与其他要素的

29、配合操作地量出现后重在与其他要素的配合操作横盘整理末期出现地量，耐心等待选择横盘整理末期出现地量，耐心等待选择方向，配合均线和成交量选择方向向上方向，配合均线和成交量选择方向向上横盘整理，成交量无规则横盘整理，成交量无规则地量地量多头排列多头排列放量上涨放量上涨横盘整理，成交量无规则横盘整理，成交量无规则地量地量横盘整理末期出现地量，耐心等待选择横盘整理末期出现地量，耐心等待选择方向，配合均线和成交量选择方向向下方向，配合均线和成交量选择方向向下空头排列空头排列放量下跌放量下跌成交量的识别与应用：成交量的识别与应用：持续放量持续放量 上涨势，量能持续，多头进场，找均线支撑，多加仓上涨势，量能持

30、续，多头进场，找均线支撑，多加仓 下跌势，量能持续，空头进场，找均线反压，空加仓下跌势，量能持续，空头进场，找均线反压，空加仓上涨量能持续上涨量能持续上涨有幅度上涨有幅度量能持续有幅度量能持续有幅度下跌量能持续下跌量能持续下跌有幅度下跌有幅度量能持续有幅度量能持续有幅度放量上涨找均线支撑放量上涨找均线支撑6060均线支撑均线支撑2020均线支撑均线支撑6060均线支撑均线支撑买点买点买点买点买点买点上涨势，量能持续，多头进场，找均线支撑，多加仓上涨势，量能持续，多头进场，找均线支撑，多加仓放量下跌找均线反压放量下跌找均线反压6060均线反压均线反压空点空点3030均线反压均线反压空点空点303

31、0均线反压均线反压空点空点下跌势，量能持续，空头进场，找均线反压，空加仓下跌势，量能持续，空头进场，找均线反压，空加仓成交量的识别与应用：成交量的识别与应用：单根放量单根放量 单根放量后重点关注第二根量及后续量能，单根放量后重点关注第二根量及后续量能，防止假突破或假跌破防止假突破或假跌破 单根放量后量能急缩，有回调可能单根放量后量能急缩，有回调可能 单根放量后量能持续则继续延袭原趋势单根放量后量能持续则继续延袭原趋势单根放量，假突破单根放量，假突破单根放量单根放量单根放量，假跌破单根放量，假跌破单根放量单根放量单根放量，量急缩，注转势单根放量，量急缩，注转势单根放量单根放量转势向下转势向下下跌

32、有幅度下跌有幅度成交量的识别与应用：成交量的识别与应用：量背离量背离 价格出现新高，但成交量未增反而开始下降，为成交量的顶部背离价格出现新高，但成交量未增反而开始下降，为成交量的顶部背离 价格出现新低，但成交量未增反而开始下降，为成交量的底部背离价格出现新低，但成交量未增反而开始下降，为成交量的底部背离 量背离进一步表明当前的量价关系与之前的量价关系发生了改变，量背离进一步表明当前的量价关系与之前的量价关系发生了改变，一般量背离会产生一种新的趋势，也可能只是上升中的调整或下跌一般量背离会产生一种新的趋势，也可能只是上升中的调整或下跌 中的反弹中的反弹K K线创新低线创新低成交量不增反减成交量不

33、增反减成交量底背离成交量底背离下跌趋势结束下跌趋势结束价格创新高价格创新高成交量不增反减成交量不增反减上涨趋势结束上涨趋势结束成交量顶背离成交量顶背离幅度幅度信信 号号均 线成交量指指 标标交易五项工具详解交易五项工具详解指标指标 金金 叉叉 死死 叉叉 双金叉双金叉 双死叉双死叉 底背离底背离 顶背离顶背离常用有效指标常用有效指标 MACD MACD、KDJKDJ 指标在标准化系统中属于配合要素，主要在趋势指标在标准化系统中属于配合要素，主要在趋势及震荡区间开仓时配合其他要素操作，不作为单一开及震荡区间开仓时配合其他要素操作，不作为单一开仓条件出现仓条件出现指标的识别与应用指标的识别与应用

34、MACD主要是利用长短期的二条平滑平均线，计算主要是利用长短期的二条平滑平均线，计算两者之间的差离值，作为研判行情买卖之依据。两者之间的差离值，作为研判行情买卖之依据。指标指标MACDMACD的识别与应用的识别与应用一、金叉、死叉一、金叉、死叉 DIFDIF线自下而上穿越线自下而上穿越DEADEA线时是买入信号，称为黄金交叉线时是买入信号，称为黄金交叉 DIFDIF线自上而下穿越线自上而下穿越DEADEA线时是卖出信号，称为死亡交叉线时是卖出信号，称为死亡交叉指标指标MACDMACD的识别与应用的识别与应用黄金交叉黄金交叉黄金交叉黄金交叉死亡交叉死亡交叉死亡交叉死亡交叉二、二、柱状线收缩和放大

