1、第三章第三章 教育规划教育规划l 第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义l 第二节第二节 子女教育规划的步骤与实例子女教育规划的步骤与实例l 第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划 宋先生今年元月刚结婚，计划一年以后生育小孩，为了让子女接受完宋先生今年元月刚结婚，计划一年以后生育小孩，为了让子女接受完整的教育，决定从现在就开始规划未来子女教育基金。整的教育，决定从现在就开始规划未来子女教育基金。因为刚成家不久，所以宋先生并无多余的存款，因此，希望每月从薪因为刚成家不久，所以宋先生并无多余的存款，因此，希望每月从薪水中提存固定金额作为未来子女教育金
2、的准备，并于水中提存固定金额作为未来子女教育金的准备，并于18年后累积足够的年后累积足够的子女教育基金。子女教育基金。若以目前大学的学杂费及生活费计算，宋先生必须为子女准备至少约若以目前大学的学杂费及生活费计算，宋先生必须为子女准备至少约10万元供其完成大学学业，以每年平均通货膨胀为万元供其完成大学学业，以每年平均通货膨胀为2%计算，计算，18年后必须年后必须准备准备142825元才相当于现在的元才相当于现在的10万元，此时若宋先生选择每月自薪水中万元，此时若宋先生选择每月自薪水中提取固定金额作定期存款，若以定期存款约提取固定金额作定期存款，若以定期存款约4.7%(假设值假设值)的年利率计的年
3、利率计算，每月必须提取算，每月必须提取422元才能顺利于元才能顺利于18年后达成目标；反之，若能投资于年后达成目标；反之，若能投资于增长型基金或股票，则以每年平均收益率增长型基金或股票，则以每年平均收益率15%计算，每月仅仅只需提取计算，每月仅仅只需提取220元即可，当然，收益率增加的同时，风险也随之增加。虽然一样都能元即可，当然，收益率增加的同时，风险也随之增加。虽然一样都能达成目标，每月所承受的负担却有天壤之别，两者的差异仅在于投资工达成目标，每月所承受的负担却有天壤之别，两者的差异仅在于投资工具的选择是否正确。具的选择是否正确。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意
4、义一、一、教育规划的种类教育规划的种类二、子女教育规划的必要性二、子女教育规划的必要性三、教育的资金来源三、教育的资金来源四、教育是一种生产投资四、教育是一种生产投资五、我国的家庭子女教育投资现状五、我国的家庭子女教育投资现状第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义一、一、教育规划的种类教育规划的种类l 个人教育规划l 子女教育规划个人教育规划是指对自身的教育子女教育规划是指为子女将来的教育费用进行计划，或指为到时支付子女教育费用所定的计划 第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义二、子女教育规划的必要性二、子女教育规划的必要性l 良好的教育对于个人
5、意义重大 l 教育费用逐年增加 l 教育费用的特性 第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义l良好的教育对于个人意义重大良好的教育对于个人意义重大 接受良好的教育是提高自身本领和适应市场变化的重要条件，在市场经济条件下，劳动者收入与受教育程度成正比。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义l教育费用逐年增加教育费用逐年增加 教育负担比=子女教育费用/家庭税后收入冯先生有个女儿冯先生有个女儿,刚考入东北财经大学金融学院刚考入东北财经大学金融学院.女儿正式入学前女儿正式入学前,冯先生计算了一冯先生计算了一下女儿读大学一年的费用下女儿读大学一年的费用,主要
6、包括主要包括:全年学费全年学费4500元元,住宿费住宿费1200元元 日常各项开日常各项开支预计每月支预计每月1000元元,以全年以全年10个月计个月计,共需共需10000元元.预计冯先生和太太全年税后收预计冯先生和太太全年税后收入入8万元万元,对于冯先生家庭对于冯先生家庭:教育金费用教育金费用=学费学费+住宿费住宿费+日常开支日常开支=4500+1200+10000=15700教育负担比教育负担比=15700/80000=19.6%第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义l子女教育费用特点子女教育费用特点没有时间弹性 没有费用弹性 子女的资质无法事先预测子女教育支出持续
