1、财富规划中的涉税问题财富规划中的涉税问题第1页，共71页。2022-8-172主要内容：主要内容：一、境内财富规划的税收策划要点；二、信托投资业务涉税政策业务问题；三、高收入个人对外投资涉税问题；第2页，共71页。2022-8-173一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点（一）前提条件：1、境内财富规划与企业生产经营不同，其税收规划要求、方式、实际操作不同；2、财富规划有关税收政策规定不完备，不全面，并且较为原则，财富规划涉税问题存在不确定性；第3页，共71页。2022-8-174一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点（二）税收政策环境走势：1、此前
2、20年，此后15年甚至更长时间，是中国主要财富存在及赚取方式的转型期。（1）证券市场的建立，财富存在方式发生适当变化；l很多富豪产生于证券行业以及上市公司高管。（2）中国经济发展较快，吸引外资和海外投资增加，国际经济进一步融合，中国制造、中国资本国际化；l中国人口较多，但计划生育政策的实施，老龄化社会逐步到来，世界工厂的优势逐步淡化。（加工+市场）第4页，共71页。2022-8-175一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点2、税收政策跟踪税源。（1）财富转型期，同时也是税收政策、主体税源转型期。l税收政策不断完善；（2）税收征管水平不断发展完善。l税收征管电子信息化建设不
3、断完善；l中国现金管理较为宽松，是避税的便利条件之一，现金管理一旦严格，中国税收征管环境将随之严格；l国际税收情报交换机制逐渐建立。中国与避税港等签订情报交换机制；美国、德国、英国等与瑞银集团签订情报交换机制，减少避税；第5页，共71页。2022-8-176一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点（三）税收策划要点：1、树立正确财富观，依法纳税是人生平安、财富平安的前提条件；2、摒弃社会上税收策划专家的课堂观点；（1）人为简单地单纯推迟纳税义务；（2）单纯完成股权交易，实现资产交易，转嫁甚至增加后续纳税义务；（3）资产随意评估增值，并进行多重关联交易；（4）注册多个公司，发
4、生大量关联交易“避税”；l税务机关是否认可？第6页，共71页。2022-8-177一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点3、在部分税种、部分情况下税收策划有一些空间，但并非无所不在。l说明：某些行业经营模式较为简单，或者交易双方较为规范，税收策划空间较小。（1）税收政策规定了一些优惠政策，政策门槛和条件存在相应规定；（2）税收政策存在一些规定不够清晰的环节和问题；第7页，共71页。2022-8-178一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点（3）有些问题的规定具有或然性；（4）企业组织形式、某些交易方式有一些弹性；（5）个人控股集团公司，除有大规模募资
5、、虚假交易等需要外，原则上公司架构尽量简单。（6）个人取得境外绿卡，对其在华纳税义务的影响；（7）个人在所办企业长期拿低薪，是不明智之举；（8）个人与所办公司，及关联方之间的非规范交易，存在后续涉税风险；第8页，共71页。2022-8-179一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点4、税收策划必须统筹兼顾各方面问题和影响：（1）税负与企业形象、企业管理模式、战略发展规划的影响；（2）税负与其他成本费用此消彼长关系；（3）不同税种之间政策规定、管理标准等不尽一致，注意有所取舍；（4）税收策划注意尺度；第9页，共71页。2022-8-1710一、境内财富规划的税收策划要点一、境
6、内财富规划的税收策划要点5、吃透税收政策，了解办税程序，掌握协调技巧；l对税收政策有一个全面的、立体的理解；l切实做到对会计、税法、税收政策融会贯通；l应用税收政策注重取舍，特别是重组行为，房地产交易等，不可能享受到全部税收政策；第10页，共71页。2022-8-1711一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点6、防范和控制涉税风险：（1）有魄力承担适度的涉税风险；（2）对可能发生涉税风险评估，事先准备理由和依据；（3）研究税务机关纳税评估理念；（4）研究稽查审理定案的思维方式；掌握稽查定案的基本规律和博弈。（5）保持税企中等偏好的沟通境界；（6）禁止税收行政诉讼。第11页
7、，共71页。2022-8-1712一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点7、对企业占所在地税源比例的认识；8、对关键投入产出关系、运销比率、供销采购市场情况、行业竞争及行业数据、行业经营模式的掌握；9、常规经营业务不弄虚作假；10、控制发票涉税问题；第12页，共71页。2022-8-1713一、境内财富规划的税收策划要点一、境内财富规划的税收策划要点（四）高收入个人境内财富规划的涉税操作情况：1、个人所得税征管重点逐步转移到高收入者的资本性、财产性所得项目；2、高收入者个人财富规划过程中，涉及多个税种，主导方确定最终操作方式。3、高收入者个人财富投资过程中，其收益有时处于
