1、第6课投资理财的选择第二单元生产、劳动与经营必修11.商业银行：利息、利率与本金；储蓄存款；中国商业银行体系；商业银行的业务。2.投资：投资收益与投资风险；股票；债券；商业保险。3.融资。最新考纲课时作业主干构建易错明辨核心突破精讲考点内容索引主干构建易错明辨性质：证书，到期偿还本金类型：、和企业债券储蓄存款股票性质：存款凭证收益：存款利息=存款期限分类：主要有 和 两大类商业银行业务：、贷款业务、_性质：凭证，代表其持有者对股份公司的所有权收益：或红利收入；上升带来的差价商业保险性质：风险保障分类：和 _原则：公平互利、协商一致、_本金利息率活期储蓄定期储蓄存款业务结算业务股份股息投资理财的
2、选择债券股票价格债务国债金融债券人身保险财产保险自愿订立1.存款有利息，因此储户一定能获得实际收益。分析：错误。存款可以获得利息，这是存款的名义收益，而存款的实际收益还要看物价，因为物价上涨会对存款获得的收益产生抵消作用。2.储蓄存款越多越好。分析：错误。从国家方面看，大量的储蓄存款可以为经济建设筹集资金，促进经济的发展，但不利于扩大内需，也会加大银行的运行风险；从家庭、个人方面看，有利于养成良好的计划消费的习惯，但不利于提高当前实际消费水平。试判断3.贷款业务是商业银行的基础业务，是商业银行利润的主要来源。分析：错误。贷款业务是商业银行利润的主要来源。但没有存款，就没有足够的资金和基础开展其
3、他业务，就没有商业银行。因此，存款业务是商业银行的基础业务。4.股票可以随意买卖。分析：错误。在我国，并不是所有股份有限公司的股票都能上市交易。股份有限公司申请其股票上市交易必须符合一定的条件，并要经国务院证券监管机构核准。买卖股票一般通过证券交易所进行。5.购买股票一定可以获得高收益。分析：错误。(1)明确股票投资收益分为两部分：一是股息或红利收入，二是股票价格上升带来的差价。(2)明确股票投资收益的不确定性：股息或红利来源于企业利润，因此受到公司经营状况的直接影响；股票价格受到包括公司经营状况在内的多种因素的影响，不确定性很大。因此购买股票未必会获得高收益。6.债券和股票都是有价证券，都以
4、定期收取利息为条件。分析：错误。虽然债券和股票都是有价证券，但股票不是定期收取利息的，只有债券才是。7.股票和债券都是表明债权、债务关系的凭证。分析：错误。债券是表明债权、债务关系的凭证，股票则是股东持有的股份有限公司的所有权证书。8.国债没有风险。分析：错误。国债以中央政府的信誉为担保，风险小，但不等于没有风险。当出现政府对债务无力偿还或必须延期偿还的情况时，就可能导致债务危机。9.企业债券的利率通常低于国债和金融债券。分析：错误。企业债券是三种债券中风险最大的，同时也是获益最高的。10.购买保险能避免风险。分析：错误。投资都有风险，购买保险可以规避风险、降低损失，但不能避免风险。核心突破精
5、讲考点1.储蓄存款(1)种类和特点考点整合核心考点一商业银行主体主要是居民个人机构主要是各商业银行，也包括信用合作社等金融机构种类活期储蓄随时存取、不规定存期、存款的金额和次数不受限制。流动性强、灵活方便，但收益低定期储蓄事先约定期限、存入后不到期一般不得提前支取。流动性较差，但收益高于活期储蓄风险银行的信用比较高，储蓄存款比较安全，风险较低，但也存在通货膨胀情况下存款贬值及定期存款提前支取而损失利息的风险提示一般来说，利率上升则收益增加；利率下降则收益下降。只有利率水平高于物价涨幅时，存款储蓄才有实际收益。反之，存款收益缩水，甚至实际收益为负。(2)利息、利率与本金利息含义：是银行因为使用储
6、户存款而支付的报酬，是存款本金的增值部分取决因素：本金、存期和利息率水平计算公式：存款利息本金利息率存款期限利率含义：是利息率的简称，是一定期限内利息与本金的比率表示方法：年利率、月利率、日利率换算关系：年利率月利率12(月)日利率360(天)基准利率：由中国人民银行(央行)拟定，经国务院批准提示(1)存款准备金是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的在中央银行的存款。存款准备金率是存款准备金占存款总额的比例。(2)利率、存款准备金率是国家宏观调控的重要杠杆，是调节货币供给量的重要手段。a.当物价持续上涨，出现通货膨胀时，一般上调利率和存款准备金率。上调存款利率，居民储蓄增多，上调
