1、第一章第一章 企业财资管理基础企业财资管理基础1第一章第一章 企业财资管理基础企业财资管理基础第一节第一节 企业财资基础企业财资基础第二节第二节 企业财务知识企业财务知识第三节第三节 中国支付体系概述中国支付体系概述2财资管理概述财资管理概述财资管理的金融环境财资管理的金融环境现金管理发展概况现金管理发展概况一二三第一节 企业财资管理基础3财资管理定义财资管理定义财资管理目标财资管理目标财资管理职能财资管理职能（一）（二）（三）一、财资管理概述（四）财资管理的组织模式财资管理的组织模式4（一）财资管理定义（一）财资管理定义 面向企业和其他机构的综合性财务和金融服务。包面向企业和其他机构的综合性
2、财务和金融服务。包括下面几个方面的具体内容。括下面几个方面的具体内容。5（二）财资管理目标（二）财资管理目标 保持流动性保持流动性企业资金效益最大化企业资金效益最大化6（三）财资管理职能（三）财资管理职能7财资管理职能财资管理职能 流动性管理流动性管理融资管理融资管理风险管理风险管理实现企业各部门的实现企业各部门的信息共享信息共享其他相关关系管理其他相关关系管理8（四）财资管理的组织模式（四）财资管理的组织模式9金融体系和金融市场金融体系和金融市场金融机构金融机构金融监管机构金融监管机构(一)(二)(三)二、财资管理的金融环境(四)商业银行的经营商业银行的经营10(一一)金融体系和金融市场金融
3、体系和金融市场 11(二二)金融机构金融机构 12(三三)金融监管机构金融监管机构 银监会人民银行外管局国务院保监会证监会制定实施货币政策经常项目外汇管理资本项目外汇管理外汇储备管理制定汇率政策国有商业银行资产管理公司股份制银行城市合作银行外资银行政策性银行邮政储蓄银行等证券公司基金管理公司上市公司证券交易所期货交易所证券登记公司人寿保险公司财产保险公司养老保险公司汽车保险公司信用保险公司农业再保险公司再保险公司13(三三)金融监管机构（续）金融监管机构（续）人民银行的职责：人民银行的职责：起草有关法律和行政法规、完善有关金融机构起草有关法律和行政法规、完善有关金融机构运行规则，发布与履行职责
4、有关的命令和规章；运行规则，发布与履行职责有关的命令和规章；监督管理银行间同业拆借市场和银行间债券市监督管理银行间同业拆借市场和银行间债券市场、外汇市场、黄金市场；场、外汇市场、黄金市场；确定人民币汇率政策，维护合理的人民币汇率确定人民币汇率政策，维护合理的人民币汇率水平，实施外汇管理，持有、管理和经营国家外汇水平，实施外汇管理，持有、管理和经营国家外汇储备和黄金储备；储备和黄金储备；会同有关部门制定支付结算规则，维护支付、会同有关部门制定支付结算规则，维护支付、清算系统的正常运行；清算系统的正常运行；组织协调国家反洗钱工作，指导、部署金融业组织协调国家反洗钱工作，指导、部署金融业反洗钱工作，
5、承担反洗钱的资金监测职责等。反洗钱工作，承担反洗钱的资金监测职责等。14(三三)金融监管机构（续）金融监管机构（续）银监会的职责：银监会的职责：制定有关银行业金融机构监管的规章制度和办制定有关银行业金融机构监管的规章制度和办法；法；审批银行金融机构及分支机构的设立、变更、审批银行金融机构及分支机构的设立、变更、终止及其业务范围；终止及其业务范围；对银行业金融机构实行现场和非现场监管，依对银行业金融机构实行现场和非现场监管，依法对违法违规行为进行查处；法对违法违规行为进行查处；负责统一编制全国银行数据、报表，并按照国负责统一编制全国银行数据、报表，并按照国家有关规定予以公布；家有关规定予以公布；
6、负责国有重点银行业金融机构监事会的日常管负责国有重点银行业金融机构监事会的日常管理工作等。理工作等。15(四四)商业银行的经营商业银行的经营 16现金管理的概念现金管理的概念现金管理的意义现金管理的意义国内现金管理业务发展状况国内现金管理业务发展状况(一)(二)(三)三、现金管理发展概况(四)现金管理业务发展趋势现金管理业务发展趋势(五)农行现金结算与现金管理战略规划农行现金结算与现金管理战略规划17账户管理账户管理收付款管理收付款管理贸易结算贸易结算对公理财对公理财等等(一一)现金管理的概念现金管理的概念 票据票据汇兑汇兑银行卡银行卡现金管理现金管理结算结算18资金流入资金流入资金留存资金留
