1、保险学课件-保险监管金融监管与保险监管的基本含义金融监管与保险监管的基本含义 金融监管是指一国政府或政府的代理金融监管是指一国政府或政府的代理机构对金融机构实施的各种监督和管机构对金融机构实施的各种监督和管制，包括对金融机构市场准入、业务制，包括对金融机构市场准入、业务范围、经营活动、市场退出等方面的范围、经营活动、市场退出等方面的限制性规定，对金融机构内部组织结限制性规定，对金融机构内部组织结构、风险管理和控制等方面的合规性、构、风险管理和控制等方面的合规性、达标性的要求，以及一系列相关的立达标性的要求，以及一系列相关的立法和执法体系与过程。法和执法体系与过程。金融监管是金融监督和金融管理的
2、总称。金融监管是金融监督和金融管理的总称。金融监督是指金融主管当局对金融机构实施全面的、金融监督是指金融主管当局对金融机构实施全面的、经常性的检查和督促，并以此使金融机构依法稳健经常性的检查和督促，并以此使金融机构依法稳健地经营，安全可靠和健康地发展。地经营，安全可靠和健康地发展。金融管理是指金融主管当局依法对金融机构及其经金融管理是指金融主管当局依法对金融机构及其经营活动实行的领导、组织、协调和控制等一系列的营活动实行的领导、组织、协调和控制等一系列的活动。活动。但在实际中，这两个词单独使用时，一般都分别包但在实际中，这两个词单独使用时，一般都分别包括了两个词的复合内容。括了两个词的复合内容
3、。20世纪世纪90年代以来，金融年代以来，金融监督与金融管理一般同时使用，不再区分两者的细监督与金融管理一般同时使用，不再区分两者的细微差别。因此，金融监管这一复合词被广泛使用。微差别。因此，金融监管这一复合词被广泛使用。保险业是经营保险商品的特殊行业，对社保险业是经营保险商品的特殊行业，对社会经济的发展和人民生活的稳定，具有不会经济的发展和人民生活的稳定，具有不可替代的作用。因此各国对保险业都实施可替代的作用。因此各国对保险业都实施监管。监管。保险监管是指一个国家对本国保险业的保险监管是指一个国家对本国保险业的监督和管理，通常由两部分构成：一是国监督和管理，通常由两部分构成：一是国家通过制定
4、有关保险法规，对本国保险业家通过制定有关保险法规，对本国保险业进行宏观指导和管理；二是国家专司保险进行宏观指导和管理；二是国家专司保险监管职能的机构依据法律或行政授权对保监管职能的机构依据法律或行政授权对保险业进行行政管理，以保证保险法规的贯险业进行行政管理，以保证保险法规的贯彻执行。彻执行。保险监管的历史始于保险监管的历史始于16世纪后半期。最早世纪后半期。最早建立保险监管制度的国家是保险业最先发展建立保险监管制度的国家是保险业最先发展起来的英国。起来的英国。1755年英国成立保险商会，年英国成立保险商会，这是政府对保险业进行管理的开端。这是政府对保险业进行管理的开端。现代保险监管制度的一个
5、重要标志是国家授现代保险监管制度的一个重要标志是国家授权给专门的保险监管机构，使之专司保险监权给专门的保险监管机构，使之专司保险监管之责。这种制度最早产生于美国。管之责。这种制度最早产生于美国。1851年美国新罕布什尔州率先设立保险署，专司年美国新罕布什尔州率先设立保险署，专司监管之责，开创了保险监管制度的新篇章。监管之责，开创了保险监管制度的新篇章。现代保险监管制度的另一个进步体现在保险现代保险监管制度的另一个进步体现在保险监管法规的不断完善。在这方面比较先进的监管法规的不断完善。在这方面比较先进的是英国。是英国。1870年英国颁布了年英国颁布了寿险公司法寿险公司法，随后在其他保险业务领域也
6、相继颁布了相应随后在其他保险业务领域也相继颁布了相应的法规，并于的法规，并于1909年颁布了年颁布了保险公司法保险公司法。20世纪世纪20年代以后，世界各国的保险监管年代以后，世界各国的保险监管制度已基本形成，保险监管事业迈入了一个制度已基本形成，保险监管事业迈入了一个新的发展时期。新的发展时期。各国对保险业进行监管，主要是由保险业各国对保险业进行监管，主要是由保险业的性质及其经营特点所决定的，即：保险事的性质及其经营特点所决定的，即：保险事业的公共性、保险合同的特殊性、保险技术业的公共性、保险合同的特殊性、保险技术的复杂性。的复杂性。第一节第一节 政府干预市场的一般理论政府干预市场的一般理论