7、贷款利率，贷款数量减少，上调存款准备金率，商业银行的放贷能力下降，从而可以减少流通中的货币量，抑制总需求和物价增长。b.当物价持续低迷，出现通货紧缩时，一般下调利率和存款准备金率。下调存款利率，存款减少，居民投资、消费增加，下调贷款利率，贷款增加，下调存款准备金率，增加商业银行放贷能力，从而可以增加流通中的货币量，刺激总需求的增长。2.商业银行含义是指经营吸收公众存款、发放贷款、办理结算等业务，并以利润为主要经营目标的金融机构体系以国家控股银行为主体，是我国金融体系中最重要的组成部分主要业务存款业务：它是商业银行的基础业务贷款业务：它是商业银行利润的主要来源结算业务：为社会经济活动中发生的货币
8、收支提供手段与工具的服务提醒中央银行商业银行。我国中央银行是中国人民银行，作为国家机关，主要职责是发行货币、制定货币政策，不办理针对居民个人和单位组织的存贷款业务。命题探究考点展示五年考题考情分析利息、利率与本金2014全国12当前我国重视利率工具对宏观经济的调节作用，因此本考点在高考试题中经常出现。单纯性的储蓄存款和利率的知识常以选择题的形式考查，在综合性问题中，常与财政的作用、宏观调控的知识相结合。商业银行的业务2015全国14考向1影响储蓄存款的因素典例1我国一直是全世界储蓄率最高的国家之一，但从2010年以来，我国居民储蓄率持续下降。从2010年的16%下降到2017年的7.7%，增速
9、降至历史的最低值。下列对可能造成居民储蓄率下滑的原因分析合理的是存款储蓄的风险性太高互联网理财加速了存款分流我国社会保障体系日趋完善居民对未来收入预期不乐观A.B.C.D.解析风险性太高不是存款储蓄的特点，说法错误；随着中国经济的发展，居民对未来收入预期较为乐观，说法错误；互联网理财与存款储蓄是可以相互替代的理财方式，互联网理财加速了存款分流，可能造成居民储蓄率下滑，符合题意；我国社会保障体系日趋完善，会增加居民的消费，从而减少存款储蓄，符合题意。影响居民储蓄的因素(1)经济发展水平：经济发展水平越高，居民收入水平越高，收入不断增长，从而促进储蓄。(2)社会保障水平：社会保障水平越高，居民储蓄
10、越少；社会保障水平低，居民为应对风险，储蓄增多。(3)银行利率：存款利率高，储蓄增加；存款利率低，储蓄减少。(4)投资渠道：居民投资渠道越多，储蓄越少；如果投资渠道单一，储蓄一般较多。(5)经济形势：如果发生通货膨胀，居民储蓄减少，即期消费增加。方法点拨考向2存款收益的计算 典例2(2014全国)按现行规定，金融机构人民币存款利率(年利率)一年期为3%，两年期为3.75%。老陈有10 000元闲置资金，准备存两年，那么，这笔钱以一年期连续存(第一期利息计入第二期本金)两年的利息比存一个两年期的利息A.少141元 B.多141元C.少150元 D.多150元解析按一年期连续存(第一期利息计入第二
11、期本金)两年的利息为：10 0003%(10 00010 0003%)3%609元；存一个两年期的利息为：10 0003.75%2750元；750元609元141元。因此选A。如何计算存款的实际收益(1)物价上涨或下跌x%时：存款实际收益(本金利息率存款期限)本金x%(上涨时“”，下跌时“”)。(2)如果按复利计算，计算时则应将上一年的利息作为下一年的本金计算。方法点拨考向3商业银行及其业务典例3(2015全国)2015年5月，我国存款保险制度正式实施。按照存款保险制度规定，成员银行交纳保费形成保险基金，当成员银行破产清算时，使用银行保险基金按规定对存款人进行偿付。这一制度对银行业发展的积极意