8、被扣缴税款的角色，个人不具体操作；第13页，共71页。2022-8-1714二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（一）信托投资业务概述：1、信托财产：信托投资公司因承诺信托而取得的财产。l委托人将其财产设立信托后，这笔财产就成为信托财产。它不再属于委托人所有，也不属于受益人，而是被置于受托人名下，由受托人以自己的名义管理、运用和处分信托财产，委托人和受益人无权管理和处分信托财产。同时，信托所产生的利益归受益人享有，受托人不得利用信托财产为自己谋利，委托人也不再享有信托利益。受托人根据法律和信托文件,享有信托财产上的财产权，受益人根据法律和信托文件,享有信托财产上的受
9、益权。第14页，共71页。2022-8-1715二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题2、信托投资业务的主要文件：（1）信托法；（2）人民银行法；（3）公司法（4）信托投资公司管理办法；（5）商业银行中间业务暂行规定；（6）中国银监会关于支持信托公司创新发展有关问题的通知（银监发200925号）；（7）税法有关规定；第15页，共71页。2022-8-1716二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题3、信托投资业务分类：（1）私益信托、公益信托；（2）资金信托、财产权信托；（3）单一信托、集合信托；（4）融资类信托、投资类信托、事务管理类信托；第
10、16页，共71页。2022-8-1717二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题4、信托公司的主要业务范围：（1）受托经营资金信托业务：委托人将自己合法拥有的资金，委托信托投资公司按照约定的条件和目的，进行管理、运用和处分；（2）受托经营动产、不动产及其他财产的信托业务：委托人将自己的动产、不动产以及知识产权等财产、财产权，委托信托投资公司按照约定的条件和目的，进行管理、运用和处分；（3）受托经营法律、行政法规允许从事的投资基金业务，作为投资基金或者基金管理公司的发起人从事投资基金业务；第17页，共71页。2022-8-1718二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投
11、资业务涉税政策业务问题（4）经营企业资产的重组、购并及项目融资、公司理财、财务顾问等中介业务；（5）受托经营国务院有关部门批准的国债、政策性银行债券、企业债券等债券的承销业务；（6）代理财产的管理、运用和处分；（7）代保管业务；（8）信用见证、资信调查及经济咨询业务；（9）以固有财产为他人提供担保；（10）批准的其他业务。第18页，共71页。2022-8-1719二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题5、信托投资公司业务经营及其主要限制：（1）信托投资公司经营信托业务，依据约定以手续费或者佣金的方式收取报酬。l信托投资公司收取报酬标准，另有规定外，可与委托人协商确定。
12、（2）信托投资公司接受由其代为确定管理方式的信托资金，应当符合下列规定：l信托期限不得少于一年；l单笔信托资金不得低于人民币100万元至300万元。第19页，共71页。2022-8-1720二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（3）信托投资公司不得以经营资金信托或者其他业务的名义吸收存款。l不得办理存款业务，不得发行债券，不得举借外债。（4）信托投资公司为他人提供担保或者拆入资金的余额不得超过其注册资本。（5）信托投资公司每年应当从税后利润提取5%，作为信托赔偿准备金，但该赔偿准备金累计总额达到公司注册资本的20%时，可不再提取。（6）信托投资公司的信托业务部门在业
13、务上独立于公司的其他部门，其人员不得与公司其他部门的人员相互兼职，具体业务信息不得与公司其他部门共享。第20页，共71页。2022-8-1721二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（二）信托投资业务的基本流程图：委托人受托人信托财产、信托经营项目受益人银行托管投资管理第21页，共71页。2022-8-1722二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题l不动产资产信托基本流程：不动产资产信托参与者包括投资人、受托机构、信托监察人、不动产开发或管理机构、主管机关、信用加强及评估机构、会计师、估价者、承销商、律师。唯不动产资产信托中，多了一个委托人，