7、的时间长、金额高孩子们花了多少钱孩子们花了多少钱?怀孕时的营养费怀孕时的营养费5000各种检查的费用各种检查的费用3000住院生产的费用住院生产的费用8000出生后每月生活费按出生后每月生活费按1000元元计算，到计算，到18岁岁2160004年幼儿园的费用年幼儿园的费用600006年小学的费用年小学的费用900003年初中的费用年初中的费用450003年高中的费用年高中的费用45000大学大学4年的费用年的费用80000出国出国2年的费用年的费用400000合计合计952000http:/ 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义三、教育规划的资金来源三、教育规划的资金来源教育支出最
8、主要的资金来源是家庭自身的收入和资产。稳定的收入和充足的资产教育支出最主要的资金来源是家庭自身的收入和资产。稳定的收入和充足的资产是教育支出坚实的资金保证。是教育支出坚实的资金保证。l 政府教育资助：特殊困难补助，减免学费,”绿色通道”、国 家助学金l 奖学金 l 贷款 l 子女勤工俭学或兼职 第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义1.1.政府教育资助政府教育资助l特殊困难补助：各级政府和高校对经济困难学生遇到一些特殊性、突发性困难时给予的临时性、一次性的无偿资助。l减免学费：对普通高校中部分经济特别困难的学生实行，尤其是对其中的孤残学生、少数民族学生及烈士子女、优抚家
9、庭子女等实行减收或免收学费。l”绿色通道”：对被录取的经济困难的新生，一律先办理入学手续，然后再根据核实后的情况，分别采取不同的资助措施（2000年）第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义助学项目助学项目人数人数金额（每人每年）金额（每人每年）总额总额国家奖学金5万8000元4亿元国家励志奖学金52万5000元26亿元国家助学金国家助学金3434万万20002000元元6868亿元亿元中职学生助学金1620万1500元243亿元助学贷款100亿元l国家助学金：主要资助家庭经济困难学生的生活费用开支。平均资助标准为每生每年2000元，具体标准在1000-3000元范围内确
10、定，可以分为2-3档。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义每年9月30日前，学生根据规定的国家助学金的基本申请条件及其他有关规定，向学校提出申请，并递交普通本科高校、高等职业学校国家助学金申请表 本人情况姓名性别出生年月照片汉族政治面貌入学时间身份证号 码联系电话 大学 学院 系 班家庭经济情况家庭户口A、城镇 B、农村家庭人口总数家庭月总收入人均月收 入收 入来 源家庭住址邮政编码家庭成员情况姓名年龄与本人关系申请理由：申请人签名：年 月 日 学校审核意见：（公章）年 月 日 普通本科高校、高等职业学校国家助学金申请表普通本科高校、高等职业学校国家助学金申请表第一节
11、第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义2.2.奖学金奖学金-国家奖学金国家奖学金l2002年5月，为帮助家庭经济困难的普通高校学生顺利完成学业，财政部和教育部决定：2002年9月起我国将设立国家奖学金，每年在全国范围内定额发放给45000名在校大学生，总规模为每年两亿元。l2007年5月,每年奖励5万名特别优秀的在校学生，奖励标准由原来的每人每年5000元提高到8000元。l国家奖学金获得者，其所在学校减免其当年的全部学费。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义国家奖学金的基本申请条件:1.热爱社会主义祖国，拥护中国共产党的领导；2.遵守宪法和法律，遵