12、义在于防范金融风险，稳定金融秩序增强银行信用，推动银行平等竞争促进利率市场化，增加银行收益降低银行经营风险，提高其竞争力A.B.C.D.解析从银行业的市场格局看，存款保险制度的建立，有利于增强存款人对中小金融机构、特别是民营银行的信心，为其创造了公平适宜的外部环境。存款保险制度一方面将打破商业银行难以破产退出的现状，另一方面也有利于缓解金融机构的道德风险，使其真正成为自我约束的市场主体，所以符合题意；利率由央行制定，不是市场化形成，也不会增加银行收益，故不符合题意；存款保险制度有利于银行规避风险，但不是提高竞争力的充分条件，故错误。故选A。1.债务越来越多，中国人手里已经没有大量存款了。作为中
13、国经济最大基本面的居民储蓄存款过剩，正在迎来结束期。下图反映了近年我国金融机构各项存款余额同比增速。据此，下列推测合理的是会降低商业银行的信贷能力居民投资理财渠道呈现多元化将会推升实体经济融资成本社保完善解除了居民后顾之忧A.B.C.D.热点加练解析吸收存款是发放贷款的基础，存款余额同比增速下降，可以推测出正确。不太符合实际情况。2.2018年6月24日，央行决定通过定向降准释放约7 000亿人民币流动性，其中约5 000亿元支持“债转股”，约2 000亿元支持小微企业。不考虑其他因素，央行这一举措将改变部分企业的资产所有权结构将显著提升小微企业产品的竞争力有助于商业银行扩大存款业务规模有助于
14、商业银行扩大贷款业务规模A.B.C.D.解析企业产品的竞争力是多种因素作用的结果，夸大了定向降准支持小微企业的作用。央行降低存款准备金率，会增强商业银行的放贷能力，故选，排除。3.自中国经济步入新常态以来，绿色金融也开始站到起飞的“风口”上。所谓绿色金融是指为支持环境改善、应对气候变化和资源节约高效利用的经济活动，即对环保、节能、清洁能源、绿色交通、绿色建筑等领域的项目投融资、项目运营、风险管理等所提供的金融服务。我国发展绿色金融有利于倒逼企业转型升级，有效抑制污染性投资降低企业融资成本，提高企业的经济效益发挥金融杠杆作用，助力经济绿色化转型促进环保产业成为国民经济的基础性产业A.B.C.D.
15、1.股票核心考点二投资与融资考点整合含义性质股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人出具的股份凭证。股票代表其持有者(即股东)对股份公司的所有权特点股东在向股份有限公司参股投资取得股票后，不能要求公司返还其出资。如要改变股东身份，要么等待公司的破产清盘，要么将股票转售给第三人收益股票投资的收入包括两部分，一部分是股息或红利收入，另一部分收入来源于股票价格上升带来的差价风险一是公司破产倒闭，股东不但不能获得收入，反而要赔本；二是股票价格受诸如公司经营状况、供求关系、银行利率、大众心理等多种因素的影响，其波动有很大的不确定性，这使股票投资者有可能遭受损失作用股票市场的建立和发展，对促进资金融通、提高
16、资金使用效率、推动企业改革和发展具有重要作用2.债券(1)含义：债券是一种债务证书，即筹资者给投资者的债务凭证，承诺在一定时期支付约定的利息，并到期偿还本金。(2)类型：目前在我国，根据发行者不同，债券主要分为国债、金融债券和企业债券。发行主体收益情况风险状况流通性国债中央政府利率高于同期储蓄存款，低于其他债券安全性最高，风险最小最强金融债券金融机构利率高于国债，低于一般的企业债券安全系数较国债低但比企业债券高较强企业债券企业利率高于国债、金融债券风险较大较弱提醒流动性流通性。流动性指的是变现能力。流通性指的是可以流通买卖和抵押贷款。3.商业保险(1)作用：规避风险的有效措施，具有保障功能，体