14、即不动产业主。l基本流程，主要包括以下步骤：订立不动产投资信托契约；不动产资产信托为不动产信托转移；主管机关核准或申报生效(私募采用报备制)；第22页，共71页。2022-8-1723二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题发行受益证券；信用评等或信用加强；收取投资人价款；不动产投资信托为基金投资运用及收取投资收益，不动产资产信托为委托不动产开发或管理信托不动产；不动产投资信托为收取不动产收益，不动产资产信托为信托财产保管；召集受益人会议、执行受益人会议决议及代为诉讼分配信托之收益、孳息或其他利益。第23页，共71页。2022-8-1724二、信托投资业务涉税政策业务问
15、题二、信托投资业务涉税政策业务问题（三）现行政策对信托投资业务规定：1、基本判断：（1）中国信托事业发展滞后；中国契约经济发展历史较短，委托代办等事项多出于人情世故，成熟的按市场原则运营的“受托人”较为缺乏；（2）信托业务基本属于特定项目经营活动；通过信托关系，在不转移财产所有权的同时，可以将财产收益、管理权等旁落。在存在避税地的情况下，信托制度具有较大避税空间。第24页，共71页。2022-8-1725二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（3）与信托相关税制基本缺失，有关税收政策规定滞后；（4）信托投资公司基本主要经营金融借贷、拆借、托管等业务；（5）证券投资基金
16、公司是一种集合型信托关系，现行税收政策基本涉税较少（中间透明体）；股权私募基金企业，存在问题较多。第25页，共71页。2022-8-1726二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题2、证券投资基金有关税收政策：（1）有关文件：1）财政部国家税务总局关于证券投资基金税收问题的通知（财税199855号）；2）财政部 国家税务总局关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知（财税2002128号）；3）财政部、国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知（财税20081号）；第26页，共71页。2022-8-1727二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题
17、（2）营业税政策：1）以发行基金方式募集资金不属于营业税的征税范围，不征收营业税；（已停止执行）2）基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，暂免征收营业税；（已停止执行）3）金融机构(包括银行和非银行金融机构)买卖基金的差价收入征收营业税；个人买卖基金单位的差价收入不征收营业税。l非金融机构买卖基金单位的差价收入征收营业税；（新政策）4）基金管理人、基金托管人、基金代销机构从事基金管理活动取得的收入，依照税法的有关规定征收营业税、企业所得税以及其他相关税收。5）信托贷款业务执行银行业有关规定，按其收取的贷款利息收入征收营业税；第27页，共71页。2022-8-1728二、信托投资业务涉税政
18、策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（3）企业所得税政策：1）对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。2）对投资者从证券投资基金分配中取得的收入，暂不征收企业所得税。3）对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，暂不征收企业所得税。4）基金管理人、基金托管人、基金代销机构从事基金管理活动取得的收入，依照税法的有关规定征收营业税、企业所得税以及其他相关税收。5）信托投资业务，参照股权投资业务、贷款业务处理。第28页，共71页。2022-8-1729二、信托投资业务涉税政策业务问题二、
19、信托投资业务涉税政策业务问题（4）个人所得税政策：1）个人买卖基金单位差价收入，暂不征收个人所得税；2）个人从基金分配获得股票股息、红利收入以及企业债券利息收入，由上市公司和发行债券企业在向基金派发股息、红利、利息时代扣20%（减按10%）个人所得税，基金向个人分配股息、红利、利息时，不再代扣个人所得税；3）投资者从基金分配中获得国债利息、储蓄存款利息以及买卖股票价差收入，暂不征收所得税；4）个人投资者从基金分配中获得企业债券差价收入，应按税法规定对个人投资者征收个人所得税；第29页，共71页。2022-8-1730二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（5）印花税政
