1、第第 10 章章負 債(Liabilities)財務會計財務會計(IFRS)(2版版)原著原著:Weygandt,Kimmel,Kieso中文中文ppt 製作製作:張中民張中民 版權所有版權所有:滄海書局滄海書局 學習目標學習目標1.解釋流動負債，指出流動負債的主要類型。解釋流動負債，指出流動負債的主要類型。2.描述應付票據的會計處理。描述應付票據的會計處理。3.解釋其他流動負債的會計處理。解釋其他流動負債的會計處理。4.解釋為何要發行債券，指出債券的類型。解釋為何要發行債券，指出債券的類型。5.編製債券發行與利息費用的會計分錄。編製債券發行與利息費用的會計分錄。6.描述債券贖回時的會計分錄。
2、描述債券贖回時的會計分錄。7.描述長期應付票據的會計處理。描述長期應付票據的會計處理。8.指出表達與分析指出表達與分析非流動負債非流動負債之方法。之方法。本章預覽本章預覽流動負債流動負債 應付票據應付票據 應付銷售稅應付銷售稅 預收收入預收收入 長期負債中已到期的長期負債中已到期的部分部分 報表表達方式與分析報表表達方式與分析非流動負債非流動負債 債券基本概念債券基本概念 債券發行之會計處理債券發行之會計處理 債券銷註之會計處理債券銷註之會計處理 長期應付票據之會計長期應付票據之會計處理處理 報表表達方式與分析報表表達方式與分析負債負債何謂流動負債何謂流動負債?流動負債流動負債 為公司預期將於
3、為公司預期將於1年或一個營業週期年或一個營業週期(以較長者為主以較長者為主)內償還之債務。內償還之債務。大部分公司都在大部分公司都在1年內以流動資產，而非藉由發年內以流動資產，而非藉由發行其他流動負債的方式來償還流動債務。行其他流動負債的方式來償還流動債務。流動負債流動負債包括應付票據、應付帳款與預收收入包括應付票據、應付帳款與預收收入etc。亦包含應計負債，例如稅、薪資費用和應付利息亦包含應計負債，例如稅、薪資費用和應付利息etc。應付票據應付票據公司以開立公司以開立本票本票的方式記錄負債，的方式記錄負債，稱為稱為應付票據應付票據。應付票據時常被用以取代應付帳款，應付票據時常被用以取代應付帳
4、款，因為在債權人需透過法律途徑方能收回債務時因為在債權人需透過法律途徑方能收回債務時,應付票據可以提供債權人正式的債權證明。應付票據可以提供債權人正式的債權證明。應付票據通常要求借款者必須支付利息。應付票據通常要求借款者必須支付利息。票據發行期間長短不一，在資產負債表日票據發行期間長短不一，在資產負債表日1年內年內到期之票據通常被歸類為流動負債。到期之票據通常被歸類為流動負債。應付票據應付票據應付票據會計處理釋例應付票據會計處理釋例假設香港銀行於假設香港銀行於2014年年9月月1日同意在日同意在C.W.公公司簽發面額司簽發面額HK$100,000，利率，利率12%的的4個月個月期票據之情形下，
5、借款期票據之情形下，借款HK$100,000給該公司。給該公司。對附息本票而言，票據發行日可收到的現金通對附息本票而言，票據發行日可收到的現金通常等於票據之面值。因此，常等於票據之面值。因此，C.W.公司將收到公司將收到HK$100,000現金，且需作下列分錄。現金，且需作下列分錄。應付票據會計處理釋例應付票據會計處理釋例C.W.公司公司3月月1日需作下列分錄日需作下列分錄:3 1現現 金金 100,000 應付票據應付票據 100,000應付票據應付票據Note:摘要可略摘要可略應付票據應付票據應付票據會計處理釋例應付票據會計處理釋例票據於發行期間內需計算利息，因此公司必須票據於發行期間內需
6、計算利息，因此公司必須定期記錄應計利息。如果定期記錄應計利息。如果C.W.公司公司每年編製每年編製財務報表，則公司需於財務報表，則公司需於12月月31日作調整分錄，日作調整分錄，認列認列HK$4,000(HK$100,000 x12%x4/12)利息費利息費用與應付利息。用與應付利息。圖表圖表10-1列示計算利息之公式，並以列示計算利息之公式，並以C.W.公司公司之票據為例說明計算過程。之票據為例說明計算過程。應付票據會計處理釋例應付票據會計處理釋例應付票據應付票據圖表圖表10-1.計算利息之公式計算利息之公式利息利息應付票據應付票據應付票據會計處理釋例應付票據會計處理釋例C.W.公司公司於於