7、存资金流出资金流出加快应收账款回收加快应收账款回收掌握资金信息掌握资金信息保持最佳资金规模保持最佳资金规模实现最佳资金效益实现最佳资金效益控制资金风险控制资金风险提高付款效率和准确性提高付款效率和准确性降低付款成本降低付款成本收款管理收款管理融资管理融资管理账户管理账户管理流动性管理流动性管理短期投资管理短期投资管理风险管理风险管理付款管理付款管理中长期投资管理中长期投资管理信信 息息 服服 务务企业企业财资财资管理管理需求需求银行银行结算结算与现与现金管金管理服理服务务19（二）现金管理的意义（二）现金管理的意义20（二）现金管理的意义（续）（二）现金管理的意义（续）21花旗银行在花旗银行在
8、中国推出现中国推出现金管理产品，金管理产品，国内银行开国内银行开始探索始探索导入阶段导入阶段（2019-2019）以通用电气以通用电气现金管理产现金管理产品为起点，品为起点，国内商业银国内商业银行全面研发行全面研发现金管理产品现金管理产品突破阶段突破阶段（2019-2019）中资集团中资集团和跨国公司和跨国公司深入探索现深入探索现金管理业务金管理业务的合作的合作普及阶段普及阶段（2019-2019）(三三)国内现金管理业务发展状况国内现金管理业务发展状况 1 1、国内现金管理发展历程、国内现金管理发展历程 在在“现金为王现金为王”的思想下，的思想下，不断创新产品不断创新产品丰富服务渠道丰富服务
9、渠道建立服务体系建立服务体系深化阶段深化阶段（2019-至今）至今）22(三三)国内现金管理业务发展状况国内现金管理业务发展状况 3 3、农业银行现金管理业务发展状况、农业银行现金管理业务发展状况 23(三三)国内现金管理业务发展状况国内现金管理业务发展状况 4 4、农业银行现金管理业务发展状况（续）、农业银行现金管理业务发展状况（续）24结算与现金管理获奖情况结算与现金管理获奖情况荣获荣获20092009年亚洲金融年会年亚洲金融年会 现金管理业务创新奖现金管理业务创新奖 荣获荣获银行家银行家杂志杂志20092009年金融产品最佳营销案例奖年金融产品最佳营销案例奖荣获荣获20092009亚洲银
10、行家中国区现金管理成就奖亚洲银行家中国区现金管理成就奖25三、国内现金管理业务发展状况三、国内现金管理业务发展状况 5 5、我行发展现金管理业务的优势、我行发展现金管理业务的优势 竞争力竞争力26崭新的产品品牌崭新的产品品牌品牌行云现金管理 “行云行云”由水升腾汇聚而成，又回归润泽大地，象征由水升腾汇聚而成，又回归润泽大地，象征了财富的汇聚和价值的传承。农行现金管理就如了财富的汇聚和价值的传承。农行现金管理就如“行云行云”一样，帮助客户顺畅地实现资金调配和财富聚合，追求一样，帮助客户顺畅地实现资金调配和财富聚合，追求资金管理的最佳境界。资金管理的最佳境界。27丰富的产品丰富的产品风险管理风险管
11、理流动性管理流动性管理现金管理现金管理六大产品体系六大产品体系账户管理账户管理投融资服务投融资服务供应链金融供应链金融收付款管理收付款管理28丰富的服务经验丰富的服务经验 目前农行为目前农行为2 2千多家中外千多家中外集团客户集团客户提供现金管理服务提供现金管理服务中国企业100强中使用农行现金管理服务的客户比重35%100%中国企业500强中使用农行现金管理服务的客户比重55%100%29丰富的服务经验丰富的服务经验30个性化的服务方案个性化的服务方案31专业的服务团队专业的服务团队32多元化的服务渠道多元化的服务渠道自助终端银企通平台营业网点网上银行手机银行电话银行服务渠道服务渠道33四、
12、现金管理业务发展趋势四、现金管理业务发展趋势 34五、农行结算与现金管理战略规划五、农行结算与现金管理战略规划总体目标：基本建成服务综合化、产品品牌化、流程科学化、管理精细化的结总体目标：基本建成服务综合化、产品品牌化、流程科学化、管理精细化的结算与现金管理专业体系，业务经营转型显著进展，品牌价值逐步显现，业务算与现金管理专业体系，业务经营转型显著进展，品牌价值逐步显现，业务结构不断优化，综合化经营模式基本确立，初步打造为成为功能完善、安全结构不断优化，综合化经营模式基本确立，初步打造为成为功能完善、安全高服务优质、效益良好、创新能力和市场竞争力较强的一流现金管理银行。高服务优质、效益良好、创
