1、12内容提要信贷工作总体思路信贷工作总体思路一一行业投向政策解读行业投向政策解读二二320092009年信贷工作总体思路年信贷工作总体思路第一部分4总体思路新形势新形势新政策新政策新战略新战略2009年信贷年信贷工作总体目标工作总体目标增量投放增量投放存量管理存量管理战略推进战略推进基础管理基础管理队伍建设队伍建设5全球主要经济体衰退经济内生性增长下滑行业内优胜劣汰加速房地产市场持续低迷利率下行、息差收窄新形势下风险新特征外贸企业和出口导向型企业贸易融资等授信业务拓展难度加大，存量授信风险积聚客户投向选择面趋窄，存量资产结构调整压力加大对行业系统性风险防控、客户结构调整提出更高要求以政府未来财
2、力作为主要还贷来源的政府主导投资项目授信评审难度和风险加大我行风险识别和防控难度加大带来盈利增长压力新形势6 新政策“国十条”“金融三十条”银监会监管政策调整7 积极的财政政策积极的财政政策 适度宽松的货币政策适度宽松的货币政策 增值税转型增值税转型 出口退税调整出口退税调整 燃油税开征燃油税开征 关键领域价格形成机制改革关键领域价格形成机制改革 大力扶持重点产业发展大力扶持重点产业发展 力稳股市房市车市力稳股市房市车市 完善中小企业信用担保体系完善中小企业信用担保体系新政策新政策关键领域政策调控和改革带来机遇关键领域政策调控和改革带来机遇8宏观调控政策由宏观调控政策由“紧紧”变变“松松”部分
3、措施具有阶段性、应急性部分措施具有阶段性、应急性监管部门全方位、高要求监管部门全方位、高要求全球经济下行尚未见底，全球经济下行尚未见底，银行信贷投放须保持冷静银行信贷投放须保持冷静坚持客户结构调整方向坚持客户结构调整方向符合监管政策及要求，符合监管政策及要求，遵循商业可持续原则，遵循商业可持续原则，业务发展与风险管控两手抓业务发展与风险管控两手抓新政策新政策商业银行应对商业银行应对9“两化一行”2009年全行经营发展总体目标：年全行经营发展总体目标：跑赢大市，争先进位！跑赢大市，争先进位！ “走国际化、综合化道路，建以财富管理为特色的一流公众持股银行集团”新战略10实现全行信贷业务的科学发展：
4、实现全行信贷业务的科学发展：“合理的发展速度、均衡的信贷结构、合理的发展速度、均衡的信贷结构、稳定的资产质量、良好的综合效益、稳定的资产质量、良好的综合效益、科学的授信管理、先进的信贷文化科学的授信管理、先进的信贷文化”新战略新战略2009年信贷工作总体目标年信贷工作总体目标11选好行业，找准客户选好行业，找准客户加大优质中长期贷款投放加大优质中长期贷款投放注重优化担保注重优化担保增量投放12重大基础设施类行业投入不足重大基础设施类行业投入不足 电信、电网、铁路、机场、港口等产业链上游资源类行业占比较低产业链上游资源类行业占比较低石油、天然气、煤炭等个别行业集中度上升个别行业集中度上升服务业行
5、业组合抗波动性待提行业组合抗波动性待提高高增量投放增量投放选好行业找准客户选好行业找准客户13港口港口 前十大仅进入三大（列第5、7、8位）石油石化石油石化 石油和天然气开采加工及炼化仅占石化行业贷款总量的32.8煤炭煤炭 神华、中煤等第一层级客户贷款提用额较低房地产 全国知名大型企业户数和贷款余额占比较低增量投放增量投放选好行业找准客户选好行业找准客户高端优质客户进入不足高端优质客户进入不足14 “有保有压、区别对待有保有压、区别对待” 加大重大基础设施类行业、产业链上游加大重大基础设施类行业、产业链上游资源类行业信贷投入资源类行业信贷投入 大力拓展第一层级客户大力拓展第一层级客户增量投放增