7、12月月31日日，認列認列$4,000利息費用與應付利息之調整分錄利息費用與應付利息之調整分錄:12 31利息費用利息費用 4,000 應付利息應付利息 4,000應付票據應付票據應付票據會計處理釋例應付票據會計處理釋例C.W.公司公司於到期日於到期日(2015年年1月月1日日)，償付票據面額償付票據面額(HK$100,000)加上利息費用加上利息費用 HK$4,000(HK$100,000 x12%x4/12)。公司記錄償付票據與利息費用之分錄如下公司記錄償付票據與利息費用之分錄如下:11應付票據應付票據 100,000應付利息應付利息4,000 現現 金金 104,000應付銷售稅應付銷售
8、稅銷售稅額銷售稅額一般以銷售金額的一定百分比表示。一般以銷售金額的一定百分比表示。當銷貨發生時，零售商從消費者手中收取稅。當銷貨發生時，零售商從消費者手中收取稅。每隔一段時間每隔一段時間(通常一個月通常一個月)，零售商必須支付收，零售商必須支付收到的銷售稅額給州政府收入部門。到的銷售稅額給州政府收入部門。公司根據收銀機之記錄，分別貸記銷貨收公司根據收銀機之記錄，分別貸記銷貨收入與入與應付銷售稅應付銷售稅。325現現 金金 10,600 銷貨收入銷貨收入 10,000 應付銷售稅應付銷售稅 600應付銷售稅應付銷售稅應付銷售稅應付銷售稅會計處理釋例會計處理釋例例如，例如，3月月25日日Coole
9、y Grocery公司之收銀機公司之收銀機紀錄顯示銷貨收入紀錄顯示銷貨收入 NT$10,000，銷售稅額，銷售稅額 NT$600(銷售稅率為銷售稅率為6%)，分錄如下：，分錄如下：當公司支付稅給稅務機關時，當公司支付稅給稅務機關時，需借記應付銷售稅與貸記現金。需借記應付銷售稅與貸記現金。應付銷售稅應付銷售稅應付銷售稅應付銷售稅會計處理釋例會計處理釋例有時公司並不會在現金收入記錄中區分銷貨收有時公司並不會在現金收入記錄中區分銷貨收入與銷售稅額。此時，為決定銷貨金額，必須入與銷售稅額。此時，為決定銷貨金額，必須將總收入除以將總收入除以100%加上銷售稅率。加上銷售稅率。假設上例中，假設上例中，Co
10、oley Grocery公司總收入為公司總收入為 NT$10,600,來自銷貨的總收入計算如下：來自銷貨的總收入計算如下：NT$10,600/1.06=NT$10,000銷售稅計算如下：銷售稅計算如下：NT$10,600-NT$10,000=NT$600.預收收入預收收入公司在提供勞務或遞送商品前收到收入，公司在提供勞務或遞送商品前收到收入，產生產生了了預收收入。預收收入。預收收入之會計處理預收收入之會計處理:(1)當公司收到預先給付款時，當公司收到預先給付款時，必須借記現金，必須借記現金，貸記指出預收收入來源的流動負債科目。貸記指出預收收入來源的流動負債科目。(2)當公司賺到收入時，當公司賺
11、到收入時，借記預收收入科目，貸記收入科目。借記預收收入科目，貸記收入科目。預收收入預收收入預收收入預收收入會計處理釋例會計處理釋例假設假設Busan IPark(韓國韓國)以每張以每張 50,000之之價格賣出價格賣出10,000張五場主場球賽的足球賽季票，張五場主場球賽的足球賽季票，該球隊作下列分錄：該球隊作下列分錄：預收收入預收收入預收收入預收收入會計處理釋例會計處理釋例隨後隨後,每完成五場球賽的任一場，每完成五場球賽的任一場，即賺得收入的五分之一。即賺得收入的五分之一。下列分錄記錄賺得的收入：下列分錄記錄賺得的收入：一年內到期之長期負債一年內到期之長期負債公司時常有部分長期負債於當年內到
12、期。公司時常有部分長期負債於當年內到期。此部分金額被視為流動負債此部分金額被視為流動負債-一年內到期之長期負債。一年內到期之長期負債。不需要作調整分錄記錄長期負債於當年內到期不需要作調整分錄記錄長期負債於當年內到期部分。部分。編製編製財務狀況表財務狀況表時，公司會將每一時，公司會將每一財務狀況表財務狀況表科目做適當分類。科目做適當分類。一年內到期之長期負債一年內到期之長期負債一年內到期之長期負債會計處理釋例一年內到期之長期負債會計處理釋例假設假設Wendy Construction公司於公司於2013年年1月月1日發行日發行 25,000附息票據。附息票據。從從2014年年1月月1日開始，每年
13、日開始，每年1月月1日有日有 5,000票據到期需支付。票據到期需支付。當當Wendy Construction公司於公司於2013年年12月月31日編製財務報表時，需將日編製財務報表時，需將 5,000列為流動列為流動負債負債，剩下的，剩下的 20,000則列為長期負債。則列為長期負債。你和你的同學正在準備下次的會計考試。他你和你的同學正在準備下次的會計考試。他們要求你回答下列問題：們要求你回答下列問題：1.假設假設9月月1日向銀行借現金，並簽發面額日向銀行借現金，並簽發面額$50,000，利率，利率12%的的6個月期票據，迄個月期票據，迄12月月31日將產生多少利息費用？日將產生多少利息費