13、新能力和市场竞争力较强的一流现金管理银行。高端客户高端客户潜力客户潜力客户一般客户一般客户按照按照“人无我有人无我有，人有我优，人有我优”的的原则，研发新产原则，研发新产品和核心产品品和核心产品与外资银行、财与外资银行、财务软件公司合作务软件公司合作发展客户经理、发展客户经理、营业网点等传统营业网点等传统渠道和电子渠道渠道和电子渠道等之间的互动等之间的互动创新策略创新策略渠道发展策略渠道发展策略差异化发展策略差异化发展策略35第一章第一章 企业财资管理基础企业财资管理基础第一节第一节 企业财资基础企业财资基础第二节第二节 企业财务知识企业财务知识第三节第三节 中国支付体系概述中国支付体系概述3
14、6财务基础知识财务基础知识企业财务报表企业财务报表企业财务状况分析企业财务状况分析一二三第二节 企业财务知识37一、财务基础知识一、财务基础知识 38现金流量表现金流量表利润表利润表资产负债表资产负债表 资产资产=负债负债+所有者权益所有者权益利润利润=收入收入费用费用经营活动产生的现金流量经营活动产生的现金流量投资活动产生的现金流量投资活动产生的现金流量筹资活动产生的现金流量筹资活动产生的现金流量二、企业财务报表二、企业财务报表 39净资产收益率总资产收益率权益乘数销售净利率总资产周转率净利润销售收入销售收入 资产总额销售收入 成本费用非流动资产流动资产销售成本销售费用管理费用财务费用其他支
15、出货币资金应收账款存货其他资产股东权益三、企业财务状况分析 综合分析杜邦分析法 40比率分析法盈利能力指标盈利能力指标名称名称公式公式备注备注销售利润率销售利润率=净利润/销售收入该比率说明单位销售收入所赚取的净利润，比率越高，盈利能力越强资产利润率资产利润率=净利润/总资产该比率说明单位资产所赚取的净利润权益净利率权益净利率=净利润/股东权益该比率说明单位股东资本赚取的净收益短期偿债能力指标短期偿债能力指标名称名称公式公式备注备注营运资本营运资本=流动资产-流动负债营运资本越多，流动负债的偿还越有保障，短期偿还能力越强流动比率流动比率=流动资产/流动负债这一比率越高，债权人的安全程度也越高，
16、一般该比率以2以上最好速动比率速动比率=速动资产/流动负债速动资产是指货币资金、交易性金融资产和各种应收、预付款项等，一般该比率为1以上最好现金比率现金比率=（货币资金+交易性金融资产）/流动负债速动资产是流动性最强、可直接用于偿债的资产，该比率0.2以上最好41现金周转期分析现金周转期指标现金周转期指标名称名称公式公式备注备注存货周转期存货周转期=365*存货/销售成本该指标越高，说明企业存货的周转速度越慢。应收账款周转期应收账款周转期=365*应收账款/年销售收入该指标越高，说明企业应收账款的周转速度越慢。应付账款周转期应付账款周转期=365*应付账款/销售成本该比率越高，说明企业的赊销信
17、用能力比较好。比率分析法（续）长期偿债能力指标长期偿债能力指标名称名称公式公式备注备注资产负债率资产负债率=负债/资产该比率越低，举债越容易，该比率0.5以下最好产权比率产权比率=负债/股东权益该比率衡量企业负债的风险程度以及企业对债务的偿付能力，该比率1以下最好权益乘数权益乘数=总资产/股东权益该比率表明单位股东权益拥有的总资产数量 长期资本负债率长期资本负债率=非流动资产/（非流动资产+股东权益）该比率比重越大，风险也越大利息保障倍数利息保障倍数=息税前利润/利息费用该比率倍数越大，公司拥有的偿还利息的缓冲资金越多，该比率1以上最好42现金流量表分析流动性指标流动性指标名称名称公式公式备注
18、备注现金到期债务比经营活动现金流量净额/本期到期债务如果现金到期债务比大于或等于1，说明企业的到期债务可以顺利偿还；如果小于1，则不足以偿还企业的到期债务。现金流动负债比经营活动现金流量净额/平均流动负债一般来说，企业的流动负债比大于0.5，企业的短期支付能力就比较有保证。现金债务总额比经营活动现金流量净额/平均负债总额这个比率越高，企业承担债务的能力越强，破产的可能性越小。获取现金能力指标获取现金能力指标名称名称公式公式备注备注销售现金比率经营现金净流量/营业收入该指标越大说明销售收现能力越强，营业收入面临的风险越小，企业营业收入的质量越高。每股营业现金流量（经营现金净流量优先股股利）/发行
