1、你知道巴菲特、索羅斯是如何致富？你想了解宋文琪、賴正鎰的理財之道嗎？圖片來源：博客來網路書局http:/.tw/exep/prod/booksfile.php?item=0010306519單元介紹單元介紹國際名家篇投資專家篇股市高手篇理財達人篇 四技財金三乙 陳彥榳 周英群理財金鑰匙 認識你擁有的股票，當個積極的股東，買股票就買你用過他們的產品，且覺得喜歡的公司 柏克夏海瑟威公司創辦人 巴巴 菲菲 特特教你10招 快樂聚財投資之神巴菲特所掌握的柏克夏海瑟威公司股價從四十多年前的一股五美元漲到今日的一股十一萬八千多美元，連美國的錢雜誌(Money)都讚嘆巴菲特的柏克夏海瑟威猶如是上帝經營的。財
2、經雜誌霸榮週刊(Barrons)在2005年三月底選出全球前三十位最受推崇的企業執行長，巴菲特不僅榜上有名，還被認為是執行長的終極規範。2008年福布斯全球億萬富豪排行榜，巴菲特成為世界首富。總資產高達620億美元。巴菲特的投資原則和實務觀念巴菲特的投資原則和實務觀念研究各行各業的頂尖高手，仿效他們。認清自己是個怎樣的投資人。發展自有的投資哲學。認識你擁有的股票，當個積極的股東。不論自己或別人犯錯時，務必試著從中的到教訓。釐清和投資有關的迷思，不要因此受困。和與你有相同熱情、策略的人並肩共事。除了投資活動，還要過真正富裕的生活。理財金鑰匙 短線操作及長線投資均須有獨到的眼光，向國際炒手學點經驗
3、吧！量子基金創辦人 索索 羅羅 斯斯炒短高手也須懂得長線佈局以好短線操作、狙擊各國貨幣聞名於世的國際金融炒手索羅斯，其實不乏長期投資投資佈局的個案，且績效也十分傲人。舉個例子：一九九五年透過旗下子公司投資中國第四大海南航空公司，隨著海南航空後來在上海證交所上市，索羅斯搖身一變成為大陸B股的外資股東，投資六年後，共計得到4408萬美元的收益，平均年收益率為2938。狙擊英鎊一役聲名大譟的索羅斯，在亞洲評價卻是負面的，亞洲金融風暴爆發，亞洲部分國家將矛頭指向這位國際炒手，並公開將他列為不受歡迎人物。一九九七年，索羅斯大量拋售泰銖，造成泰國外匯市場立刻波濤洶湧、動蕩不寧。泰銖一路下滑，泰國政府動用了
4、300億美元的外匯儲備和150億美元的國際貸款企圖挽救，但這區區450億美元的資金相對於無量級的國際游資來說，猶如杯水車薪，無濟於事。颶風很快就掃蕩到了印尼、菲律賓、緬甸、馬來西亞等國家；印尼盾、菲律賓比索、緬元、馬來西亞林吉特紛紛大幅貶值，導致工廠倒閉，銀行破產，物價上漲等一片慘不忍睹的景象。理財金鑰匙 股票投資掌握人為炒作特性，熱股炒短，好股做長，標的看好，長線釘牢！中國盛大集團創始人 陳陳 天天 橋橋六年賺進150億的人民幣身價 陳天橋的父親是工程師，母親是中學老師，沒有顯赫的家世，卻短短幾年，從五萬元人民幣的身價到一百五十億元的資產，成為大陸財富暴增最快的創業者，並名列大陸新財富雜誌五
5、百大富豪之首。陳天橋和一般人其實沒有什麼兩樣，趁年輕的時候買股票作投資理財，用六年的時間在股票市場累積五萬元，便和四個朋友湊足二十萬元，成立盛大網路公司。理財有道的陳天橋，在創業後依然持續投資股市，在股票又賺進了幾十萬，後來發現，理財之道可套理財之道可套用在企業發展模式上，透過上市擴大資本用在企業發展模式上，透過上市擴大資本，因此，成立不到四年的盛大網路公司，選擇在美國那斯達克上市，之後不僅公司股票市值倍增，他個人身價也暴漲了兩萬五千多倍。大陸富豪大多以房地產起家，陳天橋創業成功後雖買房產增資，但依舊鍾情於投資股市，近年來，大量喊進新浪網股票(目前最大的單一股東)，現階段看來，新浪網公司的業績