14、用？2.當現金收入簿總額包含銷售稅時，如何決當現金收入簿總額包含銷售稅時，如何決定銷售稅金額為多少？定銷售稅金額為多少？3.若在若在11月月1日預收三個月租金，日預收三個月租金，12月月31日已日已實現之租金收入有多少？實現之租金收入有多少？暖身題暖身題報表表達方式與分析報表表達方式與分析報表表達方式報表表達方式流動負債流動負債列在列在財務狀況表財務狀況表中負債段的第一類。中負債段的第一類。每一流動負債的主要類型均被分開列示。每一流動負債的主要類型均被分開列示。並且，公司會於財務報表的附註說明中揭露應付票據並且，公司會於財務報表的附註說明中揭露應付票據的條件與個別流動負債項目的重要資訊。的條件
15、與個別流動負債項目的重要資訊。公司很少依據流動性次序列示流動負債。公司很少依據流動性次序列示流動負債。列示流動負債較常使用的方法是依列示流動負債較常使用的方法是依金額大小金額大小排列，金排列，金額最大者，列在最前面。或是，依慣例，許多公司不額最大者，列在最前面。或是，依慣例，許多公司不管金額大小，先列應付票據，再列應付帳款，剩下的管金額大小，先列應付票據，再列應付帳款，剩下的流動負債再依金額大小排列。流動負債再依金額大小排列。報表表達方式與分析報表表達方式與分析圖表圖表10-3.流動負債在流動負債在財務狀況表財務狀況表中的表達方式中的表達方式報表表達方式與分析報表表達方式與分析分析分析流動性流
16、動性代表公司償付到期負債，與支應預期外代表公司償付到期負債，與支應預期外現金需求之能力。現金需求之能力。流動資產流動資產-流動負債流動負債=營運資金。營運資金。假設流動資產為假設流動資產為 20,856(歐元，單位：千元歐元，單位：千元)，圖表圖表10-4列示計算列示計算Croix公司營運資金之公式。公司營運資金之公式。圖表圖表10-4報表表達方式與分析報表表達方式與分析分析分析流動比例流動比例(率率)可讓我們比較規模不同公司可讓我們比較規模不同公司與同一公司不同時點之流動性。與同一公司不同時點之流動性。流動資產流動資產/流動負債流動負債=流動比例流動比例(率率)。以下使用以下使用Croix公
17、司公司之流動資產與流動負債數字之流動資產與流動負債數字(歐元，單位：千元歐元，單位：千元)為例，說明流動比率之計算為例，說明流動比率之計算公式。公式。圖表圖表10-5非流動負債非流動負債非流動負債非流動負債是預期在一年後支付之負債。是預期在一年後支付之負債。這些負債主要是這些負債主要是(1)債券債券(2)長期票據。長期票據。債券基本概念債券基本概念債券債券是一種附息票據。是一種附息票據。為獲得鉅額長期資金，公司管理者常必須決定為獲得鉅額長期資金，公司管理者常必須決定要發行普通股要發行普通股(權益融資權益融資)或債券。或債券。相對於普通股而言，債券有三種優點，相對於普通股而言，債券有三種優點，如
18、如圖表圖表10-6所示所示:債券基本概念債券基本概念圖表圖表10-6.債券相對於普通股之優債券相對於普通股之優點點債券基本概念債券基本概念有關每股盈餘之優點釋例有關每股盈餘之優點釋例假設假設Microsystems公司正考慮以兩個計畫公司正考慮以兩個計畫籌措建造新廠房的籌措建造新廠房的$500萬資金。萬資金。計畫計畫A以目前市價每股以目前市價每股$25，發行，發行200,000股股普通股。普通股。計畫計畫B以面值發行以面值發行$500萬，萬，8%的債的債券。扣除所得稅與利息前淨利為券。扣除所得稅與利息前淨利為$150萬。萬。所得稅率為所得稅率為30%。Microsystems公司目前流公司目前
19、流通在外股數為通在外股數為100,000股普通股。股普通股。圖表圖表10-7顯示這兩個計畫對每股盈餘之效果。顯示這兩個計畫對每股盈餘之效果。債券基本概念債券基本概念圖表圖表10-7.對每股盈餘之效果對每股盈餘之效果-股票股票vs.債券債券債券基本概念債券基本概念債券類型債券類型(1)擔保與無擔保債券擔保與無擔保債券(2)定期還本與分期還本債券定期還本與分期還本債券(3)記名與無記名債券記名與無記名債券(4)可轉換與可贖回債券可轉換與可贖回債券債券基本概念債券基本概念發行程序發行程序州政府法律賦予公司發行債券之權利。州政府法律賦予公司發行債券之權利。董事會與股東通常必須核准債券之發行。董事會與股