20、策：1）基金管理人运用基金买卖股票按照1的税率征收印花税；（单边征税，在卖出时征税）2）对投资者申购和赎回基金单位，暂不征收印花税。3、资产证券化税收政策：l财税20065号；（已废止）第30页，共71页。2022-8-1731二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题4、企业年金基金的运作模式和涉税环节：企业职工企业年金基金受托人托管人账户管理人委托关系投资管理人第31页，共71页。2022-8-1732二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（四）信托投资业务税收政策研究：1、信托投资业务在税收政策上的定位；（1）委托人、受托人、受益人之间以契
21、约关系为纽带；其税收法律关系与有限合伙关系在某种程度上近似；（2）信托财产的管理、运营参与市场经营活动，并以此产生信托收益。l与其他企业生产经营活动具有相似性；第32页，共71页。2022-8-1733二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（3）信托财产管理运营中，因委托、授权、抵押、托管等原因，其权利主体不断因非贸易因素发生变化，增加了税收政策定位难度。l减少重复征税，同时不致税收流失；（4）税收政策在某些条件下，是否将某些信托经营活动视为所得税的透明体看待？l透明体的作用；l流转税政策；第33页，共71页。2022-8-1734二、信托投资业务涉税政策业务问题二、
22、信托投资业务涉税政策业务问题2、信托当事人主要收益与税收政策：（1）委托人与受托人约定，将其财产设定为信托财产；l单一信托一般为大型资产、设备管理；l集合信托更多地为融资行为信托；实践中，更多地体现为信托公司设立信托项目后，通过银行发行、推介信托产品；l信托财产设定环节的税收问题：非销售过程，不应涉税；（尽量减少视同销售）信托财产（有的需要财产登记），办理过户或者抵押，账务处理；第34页，共71页。2022-8-1735二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（2）受托人主要收益及税收政策：l信托投资公司主要收益为信托报酬，有关政策：营业税、企业所得税；信托公司可能发生
23、大量的代收代付费用，垫付费用；（避免重复课税）其有关账务处理和票据支付问题；（尽量还原经济实质）第35页，共71页。2022-8-1736二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（3）受益人的信托收益涉税问题：l受益人为非直接经营主体，主要是所得税；受益人为法人企业；受益人为自然人投资者（委托人或其指定受益人）；受益人为普通自然人；公益信托受益人；第36页，共71页。2022-8-1737二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（4）其他服务机构取得收益的征税问题：l商业银行；l保险公司；l投资管理公司；l托管单位；l登记结算服务机构；l其他主体
24、；（政府机关）第37页，共71页。2022-8-1738二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题3、信托投资基金的纳税人身份问题：l独立的会计核算主体；l营业税规定；l企业所得税规定；l具体建议：避免重复征税。以国家正式文件规定为准。第38页，共71页。2022-8-1739二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（五）几类主要信托业务的涉税问题：1、融资类信托业务：（1）基本流程：通过发行信托产品，委托人认购信托产品，在融资方提供足值担保（优质上市公司股票质押、土地使用权质押、在建工程抵押、企业集团担保等）情况下，向上市公司限售股股东、优质房地
25、产企业及其他资信优良的企业等融资方发放信托贷款，信托公司收取信托手续费（信托报酬）。第39页，共71页。2022-8-1740二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（2）信托贷款：1）案例1：“广东腾越建筑工程有限公司单一资金信托”。根据大连银行的委托，向广东腾越建筑工程有限公司发放贷款。l主要当事人涉税问题：委托人为大连银行，同时为受益人；兴业信托为受托人；双方收取的收酬、利息收入，分别缴纳营业税、企业所得税；兴业信托存在代大连银行收取利息营业税问题；信托业务发展过程中，腾越公司是融资方，其支付的信托贷款利息，可以税前扣除；房地产企业的融资利息，可以作为计算土地增值
26、税扣除项目；第40页，共71页。2022-8-1741二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题信托各方融资过程中，担保费、抵押费、登记费、托管费等，分别由当事各方负担。但兴业信托在此过程中，可能通过另行收费方式转嫁给腾越公司。兴业信托涉及代收代付有关费用的营业税问题；兴业信托向腾越公司开具的发票问题；第41页，共71页。2022-8-1742二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题2）案例2：“中小企业精选投资基金（八期）集合资金信托”。l基本操作流程：通过发行集合资金信托计划，将募集的信托资金向福建地区符合条件的中小企业发放流动资金贷款，浦发银