17、现“我为人人、人人为我”的互助特征。(2)机构：依法设立的保险公司。(3)类别：在我国，保险分为人身保险和财产保险两大类。(4)订立保险合同的原则：公平互利、协商一致、自愿订立。4.比较储蓄存款、债券、股票、商业保险 储蓄存款债券股票商业保险区别性质 存款凭证债务证书股份凭证风险保障收益支取本金和利息定期收取利息，其安全性比股票大取得股息或红利收入，股票价格上升带来的差价，经营好坏决定股票的收益在遇到风险时可按保险条款得到经济补偿风险风险小风险比储蓄存款大风险最大如没有出现事故，投保人可能得不到保险金区别偿还方式按活期或定期等存款方式支取本金和利息有明确的付息期限，到期必须偿还本金股金不能退，
18、只能出售股票保险事故发生，可获得赔偿或保险金联系都是个人投资行为，都给投资者带来一定的收益，都有一定的风险5.选择投资方式的原则(1)兼顾收益与风险。要注意投资的回报率，也要注意投资的风险性。(2)兼顾多元与重点。要注意投资的多元化。(3)兼顾意向与实力。投资要根据自己的实际情况、自己的经济实力，量力而行。(4)兼顾个人与国家。投资既要考虑个人利益，也要考虑国家利益，不得违反国家的法律法规。做到利国利民，同时不违反国家法律、政策。6.融资(1)含义：是指筹集资金的行为。(2)目的：扩大生产规模或偿还债务。(3)渠道：银行贷款、发行股票、发行债券等。(4)成本：贷款、债券要支付利息，并到期偿还本
19、金；股票要支付股息或红利(盈利情况下)。提醒投资和融资，是一个问题的两个方面。对于资金的需要方(主要是企业)而言是融资；而对于资金的提供方(主要是其他企业、个人、国家等)而言则是投资。命题探究考点展示五年考题考情分析投资收益与投资风险2016全国乙卷13主要以选择题形式考查，通常是设置某种投资方式的背景素材或几种投资方式的组合素材，比较各种投资方式的特点、性质、收益等情况，或者分析选择投资方式的原则及其原因，有时也以计算题形式考查投资的收益。股票2015全国12债券2017全国16商业保险2015全国14融资2017全国16考向1投资收益与投资风险典例1(2016全国乙卷)2015年8月，国务
20、院批复的基本养老保险基金投资管理办法规定，养老基金在投资国债、银行债券等债权性资产的同时，可以投资股票、股票基金，但投资股票等权益类资产的比重不超过30%。上述规定的主要目的是A.增强资本流动性，平抑资本市场的波动B.扩大投资渠道，实现投资收益的最大化C.优化投资组合，追求收益与风险的平衡D.提高投资安全性，促进资本市场的增长解析不同投资方式在风险性与收益性上存在差别，股票收益高，但风险大，养老基金投资国债、银行债券等债权性资产的同时，可以投资股票、股票基金，旨在优化投资组合的同时，追求收益与风险的平衡，答案为C。A错在“平抑”，B、D分别强调收益和安全性，与题目主旨不符。考向2投资收益的计算
21、典例2(2015全国)老吴在年底对年初购买的投资产品收益进行了梳理：50元买入的甲公司股票已按54元卖出；乙公司股票价格仍为20元，按照每股1.2元进行了现金分红；丙公司股票价格也没变，按照每20股送1股进行了股票分红；某银行理财产品的年收益率是6%。上述投资产品中年收益率最高的是A.甲公司股票 B.乙公司股票C.丙公司股票 D.银行理财产品 解析本题考查四种投资产品的年收益率。首先要计算出四种投资产品的年收益率，甲公司股票：由“50元买入的甲公司股票已按54元卖出”可知，收益为4元，年收益率为：450100%8%；乙公司股票：由“按照每股1.2元进行了现金分红”可知，每股收益1.2元，年收益
22、率为：1.220100%6%；丙公司股票：由“按照每20股送1股进行了股票分红”可知，每股收益是1/20，年收益率为：120100%5%；银行理财产品的年收益率为6%。对比四种投资产品的年收益率可知，甲公司股票年收益率最高，A项当选。考向3区分股票与债券典例3债转股是解决债务清偿问题以实现企业发展的重要手段之一。甲企业赊欠乙企业3亿元货款，到期后无力偿还，经过谈判，约定乙企业将所持有的甲企业债权转为股权，即乙企业持有甲企业51%的股份，将甲企业重组为一家有限责任公司。这意味着甲企业延期偿还所欠乙企业债务乙企业获得甲企业经营控制权乙企业可将股份在甲企业内转让乙企业有权再将股权转为债权A.B.C.