20、東通常必須核准債券之發行。在核准債券發行時，董事會通常必須明訂核准在核准債券發行時，董事會通常必須明訂核准發行的債券數張數、總面額與票面利率。發行的債券數張數、總面額與票面利率。債券基本概念債券基本概念發行程序發行程序面值面值&票面利率票面利率面值面值是債券在到期日時，公司需償還的本金金是債券在到期日時，公司需償還的本金金額。額。票面利率票面利率被用以決定公司支付與投資人收到之被用以決定公司支付與投資人收到之利息。利息。通常，票面利率是以年利率的方式表示。通常，票面利率是以年利率的方式表示。利息通常半年支付一次。利息通常半年支付一次。債券基本概念債券基本概念發行程序發行程序債券合約債券合約vs
21、.債券憑證債券憑證債券合約債券合約記錄債券發行條件，整合債券持有人記錄債券發行條件，整合債券持有人與他們的受託人之權利，以及發行公司的義與他們的受託人之權利，以及發行公司的義務。務。債券憑證債券憑證(如如圖表圖表10-8所示所示)，提供下列資訊：提供下列資訊：發行者名稱、面值、票面利率與到期日。發行者名稱、面值、票面利率與到期日。債券基本概念債券基本概念債券交易債券交易債券持有人有機會在全國證券交易所中將他們債券持有人有機會在全國證券交易所中將他們持有的債券以市價轉成現金。持有的債券以市價轉成現金。債券價格通常以債券面額債券價格通常以債券面額(通常為通常為$1,000)的百的百分比表示分比表示
22、:報價為報價為97的的$1,000債券意味著債券意味著售價為面額的售價為面額的97%，或，或$970。債券基本概念債券基本概念決定債券市場價格決定債券市場價格債券的現值是你可以在市場上出售的價格。債券的現值是你可以在市場上出售的價格。債券現值債券現值(市價市價)係下列三個因素之函數：係下列三個因素之函數：(1)收到的金額；收到的金額；(2)收到金額前的時間長短；收到金額前的時間長短；(3)市場利率水準。市場利率水準。市場利率市場利率是投資人貸放資金所要求的利率。是投資人貸放資金所要求的利率。暖身題暖身題債券基本概念債券基本概念指出下列陳述對或錯指出下列陳述對或錯。1.抵押債券與償債基金債券都屬
23、於擔保債券。抵押債券與償債基金債券都屬於擔保債券。2.Unsecured Bonds或或Debenture Bonds。3.票面利率是投資人貸放資金時所要求的利率。票面利率是投資人貸放資金時所要求的利率。4.面值是債券在到期日時，公司需償還的本金金面值是債券在到期日時，公司需償還的本金金 額。額。5.債券發行者必須做會計分錄，以記錄投資人間債債券發行者必須做會計分錄，以記錄投資人間債 券買賣造成之債券移轉。券買賣造成之債券移轉。債券發行之會計處理債券發行之會計處理債券以面值發行債券以面值發行假設假設2014年年1月月1日日,Candlestick公司以公司以100(面值的面值的100%)發行發
24、行 100,000，5年期，年期，票面利率票面利率10%的債券。的債券。記錄此次債券出售之分錄如下：記錄此次債券出售之分錄如下：由於到期日超過由於到期日超過1年，公司記錄應付債券年，公司記錄應付債券於財務狀況表中於財務狀況表中非流動負債非流動負債段中。段中。1 1現現 金金 100,000 應付債券應付債券 100,000債券發行之會計處理債券發行之會計處理債券以面值發行債券以面值發行假設上述債券，利息每半年支付一次，假設上述債券，利息每半年支付一次，分別為分別為1月月1日與日與7月月1日。在此例中，日。在此例中，Candlestick公司必須於公司必須於2014年年7月月1日日支付支付 5,
25、000(100,000 x10%x6/12)。此次利息發放之分錄為：此次利息發放之分錄為：7 1債券利息費用債券利息費用 5,000 現金現金 5,000債券發行之會計處理債券發行之會計處理債券以面值發行債券以面值發行在在12月月31日日，Candlestick公司必須以下列調公司必須以下列調整分錄認列自整分錄認列自7月月1日起發生的日起發生的 5,000利息費利息費用：用：公司將應付債券利息歸類為流動負債，公司將應付債券利息歸類為流動負債，因為依計畫，它需於未來一年內支付。因為依計畫，它需於未來一年內支付。12 31債券利息費用債券利息費用 5,000 應付債券利息應付債券利息 5,000債