27、行作为保管银行收取保管费，同时浦发银行作为代理销售渠道收取代理收付手续费，兴业信托作为受托人收取信托手续费。第42页，共71页。2022-8-1743二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题l主要当事人涉税问题：委托人（受益人）是购买浦发银行投资基金、理财产品等的个人或企业；浦发银行向个人支付基金投资的利息；委托人可能涉及企业所得税、个人所得税；受益人包括劣后收益人、优先受益人；适用相同税收规则；受托人为兴业信托公司取得的信托手续费（信托报酬）按规定缴纳营业税、企业所得税；中小企业信用担保机构：营业税、企业所得税政策；第43页，共71页。2022-8-1744二、信托投
28、资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题基金产品推介人（浦发银行）取得的推介费收入，按规定缴纳营业税、企业所得税；中小企业向信托公司支付的贷款利息，从信托公司取得息票作为税前扣除凭据，可以在所得税、土地增值税等扣除；中小企业向信托公司支付的信托报酬，可以扣除；第44页，共71页。2022-8-1745二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题3）案例3：“荣安地产股权收益权投资集合资金信托(2期)”。l基本操作流程：通过发行集合资金信托计划，将募集的信托资金用于向荣安集团股份有限公司受让2333.3333万股荣安地产股份有限公司的股权收益权，兴业银行作为保管
29、银行收取保管费，兴业信托作为受托人收取信托手续费。在约定期限内，通过大股东回购该股权方式收回投资；或者通过荣安地产公司上市后，转让股票取得收益；第45页，共71页。2022-8-1746二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题l主要当事人涉税问题：委托人（受益人）是购买资金信托产品等的个人或企业；推介银行向个人支付基金投资的利息；委托人可能涉及企业所得税、个人所得税；受益人包括劣后收益人、优先受益人；适用相同税收规则；受托人为兴业信托公司取得的信托手续费（信托报酬）按规定缴纳营业税、企业所得税；第46页，共71页。2022-8-1747二、信托投资业务涉税政策业务问题二
30、、信托投资业务涉税政策业务问题信托产品推介人（银行）取得的推介费收入，按规定缴纳营业税、企业所得税；信托产品托管人（兴业银行）取得托管费收入，按规定缴纳营业税、企业所得税；资金募集方（荣安地产）、募集资金交易方（大股东）；通过股权转让及回购方式向信托公司支付近似于信托贷款利率水平的收益，不能在地产公司税前扣除，只能在荣安地产大股东方扣除。（问题的难点在于信托资金在此环节取得固定收益）第47页，共71页。2022-8-1748二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题2、证券投资类信托业务：l兴业信托担任受托人和投资管理人，通过发行集合资金信托计划，将募集的信托资金投资于证
31、券市场，信托公司收取信托手续费。第48页，共71页。2022-8-1749二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题1）案例：“中睿合银5期证券投资集合资金信托计划”；l基本操作流程：兴业信托发行信托计划募集资金，并由深圳中睿合银投资管理有限公司担任投资顾问，信托资金运用于证券市场。保管银行收取保管费，投资顾问收取投资顾问费，券商收取佣金，信托公司收取信托手续费。第49页，共71页。2022-8-1750二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题l主要当事人涉税问题：上述各方当事人，保管银行收取保管费，投资顾问收取投资顾问费，券商收取佣金，信托公司收
32、取信托手续费，均按规定缴纳营业税、企业所得税；第50页，共71页。2022-8-1751二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题委托人（受益人）是购买资金信托产品等的个人或企业；委托人可能涉及企业所得税、个人所得税；（与公募基金公司的政策不同？）受益人包括劣后收益人、优先受益人；适用相同税收规则；证券投资基金本身，在证券市场上的交易，涉及印花税、营业税等；第51页，共71页。2022-8-1752二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题2）其他投资类信托业务：l案例：“宝利丰32号（昆百大A股票收益权投资）集合资金信托”。l基本操作流程：通过发行