23、D.解析债转股是解决债务清偿问题以实现企业发展的重要手段，如果乙企业将甲企业重组为一家有限责任公司，且持有甲企业51%的股份，那么甲企业不用再偿还所欠乙企业债务，乙企业也不得再将股权转为债权，说法错误，排除；表述正确。故答案为C。考向4融资典例4(2017全国)2016年9月，某省探索发行易地扶贫搬迁债券，用于弥补国家级扶贫工作重点县的资金缺口。该债券首期额度5亿元，社会资本认购高达35亿元。以发行债券方式支持扶贫，可以A.扩大扶贫资金的使用范围B.减少政府扶贫资金的支出C.拓宽扶贫资金的筹措渠道D.促进扶贫资金的精准运用解析以发行债券方式支持扶贫是拓宽扶贫资金的筹措渠道的体现，答案为C；这与
24、扶贫资金的使用范围、精准运用无关，A、D不选；这一举措会加大政府扶贫资金的支出而不是减少，B不选。1.2018年7月，小米集团在港交所成功上市。创始人雷军在谈到股票表现时说：“从长期来看，一家好的公司肯定是一个好的股票；但反过来就未必了。”该观点的合理性在于公司有盈利才能分配股息或分红股票价格波动有很大的不确定性企业盈利能力与股票收益成正比股票是一种高风险的投资方式A.B.C.D.热点加练解析投资股票的收益来自企业利润和股票差价，能给投资者带来收益的股票才是好股票，“一家好的公司肯定是一个好的股票”，看到了公司经营状况与股票收益的关系，正确。股票价格受多种因素的影响，给投资者带来收益的股票未必
25、意味着公司盈利能力强，正确。中“成正比”说法片面。与题意不符。2.2018年8月14日，财政部发布的关于做好地方政府专项债券发行工作的意见指出，加快专项债券发行和使用进度，防范资金长期滞留国库，尽早发挥专项债券的使用效益。地方政府专项债券以政府税收作为还本付息的保证投资风险高于同期的金融债券为企业筹集资金提供了新的途径对稳投资、扩内需具有重要作用A.B.C.D.解析政府债券风险低于金融债券，排除。政府债券是政府筹集资金的途径，排除。3.6月7日，中国保险行业协会发布的2018中国商业健康保险发展指数报告显示，2018中国商业健康保险发展指数比2017年有所提升，但商业健康保险的覆盖率尚不足10
26、%。另外，税优健康保险产品在投保流程、税优额度和购买渠道丰富度方面有一定提升空间。这表明居民投资商业健康保险的意愿不足反映出国家配置的商业险种不齐备需要保险业推动健康保险供给侧变革折射出个人对财产的风险意识不强A.B.C.D.解析商业健康保险的覆盖率低，表明居民对此类保险的投资意愿不足，当选；商业健康保险并非社会保险，配置主体并非国家，错误；税优健康保险产品有一定提升空间，要求保险业优化供给，当选；材料反映的是人身保险而非财产保险，不当选。答案为C。课时作业一、选择题1.据调查，我国城镇居民将每月收入的45%用于投资理财，其中，银行存款18%、股票基金13%、保险7%以及养老年金7%。城镇居民
27、“偏爱”银行存款是因为银行存款灵活方便，收益稳健而且没有风险银行存款安全可靠，居民还能获得既定利息银行信用程度较高，存款安全而且风险较低我国理财产品较少，居民投资选择的渠道少A.B.C.D.123456789101112131415162.一个国家的经济发展要有活力，要有竞争力，不仅需要“顶天立地”的大企业，也需要“铺天盖地”的小微企业。商业银行在积极支持大项目、大企业的同时，更要加强对小微企业、“三农”和偏远地区的金融服务，把履行社会责任与商业化经营统一起来。这表明商业银行通过开展业务实现自身与企业的双赢商业银行是以利润为主要经营目标的金融机构商业银行在我国经济建设中发挥着重要的作用商业银行
28、与各类型的企业都是利益共同体A.B.C.D.解析材料强调商业银行要把履行社会责任与商业化经营统一起来，故与材料不符；说法过于绝对。123456789101112131415163.近年来，商业银行开启智能化时代，通过智能管理流程实现“去柜台化、科技智能、自助移动”的业务处理模式，客户可以远程预约业务办理，大大节约排队时间和办理周期。传统银行智能化有利于实现资源的优化配置，推动传统商业银行转型降低银行的运营成本，保证商业银行的利润提高银行的服务效率，提升商业银行的竞争力顺应客户理财的个性化需求，提高理财收益A.B.C.D.解析传统银行智能化没有降低银行的运营成本，不能保证商业银行的利润，也不会提