26、券以面值發行債券以面值發行Candlestick公司於公司於2015年年1月月1日日支付利息時，需支付利息時，需借記借記(降低降低)應付債券利息，應付債券利息，並並貸記貸記(降低降低)現金現金 5,000。債券發行之會計處理債券發行之會計處理折價或溢價發行債券折價或溢價發行債券在上述在上述Candlestick公司的釋例中，公司的釋例中，我們假設票面利率等於市場我們假設票面利率等於市場(有效有效)利率。利率。當當票面利率等於市場利率時票面利率等於市場利率時，債券以面值發行。債券以面值發行。然而，然而，票面利率與市場利率很少相等。票面利率與市場利率很少相等。因此，債券總是以高於或低於面值出售。因
27、此，債券總是以高於或低於面值出售。圖表圖表10-10以圖形顯示上述關係。以圖形顯示上述關係。債券發行之會計處理債券發行之會計處理債券發行之會計處理債券發行之會計處理圖表圖表10-10.利率與利率與債券債券價格關係圖價格關係圖債券發行之會計處理債券發行之會計處理折價發行債券折價發行債券假設假設2014年年1月月1日日,Candlestick公司以公司以 92,639(面值的面值的92.639%)發行發行 100,000,5年期，票面利率年期，票面利率10%的債券。的債券。記錄債券出售之分錄如下：記錄債券出售之分錄如下：1 1現金現金 92,639 應付債券應付債券 92,639債券發行之會計處理
28、債券發行之會計處理圖表圖表10-11圖表圖表10-11顯示若顯示若Candlestick公司在債券發行公司在債券發行日編製財務報表時，該如何在公司的日編製財務報表時，該如何在公司的財務狀況財務狀況表表中呈現中呈現Candlestick公司的應付公司債。公司的應付公司債。折價發行債券折價發行債券-借款總成本借款總成本對對Candlestick公司而言，借公司而言，借 92,639的總的總成本為成本為 57,361，計算如下，計算如下:債券發行之會計處理債券發行之會計處理圖表圖表10-12債券發行之會計處理債券發行之會計處理溢價發行債券溢價發行債券假設假設2014年年1月月1日日,Candlest
29、ick公司以公司以 108,111(面值的面值的108.111%)發行發行 100,000，5年期，票面利率年期，票面利率10%的債券。的債券。記錄債券出售之分錄：記錄債券出售之分錄：1 1現金現金 108,111 應付債券應付債券108,111溢價發行債券溢價發行債券在財務狀況表中，在財務狀況表中，Candlestick公司將應付債券公司將應付債券列示如列示如圖表圖表10-14所示。所示。債券發行之會計處理債券發行之會計處理圖表圖表10-14溢價發行債券溢價發行債券-借款總成本借款總成本對對Candlestick公司而言，借公司而言，借 108,111的的總成本為總成本為$41,889(註註
30、:課文譯為課文譯為 108,111)，計算如下計算如下:債券發行之會計處理債券發行之會計處理圖表圖表10-15暖身題暖身題債券發行之會計處理債券發行之會計處理捷安特捷安特(Giant)公司以公司以￥189,000,000發行面額發行面額￥200,000,000之債券。之債券。(a)編製會計分錄記錄債券發行；編製會計分錄記錄債券發行；(b)顯示債券發行日，債券於顯示債券發行日，債券於財務狀況表財務狀況表之表達方式。之表達方式。債券註銷之會計處理債券註銷之會計處理在到期日贖回債券在到期日贖回債券不管債券發行價格為何，在到期日時，債券帳不管債券發行價格為何，在到期日時，債券帳面價值必等於面值。面價值
31、必等於面值。假設分開支付並記錄最後一次的利息給付，假設分開支付並記錄最後一次的利息給付，Candlestick公司在到期日記錄債券贖回分錄公司在到期日記錄債券贖回分錄:應付債券應付債券100,000 現現 金金 100,000債券註銷之會計處理債券註銷之會計處理在到期日前贖回債券在到期日前贖回債券當公司在到期日前贖回債券時，它必須：當公司在到期日前贖回債券時，它必須：(1)在贖回日刪除債券帳面價值；在贖回日刪除債券帳面價值；(2)記錄現金支付；以及記錄現金支付；以及(3)記錄此次贖回之損失或利得。記錄此次贖回之損失或利得。債券註銷之會計處理債券註銷之會計處理在到期日前贖回債券在到期日前贖回債券