33、信托计划，将募集资金用于受让华夏西部经济开发有限公司持有的昆百大A3000万股股票对应的股票收益权，信托计划到期前，转让方完成标的股票的变现，将变现资金用于支付信托计划各方的收益或费用，包括受益人收益、保管银行费用、受托人信托手续费等。第52页，共71页。2022-8-1753二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题l基本判断：华夏西部经济开发有限公司持有的昆百大A3000万股股票为限售股；l信托投资当事各方涉税问题：委托人（受益人）通过集合资金信托产品取得信托利息收益，可能涉及企业所得税、个人所得税；信托计划的签订方式，决定着不同方面的税收政策；（需核实，最终解禁方是
34、信托公司还是西部经济公司？）其他当事方的税收政策问题；第53页，共71页。2022-8-1754二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题3、事务管理类信托：l案例：“湖北有机硅公司股权信托”，委托人倪昆将武大有机硅新材料公司股权126.5万股委托我司管理。l进一步了解委托原因？l注意信托管理合同的签订。（股权登记是否过户？）l注意其委托关系与购买关系不同；第54页，共71页。2022-8-1755二、信托投资业务涉税政策业务问题二、信托投资业务涉税政策业务问题（六）个人购买理财产品收益的个税问题：1、理财产品不同于银行储蓄存款；2、银行只是理财产品的销售渠道，银行在此过
35、程中负责理财产品发行，募集、兑付等。3、个人所得税政策建议：第55页，共71页。2022-8-1756三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（一）合伙制私募股权投资业务涉税问题：1、合伙企业“先分后税”的基本操作流程：（1）合伙企业是合伙人契约型生产经营平台，不是独立纳税人；（2）合伙企业当年利润不论是否分配，年终均统一量化到每个合伙人，由合伙人据以申报纳税；l企业合伙人将合伙利润并入当期应纳税所得额，缴纳企业所得税；l个人合伙人将其量化的合伙利润，与其他生产经营的利润合并，统一按照个体户生产经营所得项目，适用5%至35%超额累进税率缴纳个人所得税。2、各地出台的有限合伙
36、人个人所得税问题：第56页，共71页。2022-8-1757三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（二）企业设立环节的涉税风险及其处理：1、企业设立环节，降低涉税风险的设立程序；2、企业购置大额资产的发票开具问题；投资者投入资产的手续及票据问题；3、企业设立，资本金不到位，同时存在大股东垫款、关联方借款的涉税问题；4、股东个人名义向银行、非金融机构及个人融资的涉税问题；第57页，共71页。2022-8-1758三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题5、企业设立，个人、企业投资者非货币资产评估增值后的投资行为的涉税问题；6、投资方将其固定资产、无形资产
37、、专利技术投资入股的涉税问题；7、筹建期间开办费的事后摊销时间的选择，业务招待费的处理，以及会计与税法差异事项；8、企业借用大股东资产（房屋、汽车、办公家具）的涉税问题。9、投资方为境外非居民企业、外籍个人的涉税问题，禁止为境外投资者负担税款；第58页，共71页。2022-8-1759三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（三）个人与所办企业间资产涉税问题：1、个人资产用于企业生产经营的，原则上应作为股权投资或租赁关系，交由企业使用；（1）个人房屋用于企业生产经营的；（2）汽车用于企业生产经营；（3）电脑、家俱等办公用品；第59页，共71页。2022-8-1760三、高收
38、入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题2、个人从所投资企业借款长期不还：（1）主要文件：l财税2003158号；（2）纳税年度内个人投资者从其投资企业（个人独资企业、合伙企业除外）借款，在该纳税年度终了后既不归还，又未用于企业生产经营的，其未归还的借款可视为企业对个人投资者的红利分配，依照“利息、股息、红利所得”项目计征个人所得税。l不包括个人投资者从个人独资企业、合伙企业借款；l纳税年度概念；l借款不还限于投资者，不包括销售人员出差借款；第60页，共71页。2022-8-1761三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题3、个人投资者以企业资金为本人、家庭成员
39、及其相关人员支付消费性支出及购买家庭财产涉税问题：（1）主要文件：l财政部 国家税务总局关于规范个人投资者个人所得税征收管理的通知（财税2003158号）；l财政部 国家税务总局关于企业为个人购买房屋或其他财产征收个人所得税问题的批复（财税200883号）；第61页，共71页。2022-8-1762三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（2）符合以下情形的房屋或其他财产，不论所有权人是否将财产无偿或有偿交付企业使用，其实质均为企业对个人进行了实物性质的分配，应依法计征个人所得税。l企业出资购买房屋及其他财产，将所有权登记为投资者个人、投资者家庭成员或企业其他人员的；l企业