12、守学校规章制度；3.诚实守信，道德品质优良；4.在校期间学习成绩优异，社会实践、创新能力、综合素质等方面特别突出。同一学年内，获得国家奖学金的家庭经济困难学生可以同时申请并获得国家助学金，但不能同时获得国家励志奖学金。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义奖学金奖学金-励志奖学金励志奖学金 l国家励志奖学金是为了激励普通本科高等学校、高等职业学校和高等专科学校的家庭经济困难学生勤奋学习、努力进取，在德、智、体、美等方面全面发展，由中央和地方政府共同出资设立的，奖励资助品学兼优的家庭困难学生的奖学金l资助面平均约占全国高校在校生的3，资助标准为每生每年5000元 第一节第
13、一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义二年级以上（含二年级）的在校生，符合以下条件的，可以申请:（1）热爱社会主义祖国，拥护中国共产党的领导 （2）遵守宪法和法律，遵守学校规章制度 （3）诚实守信，道德品质优良 （4）在校期间学习成绩优秀 （5）家庭经济困难，生活俭朴。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义3.3.贷款贷款l 学生贷款学生贷款l 国家教育助学贷款国家教育助学贷款l 一般性商业助学贷款一般性商业助学贷款第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义l学生贷款学生贷款是指学生所在学校为那些无力解决在校学习期间生活费的全日制本、
14、专科在校学生提供的无息贷款。目前各高校学生贷款实际额度一般每年在1000元以上。学生贷款审定机构应由学生管理部门、财务部门、教师和学生等方面代表组成。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义学生贷款的偿还方式学生贷款的偿还方式(1)学生毕业前，一次或分次还清；(2)学生毕业后，由其所在的工作单位将全部贷款一次垫还给发放贷款的部门；(3)毕业生见习期满后，在2一5年内由所在单位从其工资中逐月扣还；(4)毕业生工作的所在单位，可视其工作表现，决定减免垫还的贷款；(5)对于贷款的学生，因触犯国家法律、校纪，而被学校开除学籍、勒令退学或学生自动退学的，应由学生家长负责归还全部贷款
15、。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义l国家教育助学贷款国家教育助学贷款商业性银行助学贷款财政贴息的国家助学贷款第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义商业性银行助学贷款商业性银行助学贷款指贷款人向借款人发放的，用于借款人自己或其法定被监护人就读国内中学、普通高校及攻读硕士、博士等学位或已获批准在境外就读大学及攻读硕士、博士等学位所需学杂费用（包括出国的路费）的消费贷款 http:/ 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义财政贴息的国家助学贷款财政贴息的国家助学贷款是指贷款人向借款人发放的，由中央财政或地方财政贴息，用于借款人本人或其直
16、系亲属、法定被监护人在国内高等学校就读全日制本、专科或研究生所需学杂费和生活费用的助学贷款。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义l一般性商业助学贷款一般性商业助学贷款是指各金融机构以信贷原则为指导，对高校学生、学生家长或其监护人办理的，以支持学生完成学习为目的的一种商业性贷款形式。学生贷款、国家助学贷款和一般商业性助学贷款的区别学生贷款、国家助学贷款和一般商业性助学贷款的区别 学生贷款学生贷款 国家助学贷款国家助学贷款一般商业性助学贷款一般商业性助学贷款贷款经办机构学生所在学校政府按隶属关系委托助学贷款管理中心通过招投标方式确定国家助学贷款经办银行开办此项业务的商业银
17、行和城乡信用社贷款对象无力解决在校学习期间生活费的全日制本、专科学生，但不包括实行专业奖学金制度的学生无力支付学费、住宿费和生活费全日制的本、专科学生（含高职生）、研究生和第二学士学位学生 年满18周岁，具有完全民事行为能力的在校大学生、研究生 贷款利息无息在校期间的贷款利息全部由财政补贴，毕业后全部自付按法定贷款利率执行贷款担保采用信用担保的形式，由学生家长担保无担保信用贷款采用保证、抵押、质押担保等形式；担保人可以为法人也可以为自然人学校介入程度完全由学校负责学校负责协助经办银行办理学校一般只负责证明借款学生的学生身份及其在校表现 贷款额度贷款数额=基本学习、生活费用一奖学金（额度较小）贷