6、量投放选好行业找准客户选好行业找准客户15 利率下行，息差收窄 中长期贷款利息收入高，能带来一定综合效益 增强资产稳定性，有利于抵御经济周期波动 国家投资拉动经济带来客观需求和业务机会 我行中长期贷款占比仍有上升空间增量投放增量投放加大优质中长期贷款投放加大优质中长期贷款投放16 我行抵质押占比与同业比较 企业集团化趋势明显，关联担保、互保比例较高，风险分散作用弱化 经济下行周期，信用风险频发，容易通过担保链传导，交叉违约概率增高增量投放增量投放注重优化担保注重优化担保171231积极争取抵质押积极争取抵质押置换关联担保和互保置换关联担保和互保 考核！考核！增量投放增量投放注重优化担保注重优化
7、担保18资产质量面临下迁压力资产质量面临下迁压力贷后管理仍较薄弱贷后管理仍较薄弱多法并举加强存量管理多法并举加强存量管理存量管理19国际金融危机对实体经济影响逐步显现，企业经营财务指标变化存在一定时滞部分客户通过借新还旧和民间借贷维系资金链，风险尚未充分暴露近期部分分行逾期贷款呈现上升趋势海外分行对当地市场认知度、融合度及风险敏感度有待提高 存量管理存量管理资产质量面临下迁压力资产质量面临下迁压力20 未落实授信批复条件提用授信额度未落实授信批复条件提用授信额度 未有效监控信贷资金用途未有效监控信贷资金用途 固定资产项目未根据工程进度控制投放节奏固定资产项目未根据工程进度控制投放节奏 未及时发
8、现授信客户重大风险信号未及时发现授信客户重大风险信号存量管理存量管理贷后管理仍较薄弱贷后管理仍较薄弱21 存量资存量资产产 风险管风险管理理贷后管理 持续动态 风险排查风险降解落实减退加固 纳入考核！纳入考核！预警防范和应急处置：系统性风险、大额系统性风险、大额风险、突发风险风险、突发风险资产转让加固担保贷款重组清收处置存量管理存量管理多法并举加强存量管理多法并举加强存量管理22综合化综合化客户共享，优势互补，效应协同责任明确，风险隔离立足本地市场，发挥联动优势提高市场认知度，增强风险识别化解能力配合试行财富管理方案替代授信方案运用产品组合，延伸服务，灵活定价战略推进国际化国际化财富管理特色财
9、富管理特色23基础管理提高审查把关能力改善和加强集团授信管理进一步规范贷审会运作建立整改长效机制，杜绝屡改屡犯24 投向不符总行政策意见要求投向不符总行政策意见要求 授信业务合规性存在瑕疵授信业务合规性存在瑕疵 额度核定存在过度授信或重复授信问题额度核定存在过度授信或重复授信问题 未重视客户主要风险点，授信方案欠审慎未重视客户主要风险点，授信方案欠审慎 新设立企业授信把握欠审慎新设立企业授信把握欠审慎 存量客户借新还旧或贷款重组把握偏松存量客户借新还旧或贷款重组把握偏松贷前调查和授信审查中存在的突出问题贷前调查和授信审查中存在的突出问题基础管理基础管理提高审查把关能力25 严格执行细化行业投向
10、政策严格执行细化行业投向政策 增强合规意识，加强合规管理增强合规意识，加强合规管理 审慎核定客户授信额度审慎核定客户授信额度 优化授信方案，防范潜在风险优化授信方案，防范潜在风险 从严控制借新还旧，审慎发放重组贷款从严控制借新还旧，审慎发放重组贷款基础管理基础管理提高审查把关能力26基础管理基础管理改善加强集团授信管理 大型优质客户大型优质客户服务效率不高服务效率不高 民营企业集民营企业集团集中管理团集中管理未落实未落实优化流程，提高服务效率优化流程，提高服务效率严格按集中模式授信管理严格按集中模式授信管理27个别行在组织机构、人员配备方面不符制度规定个别行在组织机构、人员配备方面不符制度规定
11、 部分行贷审会工作流程欠规范部分行贷审会工作流程欠规范 部分行贷审会审议质量和专业性不高部分行贷审会审议质量和专业性不高 贷审会运作尚欠规范贷审会运作尚欠规范基础管理基础管理进一步规范贷审会运作28基础管理基础管理进一步规范贷审会运作 贷审会主任不应同时分管前台业务部门贷审会主任不应同时分管前台业务部门 贷审会委员数量和构成须符合总行要求贷审会委员数量和构成须符合总行要求 充分审议授信业务主要风险点，安排风控措施充分审议授信业务主要风险点，安排风控措施 做好详尽记录备查做好详尽记录备查 严格执行复议政策严格执行复议政策29全面分析总结屡查屡犯根源全面分析总结屡查屡犯根源真抓实干，落实整改要求真