7、 一、公共利益论一、公共利益论 “公共利益论公共利益论”认为，政府干预经济的目的应当是寻认为，政府干预经济的目的应当是寻求社会福利的最大化。问题是如何来衡量所谓的社会福利。求社会福利的最大化。问题是如何来衡量所谓的社会福利。目前人们进行福利分析的思维架构大多建立在社会福利的目前人们进行福利分析的思维架构大多建立在社会福利的有效配置这一目标上，如有效配置这一目标上，如“帕累托有效帕累托有效”、“帕累托改帕累托改进进”。从理论上讲，市场经济可以在没有政府干预的情况下自动从理论上讲，市场经济可以在没有政府干预的情况下自动地实现资源的有效配置，但是有效的配置并不一定是公平的。地实现资源的有效配置，但是
8、有效的配置并不一定是公平的。各国政府也一直都对保险业采取比其他一般行业更多的监管措各国政府也一直都对保险业采取比其他一般行业更多的监管措施。这种监管实践背后的基本理念是，保险业对于公众的福利施。这种监管实践背后的基本理念是，保险业对于公众的福利是至关重要的，它关系到公共利益，直接影响着公民和企业的是至关重要的，它关系到公共利益，直接影响着公民和企业的经济安全。因此，也就为保险监管找到了理论基础和理论解释。经济安全。因此，也就为保险监管找到了理论基础和理论解释。“帕累托有效帕累托有效”只有在各种严格的假设条件都具备的情况只有在各种严格的假设条件都具备的情况下才能实现。现实社会中所有的市场都处于不
9、完全竞争的状态，下才能实现。现实社会中所有的市场都处于不完全竞争的状态，只能让市场尽可能地满足完全竞争的条件，从而尽可能地实现只能让市场尽可能地满足完全竞争的条件，从而尽可能地实现竞争所能够带来的利益。竞争所能够带来的利益。市场失灵的存在，会引起整体社会福利的减市场失灵的存在，会引起整体社会福利的减少。一般市场监管和保险市场监管的目标应当是少。一般市场监管和保险市场监管的目标应当是使这种社会福利最大化。通常政策制订者将此目使这种社会福利最大化。通常政策制订者将此目标解释为在保持生产者剩余不变的前提下，实现标解释为在保持生产者剩余不变的前提下，实现消费者剩余的最大化。这是有些国家对保险费率消费者
10、剩余的最大化。这是有些国家对保险费率实施监管的理论依据。实施监管的理论依据。社会福利的增减是检验监管政策效果的一个社会福利的增减是检验监管政策效果的一个最重要的指标。当然，市场并不总是能够处于最重要的指标。当然，市场并不总是能够处于“帕累托改进帕累托改进”状态。生产者剩余增加而消费者状态。生产者剩余增加而消费者剩余相应减少的现象是常见的。在这种情况下，剩余相应减少的现象是常见的。在这种情况下，监管者应当关注社会福利的变化，一旦市场失灵监管者应当关注社会福利的变化，一旦市场失灵鼓励了生产者的行为，使社会福利遭到损害，他鼓励了生产者的行为，使社会福利遭到损害，他们就有理由采取矫正市场失灵的监管措施
11、。们就有理由采取矫正市场失灵的监管措施。二、私人利益论二、私人利益论 “私人利益论私人利益论”认为，监管者为了获得来自行业的资认为，监管者为了获得来自行业的资金以及其他支持时，可能会表现出倾向行业（保险人）的金以及其他支持时，可能会表现出倾向行业（保险人）的偏见。相反，为了获得消费者（选民）的支持，则可能会偏见。相反，为了获得消费者（选民）的支持，则可能会表现出倾向于消费者的偏见（如压制价格），即使长期效表现出倾向于消费者的偏见（如压制价格），即使长期效果是有害的。果是有害的。“私人利益论私人利益论”中最著名的监管理论是所谓的中最著名的监管理论是所谓的“俘获理俘获理论论”，该理论认为监管者被其
12、所监管的行业俘获而为该行业的，该理论认为监管者被其所监管的行业俘获而为该行业的利益服务。保险业的特殊利益集团包括保险人、再保险人、保利益服务。保险业的特殊利益集团包括保险人、再保险人、保险代理人、银行、证券公司、保险经纪人以及其他为保险业人险代理人、银行、证券公司、保险经纪人以及其他为保险业人士提供服务的公司。消费者处于弱势地位。士提供服务的公司。消费者处于弱势地位。被被“俘获俘获”的保险监管者将会给予生产者剩余更多的权重，的保险监管者将会给予生产者剩余更多的权重，而减少消费者剩余的权重。由于监管者对公平的自然市场权重而减少消费者剩余的权重。由于监管者对公平的自然市场权重进行了不正当的人为调整
13、，从而损害了整体社会福利。所以经进行了不正当的人为调整，从而损害了整体社会福利。所以经济学者们认为这种做法从公共利益的角度上看也是不合理的。济学者们认为这种做法从公共利益的角度上看也是不合理的。三、经济管制论三、经济管制论 经济管制论也被称做经济管制论也被称做“政治政治”监管理论。该监管理论。该理论认为监管将在现有政治和行政管理体制内，理论认为监管将在现有政治和行政管理体制内，通过不同私人利益集团的讨价还价而确立。这些通过不同私人利益集团的讨价还价而确立。这些集团具有不同的性质，因此讨价还价的结果也会集团具有不同的性质，因此讨价还价的结果也会依监管事项的不同而有所变化。依监管事项的不同而有所变