35、柱状线收缩和放大 柱状线的持续收缩表明趋势运行的强度正在逐渐减弱柱状线的持续收缩表明趋势运行的强度正在逐渐减弱 柱状线的持续放大表明趋势运行的强度正在逐渐增强柱状线的持续放大表明趋势运行的强度正在逐渐增强指标指标MACDMACD的识别与应用的识别与应用0轴轴柱状线持续放大柱状线放大柱状线缩小上涨调整上涨四、顶背离、底背离四、顶背离、底背离 上升途中，价格创新高，指标并未创新高，为顶背离上升途中，价格创新高，指标并未创新高，为顶背离2.2.下降途中，价格创新低，指标并未创新低，为底背离下降途中，价格创新低，指标并未创新低，为底背离指标指标MACDMACD的识别与应用的识别与应用价格创新高价格创新

36、高指标未创新高指标未创新高顶背离顶背离转势向下转势向下死叉，空点死叉，空点价格创新低价格创新低指标未创新低指标未创新低底背离底背离转势向上转势向上 KDJ属于摆动类指标，由属于摆动类指标，由K值、值、D值、值、J值组成。主要是值组成。主要是跟随趋势提供价格买卖点跟随趋势提供价格买卖点 在在KDJ指标中，指标中，D值最慢，值最慢，J值最快，值最快，K值较为适中值较为适中 J值在值在80100为超买区，为超买区，020为超卖区为超卖区指标指标KDJKDJ的识别与应用的识别与应用一、金叉、死叉一、金叉、死叉 上涨势找指标金叉配合其他要素做买点上涨势找指标金叉配合其他要素做买点2.2.下跌势找指标死叉

37、配合其他要素做空点下跌势找指标死叉配合其他要素做空点3.3.震荡区间找上下沿配合其他要素操作震荡区间找上下沿配合其他要素操作指标指标KDJKDJ的识别与应用的识别与应用上涨势找指标金叉上涨势找指标金叉指标金叉指标金叉指标金叉指标金叉指标死叉指标死叉指标死叉指标死叉下跌势找指标死叉下跌势找指标死叉二、顶背离、底背离二、顶背离、底背离1.1.上涨途中，价格创新高，指标并未创新高，为顶背离上涨途中，价格创新高，指标并未创新高，为顶背离2.2.下降途中，价格创新低，指标并未创新低，为底背离下降途中，价格创新低，指标并未创新低，为底背离指标指标KDJKDJ的识别与应用的识别与应用价格创新高价格创新高指标

38、未创新高指标未创新高顶背离顶背离转势向下转势向下死叉，空点死叉，空点价格创新低价格创新低指标未创新低指标未创新低底背离底背离转势向上转势向上金叉，买点金叉，买点指标的钝化指标的钝化 指标形态发生粘结，导致该指标失去指示意义。通常较引人注指标形态发生粘结，导致该指标失去指示意义。通常较引人注目的是指标高位钝化和指标低位钝化，但所谓高位低位只是相对而言，目的是指标高位钝化和指标低位钝化，但所谓高位低位只是相对而言，并无绝对衡量标准，更普遍的，在平衡状态也会发生指标形态的粘结，并无绝对衡量标准，更普遍的，在平衡状态也会发生指标形态的粘结，致使指标失效致使指标失效 指标的识别与应用指标的识别与应用持续

39、上涨持续上涨指标高位钝化指标高位钝化持续放量下跌持续放量下跌指标低位钝化指标低位钝化K线整理区间线整理区间指标钝化指标钝化标准化系统交易流程标准化系统交易流程标准化系统交易流程交易前的准备：交易前的准备：F 判断趋势判断趋势F 制定交易计划制定交易计划F 选择入市条件（交易五项）选择入市条件（交易五项）标准化系统交易流程标准化系统交易流程幅幅 度度 空间空间/距离距离信信 号号 转势转势均均 线线 趋势趋势成交量成交量 助涨助跌助涨助跌指指 标标 顺势找点顺势找点/调整调整标准化交易系统的应用信号信号均线交叉均线交叉 60均线走平均线走平中阴线、中阴线、30均线反压均线反压空点空点平头、平头、

40、30均线反压均线反压空点空点指标高位死叉指标高位死叉幅度够幅度够底部单根巨量，底部单根巨量，空平仓空平仓成交量持续成交量持续指标高位死叉指标高位死叉下跌第下跌第一波一波下跌第下跌第二波二波下跌第下跌第三波三波信号信号均线走平均线走平均线均线交叉交叉重点关注重点关注60均线走平均线走平30均线支撑均线支撑10均线支撑均线支撑指标低位金叉指标低位金叉成交量持续成交量持续指标双金叉指标双金叉结束语当你尽了自己的最大努力时，失败也是伟大的，所以不要放弃，坚持就是正确的。When You Do Your Best,Failure Is Great,So DonT Give Up,Stick To The End感谢聆听不足之处请大家批评指导Please Criticize And Guide The Shortcomings演讲人：XXXXXX 时 间：XX年XX月XX日