32、假設假設Candlestick公司以溢價出售公司債。公司以溢價出售公司債。在第在第8個付息日個付息日(2018年年1月月1日日)時，時，公司在付完半年利息後，以公司在付完半年利息後，以103贖回公司債。贖回公司債。假設贖回日債券帳面價值為假設贖回日債券帳面價值為 101,623。Candlestick公司記錄債券贖回分錄公司記錄債券贖回分錄:11應付債券應付債券101,623債券贖回損失債券贖回損失1,337 現金現金 103,000暖身題暖身題債券註銷之會計處理債券註銷之會計處理R&B公司以溢價發行公司以溢價發行 500,000，10年期的債券。年期的債券。在到期日前，當債券價值為在到期日前
33、，當債券價值為 508,000時，公司以時，公司以102之價格贖回債券。之價格贖回債券。編製會計分錄記錄債券贖回交易。編製會計分錄記錄債券贖回交易。長期應付票據之會計處理長期應付票據之會計處理長期應付票據長期應付票據長期票據可能有抵押權擔保，亦即抵押特定資長期票據可能有抵押權擔保，亦即抵押特定資產之權狀做為債務擔保。產之權狀做為債務擔保。一般而言，貸款條件通常規定借款人需於貸款一般而言，貸款條件通常規定借款人需於貸款期間分期攤還借款。期間分期攤還借款。每次支付的金額包含：每次支付的金額包含：(1)尚未償還貸款本金之利息；尚未償還貸款本金之利息；(2)貸款本金之攤還。貸款本金之攤還。公司初始以面
34、值記錄抵押應付票據。公司初始以面值記錄抵押應付票據。往後，每次還款均需作分錄。往後，每次還款均需作分錄。長期應付票據之會計處理長期應付票據之會計處理長期應付票據長期應付票據假設假設Mongkok科技公司在科技公司在2014年年12月月31日發日發行行HK$500,000，12%的的20年期債券，以年期債券，以取得興建新研發實驗室所需資金。每半年分期取得興建新研發實驗室所需資金。每半年分期攤還之金額為攤還之金額為HK$33,231(不包括不動產稅與不包括不動產稅與保險保險)。頭兩年之分期攤還計畫如下頭兩年之分期攤還計畫如下(圖表圖表10-17):長期應付票據之會計處理長期應付票據之會計處理圖表圖
35、表10-17.抵押分期付款表抵押分期付款表長期應付票據長期應付票據Mongkok科技公司科技公司記錄抵押貸款與首次還款之分錄如下記錄抵押貸款與首次還款之分錄如下:12 31現金現金500,000 應付應付抵押抵押票據票據500,000630利息費用利息費用30,000應付應付抵押抵押票據票據3,231 現金現金33,231長期應付票據之會計處理長期應付票據之會計處理暖身題暖身題長期應付票據之會計處理長期應付票據之會計處理Cole研發公司發行面額研發公司發行面額 250,000,000，8%，20年期抵押票據，以籌措興建新實驗室所需資金。年期抵押票據，以籌措興建新實驗室所需資金。借款條件為每半年
36、需還款借款條件為每半年需還款 12,631,000。編製記錄抵押貸款與首次還款之會計分錄。編製記錄抵押貸款與首次還款之會計分錄。報表表達方式與分析報表表達方式與分析報表表達方式報表表達方式公司在公司在財務狀況表財務狀況表中緊連流動負債的部分分開中緊連流動負債的部分分開列示列示非流動負債非流動負債，如，如圖表圖表10-18所示。所示。圖表圖表10-18報表表達方式與分析報表表達方式與分析分析分析1.負債對總資產比例負債對總資產比例衡量總資產中由債權人提供資金之比例。衡量總資產中由債權人提供資金之比例。如如圖表圖表10-19所示，它可藉由總負債所示，它可藉由總負債(流動負債流動負債與長期負債與長期
37、負債)除以總資產而得。除以總資產而得。負債負債對總資產比例越高，公司無法償還到期負對總資產比例越高，公司無法償還到期負債之風險越大。債之風險越大。報表表達方式與分析報表表達方式與分析分析分析2.利息保障倍數利息保障倍數代表公司如期支付利息之能力，代表公司如期支付利息之能力，藉由扣除所得稅與利息前盈餘除以利息費用而藉由扣除所得稅與利息前盈餘除以利息費用而得。得。報表表達方式與分析報表表達方式與分析分析分析我們利用我們利用LG公司公司(韓國韓國)最近年報資料說明這些最近年報資料說明這些比例之計算。此公司總負債為比例之計算。此公司總負債為 39,048,000(百百萬萬)，總資產，總資產 64,78
38、2,000(百萬百萬)，利息費用，利息費用 778,000(百萬百萬)，所得稅，所得稅 1,092,000(百萬百萬)，淨利淨利 2,967,000(百萬百萬)。LG公司負債對總資產比率與利息保障倍數計算如公司負債對總資產比率與利息保障倍數計算如下。下。(圖表圖表10-19):報表表達方式與分析報表表達方式與分析圖表圖表10-19.債務對總資產比例與利息保障倍數之計算債務對總資產比例與利息保障倍數之計算綜合暖身題綜合暖身題Snyder 軟體公司成功發展一新的試算表程式。為了生產與軟體公司成功發展一新的試算表程式。為了生產與行銷此新程式，公司需額外籌措行銷此新程式，公司需額外籌措$200萬資金。