12、抓实干，落实整改要求举一反三，建立长效机制举一反三，建立长效机制纳入分行、部门、个人绩效考核纳入分行、部门、个人绩效考核基础管理基础管理建立整改长效机制，杜绝屡改屡犯30队伍建设授信审查授信审查和管理人和管理人员不足员不足管理队伍和管理队伍和系统管理队系统管理队伍稳定性差伍稳定性差信贷条线信贷条线人员素质人员素质有待提高有待提高充实授信审查及管理人员充实授信审查及管理人员加强信贷执行官、授信部负责人任职资格审核加强信贷执行官、授信部负责人任职资格审核强化培训交流，提高专业水准强化培训交流，提高专业水准持续倡导实践信贷文化，提高全行信贷团队整体素质持续倡导实践信贷文化，提高全行信贷团队整体素质3
13、1总体思路新形势新形势新政策新政策新战略新战略2009年信贷年信贷工作总体目标工作总体目标增量投放增量投放存量管理存量管理战略推进战略推进基础管理基础管理队伍建设队伍建设3220092009年行业投向政策解读年行业投向政策解读第二部分33政策背景一、一、“有保有压、区别对待有保有压、区别对待”，强调行业内部细分，强调行业内部细分二、二、29个行业细化投向指引，覆盖全行主要信贷资产个行业细化投向指引，覆盖全行主要信贷资产三、根据行业指引，精准选项择户，提升客户层次三、根据行业指引，精准选项择户，提升客户层次四、全行积极跟进形势政策变化，动态调整四、全行积极跟进形势政策变化，动态调整34重大基础设
14、施类重大基础设施类产业链上游产业链上游1. 1.铁路铁路 2.2.机场机场 3.3.港口港口 4.4.公路公路 5.5.电信、电信、6 6电力（电网）电力（电网）1. 1. 煤炭煤炭 2.2.有色金属有色金属 3.3.石化（炼石化（炼化）化） 4.4.煤化工煤化工 5.5.钢铁钢铁 6.6.水泥水泥政府主导政府主导投资类投资类1. 1.城市轨交城市轨交 2.2.公共设施服务业公共设施服务业政策解读35产业链中下游产业链中下游新兴工业及新兴工业及其他行业类其他行业类1. 1. 光伏光伏 2.2.集成电路集成电路 3.3.仓储（物流）仓储（物流）4.4.水运水运 5.5.建筑建筑1. 1. 造船造
15、船 2.2.汽车汽车 3.3.机械（装备制机械（装备制造）造） 4.4.造纸造纸 5.5.纺织纺织民生及消费类民生及消费类1.房地产房地产 2.2.教育教育 3.3.医院医院 4.4.医药医药 5.5.植物油植物油政策解读36铁路，机场，港口，公路，电信，电力（电网） 国民经济基础性、先导性产业 国家扩内需、保增长政策重点投资领域1.1.重大基础设施37授信总体进入不足，适度加快发展授信总体进入不足，适度加快发展 优质项目实质性贷款投放国家规划干线通道重点客运专线发达地区城际客运物资运输干线通道（1 1）重大基础设施铁路38授信业务总体进入不足，适度加快发展授信业务总体进入不足，适度加快发展
16、干线机场中型机场机场机场重点支持选择性支持主布局干线港其他沿海干线港港口港口（2 2）重大基础设施机场、港口39存量授信存量授信 20092009年年1 1月月总量占比7.6%客户结构（3 3）重大基础设施公路40东/中部高速、优势省级政府投融资主体社会资本项目、地级市政府投融资主体二级及以下公路、县级及以下政府平台鼓励鼓励限制限制谨慎谨慎（3 3）重大基础设施公路41以3G建设为契机产业链发展三大基础运营商上游设备企业下游终端设备企业3G建设机遇机遇vs风险风险（4 4）重大基础设施电信42存量授信存量授信 20092009年年1 1月月总量占比9.59%客户结构（5 5）重大基础设施电力（