29、高理财收益，错误。12345678910111213141516假如一年后M股票的价格上涨了3%，欧元对人民币汇率上涨2%。在不考虑其他因素的情况下，对四人收益由高到低的正确排序是A.丁乙甲丙 B.丁甲乙丙C.乙丁丙甲 D.乙丙丁甲4.甲、乙、丙、丁四人准备用人民币10万元同时进行投资理财(如下表)：12345678910111213141516甲以每股10元的价格买入M股票10 000股乙在汇率为81时买入欧元，然后将欧元存入银行一年定期，年利率1.5%丙将10万元存入银行一年定期，年利率3.25%丁购买了一年期记账式国债，年利率3.34%解析甲的收益为：1010 0003%3 000元。乙
30、的收益为：(100 0008)(11.5%)8(12%)100 0003 530元。丙的收益为：100 0003.25%13 250元。丁的收益为：100 0003.34%13 340元。123456789101112131415165.一般情况下，银行利率提高，股市会作出股票价格下降的反应。对于产生这一反应的合理解释是投资者预期企业利润下降投资者改变投资组合银行业利润高于其他行业股民的投资收益减少A.B.C.D.解析银行的存款利率与股票价格成反比，因此银行的利率提高，股票价格会下降，同时银行贷款利率提高，企业利润下降，故符合题意；银行利率提高，投资者会改变投资的选择，故符合题意；与题意无关。
31、123456789101112131415166.新学期开始，儿子问老爸：“父亲的职业一栏怎么填？写股民吗？”老爸犹豫了一下说：“就写多家上市公司股东。”这则小幽默中的父亲作为多家上市公司股东有权参与公司的重大决策到期可以获得约定的利息有权收取股息或分享红利可以要求公司返还其出资A.B.C.D.123456789101112131415167.2018年2月28日，财政部和发改委联合下发通知，要求进一步发挥企业债券直接融资功能，增强金融服务实体经济能力，并切实做到“谁借谁还、风险自担”。这一政策是基于企业债券A.有明确的还款期限，流通性强于其他债券B.代表所有权凭证，具有较强的投资吸引力C.有
32、助于兼顾不同经济主体的投资发展需求D.以中央政府的信誉为担保，以税收为保证 123456789101112131415168.“可转换公司债券”是上市公司发行的一种含权债券。在债券状态下，利息比普通债券低；但此投资可除了拥有债权之外，还拥有转股权，即购买人可自主选择在规定时间范围内将其购买的债券以事先约定的转股价格转换成指定公司的股票。由此可见若“可转债券”转换成股票，可以降低投资者的投资风险企业发行“可转换债券”，有利于降低其融资成本投资者可同时享有债券收益和股票收益若“可转债券”转换成股票，投资者由债权人转变为公司的股东A.B.C.D.123456789101112131415169.“绿
33、色保险”是绿色金融产品之一，是在市场经济条件下进行环境风险管理的一项基本手段，是指企业就可能发生的环境事故风险在保险公司投保，一旦发生污染事故，由保险公司对污染受害者进行赔偿，企业因此可以避免巨额赔偿的风险，污染受害者也能得到迅速、有效的救济。材料表明，“绿色保险”属于商业保险是一种针对风险本身的投资方式能够避免意外事故的发生其费用由个人、企业和政府共同承担A.B.C.D.1234567891011121314151610.王女士月薪3 000元，爱人从事个体劳动，月收入5 300元，两人有个12岁的女儿。王女士听从理财专家的建议，为其丈夫购买了一份医疗保险。理财专家建议购买保险的经济学依据在
34、于，购买上述保险是避免风险的有效措施可以发挥保险“人人为我，我为人人”的互助作用可以使投保人获得财产损失补偿可以将风险转移给保险人，降低风险损失A.B.C.D.解析错误，此保险是规避风险的有效措施。错误，题目中表述的是人身保险不是财产保险。1234567891011121314151611.王先生是自由职业者，打算用5万元进行投资。因没有医疗保险，希望在这方面有所投入。除此以外，他还想选择风险较小的其他投资方式。那么，比较合适的投资理财组合应当是A.人身保险和股票 B.人身保险和政府债券C.财产保险和金融债券 D.财产保险和企业债券1234567891011121314151612.储蓄存款、