39、在萬資金。在2014年年1月月1日，公司以下列方式借錢：日，公司以下列方式借錢：1.Snyder以面值發行以面值發行$1,000,000，10%，10年期的公司債年期的公司債。利息分別在。利息分別在1月月1日與日與7月月1日，每半年各付息一次。日，每半年各付息一次。2.Snyder也發行也發行$500,000，12%，15年期抵押應付票據。年期抵押應付票據。該票據分別在該票據分別在6月月30日與日與12月月31日，每半年各分期攤還日，每半年各分期攤還$36,324。試作：試作：1.針對針對10年期，年期，10%的公司債：的公司債：(a)作作2014年年1月月1日債券發行之分錄。日債券發行之分錄
40、。(b)作作2014年與利息費用相關之分錄。假設在年與利息費用相關之分錄。假設在7月月1日並無任日並無任何應計利息。何應計利息。綜合暖身題綜合暖身題(c)作在作在2017年年1月月1日，支付完該日到期利息後，以日，支付完該日到期利息後，以101的價的價格贖回債券之分錄。格贖回債券之分錄。2.針對抵押應付票據：針對抵押應付票據：(a)作作2014年年1月月1日票據發行之分錄。日票據發行之分錄。(b)試作前四次分期付款的還款表試作前四次分期付款的還款表(即每次支付多少現金，其即每次支付多少現金，其中利息與本金償還金額各多少中利息與本金償還金額各多少)。(c)指出指出2014年年12月月31日，抵押
41、應付票據到期與未到期金額日，抵押應付票據到期與未到期金額各多少？各多少？假設你願意投資一筆錢，這筆錢將使得一年後，假設你願意投資一筆錢，這筆錢將使得一年後，你可收到你可收到HK$1,000。換言之，你現在需要投資多少錢，。換言之，你現在需要投資多少錢，才能在一年後收到才能在一年後收到HK$1,000。如果你能賺如果你能賺10%，投資金額，投資金額(現值現值)應為應為HK$909.09(HK$1,000 1.10)。圖表圖表10A-1顯示計算過程。顯示計算過程。面值的現值面值的現值附錄附錄10A.與債券評價相關之現值概念與債券評價相關之現值概念圖表10A-1 我們亦能由現值表(表10A-1)中查
42、得現值，例如，當利率為10%時，查得一期的折現因子為0.90909，即可得圖表10A-1計算而得的HK$909.09(HK$1,000*0.90909)。面值的現值面值的現值查表法若終值(HK$1,000)，利率(10%)與期數(1)已知。在此情形下，我們能將這些變數以時間線的形式表示,如圖表10A-2所示。面值的現值面值的現值現值時間線圖表10A-2如果在兩年後收到HK$1,000，以10%折現，現值為HK$826.45(HK$1,0001.10)1.10，如圖表10A-3所示。面值的現值面值的現值現值時間線圖表10A-3 我們亦能由現值表(表10A-1)中查得現值，例如，當利率為10%時，
43、查得2 期的折現因子為0.82645，即可得圖表10A-3計算而得的HK$826.45(HK$1,000*0.82645)。面值的現值面值的現值查表法除了到期收到本金外，投資者亦能在債券存續期間內定期收到利息。這些定期給付稱為年金。為了計算年金現值，我們必須知道：(1)利率；(2)利息支付期數；(3)每期給付金額。利息支付的現值利息支付的現值-年金年金假設在未來3年，每年可收HK$1,000，利率10%。顯示此狀況的時間線如圖表10A-5所示。利息支付的現值利息支付的現值-年金年金年金現值時間線圖表10A-5我們假設在未來3年，每年可收HK$1,000，利率10%。此種情形下，現值之計算如下：
44、利息支付的現值利息支付的現值-年金年金圖表10A-6HK$1,000 x 2.48685=HK$2,486.85利息支付的現值利息支付的現值-年金年金 我們亦能使用年金現值表(表10A-2)計算年金現值。查表法債券現值債券現值(或市價或市價)是三個變數的函數：是三個變數的函數：(1)付款總金額；付款總金額；(2)距離付款之時間；距離付款之時間；(3)利率利率(折現率折現率)。第一個變數第一個變數(付款金額付款金額)由兩個部分組成：由兩個部分組成：(1)一系列的利息支付一系列的利息支付(年金年金)；(2)本金本金(一次給付一次給付)。為計算債券現值，我們必須將利息給付與本金折現。為計算債券現值，