18、款数额每人每学年最高不超过6000元一般在2 000元至20 000元之间（额度较大）贷款期限最长为毕业后6年内 毕业后视就业情况，在12年内开始还贷、6年内还清 ，最长不过10年各商业银行规定期限不同贷款减免偿还措施有无无 第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义4.4.子女勤工俭学或兼职子女勤工俭学或兼职 通过半工半读来负担自己的教育费用，在接受教育的同时可以积累一定的社会经验。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义四、教育是一种生产投资四、教育是一种生产投资l 亚当斯密：教育费用是“固定资本”l 英国经济学家马歇尔：教育费用是“投资”l 19
19、35年美国经济学家沃尔什发表了人力资本观l 1959年，美国经济学家舒尔茨 人力投资一个经济观点，提出全面的资本概念应包括物力资本和人力资本 第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义四、教育是一种生产投资四、教育是一种生产投资亚当斯密l学习一种才能，须受教育，须进学校，须做学徒，所费不少。l这些才能，对于他个人自身是财产的一部分，对于他所属的社会，也是财产的一部分。l学习的时候，固然要花一笔学费，但这种费用可以得到偿还，赚取利润。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义四、教育是一种生产投资四、教育是一种生产投资 舒尔茨舒尔茨 l 全面的资本概念应包
20、括物力资本和人力资本，体现在机器、厂房、设备等物质形式方面的资本为物质资本；体现在劳动者身上以知识、技能、体力等形式表现的资本是人力资本 l 人力资本是对人的能力(包括体力和智力)过去投资的现行价值，是通过人力投资形成的l 人们用在教育以及为获得更好的就业机会而进行的国内迁移方面的直接费用，乃至为了获得高层次教育而放弃的收入，构成了人力资本投资第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义四、教育是一种生产投资四、教育是一种生产投资 舒尔茨舒尔茨 l人力资本的主要成分是教育资本，它提高了人们的生产能力，是经济增长的源泉，也是真正解决贫困问题的有效途径。l用单纯增加物质资本和劳动
21、力数量来促进生产发展，不如通过教育提高人的能力、发展科学技术来促进生产发展更为迅速。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义四、教育是一种生产投资四、教育是一种生产投资 舒尔茨舒尔茨 l1963年，舒尔茨运用美国1929一1957年的统计资料，计算出各级教育投资的平均收益率为17.3%17.3%，教育对国民经济增长的贡献为33%33%l荣获1979年诺贝尔经济学奖第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义五、我国的家庭子女教育投资现状五、我国的家庭子女教育投资现状l19782010年，国家GDP总量3624.1亿元增至2010年的397983亿元，年均
22、增长10%l2000年，GDP总量突破10000亿美元大关l2002年，GDP总量登上100000亿元人民币台阶l2007年,GDP总量246619亿元人民币l2008年,GDP总量300670亿元人民币l2009年，GDP总量335353亿元人民币l2010年，GDP总量397983亿元人民币第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义指指 标标单位单位1978200120022003200
23、4200520062007200820092010城镇居民人均可城镇居民人均可支配收入支配收入元元3166860770384729422104931175913786157811717519109农村居民人均纯农村居民人均纯收入收入元元1372366247626222936325535874140476151535919城镇居民家庭恩城镇居民家庭恩格尔系数格尔系数%57.438.237.737.137.736.735.8%36.337.936.5 35.7农村居民家庭恩农村居民家庭恩格尔系数格尔系数%67.747.746.245.647.245.543%43.143.741.0 41.160%