6、表現和未來前景發展都是被看好的。理財金鑰匙 過於跟著市場資訊走的投資行為，是國人最應改善之處。全球人壽副總經理 王王 育育 才才投資盲點=忽略風險 王育才：目前國人在投資時候最大盲點，就是忽略風險，因此容易追高殺低！我認為在投資工具越來越多的時代，民眾更應該吸收與閱讀更多的理財資訊，才不會一心只想追求高報酬率，一旦風險來了，就容易失控，導致追高殺低追高殺低的不理性行為。再來，投資理財最應避免的毛病就是斷斷續續，斷斷續續，沒有紀律沒有紀律，例如很多人定期定額投資基金，都知道要拉長投資時間，才能見到投資效益，卻有不少人總是在投資途中聽到某檔股票很不錯的消息，就不管解約的手續費是否已經吃掉己有的獲利
7、，就贖回跑去買股票了。我認為，在投資工具與資訊多元的時代，委任專家操作幾乎是最好的理財趨勢，許多民眾總是誤以為委託專家理財是有錢人的專利，因此在自行投資理財上一錯再錯，付出更多成本。我建議民眾，正確的理財之道，除了應該學習多多吸收像工商時報工商時報等財經媒體訊息外，首重釐清本身理財的“目的”何在？王育才的資產管理之道王育才的資產管理之道方式具體內容短期性資產來源現金存款風險性資產來源保險規劃長期性資產來源投資理財股票-大型績優股為主基金-2/3定期定額 -1/3單筆投資 理財金鑰匙 及早參與投資，才能對投資有感覺、有體會，一定要多花時間去了解投資，做好投資管理。景順投信總經理 李李 錦錦 榮榮
8、 理財永不嫌晚！李錦榮：投資理財觀以穩健踏實穩健踏實為原則，金錢觀則首重安全感安全感，要有足夠的錢，才能享受真正的經濟自由；足夠的財富，才能有更多的選擇自由。學成歸國後，幾年的投資經驗累積，讓我覺得不能等到有一天你有一大筆錢時才開始投資，應及早參與投資，才能對投資有感覺、有體會，對市場的波動、股價的變化、基金的績效好壞有所認識；並投入時間做好投資管理。另外，我很重視退休理財，自己在二十歲時就想過要在四十五歲退休。我建議在執行退休計畫時的重點就是越早執行越好，因為時間具備複利效果。我認為投資是管理風險管理風險，並非是避免風避免風險險，追求額外報酬勢必得承擔相對的風險，理財應該視為基本能力，也是掌
9、握人生的過程，把握可運用資源，現在著手，理財永遠不嫌晚！李錦榮的退休金準備試算表李錦榮的退休金準備試算表生活型態退休準備期間享受退休期間年期(假設)YZ退休準備金預估可動用資金占收入1/31001/3 Y支應退休生活準備1002/3Z1001/3 Y=1002/3ZY=2Z結論享受退休生活必須要花費兩倍退休準備期間，越早開享受退休生活必須要花費兩倍退休準備期間，越早開始才能越自在的享受退休生活；或選擇有效的理財工始才能越自在的享受退休生活；或選擇有效的理財工具儲備退休準備之所需具儲備退休準備之所需註：需假設年收入為100，不考慮通膨因素下，以目前收入的2/3做為退休 後生活開支所需理財金鑰匙
10、正確的理財觀念才是根本，同時要選擇適合的工具、耐心地執行與等待，幸福的財富人生正在開始累積 華僑銀行副總經理 周周 筱筱 玲玲找對方向 立即行動周筱玲：絕大多數的人都掉落在理財的迷思而不自知，包括投資情緒陷阱，以及對商品風險認知不清、投資時機不對等等.當然，成為一個大富翁是人人的夢想，不過這個夢想並非一夕之間就可以達成。我經常受邀演講，結束後總會有人來問我怎麼開始自己的理財規劃？該如何著手？要選哪一種工具？要採取哪一種投資組合等等問題，但我通常會告訴他們，建立正確的理財觀念理財觀念才是最重要的根本。經營之神王永慶說過：你賺的一塊錢不是你的，你所儲蓄的一塊錢才是自己的。正所謂人不理財，人不理財，
11、財不理你財不理你，當下的你就應該開始投資理財了。現今這個知識經濟的年代，我們的腦袋腦袋就是我們最大的資產，唯有不斷的吸收知識，才能讓自己的投資達到預期中的效果。當然，現在市場上有許多專業的財富管理專家或理財顧問都能提供多方面的理財新知與專業的見解，時常接觸討論，無形中不但能增加自身的理財知識，更能從中選擇最適合自己的資產規劃，如此一來，離大富翁就更接近一步了。資產規劃七步驟Step1：建立正確觀念Step2：評估自己財力Step3：認識自己的投資個性Step4：學習各種工具及方式Step5：選擇正確的投資理財方法Step6：進場及修正Step7：效果評估及定期追蹤活力青壯期(2030歲)情境理