45、我們必須將利息給付與本金折現。計算債券現值計算債券現值假設Candlestick公司2014年1月1日發行一10%，5年，面值 100,000，在1月1日與7月1日，每半年付息一次的債券,其時間線如下：計算債券現值計算債券現值圖表10A-8計算債券現值計算債券現值假設Candlestick公司2014年1月1日發行一10%，5年，面值 100,000，在1月1日與7月1日，每半年付息一次的債券,其現值之計算如下：(設折現率為10%)圖表10A-9計算債券現值計算債券現值假設Candlestick公司2014年1月1日發行一10%，5年，面值 100,000，在1月1日與7月1日，每半年付息一次
46、的債券,其現值之計算如下：(設折現率為12%)圖表10A-10計算債券現值計算債券現值假設Candlestick公司2014年1月1日發行一10%，5年，面值 100,000，在1月1日與7月1日，每半年付息一次的債券,其現值之計算如下：(設折現率為8%)圖表10A-11在有效利率法下，攤銷債券折價或債券溢價將使得每期利息費用等於債券帳面價值的固定比例。附錄附錄10B債券攤銷之有效利率法債券攤銷之有效利率法有效利率法之步驟如圖表10B-1所示。圖表10B-1假設Candlestick公司於2014年1月1日發行 100,000，10%，5年期的債券，於每年1月1日及7月1日各付息一次之債券，當
47、時市場利率為12%。債券售價為 92,639(面值的92.639%)。此售價使得債券折價為 7,361(100,000-92,639)。u債券折價攤銷釋例債券折價攤銷釋例附錄附錄10B債券攤銷之有效利率法債券攤銷之有效利率法圖表10B-2所示之債券折價攤銷表，將有助於記錄債券利息與債券折價攤銷。債券折價攤銷釋例債券折價攤銷釋例(續續)附錄附錄10B債券攤銷之有效利率法債券攤銷之有效利率法圖表10B-2假設Candlestick公司於2014年1月1日發行 100,000，10%，5年期的債券，於每年1月1日及7月1日各付息一次之債券，當時市場利率為12%。債券售價為 92,639。Candle
48、stick在2014年7月1日記錄債券利息支付與債券折價攤銷如下：債券折價攤銷釋例債券折價攤銷釋例(續續)附錄附錄10B債券攤銷之有效利率法債券攤銷之有效利率法假設Candlestick公司於2014年1月1日發行 100,000，10%，5年期的債券，於每年1月1日及7月1日各付息一次之債券，當時市場利率為8%。債券售價為 108,111(面值的108.111%)。此售價使得債券溢價為 8,111(108,111-100,000)。u債券溢價攤銷釋例債券溢價攤銷釋例附錄附錄10B債券攤銷之有效利率法債券攤銷之有效利率法圖表10B-4所示之債券溢價攤銷表將有助於記錄債券利息與債券溢價攤銷。圖表
49、10B-4附錄附錄10B債券攤銷之有效利率法債券攤銷之有效利率法假設Candlestick公司於2014年1月1日發行 100,000，10%，5年期的債券，於每年1月1日及7月1日各付息一次之債券，當時市場利率為8%。債券售價為 108,111。Candlestick在2014年7月1日記錄債券利息支付與債券溢價攤銷如下：附錄附錄10B債券攤銷之有效利率法債券攤銷之有效利率法債券溢價攤銷釋例債券溢價攤銷釋例(續續)附錄附錄10BGardner公司於公司於2014年年1月月1日以日以$1,968,090發行發行 1,750,000，10年期，年期，12%的債券，債券收益率的債券，債券收益率(即
50、有即有效利率效利率)為為10%。債券於每年。債券於每年1月月1日及日及7月月1日各付息一日各付息一次。次。Gardner公司使用有效利率法進行攤銷。公司使用有效利率法進行攤銷。試作：試作：(a)記錄債券發行之分錄。記錄債券發行之分錄。(b)記錄記錄2014年年7月月1日利息支付之分錄。日利息支付之分錄。暖身題為遵循配合原則，公司應有系統的分配債券折(溢)價金額至債券流通在外的每一期間。直線攤銷分配相同金額至每一期的利息費用。附錄附錄10C直線攤銷法直線攤銷法u債券折價攤銷債券折價攤銷附錄附錄10C直線攤銷法直線攤銷法u債券折價攤銷釋例債券折價攤銷釋例假設Candlestick公司於2014年1