14、化。经济管制论有两个前提：首先，国家是强制经济管制论有两个前提：首先，国家是强制权的基本源泉，利益集团确信国家运用强制权能权的基本源泉，利益集团确信国家运用强制权能使该集团的处境得以改善；其次，当局选择使效使该集团的处境得以改善；其次，当局选择使效用最大化的行为是理智的。这两个前提导致一个用最大化的行为是理智的。这两个前提导致一个假设，即监管的供给是为了满足利益集团收入最假设，即监管的供给是为了满足利益集团收入最大化的需求。即：政治体制是理性地建立起来并大化的需求。即：政治体制是理性地建立起来并被理性地使用的，也就是说，它是实现社会成员被理性地使用的，也就是说，它是实现社会成员愿望的合适的工具
15、。愿望的合适的工具。监管者选择政策的目的是使其政治支持最大化。监管者选择政策的目的是使其政治支持最大化。监管者将选择小于福利最大化的政策，因为减少监管者将选择小于福利最大化的政策，因为减少一部分福利虽然要相应减少一点政治支持，但却可一部分福利虽然要相应减少一点政治支持，但却可以更大程度地减少政治反对。以更大程度地减少政治反对。至于哪些产业部门最有可能被监管的问题，至于哪些产业部门最有可能被监管的问题，经济管制论认为，因为监管者将选择经济管制论认为，因为监管者将选择“政治支持最政治支持最大化大化”时的价格。这个价格只能位于竞争性价格（时的价格。这个价格只能位于竞争性价格（产业利润为零）和垄断性价
16、格（产业利润最大化）产业利润为零）和垄断性价格（产业利润最大化）之间，也就是说立法者或监管者不会将价格设定在之间，也就是说立法者或监管者不会将价格设定在产业利润最大化的水平上。产业利润最大化的水平上。监管最有可能发生在相对竞争或相对垄断的监管最有可能发生在相对竞争或相对垄断的产业部门，因为正是在这些产业部门中，监管才会产业部门，因为正是在这些产业部门中，监管才会产生最大的影响；市场失灵的存在使得监管更有可产生最大的影响；市场失灵的存在使得监管更有可能，因为市场失灵领域的监管会增加社会福利，一能，因为市场失灵领域的监管会增加社会福利，一些利益集团获取的收益相对而言比其他利益集团蒙些利益集团获取的
17、收益相对而言比其他利益集团蒙受的损失要大。受的损失要大。第二节第二节 保险监管的经济学分析保险监管的经济学分析（1 1）市场支配力与保险监管）市场支配力与保险监管 市场支配力是指一个或多个销售者或购买者市场支配力是指一个或多个销售者或购买者对他们所交易的商品或服务价格的影响能力。对他们所交易的商品或服务价格的影响能力。A A、市场准入壁垒问题、市场准入壁垒问题 如果市场存在准入壁垒，而且销售者数量较如果市场存在准入壁垒，而且销售者数量较少，就会出现市场支配力。世界各国的保险市场少，就会出现市场支配力。世界各国的保险市场都不同程度地存在市场支配力现象。垄断市场和都不同程度地存在市场支配力现象。垄
18、断市场和寡头市场通常都与准入壁垒有关。寡头市场通常都与准入壁垒有关。许可证要求也会造成技术性的准入许可证要求也会造成技术性的准入壁垒，尽管这些要求可以以保护消费者壁垒，尽管这些要求可以以保护消费者利益为理由而变得名正言顺。营业许可利益为理由而变得名正言顺。营业许可要求一般包括最低资本金、经营状况证要求一般包括最低资本金、经营状况证明及具体的经营方案等等。明及具体的经营方案等等。一个希望在某国营业的保险人首先一个希望在某国营业的保险人首先必须获得营业执照。为了获得执照，保必须获得营业执照。为了获得执照，保险人必须符合该国有关最低资本和其他险人必须符合该国有关最低资本和其他财务健康性要求。尽管有些
19、国家实行国财务健康性要求。尽管有些国家实行国民待遇，但是严格的国民待遇也可能导民待遇，但是严格的国民待遇也可能导致市场准入困难。致市场准入困难。几乎所有的国家都对保险市场实施监几乎所有的国家都对保险市场实施监管。保险监管通常会涉及到市场支配力管。保险监管通常会涉及到市场支配力问题。问题。B B、规模经济问题、规模经济问题 如果一个厂商的产出增长率高于投如果一个厂商的产出增长率高于投入的增长率，就出现了规模经济。规模经入的增长率，就出现了规模经济。规模经济作为另一种进入壁垒，也会造成强大的济作为另一种进入壁垒，也会造成强大的市场支配力。市场支配力。在保险市场中，中小型公司的规模在保险市场中，中小