24、贫困 50-59%温饱40-50%小康 30-40%富裕30%最富裕第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义五、我国的家庭子女教育投资现状五、我国的家庭子女教育投资现状第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义五、我国的家庭子女教育投资现状五、我国的家庭子女教育投资现状1986年通过的义务教育法第十二条规定：实施义务教育所需事业费和基本建设投资，由国务院和地方各级人民政府负责筹措，予以保证。国家用于义务教育的财政拨款的增长比例，应当高于财政经常性收入的增长比例，并使按在校学生人数平均的教育费用逐步增长。地方各级人民政府按照国务院的规定，在城乡征收教育事
25、业费附加，主要用于实施义务教育。国家对经济困难地区实施义务教育的经费，予以补助。第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义五、我国的家庭子女教育投资现状五、我国的家庭子女教育投资现状 1993年在国务院颁布的中国教育改革和发展纲要中明确提出，逐步提高国家财政性教育经费支出占国民生产总值的比例，上世纪末要达到上世纪末要达到4%4%至今未能实现这个目标现在把实现4%这一目标的时间推迟到了2012年 第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义国家财政性教育经费支出占国家财政性教育经费支出占GDP比例（比例（%）年年份份199319941995199619971
26、99819992000200120022003200420052006比比例例2.512.512.412.462.502.592.792.863.143.323.282.792.813.012007年：3.32%2008年：3.48%2009年：3.59%国家中长期教育改革和发展规划纲要2012年财政性教育经费支出占国内生产总值的4%第一节第一节 子女教育规划的特点及意义子女教育规划的特点及意义 教育公平满意度调查教育公平满意度调查排序教育满意度指标满意度分值（百分计）低满意度群体态度一般群体高满意度群体1城乡教育差距29.0294.5%4.8%0.7%2地区教育差距31.5691.5%5.0
27、%3.5%3教育腐败34.4283.1%11.9%5%5通过交赞助费/择校费进入“优质学校”36.6278.7%10.7%10.6%6进城务工子女受教育条件和环境37.1980.1%16.3%3.6%9中小学的学校之间差距39.7775.6%14.6%9.8%14政府在促进贫困地区的教育上所采取的措施46.1158.2%26.2%15.6%第二节第二节 子女教育规划的步骤与实例子女教育规划的步骤与实例一、确立子女培养目标二、根据子女教育目标估算教育支出三、目前应该准备的整笔投资及储蓄组合四、教育投资规划工具五、子女教育金规划的原则五、子女教育金规划的原则第二节第二节 子女教育规划的步骤与实例子
28、女教育规划的步骤与实例一、确立子女培养目标 根据子女的特长兴趣，确定一个造合子女发展的目标，然后按照这个设定的目标准备一定的财务资源，做到有备无患，并同时有针对性地引导子女朝着这个方向发展 子女教育规划流程图子女教育规划流程图家庭计划育儿计划子女教育计划何时生小孩保姆费用单薪或双薪家庭幼儿园小 学中 学大 学深 造学区选择购房地产区位学费上升率才艺班学费高等教育学费国内国外子女自费父母资助第二节第二节 子女教育规划的步骤与实例子女教育规划的步骤与实例二、根据子女教育目标估算教育支出（1）义务教育阶段l 根据北京师范大学“全国义务教育阶段家庭教育支出调查”课题组的抽样调查l 从2006年6月到2
29、007年6月，在河北、山西、内蒙古、黑龙江、吉林、辽宁、等18个省、自治区，通过分层比例抽样，对两万多个家庭进行了大面积的访谈和问卷调查l 数据为2006年7月-12月的半年支出国务院提出了从国务院提出了从20062006年开始全部免除西部地区年开始全部免除西部地区农村义务教育阶段学生学杂费，农村义务教育阶段学生学杂费，20072007年扩大到年扩大到中部和东部地区。中部和东部地区。国务院决定从国务院决定从20082008年秋季学期开始，免除城市年秋季学期开始，免除城市义务教育阶段学杂费。义务教育阶段学杂费。家庭教育支出半年的平均值是2622元 城市家庭为3633.9元 县乡村家庭为2364.