12、財策略資產配置建議收入成長快家庭負擔少資產累積有限風險可承受度高投資自己，強化收入能力掌握人身保險費率較便宜時期規劃終身保障善用複利效果定期定額投資70%-積極投資30%-保守理財推薦金融商品保守型債券型基金、保本型結構商品、人身保險基本規劃積極型權證、期貨、選擇權、基金、ETFs、積極成長股衝鋒中青期(3145歲)情境理財策略資產配置建議收入逐漸登上巔峰子女生養教育負擔開始有貸款負擔開始有財富基礎風險可承受度中等學習負債管理利用資產生財初步規劃退休投資首重：分散風險、價值投資規劃財富人生：信託、稅務50%-積極投資50%-保守理財推薦金融商品保守型債券型基金、保本型結構商品、健康險、產險、年
13、金保險規劃積極型權證、期貨、選擇權、基金、ETFs、積極成長股、境外金融商品智慧成熟期(4665歲)情境理財策略資產配置建議子女負擔漸減輕貸款清償完畢收入到高峰，工作邁向退休資產累積達頂峰風險承受度低償債優先投資於人脈或自家資源相關領域投資首重：實現退休規劃財富人生規劃：信託、稅務25%-積極投資75%-保守理財推薦金融商品保守型國內外債券型基金、AA級公司債、公債、保本型、高額壽險或生存年金險、保本結構型商品積極型權證、選擇權、指數基金、ETFs、單一或組合式避險基金黃金退休期(65歲終身)情境理財策略資產配置建議量入為出財富容易損耗不易增值身心健康為人生最大財富無經濟風險承受能力投資單純化
14、、保本、信評佳為原則財產移轉贈與規劃遺產規劃：自益與他益信託、境外基金100%-保守理財推薦金融商品生存年金壽險、自益與他益信託、國內外債券型基金、AA級公司債、公債、100%保本/固定配息金融商品理財金鑰匙理財金鑰匙：謹記風險控管風險控管、趨勢循環趨勢循環、集中主流集中主流和投投資熟悉產業資熟悉產業四大投資心法，才能成為市場贏家。前元大投顧副董事長 陳陳 忠忠 瑞瑞投資策略決定輸贏 曾經力隨波逐流的經驗，也看盡市場的大起大落，也正因為有這些實際體驗，他才能將累績二十年的經驗，總結出風險控管風險控管、趨勢循環趨勢循環、集中主流集中主流和投資熟悉產業投資熟悉產業四大投資心法。風險控管：包括投資部
15、位、比例、方向等，都是風險項目，因為財富是靠累積的，禁不起大賠，做好風險控制，只要不被迫出場，就有東山再起的機會。趨勢循環：在過去的景氣循環中，了解各經濟指標位置所代表的意義，並在了解總經大環境後，從中再分析產業循環，訂定投資原則。集中主流：面對已上千家的上市櫃公司，預估未來有投資機會的好產業將越來越少，因此掌握對的投資方向，要將手中資金集中在此主流，講求資金的利用效率。投資熟悉產業：因為要懂得所投資的產業，也才能禁得起股價上下起伏的震盪，不論老少投資人，都要用功、建立對產業的專業水準，並培養人脈，才能掌握獲利的機會。理財金鑰匙理財金鑰匙 不要在意一天的輸贏，重要的是如何再挫敗後注意環境的變化
16、，時時更新策略。前富邦期經董事長 張張 松松 允允冷靜果決，有幾分錢做幾分事！他在期貨業界傳奇色彩十足，也一直是爭議性話題人物，過去他是個市場大戶，並曾大舉方空期貨，之後他轉戰期貨商，持續在期貨市場作收名利。他以前操盤手法看似簡單，不過可非一般投資人學得起來，只要認為趨勢如他所預期，他就一路加碼不手軟，不過只要預期有一點不對，他就會全部出清手中部位，態度果決，進出速度相當快。屬於五年級生，只有高職學歷，白手起家，在國內股票、期貨市場操作超過十五年的張松允，大進大出策略讓一般投資人聞之卻步，其實，他在投資過程中從不鬆懈，每天勤加蒐集各種重要統計資料、詳加分析，然後從中判斷可能變化，尤其對市場各項