20、型公司的规模收益递增，而大型公司的规模收益则可能收益递增，而大型公司的规模收益则可能不变，也可能适度递增或递减。由于缺乏不变，也可能适度递增或递减。由于缺乏有力的证据表明保险市场存在自然垄断的有力的证据表明保险市场存在自然垄断的趋势，因此保险市场中来自规模经济的准趋势，因此保险市场中来自规模经济的准入壁垒并不突出。入壁垒并不突出。一般认为保险市场是竞争性的，可以一般认为保险市场是竞争性的，可以支持各种规模的保险人。随着市场支持各种规模的保险人。随着市场广度和深度的增加，规模经济引起广度和深度的增加，规模经济引起保险市场失灵的可能性会更小。保险市场失灵的可能性会更小。“范围经济范围经济”也可能造
21、成市场失灵。也可能造成市场失灵。在保险市场中，某些险种的协作生在保险市场中，某些险种的协作生产会出现范围经济。厂商是否能取产会出现范围经济。厂商是否能取得市场支配力取决于它的市场相对得市场支配力取决于它的市场相对规模，而不是绝对规模。规模，而不是绝对规模。C C、产品差异和价格歧视问题、产品差异和价格歧视问题 通常保险监管者只有在购买者可能遭到通常保险监管者只有在购买者可能遭到误导的情况下才会对产品差异予以关注。误导的情况下才会对产品差异予以关注。价格歧视是指厂商对相同的产品向不同价格歧视是指厂商对相同的产品向不同顾客群体索要不同的价格。保险人有时顾客群体索要不同的价格。保险人有时也会采取也会
22、采取“价格歧视价格歧视”。保险监管往往禁止不合理的价格歧视，保险监管往往禁止不合理的价格歧视，即损失和成本不足以说明的价格差异。即损失和成本不足以说明的价格差异。尽管在理论上是可能的，但目前尚无证尽管在理论上是可能的，但目前尚无证据表明保险市场上存在大量的掠夺性定据表明保险市场上存在大量的掠夺性定价或倾销。价或倾销。有的保险市场存在对费用和佣金的限制，有的保险市场存在对费用和佣金的限制，政府对保险实行定价控制。在另一些市场，政府对保险实行定价控制。在另一些市场，政府或政府认可的卡特尔制定所有保险人政府或政府认可的卡特尔制定所有保险人必须遵守的价格，监管本身就创造了市场必须遵守的价格，监管本身就
23、创造了市场支配力。也有一些国家的保险人可以自由支配力。也有一些国家的保险人可以自由制定他们认为合适的价格。还有一些国家制定他们认为合适的价格。还有一些国家是介于两种极端之间。政府通常也会使用是介于两种极端之间。政府通常也会使用鼓励竞争法或反托拉斯法，以限制保险市鼓励竞争法或反托拉斯法，以限制保险市场通过兼并、收购或其他试图不正当限制场通过兼并、收购或其他试图不正当限制竞争的活动进行不适当的势力集中。竞争的活动进行不适当的势力集中。（2 2）外部性与保险监管）外部性与保险监管 外部性是指一个厂商的生产行为或外部性是指一个厂商的生产行为或一个消费者的消费行为对其他人产生直接一个消费者的消费行为对其
24、他人产生直接的正面或负面的影响。保险中也存在负面的正面或负面的影响。保险中也存在负面外部性和正面外部性。外部性和正面外部性。长期以来，许多政府一直都把解决长期以来，许多政府一直都把解决银行和证券领域由于负面外部性引起的系银行和证券领域由于负面外部性引起的系统性风险视为监管重点。系统性风险可以统性风险视为监管重点。系统性风险可以分为两类，即分为两类，即“台阶式破产台阶式破产”和和“挤提挤提”。保险业曾经发生过保险业曾经发生过“挤提挤提”的情况，但还没的情况，但还没有发生过因挤提风潮导致财务状况良好的有发生过因挤提风潮导致财务状况良好的保险公司破产情况。保险公司破产情况。对消费者保护还应考虑使被保
25、险人由于保险对消费者保护还应考虑使被保险人由于保险人无力偿债而遭受的损失最小化。人无力偿债而遭受的损失最小化。保险业可能存在外部正效应。近年来一些保保险业可能存在外部正效应。近年来一些保险人也开始试图利用版权、专利、禁止盗险人也开始试图利用版权、专利、禁止盗用、商业秘密和商标等法律武器来保护他用、商业秘密和商标等法律武器来保护他们的创新。有些政府显然认为保险从本质们的创新。有些政府显然认为保险从本质上讲有着重要的正面外部性，国内保险业上讲有着重要的正面外部性，国内保险业在保卫国家主权中的作用正是这样一种外在保卫国家主权中的作用正是这样一种外部性。还有，提供某些社会保险也会带来部性。还有，提供某