17、电网）43电网经营稳定，电源行业需求回落电网经营稳定，电源行业需求回落我行授信电网介入少，火电占比高我行授信电网介入少，火电占比高 电网 电源结构 火电单机60万千瓦， 单机30万千瓦热电联产 客户主要定位于五大发电集团和国华电力、国投电力等央企投资控股项目 核电、大型水电 风电、新能源发电 小火电、30万千瓦火电（5 5）重大基础设施电力（电网）44城市轨道交通，公共设施服务业 公益性质强 建设及运营资金以财政支持为主 各地财力差异影响明显2.2.政府主导投资45有选择支持、银团方式为主有选择支持、银团方式为主公益性质强地方财力支撑依赖度高贷款直接收益低资本金还贷区别对待特大城市特大城市50
18、0亿亿1000万人万人重点支持重点支持较大城市较大城市250-500亿亿500-100万人万人适度审慎适度审慎综合回报综合回报强调强调提高收益（1 1）政府主导投资城市轨道交通46存量授信存量授信信贷规模增长快客户结构需改善（2 2）政府主导投资政府主导投资公共设施服务业47信贷规模增长快信贷规模增长快（2 2）政府主导投资公共设施服务业48客户机构需改善客户机构需改善（2 2）政府主导投资公共设施服务业49政府投资类政府投资类城建项目城建项目房地产市场低迷房地产市场低迷影响地方财政收入影响地方财政收入部分项目部分项目不具备自偿性不具备自偿性项目投资项目投资依赖财政投入依赖财政投入严格准入严格
19、准入 强调自偿强调自偿控制总量控制总量（2 2）政府主导投资公共设施服务业50 煤炭，有色金属，石化（炼化），煤化工，钢铁，水泥 依托区域资源优势 存在技术、布局调整优化压力3.3.产业链上游51产品价格波动产品价格波动产业整合产业整合调整结构调整结构适度发展适度发展严格项目严格项目贷款准入贷款准入中小煤矿中小煤矿加大调整加大调整审慎支持审慎支持大型煤炭大型煤炭企业企业关注关注安全生产安全生产（1 1）产业链上游煤炭52秦皇岛动力煤煤炭价格走势煤炭价格走势（1 1）产业链上游煤炭53上游采矿业上游采矿业行业集中度产业链中游冶炼业中游冶炼业下游压延加工业下游压延加工业适度新增适度新增总量维持总量
20、维持有序减退有序减退（2 2）产业链上游有色金属54有色金属价格波动有色金属价格波动（2 2）产业链上游有色金属55三大集团国际巨头企业一般农化、氯碱、基础化工企业原油加工300万吨以下、炼油100万吨以下 氯碱30万吨以下、轮胎500万条以下（3 3）产业链上游石化56资源、环保、市场波动资源、环保、市场波动总体审慎总体审慎大型煤头尿素煤制甲醇、二甲醚、烯烃焦化（4 4）产业链上游煤化工57行业经营行业经营 钢材价格波动 国家振兴规划整合重组我行存量授信我行存量授信 结构改善空间（5 5）产业链上游钢铁58优化优化授信结构授信结构 客户客户分类管理分类管理上限控制上限控制 子行业子行业提高准
21、入提高准入（5 5）产业链上游钢铁59钢材价格走势钢材价格走势（5 5）产业链上游钢铁60钢铁行业存量结构钢铁行业存量结构（5 5）产业链上游钢铁61 产能过剩、产业整合产能过剩、产业整合 环保、能耗环保、能耗 国家重点国家重点支持企业名单支持企业名单地区地区/ /日产规模日产规模客户客户标准标准项目项目标准标准（6 6）产业链上游水泥62海螺海螺南方南方台泥台泥123（6 6）产业链上游水泥634.产业链中下游 造船、汽车、机械（装备制造）、造纸、纺织 国民经济的重要产业领域 受本轮经济波动影响较大 产业结构调整、整合的重点 64行业策略以风险防控为主行业策略以风险防控为主 防范 新增授信船