30、5元 家庭教育总支出占家庭年总收入的平均比例 城市为24%，县乡村为20%；占家庭总支出的比例 城市为28%县乡村为23%校内支出平均为615.6元，校外支出为2027.6元。校内支出约占全部家庭教育支出的23%，校外支出约占全部家庭教育支出的77%。城市和县乡村家庭教育校外支出排前五位的是：购买电脑费、为孩子上学租房或购房的额外花费、特长学习班费、择校费、培养孩子各类兴趣费。校内支出排在前五位的是：择校费、学杂费、学习用品费、非住校生餐费、住校生活费。（2）高中以上阶段 复旦大学高等教育研究所涂瑞珍、林荣日主持的上海城乡居民家庭教育支出及教育负担状况实证研究2007年上海城乡居民家庭教育支出
31、 子女就读高中的家庭平均每户支出8942.06元 子女就读大学及以上阶段的家庭平均每户支出高达17088.24元 家庭教育支出包括学费、住宿费、伙食费、课外辅导费用、择校费、学习用品费用等八项。综合以上：义务教育阶段：7200元*9年=64800元 高中阶段：8000元*3年=24000元 大学阶段：每年12000-18000元左右，4年需要48000-72000元，取60000元 硕士研究生：每年15000元，3年需要45000元。抚养一个孩子供他从小学读到本科，需要的费用约为15万元左右。如果读完硕士，需要花费20万元左右。如果是去国外留学，所需费用更高，需要根据所选择的国家和学校来确定。
32、第二节第二节 子女教育规划的步骤与实例子女教育规划的步骤与实例三、目前应该准备的整笔投资及储蓄组合 首先看目前的资产中有多少可配置到子女教育金需求上，设定有可能达到的长期平均投资报酬率，再选择合适的投资工具来达成。【例】假设一个家庭要达到的目标是：在假设一个家庭要达到的目标是：在1818岁时有足够的费用让孩子上大学本岁时有足够的费用让孩子上大学本科并能有实力继续深造读硕士研究生。假设孩子现在科并能有实力继续深造读硕士研究生。假设孩子现在6 6岁，家长想用定期岁，家长想用定期定额来满足子女的大学教育费用，每年需要储蓄多少定额来满足子女的大学教育费用，每年需要储蓄多少?上大学本科需要花费60000
33、元，从本科一直读完硕士需要花费105000元。60000年金终值系数(F/A,10%,12)=6000021.38=2806(元)在儿子6岁至18岁间每月要提存233元定期定额投资基金来准备念大学的经费。上大学本科后有4年时间可帮子女准备读硕士的费用45000元。45000年金终值系数(F/A,10%,4)=450004.641=9696(元)在儿子18岁到22岁间每年要提9696元基金，月808元。【例】现在是2010年，李先生40岁。其子14岁，计划两年后去加拿大留学读高中直到硕士毕业。李先生家庭经济实力较强，已为其子准备了50万元出国留学费用。李先生全家都有较充足的保险保障。另外，案例中
34、列出的时间点均为年末。经过加拿大的留学咨询机构估算，李先生之子赴加拿大读书的费用预计为：高中3年，每年约12万；本科4年，每年约12万；硕士2年，每年约15万。按平均3%增长率计划将来的教育费用。留学阶段 高中 本科 硕士年份201220132014201520162017201820192020费用12.713.113.513.914.314.815.219.620.2对已有的教育资金进行安排将现有的50万分为4笔定期存款，存期分别为2年、3年、4年、5年，假定收益率为2%，每笔存款到期时的分别为13.01、13.27、13.53、13.80万元。对不足教育资金安排假定收益率为5%，2015
35、年需要的教育费用现值为14.3+14.8（1+5%）-1+15.2（1+5%）-2-=75.73万元6年内要积累75.73万元每年需要追加的资金为11.13万元投资安排 达到5%的收益率，可安排银行存款60%、债券10%、基金25%、股票5%，即每年将6.68万元、1.11万元、2.78万元和0.56万元分别投资到银行存款、债券、基金和股票第二节第二节 子女教育规划的步骤与实例子女教育规划的步骤与实例四、教育规划工具 传统教育投资工具传统教育投资工具 其他教育投资工具其他教育投资工具 传统教育投资规划工具 其他教育投资规划工具个人储蓄 定息债券 人寿保险政府债券 股票和公司债券 大额存单 教育
