1、3 商业银行的负债管理米运生3.1 商业银行的负债业务和构成 3.1.1 商业银行负债的作用 1 负债业务决定资产业务；负债规模决定资产规模 2 是整个银行体系创造存款货币的基础。3.1.2 商业银行负债的构成 1 期限：短期负债：活期存款，活期储蓄存款，一年以内的定期存款，一年以内的借款。中期负债：13（或5）。长期负债：3（或5）年以上。2 根据银行对负债的控制能力 主动负债：向外借款；发行金融债券；同业拆借；向中央银行借款与贴现。被动负债：？3 根据负债到期日的长短：即期，远期 4 根据利息高低。高、中、低。3.2 商业银行的存款类负债 3.2.1 交易账户 1活期存款：2 可转让支付命
2、令账户（付息的活期存款）3 货币市场账户（针对活期存款不付息和Q条例）4 自动转帐制度（客户要支付服务费）3.2.2 非交易账户 1 储蓄存款：活期储蓄，定期储蓄。不使用支票；不转让流通；有利息。2 定期存款：10万美金面额3.3 商业银行的非存款类负债 3.3.1 同业拆借 目的：补充准备金，保持流动性 程序：类型：隔夜拆借；定期拆借；中国的规定：不能用于弥补信贷缺口，长期占用，不能用于固定资产投资3.3.2 从中央银行的贴现贷款 类型：票据贴现；再贷款（信用贷款）3.3.3 证券回购 3.3.4 国际金融市场融资 欧洲存款货币市场：银行接受的存款不是母国货币时。3.3.5 长期借款 金融债
3、券，长期借贷，可转换债券 次级债券3.4 商业银行负债成本的管理 3.4.1 商业银行负债结构的变化 1 变化：存款负债比重降低；存款中，中长期存款比重增加。2 原因：A定期存款利率高 B 存款的创新（可转让定期存单等）C 金融资产证券化提高了定期存款的流动性 3 负债结构变化的优点与缺点 优点：经营长期信用；减少流动性风险 缺点：成本增加，经营风险增加 4 负债结构变化对银行经营的影响A 改变了银行的资产负债结构。长期资产B由资产管理向负债管理的转化。资产管理：既定负债下，将既定数量的资金用于各种资产。负债管理：银行用借入资金继续扩展资产负债的规模，满足短期流动性的需要。C法定和超额准备金降
4、低。可用资金增加。D 商业银行的价格政策发生变化：活期存款收费。3.4.2 负债成本的概念 1 利息成本：不变利率计息；可变利率计息 2 营业成本：花费 吸收负债上的除利息之外的一切开支。包括广告，工资和薪金，设备折旧，办公费用等等。服务成本与利息成本（活期存款与大额可转让存单的区别）3资金成本：包括利息在内的花费在吸收负债上的一切开支。利息成本营业成本。）吸收的资金（负债总额利息成本营业成本资金成本率 4 可用资金成本：可以用于贷款和投资的资金 资金来源法定存款准备金在央行存款库存现金在联行或往来行的存款其它。5 有关成本：风险成本、连锁反映成本（吸收新负债和服务而引起对原负债增加的开支。3
5、.5存款的定价 3.5.1 成本加成定价法 价格构成：单位存款服务的经营性支出+分配到银行存款的总支出+出售单位存款的计划利润。加权成本计算方法。顾客收益：提供存款服务的成本-收取的费用 存款的合适定价，以弥补提供这种服务的成本。%)100NUrTMMCii（筹资500万元。200万元活期（15%），利息是8%；200万元定期与储蓄（5%），利息10%；50万元货币市场（2%）成本10%；50万元股权成本（0%），成本20%。请计算加权成本？3.5.2 边际成本定价法 3.5.3 存款的其它定价 1 为不同的客户制定不同的价格 2 根据客户与银行的关系进行定价3.4.3 商业银行负债成本的分析方法 1 历史平均加权成本法：单位成本资金来源数量，XffXfX:A历史加权平均成本法的用途：不同银行的对本分析，同一银行的纵向，动态分析。B缺点：没有考虑未来利息成本的可能变动 未来利率上升，难以实现利润目标；下降，资产规模扩展困难。C 影响银行加权平均成本变化的主要因素：负债利息率，其它成本率，负债结构和可以资金比例2 边际成本法 A“边际”的概念。B边际成本：银行增加一个单位的资金所支付的成本。XMCMC新增资金支新增利息新增其它开新增资金开支（新增利息新增其它21