22、东弃船风险和船厂履约风险限少数骨干船厂（1 1）产业链中下游造船65核心整车企业集团优势本土、合资整车企业+核心零部件企业一般合资车企，出口导向型零部件企业汽车经销商总体审慎，立足结构调整（2 2）产业链中下游汽车66子行业子行业差异化政策差异化政策交通运输、工程机械、电力和油气设备矿山、港口、冶金机械纺机、低压电器、普通机电、摩托车国家政策扶持，扩内需、保增长政策受益国家政策扶持，扩内需、保增长政策受益（3 3）产业链中下游机械（装备制造）67结构调整为主，严控增量投放 亲经济周期亲经济周期两高行业两高行业侧重贸易融资严格控制固贷立足于优势企业坚决减退小造纸（4 4）产业链中下游造纸68存量
23、资产质量不佳存量资产质量不佳受经济波动影响大受经济波动影响大调整客户结构 加固抵押担保 （5 5）产业链中下游纺织短期贸易融资为主短期贸易融资为主加固抵押担保加固抵押担保69存量资产情况（2008年11月才CMIS数据）（5 5）产业链中下游纺织70房地产，教育，医院，制药，植物油 与民生紧密相关与民生紧密相关 客户经营差异明显客户经营差异明显5.涉及民生71行业经营行业经营房地产市场不景气开发商资金链紧张影响土地一级开发我行授信我行授信客户以中型企业为主分行集中度高质量下迁压力 （1 1）涉及民生房地产72客户类型分布分行间分布房地产行业存量分布房地产行业存量分布（1 1）涉及民生房地产73
24、资产下迁压力资产下迁压力资产质量下迁压力贷款展期借新还旧关注类贷款逾期贷款（1 1）涉及民生房地产74（1 1）涉及民生房地产75限额控制限额控制优选项目优选项目客户定位客户定位抵押担保抵押担保公私联动公私联动（1 1）涉及民生房地产76加大结构调整力度严格新增授信优势高校重点普通高中 教教 育育医院医院优化存量结构审慎介入优质客户加快减持退出省会等大城市三级甲等医院（2 2）涉及民生教育、医院77行业经营行业经营 新医改 制药新环保标准 国家监督治理我行授信我行授信 总体质量不佳 部分子行业风 险相对突出（3 3）涉及民生医药78制药存量资产分布（2008年11月CMIS数据）（3 3）涉及
25、民生医药79制药各子行业资产质量（3 3）涉及民生医药80提高准入标准提高准入标准 积极调整结构积极调整结构 改善资产质量改善资产质量 客户定位客户定位 研发强、市场好产品列入：国家基本药物目录医保目录 子行业策略子行业策略化学制药业中成药业产品选择产品选择 流贷和表外为主（3 3）涉及民生医药81行业调整压力大行业调整压力大产能过剩较突出产能过剩较突出客户定位客户定位区别对待三大集团适度介入优质客户产品选择产品选择提高信用证、贸易融资占比（4 4）涉及民生植物油82光伏 资金投入密集，不掌握核心技术，产能 扩张较快，受海外市场影响大集成电路 资金投入密集，高风险高收益，技术更新 快，发展趋势
26、较难把握仓储（物流） 产业发展方兴未艾，企业两极分化明显水运 受经济周期影响明显建筑 受益于扩内需、保增长宏观政策6.新兴工业和其他行业83 500MW以上+完整产业链 长晶切片产业龙头 300MW以上组件封装适度适度谨慎谨慎维持维持（1 1）新兴工业光伏产业84资金技术密集资金技术密集产业周期短产业周期短受经济周期冲击大受经济周期冲击大立足于减退现有授信，少量配套支持存量核心企业 （2 2）新兴工业集成电路85大型物流企业国家储备物资系统重点项目传统小型物流仓储（3 3）其他行业仓储（物流）86关注国际经济波动影响（关注国际经济波动影响（BDI指数）指数）行业策略以风险防控为主行业策略以风险防控为主 防范 新增授信航运经营风险限少数骨干航运企业（4 4）其他行业水运87近3个月BDI指数（4 4）其他行业水运88基础设施建设房地产海外工程民用建筑业务领域业务领域客户选择客户选择特大型企业民营高资质企业中小型企业支持支持审慎审慎减退加固减退加固（5 5）其他行业建筑施工89谢谢！谢谢！