36、信托基金 共同基金 个人储蓄 在传统教育投资规划工具中是比较稳定的一种，家庭每期储存一定金额，当子女入学需要时，就能有一笔资金支付费用。此种方式要求能自觉定期储蓄。如果父母在其子女上大学前不幸去世，则子女教育规划就会搁浅。定期购买一定数额的定息债券，然后在需要时卖出，即可获得资金。由于人寿保险产品可以作为一种投资，特别是投资型寿险，所以人寿保险也可以作为教育投资规划工具。保障程度最高-如果家长健在，则每个月需要缴纳一定数额的保险费；如中途去世，其子女就可以提前获得保险金，如果家长健在又希望提前获得资金，可以将保单作为抵押进行贷款。政府债券 政府债券有两大类，一类是由中央政府发行的，称之为国家债
37、券，它占政府债券中的绝大部分；另一类就是由地方政府各职能部门发行的债券，称为地方债券。政府债券具有安全性高、流动性强，容易变现和可以免税的优点，是子女教育规划可供选择的主要投资工具之一。股票和公司债券 因其风险高，一般而言并不是受鼓励的教育投资工具。但如果教育规划期限较长（一般要在（一般要在7年以上），当事人承受风险能力强，且对这年以上），当事人承受风险能力强，且对这两种投资工具有很好的驾驭能力，两种投资工具有很好的驾驭能力，这些工具也可以使用，其相对较高的回报率可以帮助家庭较早完成教育规划。在整个投资组合中，这种类型投资所占的比重不应过大。大额存单 又称为大额可转让存单，是银行发行的一种固定
38、面额、固定期限、可以在金融市场上转让流通的银行定期存款凭证。固定面额，是指存单的面额有法律的限定，不得任意变更。固定期限，为1个月、3个月、6个月、9个月和12个月。不得提前支取，不分段计息。可以转让，存单所有者既可得到定期存款的利息收入，又使资金保持了一定的流动性。子女教育信托 父母委托一家专业信托机构管理自己的一笔财产，并通过合同约定这笔钱用于支付子女未来的教育和生活费用。积极意义：鼓励子女努力奋斗 防止子女养成不良嗜好 专业理财管理 规避家庭财务危机 从小培养理财观念 基金 基金是指通过公开发行基金单位的方式，集中投资者的资金，由基金托管人托管，由基金管理人理和运用资金，从事股票、债券等
39、金融工具投资。基金分成不同类型，每种类型的收益和风险特征都不一样，因此在进行基金投资时，应根据自己的情况，确定投资哪种类型的基金。（2）我国目前教育投资规划工具 教育储蓄 教育保险 助学贷款 教育储蓄 教育储蓄是居民个人为其子女接受非义务教育（指九年义务教育之外的全日制高中、中专、大专和本科、硕士和博士研究生）而每月固定存额，到期支取本息的储蓄。开办对象：在校小学四年级（含）以上学生。利率：享受整存整取利息。1年期、3年期教育储蓄按开户日同期同档次整存整取定期储蓄存款利率计息；6年期按开户日5年期整存整取定期储蓄存款利率计息。额度：最低起存金额为50元，本金合计最高限额为2万元。期限：存期分为
40、1年、3年和6年，一生可享受3次。优点 无风险，收益稳定，且较活期存款相比回报率高 局限 范围比较小，只有小学4年级以上的学生才能办理教育储蓄 规模非常小。教育储蓄的存款最高为两万元，因此，单凭教育储蓄无法满足孩子教育金的准备 不能分享到升息的好处 教育保险 为孩子准备教育基金为目的的保险优点：范围广泛 有的教育保险也可分红 强制储蓄 投保人发生意外，保费可豁免 助学贷款5.子女教育规划的原则 目标合理 提前规划 定期定额 稳健投资第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划一、工作与照顾子女之间的选择一、工作与照顾子女之间的选择二、家庭计划二、家庭计划 第三节第三节 家庭模
41、式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划一、工作与照顾子女之间的选择一、工作与照顾子女之间的选择 当子女出生后，母亲是否要放弃既有工作，当一个专职当子女出生后，母亲是否要放弃既有工作，当一个专职的家庭主妇？的家庭主妇？第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划1 1夫妻各自的绝对所得额夫妻各自的绝对所得额l 假使双方各自的绝对所得额加起来不高，那么妻子仍然 不能放弃工作l 倘若丈夫的绝对所得早已能满足家庭的基本生活需求，那么妻子可以考虑做一个全职的母亲 第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划2 2双方都工作时保姆费的机会成本双方都工作时保姆费的机会