26、些社会保险也会带来正面外部性。正面外部性。（3 3）“免费搭车免费搭车”与保险监管与保险监管免费搭车：是指不承担任何成本而消费或使免费搭车：是指不承担任何成本而消费或使用公共物品的行为，有这种行为的人或具用公共物品的行为，有这种行为的人或具有让别人付钱而自己享受共用品收益动机有让别人付钱而自己享受共用品收益动机的人称为免费搭车者。免费搭车现象缘于的人称为免费搭车者。免费搭车现象缘于公共物品生产和消费的非排他性和非竞争公共物品生产和消费的非排他性和非竞争性。如果每个人都想成为免费搭车者，这性。如果每个人都想成为免费搭车者，这种公共物品也就无人提供。种公共物品也就无人提供。某些集体消费的产品或服务
27、被称为某些集体消费的产品或服务被称为“公共产公共产品品”。如果有人以极低的或零成本获得了。如果有人以极低的或零成本获得了这些产品，我们称之为这些产品，我们称之为“免费搭车免费搭车”。保保险市场也存在险市场也存在“免费搭车免费搭车”问题。而且，问题。而且，保险监管本身就具有公共产品的性质。保险监管本身就具有公共产品的性质。（4 4）信息难题与保险监管）信息难题与保险监管A A、不对称的信息、不对称的信息 不对称信息是指交易中的一方拥有而不对称信息是指交易中的一方拥有而另一方缺少的相关信息。不对称信息可以另一方缺少的相关信息。不对称信息可以分为分为“隐蔽信息隐蔽信息”和和“隐蔽行为隐蔽行为”。“旧
28、车问题旧车问题”和逆向选择是比较典型和逆向选择是比较典型的隐蔽信息。保险市场上卖者信息多于买的隐蔽信息。保险市场上卖者信息多于买者信息会出现者信息会出现“旧车问题旧车问题”。如果买者对。如果买者对自身情况的了解多于卖者时就可能引发逆自身情况的了解多于卖者时就可能引发逆向选择问题。向选择问题。隐蔽行为包括委托代理问题和道德风险。隐蔽行为包括委托代理问题和道德风险。保险公司经理层和公司股东、保险公保险公司经理层和公司股东、保险公司的销售人员和保险人之间都存在委司的销售人员和保险人之间都存在委托代理问题。隐蔽行为还体现在道德托代理问题。隐蔽行为还体现在道德风险上，由于保险的存在，被保险人风险上，由于
29、保险的存在，被保险人可能会因此而忽视风险防范，甚至进可能会因此而忽视风险防范，甚至进行更加危险的行为。行更加危险的行为。在信息不对称情况下，受到不利影响的在信息不对称情况下，受到不利影响的一方可以通过获得更多的信息来减小一方可以通过获得更多的信息来减小信息不对称造成的不利后果。信息不对称造成的不利后果。保险市场上，个人和小企业无法评估和保险市场上，个人和小企业无法评估和判断保险企业的财务状况，经理层可判断保险企业的财务状况，经理层可能会向股东隐瞒财务状况不好的信息。能会向股东隐瞒财务状况不好的信息。虽然信息问题在很大程度上可以依靠虽然信息问题在很大程度上可以依靠市场自身解决，如评级机构、保险中
30、市场自身解决，如评级机构、保险中介人等经常提供对保险人资信状况的介人等经常提供对保险人资信状况的评估。评估。但政府也应当对这种信息的不对称性予但政府也应当对这种信息的不对称性予以关注，通过有效监管确保保险人的以关注，通过有效监管确保保险人的偿付能力，维护广大投保人的利益。偿付能力，维护广大投保人的利益。保险产品本身也会引起不对称信息问题，保险产品本身也会引起不对称信息问题，因为保险合同是复杂的法律文件。政府因为保险合同是复杂的法律文件。政府对此有多种应对方法，如禁止使用误导对此有多种应对方法，如禁止使用误导性的保单用语、要求用简单的语言书写性的保单用语、要求用简单的语言书写保单、直接规定某些保
31、单的措辞，要求保单、直接规定某些保单的措辞，要求在销售环节对特定项目进行披露等。在销售环节对特定项目进行披露等。保险公司的承保和理赔环节的核心任务最保险公司的承保和理赔环节的核心任务最大程度的减少逆向选择和道德风险。法大程度的减少逆向选择和道德风险。法律也对这些问题的极端形式作出规定，律也对这些问题的极端形式作出规定，限制被保险人通过不实陈述和故意损坏限制被保险人通过不实陈述和故意损坏保险标的获利的企图。保险标的获利的企图。B B、不存在的信息、不存在的信息 在保险过程的各个环节上，不论买者还是在保险过程的各个环节上，不论买者还是卖者都无法获得完全的信息，因为有些信息原本卖者都无法获得完全的信