19、在外的普通股股数这一指标反映的是企业支付股利的能力，一般来说，该指标越大企业支付力越强。总资产现金回收率经营现金净流量/资产总额全部资产现金回收率越高说明企业的资产运营效率越高。43现金流量表分析（续）财务弹性指标财务弹性指标名称名称公式公式备注备注现金满足投资比率经营现金净流量/资本性投资总额如果该比率大于1，则说明企业经营活动现金净流量完全能满足投资支出的需要：反之，说明企业可能要通过举债才能满足投资支出的需要。现金股利保障倍数经营现金净流量/现金股利该指标越高，说明企业的现金股利占营业现金流量的比重越小，企业支付现金股利的能力越强。如果该指标小于1，表明企业为了支付股利必须举债或变卖资产
20、。收益质量指标收益质量指标名称名称公式公式备注备注收益质量比率经营现金净流量/净利润 该比率越高，则企业收益质量越好折旧摊销率（折旧+摊销费用）/经营现金净流量该指标越小，说明企业折旧及摊销费用在经营活动现金净流量中的地位越低，企业资产运营效率越高4445支付体系概念及重要作用支付体系概念及重要作用我国支付体系的发展现状我国支付体系的发展现状中国支付体系发展展望中国支付体系发展展望一二三第三节 中国支付体系概述46一、支付体系概念及重要作用一、支付体系概念及重要作用（一）支付体系的概念（一）支付体系的概念 支付体系是社会经济活动引起的资金转移行为，支付体系是社会经济活动引起的资金转移行为，是实
21、现资金转移的制度和技术安排的有机组合。是实现资金转移的制度和技术安排的有机组合。47结算账户：银行为存款人开立的办理资金收付结算结算账户：银行为存款人开立的办理资金收付结算的人民币活期存款账户（第二章重点介绍）的人民币活期存款账户（第二章重点介绍）48支付系统是支撑各种支付工具应用、实现资金清算支付系统是支撑各种支付工具应用、实现资金清算并完成资金转移的通道。并完成资金转移的通道。中国证券登记结算系统支付系统人民银行系统银行业金融机构行内支付系统票据支付系统大、小额支付系统中国银联跨行交易清算系统城市商业银行汇票处理系统农信银支付清算系统银行间债券市场的债券系统其它组织系统全国支票影像交换系统
22、同城票据交换系统电子商业汇票系统49支付工具是传达收付款人支付指令、实现债权债务支付工具是传达收付款人支付指令、实现债权债务清偿和资金转移的载体。清偿和资金转移的载体。现金现金50支付服务组织是通过账户服务、支付系统、支付工支付服务组织是通过账户服务、支付系统、支付工具等手段为社会提供资金清算和结算服务的机构。具等手段为社会提供资金清算和结算服务的机构。51v支付体系监督管理是中国银行为维护支付体支付体系监督管理是中国银行为维护支付体系安全、稳定以及社会公众对支付体系的信系安全、稳定以及社会公众对支付体系的信心，综合运用经济、法律和行政的手段，对心，综合运用经济、法律和行政的手段，对支付系统、
23、支付工具及支付服务组织进行监支付系统、支付工具及支付服务组织进行监督管理的行为。督管理的行为。52（二）支付体系的重要作用（二）支付体系的重要作用53二、我国支付体系的发展现状二、我国支付体系的发展现状（一）金融基础设施日趋完善（一）金融基础设施日趋完善（二）非现金支付工具得到广泛应用（二）非现金支付工具得到广泛应用（三）支付服务市场化格局基本形成（三）支付服务市场化格局基本形成（四）支付体系监管体制基本确立（四）支付体系监管体制基本确立54三、中国支付体系发展展望三、中国支付体系发展展望（一）中国支付体系发展的总体目标（一）中国支付体系发展的总体目标（二）今后一个时期中国支付体系建设的主要任务（二）今后一个时期中国支付体系建设的主要任务 1、启动第二代现代化支付系统的建设、启动第二代现代化支付系统的建设 2、继续完善银行业金融机构行内支付系统、继续完善银行业金融机构行内支付系统 3、促进票据业务的不断发展、促进票据业务的不断发展 4、大力发展银行卡、大力发展银行卡 5、鼓励电子支付支付业务创新和发展、鼓励电子支付支付业务创新和发展 6、改善农村支付环境。提高农村支付服务质量、改善农村支付环境。提高农村支付服务质量