35、股票、债券和保险等为投资者提供了多样的投资品种和选择空间。以下投资方式，可以更好地规避风险又尽可能使自己的资金保值增值的是对各类产品在收益和风险间进行理性权衡后再投资为获取高收益将主要资金投入流通性强的股票市场将资金按合理的比例分散投资在不同的理财产品上在物价涨幅等于或高于存款利率时将资金存入银行A.B.C.D.1234567891011121314151613.2018年证监会以“315国际消费者权益日”为契机，以“理性投资从我做起”为主题，组织开展了一次投资者教育专项活动，引导投资者正确认识资本市场，坚持长期投资、价值投资、理性投资，为市场的长期稳定健康发展奠定基础。证监会的这一做法旨在A
36、.规避投资风险，增加居民的财产性收入B.引导科学投资，推动资本市场健康发展C.壮大投资队伍，保护投资者的合法权益D.发展股票市场，切实提高资金使用效率12345678910111213141516解析材料中“引导投资者正确认识资本市场，坚持长期投资、价值投资、理性投资，为市场的长期稳定健康发展奠定基础”等，表明证监会相关的做法是为了资本市场的健康发展，因此A中的“规避投资风险”、C中的“壮大投资队伍”、D中的“发展股票市场”都不符合题意。1234567891011121314151614.国务院公布的融资担保公司监督管理条例将融资担保公司的最低注册资本标准从之前的500万元升至2 000万元；
37、融资担保公司的担保责任余额不得超过其净资产的10倍，但对主要为小微企业和农业、农村、农民服务的融资担保公司，前款规定的倍数上限可以提高至15倍。管理条例规定降低融资担保公司准入门槛，促进资金融通能引导融资担保业务为实现“三农”经济的发展服务能规范融资担保行业，防范和化解金融风险有效地解决了小微企业和“三农”融资困难的问题A.B.C.D.12345678910111213141516解析管理条例的这些规定提高了融资担保公司准入门槛，说法错误；管理条例的这些规定能规范融资担保行业，防范和化解金融风险，同时引导融资担保业务为“三农”经济的发展服务，与题意相符；材料反映这些规定有利于“三农”经济融资，
38、并没有体现出解决了“三农”经济融资困难的问题，与题意不符。1234567891011121314151615.党的十九大报告中提出“要提高直接融资的比重”。“直接融资”是指没有金融中介机构介入的资金融通方式。资金盈余单位通过直接与资金需求单位协议，或在金融市场上购买资金需求单位所发行的有价证券，将货币资金提供给需求单位使用。以下属于直接融资的是王某向中国建设银行借款100万元用于工程结算B公司发行了200万股新股票张某购买了10 000元的银行理财产品C公司于2018年9月10日发行了4 000万元债券A.B.C.D.12345678910111213141516解析银行贷款和购买银行理财产品
39、都属于通过第三方进行的融资行为，故排除。二、非选择题16.阅读材料，完成下列要求。最近，国务院常务会议提出，通过实施台账管理等，建立责任制，把支持小微企业再贷款、小微企业和个体工商户贷款利息免征增值税等政策抓紧落实到位。人民银行、保监会等五部门联合印发关于进一步深化小微企业金融服务的意见，提出23条短期精准发力、长期标本兼治的具体措施。截至2018年6月末，我国单户授信500万以下的小微企业贷款(含个体工商户和小微企业主)余额7.35万亿元，同比增长15.6%，增速比上年末高5.8个百分点；上半年增加5 743亿元，接近去年全年的增量水平；覆盖户数近1 500万户，比上年末增长9.9%。12345678910111213141516答案营造了良好金融生态环境。降低融资成本，扩大利润空间，激发内在动力(或增强市场竞争力)。促进大众创业和万众创新(或增加小微企业数量)。(2)结合材料，说明国家上述政策措施对小微企业发展的意义。答案小微企业贷款增速加快，贷款的数量和覆盖面增加。小微企业融资难、融资贵得到缓解。(1)运用所学经济知识，概括材料所反映的小微企业发展现状。12345678910111213141516