32、息，因为有些信息原本是不存在的。如果某人无法了解当前和未来所作是不存在的。如果某人无法了解当前和未来所作选择的结果，他就面临着不确定性。这种不确定选择的结果，他就面临着不确定性。这种不确定性导致他采取一些改进行为，以减轻风险。这类性导致他采取一些改进行为，以减轻风险。这类对冲行为消耗了额外的资源，从而减少了社会的对冲行为消耗了额外的资源，从而减少了社会的整体福利。经济波动、通货膨胀、新颁法律和规整体福利。经济波动、通货膨胀、新颁法律和规章、消费者态度和偏好的变化等环境因素增加了章、消费者态度和偏好的变化等环境因素增加了卖者和买者的不确定性，使决策行为呈现次优的卖者和买者的不确定性，使决策行为呈
33、现次优的状态。人们通过分散化经营和建立无力偿债保障状态。人们通过分散化经营和建立无力偿债保障基金等方式来应对类似的情况。基金等方式来应对类似的情况。小结：私营保险人不会提供消费者所需要小结：私营保险人不会提供消费者所需要的所有险种。保险业信息监管的首要目的是矫正的所有险种。保险业信息监管的首要目的是矫正消费者信息的不对称问题。消费者信息的不对称问题。（5 5）保险市场中的监管失灵）保险市场中的监管失灵 造成监管失灵的主要原因主要有以下几方造成监管失灵的主要原因主要有以下几方面：面：A A、政府同样存在信息不灵的问题。、政府同样存在信息不灵的问题。B B、政府工作人员可能缺乏彻底、公正地实、政府
34、工作人员可能缺乏彻底、公正地实施有关法律法规的直接动机。施有关法律法规的直接动机。C C、监管本身可能引发与市场规则相矛盾的、监管本身可能引发与市场规则相矛盾的行为。行为。D D、“占据占据”问题也与寻租行为有关。问题也与寻租行为有关。第三节第三节 保险监管目标与原则保险监管目标与原则 一、保险监管的目标一、保险监管的目标 在发达市场经济国家的保险法规和国在发达市场经济国家的保险法规和国际保险监管组织文件中，对监管目标的表际保险监管组织文件中，对监管目标的表述虽然不尽一致，但基本上包括三方面，述虽然不尽一致，但基本上包括三方面，即：维护被保险人的合法权益，维护公平即：维护被保险人的合法权益，维
35、护公平竞争的市场秩序，维护保险体系的整体安竞争的市场秩序，维护保险体系的整体安全与稳定。全与稳定。一些新兴市场经济国家的保险监管机一些新兴市场经济国家的保险监管机构除了履行法定监管职责之外，还承担着构除了履行法定监管职责之外，还承担着推动本国保险业发展的任务。中国的保险推动本国保险业发展的任务。中国的保险监管机构就拥有这两方面的职能。监管机构就拥有这两方面的职能。中国保监会具有政府行政管理部门和中国保监会具有政府行政管理部门和保险监管机构的双重职能保险监管机构的双重职能。作为保险监管作为保险监管机构，它应维护被保险人的合法权益、维机构，它应维护被保险人的合法权益、维护公平竞争的市场秩序和保险体
36、系的整体护公平竞争的市场秩序和保险体系的整体安全与稳定；作为行业行政管理部门，它安全与稳定；作为行业行政管理部门，它必须作好保险发展的中长期规划的研究和必须作好保险发展的中长期规划的研究和制定，研究保险发展的重大战略、基本任制定，研究保险发展的重大战略、基本任务和产业政策，要通过规划、指导和信息务和产业政策，要通过规划、指导和信息服务引导保险业发展的方向。服务引导保险业发展的方向。（一）（一）维护被保险人的合法权益维护被保险人的合法权益 由于被保险人对保险机构、保险中介机构和由于被保险人对保险机构、保险中介机构和保险产品的认知程度是极为有限，现实与可行的保险产品的认知程度是极为有限，现实与可行
37、的办法就是通过法律和规则，对供给者的行为进行办法就是通过法律和规则，对供给者的行为进行必要的制约，还有一些强制的信息披露要求，让必要的制约，还有一些强制的信息披露要求，让需求者尽量知情。同时也鼓励需求者自觉掌握尽需求者尽量知情。同时也鼓励需求者自觉掌握尽量多的信息和专业知识，提高判断力，并且应当量多的信息和专业知识，提高判断力，并且应当对自己的选择和判断承担相应的风险。显然监管对自己的选择和判断承担相应的风险。显然监管本身并不是目的，而是防止被保险人的利益可能本身并不是目的，而是防止被保险人的利益可能因不知情而受到保险机构和保险中介公司的恶意因不知情而受到保险机构和保险中介公司的恶意侵害。侵害
38、。保险机构和保险中介机构的合法利益应当由保险机构和保险中介机构的合法利益应当由它们自己依法维护。它们自己依法维护。（二）维护公平竞争的市场秩序（二）维护公平竞争的市场秩序 维护公平竞争的市场秩序的目标可以理解为第一目标维护公平竞争的市场秩序的目标可以理解为第一目标的延伸。同时，监管者也要明白，自己的使命是维护公平的延伸。同时，监管者也要明白，自己的使命是维护公平竞争的秩序，而不是为了竞争的秩序，而不是为了“秩序井然秩序井然”而人为地限制、压而人为地限制、压制竞争。制竞争。（三）维护保险体系的整体安全与稳定（三）维护保险体系的整体安全与稳定 维护保险体系的整体安全与稳定是维护被保险人合法维护保险