40、投资者个人、投资者家庭成员或企业其他人员向企业借款用于购买房屋及其他财产，将所有权登记为投资者、投资者家庭成员或企业其他人员，且借款年度终了后未归还借款的。第62页，共71页。2022-8-1763三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（3）个人独资企业、合伙企业的个人投资者以企业资金为本人、家庭成员及其相关人员支付与企业生产经营无关的消费性支出及购买汽车、住房等财产性支出，视为企业对个人投资者的利润分配，并入投资者个人的生产经营所得，依照“个体工商户的生产经营所得”项目计征个人所得税。l除个人独资企业、合伙企业以外的其他企业的个人投资者，以企业资金为本人、家庭成员及其相
41、关人员支付与企业生产经营无关的消费性支出及购买汽车、住房等财产性支出，视为企业对个人投资者的红利分配，依照“利息、股息、红利所得”项目计征个人所得税。l对企业其他人员取得的上述所得，按照“工资、薪金所得”项目计征个人所得税。（4）企业的上述支出不允许在所得税前扣除。第63页，共71页。2022-8-1764三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（五）有限责任公司资本溢价、股票溢价的个人所得税问题：l上市公司股票溢价分配或转增股本问题；l非上市公司股票溢价分配或转增股本问题；l政策的公平性与管理；l个税政策与企业所得税政策的衔接；l个税政策与证券交易、民商法规、会计核算的衔
42、接；l后续管理建议：第64页，共71页。2022-8-1765三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（六）企业代个人持股的税收政策问题：1、对于股权分置改革形成的企业代持股票问题：l关于企业转让上市公司限售股有关所得税问题的公告（国家税务总局公告2011年第39号）；（1）企业转让代个人持有的限售股征税问题 l因股权分置改革造成原由个人出资而由企业代持有的限售股，企业在转让时按以下规定处理：第65页，共71页。2022-8-1766三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题企业转让上述限售股取得的收入，应作为企业应税收入计算纳税。上述限售股转让收入扣除限
43、售股原值和合理税费后的余额为该限售股转让所得。企业未能提供完整、真实的限售股原值凭证，不能准确计算该限售股原值的，主管税务机关一律按该限售股转让收入的15%，核定为该限售股原值和合理税费。依照本条规定完成纳税义务后的限售股转让收入余额转付给实际所有人时不再纳税。依法院判决、裁定等原因，通过证券登记结算公司，企业将其代持的个人限售股直接变更到实际所有人名下的，不视同转让限售股。第66页，共71页。2022-8-1767三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（2）企业在限售股解禁前转让限售股征税问题 l企业在限售股解禁前将其持有的限售股转让给其他企业或个人（以下简称受让方），
44、其企业所得税问题按以下规定处理：企业应按减持在证券登记结算机构登记的限售股取得的全部收入，计入企业当年度应税收入计算纳税。企业持有的限售股在解禁前已签订协议转让给受让方，但未变更股权登记、仍由企业持有的，企业实际减持该限售股取得的收入，依照本条第一项规定纳税后，其余额转付给受让方的，受让方不再纳税。（3）本公告自 2011年7月1日起执行。本公告生效后尚未处理的纳税事项，按照本公告规定处理；已经处理的纳税事项，不再调整。第67页，共71页。2022-8-1768三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题2、除上市公司股权分置改革外的企业代持股票。l早期，企业发行原始股时，个人
45、不能直接购买企业的原始股，因此，个人出资以企业名义购买原始股票。对于这部分原始股票的转让及分红收入个人所得税处理问题。（1）个人成立持股公司的代持情形：征收两道税；（2）个人委托公司持股的代持情形，如有法院仲裁、司法公证等文件，能够确实证明无投资关系的委托持股的，可以从宽掌握。第68页，共71页。2022-8-1769三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（七）股权转让征税问题；l低价、平价转让股权；l上市前进行股权结构的清理；l个人所得税政策不配套；第69页，共71页。2022-8-1770三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（八）股权激励的税收政策问题；1、有关文件：l财税200535号；l国税函2006902号；l国税函2009461号；2、非上市企业股权激励与限售股的关系；第70页，共71页。2022-8-1771三、高收入个人对外投资涉税问题三、高收入个人对外投资涉税问题（九）限售股征收个人所得税问题：1、有关文件：l财税2009167号；l财税201070号；l财税2011108号；第71页，共71页。