17、原始的基本資料，必須深入研究，務必以最正確的資料來進行判斷。他認為不怕一時的挫敗，才是獲得最後成功的關鍵，他通常不會在意一天的輸贏，重要的是如何在挫敗後注意環境的變化、時時更新策略。理財金鑰匙理財金鑰匙 一切的投資都要有健康的投資心理，做好資產分散配置財可取得盡可攻、退可守的最佳投資戰略位置。復華投信總經理 楊楊 智智 淵淵市場有波動就有機會 研究產業而致富的人不在少數，但要同時抓住投資環境等變化，進而嗅出未來的投資契機，則難度更高，作股票是為了賺錢，但他認為保護本金財是所有投資的核心，只要不胡亂投資，投資上，勤儉致富這句話並不是沒有道理，同時觀察產業界的先驅者，通常都享有超額的利潤，但隨著越
18、來越多的追隨腳步，利潤也將回歸正常，在出現獲利契機後，由於大家都是平凡人，何德何能所買的股票可以天天漲停，事時上，連投資大師華倫巴菲特三十幾年來的複合年平均報酬率也僅在百分之二十上下，所以他認為，超額的利潤占總投資得比重通常非常低，一切的投資都要有健康的投資心理，做好資產分散配置。理財金鑰匙理財金鑰匙 善用保險規劃，為一生理財建構安全網，並累積財富以活到老、用到老。前保險事業發展中心董事長 周周 國國 端端保險理財 人生更保險 民眾在執行理財計畫時，往往只在乎理財工具的報酬率與投資風險，而忽略了人生的各項風險，當意料之外的事故發生時，理財計畫可能被迫中斷，甚至產生損失與負債。在許多的理財工具中
19、，保險是唯一能有效管理人生的風險工具，在事故發生時提供經濟補償，讓理財計畫不至於因此中斷，另一方面，藉由保險可以逐年累積財富，在退休後以年金方式給付，真正達到活到老、用到老的目標。保險規劃得宜，不僅能管理風險，還能使資產長期穩健成長，是其他理財工具所不能取代的，也是完善理財計畫不可或缺的一環。近幾年投資型保險成為重要的理財商品，這種結合投資與保險的商品，可根據人生不同階段的需要，選擇連結標的的組合比率、調整保險金額，年輕時保單價值的成長帶來保障，年老時作為退休生活的準備金，理論上是不錯的商品，但是現今民眾並沒有以長期的眼光看待它，而是以投資基金的角度，追求短期的報酬率。許多人把保險單純視為強迫
20、儲蓄的理財工具，期時保險本身特有的功能，可使個人理財計畫達到安全、長期穩健的資產配置，同時能滿足不同階段的需求，保險能為你做的會比你想像中的還要多。理財金鑰匙理財金鑰匙 把握任何投資，多加一點管理、關心，中長期下來，享受的結果肯定更豐富。前匯豐中華投信董事長 宋宋 文文 琪琪投資目標想清楚 堅持四不一沒有 投資前，一定要先想清楚自己的目的、時間與報酬，這樣就不會一時的漲跌，導致心理過度反應。許多人會將房地產當作投資商品，不過房地產他個人是選擇迴避的投資商品，因為房地產買賣的手續費、時間等成本過高，加上變現性差、維護性又高，所以房地產並不見得是最好的選擇。投資股票的部分，他認為投資股票的風險性高
21、，因為他認為市場有更好的替代商品，如共同基金等，幾乎可以取代股票投資的資本利得，並且可以享受避稅的功能，優點相對優於直接投資股票。相信投資人只要可以把握任何投資，多加一點管理、關心，成果肯定會更好一點的原則，中長期下來，享受的結果肯定更豐富。理財金鑰匙理財金鑰匙 理財是一輩子的事，有恆心、持續性努力的做就會成功。鄉林集團董事長 賴賴 正正 鎰鎰 時刻學習抓機會 急流勇退保戰果 有恆心、持續性努力的做就會成功這也是他自己理財投資、事業經營的座右銘，也是激勵自己時時刻刻、每一分每一秒尋找機會的動力，也就是一定要隨時把握機會、創造自己的世界，當然有恆心、有行動力，也不能盲目、毫無目標的去做，而是要事前規劃、事先了解，把投資風險降到最低。理財投資是持續性的、是一輩子的事，個人認為，把自己的夢，以最實際的方法把它落實，一個人的理財投資就算成功了。