39、体系的整体安全与稳定是维护被保险人合法权益、维护公平竞争的市场秩序的客观要求和自然延伸。权益、维护公平竞争的市场秩序的客观要求和自然延伸。这里有两点需要注意：一是维护保险体系的整体安全这里有两点需要注意：一是维护保险体系的整体安全稳定是前两个目标的自然延伸，而不是单一的和惟一的目稳定是前两个目标的自然延伸，而不是单一的和惟一的目标。二是维护保险体系的整体安全稳定，并不排除某些保标。二是维护保险体系的整体安全稳定，并不排除某些保险机构和保险中介机构因经营失败而自动或被强制退出市险机构和保险中介机构因经营失败而自动或被强制退出市场。监管者不应当、也不可能为所有保险机构提供场。监管者不应当、也不可能
40、为所有保险机构提供“保保险险”。监管者所追求的是整体的稳定，而不是个体的。监管者所追求的是整体的稳定，而不是个体的“有有生无死生无死”。（四）促进保险业健康发展（四）促进保险业健康发展 一是要坚持全面协调可持续的发展。一是要坚持全面协调可持续的发展。二是要坚持市场取向的发展。二是要坚持市场取向的发展。三是要坚持有秩序并充满活力的发展三是要坚持有秩序并充满活力的发展。四是要坚持有广度和深度的发展。四是要坚持有广度和深度的发展。小结：中国保险监管的目标可以表述为维护小结：中国保险监管的目标可以表述为维护被保险人的合法权益，维护公平竞争的市场秩序被保险人的合法权益，维护公平竞争的市场秩序，维护保险体
41、系的安全与稳定，促进保险业健康，维护保险体系的安全与稳定，促进保险业健康发展。这三个发展。这三个“维护维护”和一个和一个“促进促进”是相辅相是相辅相成的一个整体，我们的所有监管法律、规章，监成的一个整体，我们的所有监管法律、规章，监管措施和具体监管行为是否正确和有效，也必须管措施和具体监管行为是否正确和有效，也必须以是否符合监管目标为准绳。以是否符合监管目标为准绳。二、保险监管的原则二、保险监管的原则 保险监管通常适用的原则为坚实原则、保险监管通常适用的原则为坚实原则、公平原则、健全原则、社会原则。公平原则、健全原则、社会原则。第四节第四节 保险监管方式保险监管方式 一、非现场监控与公开信息披
42、露一、非现场监控与公开信息披露 监管机构应当建立有效的监控机制，应当设定辖区内保险监管机构应当建立有效的监控机制，应当设定辖区内保险公司提供财务报告、统计报告、精算报告以及其他信息的频率公司提供财务报告、统计报告、精算报告以及其他信息的频率和范围；设定编制财务报告的会计准则；确定保险公司外部审和范围；设定编制财务报告的会计准则；确定保险公司外部审计机构的资格要求；设定技术准备金、保单负债及其他负债在计机构的资格要求；设定技术准备金、保单负债及其他负债在报告中的列示标准。报告中的列示标准。国际保险监督官协会于国际保险监督官协会于20192019年年1 1月颁布了保险公司公开信月颁布了保险公司公开
43、信息披露的指导原则，旨在为保险人的信息披露提供指引，以便息披露的指导原则，旨在为保险人的信息披露提供指引，以便市场参与者更好地了解保险人当前的财务状况以及未来的发展市场参与者更好地了解保险人当前的财务状况以及未来的发展潜力。但需要强调的是，国际保险监管组织并不提倡、也不认潜力。但需要强调的是，国际保险监管组织并不提倡、也不认为监管机构有义务去披露他们自己手中掌握的保险公司的信息。为监管机构有义务去披露他们自己手中掌握的保险公司的信息。如果能够提供可以用来评估保险人的活动以及这些活动内如果能够提供可以用来评估保险人的活动以及这些活动内在风险的适当信息，市场力量就会发挥有效的作用，即奖励那在风险的
44、适当信息，市场力量就会发挥有效的作用，即奖励那些能够有效管理风险的公司，惩罚那些不能够有效管理风险的些能够有效管理风险的公司，惩罚那些不能够有效管理风险的公司，这就是所谓的市场法则或市场纪律，它是有效监管的重公司，这就是所谓的市场法则或市场纪律，它是有效监管的重要组成部分。要组成部分。因为保险本身具有内在的不确定性，市场对保险公司信息因为保险本身具有内在的不确定性，市场对保险公司信息披露的要求要比一般企业高。当然，较多的细节披露会直接或披露的要求要比一般企业高。当然，较多的细节披露会直接或间接增加保险公司的成本，监管机构应当在成本的增加与信息间接增加保险公司的成本，监管机构应当在成本的增加与信
45、息披露所带来的潜在利益之间进行权衡。披露所带来的潜在利益之间进行权衡。保险业正变得越来越国际化，但各国的会计制度和惯例存保险业正变得越来越国际化，但各国的会计制度和惯例存在很大差异，不同国家保险公司财务信息的可比性很难实现。在很大差异，不同国家保险公司财务信息的可比性很难实现。因此，应当对保险公司所使用的会计制度进行披露。因此，应当对保险公司所使用的会计制度进行披露。保险公司公开披露的信息必须与市场参与者的决策有关；保险公司公开披露的信息必须与市场参与者的决策有关；必须具有及时性，以便人们在决策时所依据的信息是最新的；必须具有及时性，以便人们在决策时所依据的信息是最新的；必须是经济和便利的，对
46、市场参与者而言是可取的，而且不必必须是经济和便利的，对市场参与者而言是可取的，而且不必支付过多费用；必须是全面和有价值的，有助于市场参与者了支付过多费用；必须是全面和有价值的，有助于市场参与者了解保险公司的整体状况；必须是可靠的，基于这些信息的决策解保险公司的整体状况；必须是可靠的，基于这些信息的决策应当是可信的；必须是可比较的，要在不同保险公司之间以及应当是可信的；必须是可比较的，要在不同保险公司之间以及保险公司与其他企业之间有可比性；必须是一致的，要具有连保险公司与其他企业之间有可比性；必须是一致的，要具有连续性，以便可以看出相关的趋势。续性，以便可以看出相关的趋势。二、现场检查二、现场检
47、查 现场检查可以为监管机构提供日常监督所无法获得的现场检查可以为监管机构提供日常监督所无法获得的信息，发现日常监督所无法发现的问题。监管机构可借机信息，发现日常监督所无法发现的问题。监管机构可借机与公司管理者建立良好的沟通关系，通过现场检查评估管与公司管理者建立良好的沟通关系，通过现场检查评估管理层的决策过程及内部控制能力，制止公司从事非法或不理层的决策过程及内部控制能力，制止公司从事非法或不正当的经营行为。监管机构可以借现场检查的机会分析某正当的经营行为。监管机构可以借现场检查的机会分析某些规章制度产生的影响，或从更广泛的意义上说，收集制些规章制度产生的影响，或从更广泛的意义上说，收集制订规
48、则所需的信息。现场检查对于解决公司的问题也大有订规则所需的信息。现场检查对于解决公司的问题也大有裨益。裨益。一般来说，现场检查的目标是对公司的风险结构和一般来说，现场检查的目标是对公司的风险结构和承受风险的能力进行比较，找出任何有可能影响到公司对承受风险的能力进行比较，找出任何有可能影响到公司对投保人承担长远义务的能力的问题。但是，现场检查不应投保人承担长远义务的能力的问题。但是，现场检查不应只局限于找出公司的问题，监管机构还应深究问题后隐藏只局限于找出公司的问题，监管机构还应深究问题后隐藏的原因，并找到解决问题的办法。的原因，并找到解决问题的办法。监管机构在拟订现场检查计划之前，应当对被监监
49、管机构在拟订现场检查计划之前，应当对被监管机构的有关业务和财务报告及其他信息进行认真管机构的有关业务和财务报告及其他信息进行认真分析研究。要考虑现场检查的频率和被监管机构的分析研究。要考虑现场检查的频率和被监管机构的风险结构，对经营状况和财务状况较差的公司，现风险结构，对经营状况和财务状况较差的公司，现场检查应更加频繁和深入。场检查应更加频繁和深入。有的监管机构可能既负责日常监督，又负责现有的监管机构可能既负责日常监督，又负责现场检查。这种体制可以使非现场监控和现场检查之场检查。这种体制可以使非现场监控和现场检查之间的联系更加紧密，也是实现对被监管机构持续跟间的联系更加紧密，也是实现对被监管机
50、构持续跟踪观察的有效手段。踪观察的有效手段。现场检查必须有一定的法律基础，应当赋予监现场检查必须有一定的法律基础，应当赋予监管机构广泛的权力，以便调查和搜集其所需的信息。管机构广泛的权力，以便调查和搜集其所需的信息。现场检查既可以是全面检查，也可以是专项检查。现场检查既可以是全面检查，也可以是专项检查。不论监管框架的内部组织如何，监管人员都可不论监管框架的内部组织如何，监管人员都可以在现场检查过程中或某些环节上得到外部审计师以在现场检查过程中或某些环节上得到外部审计师或精算师的协助。或精算师的协助。在中国，在中国，中华人民共和国保险法中华人民共和国保险法、中华人中华人民共和国外资保险公司管理条