42、成本l 请保姆只适合那些高收入阶层l 由净收益的观点来看，可以找出所得在多少金额以上，才值得妻子继续工作的损益平衡点第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划3 3所得税所得税 保姆费并不在扣除所得税的项目之中，所以在衡量自己是否应该继续工作时还要考虑所得税的因素 比如保姆费用为每月500元，假设所得税率为10%，则工作需获得的收入应至少为：500(1-10%)=556(元)第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划4 4因上班而增加的额外支出因上班而增加的额外支出 服装、化妆品、交通费 如果上班后每月服装化妆品500元，交通费50元，外出就餐费增加20
43、0元，保姆费500元，适用边际税率10%，则损益平衡税前薪资收入额=1250元90%=1389元。第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划5.5.阶段性的不经济与长期性的经济展望阶段性的不经济与长期性的经济展望 如果在考虑保姆费、上班后额外支出及所得税效果后，如果在考虑保姆费、上班后额外支出及所得税效果后，净所得并无增加甚至反而降低，为什么还是有那么多有净所得并无增加甚至反而降低，为什么还是有那么多有幼龄子女的妈妈们宁可为职业妇女呢？幼龄子女的妈妈们宁可为职业妇女呢？设收入增加率抵销通货膨胀率，以边际税率13%来算(暂不考虑现值因素)：小孩上幼儿园前的6年：年保姆费=50
44、012=6000(元)月增其他费用=50012=6000(元)此期间的税后工作收入=1000120.87=10440(元)阶段性年差额=10040-6000-6000=-1560(元)此阶段共6年，总差额=-15606=-9360(元)但如果休息6年再找工作不易，等于丧失未来不需保姆费后的实质年收入=10040元-6000元=4440元，9360元4440元=2.1(年)只要小孩上幼儿园，2年多以后增加的净收入就可以把过去6年的负差额赚回来，这6年的全职母亲的机会成本是以后的20年的净收入，为：444020-9360=79440(元)第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计
45、划6 6考虑未来收支的育儿资产负债考虑未来收支的育儿资产负债 如果把养育小孩20年的总支出还原现值，可视为育儿负债，将未来20年丈夫税后收入减去夫妻两人的费用后的剩余值，折现还原后可视为育儿资产。如果育儿资产大于育儿负债，此时可选择做全职母亲。子女支出现值:每个子女从1至3岁每月300元，3至6岁每月200元，7至22岁以后每月250元，另外加上高等教育金现值10万元，则养育一个小孩的总现值为(3003+2003+25016)12+100000=16.6(万元)假使计划生小孩时，丈夫估计还可以工作30年才退休，退休后还要生活20年，每月含房租的生活费以3000元保守估计，夫妻生涯费用3000元
46、12(20+30)=180万元，夫妻生涯费用与育儿负债总值为180万元+16.6万元=196.6万元，以生涯平均税率13%计:196.6万元87%=226万元 226万元30=75万元 75万元12=6250元第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划二、家庭计划二、家庭计划 狭义的家庭计划，即指准备要生几个小孩。我国实行计划生育政策，通常一个家庭只生一个孩子。但是凡事都有特殊情况，我们可以依照前述的算法，以全生涯现值的观念来计算可负担的子女养育数目，作为家庭计划的理性基础。第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划二、家庭计划二、家庭计划 1 1不考虑
47、买房支出不考虑买房支出2 2考虑买房支出考虑买房支出 第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划二、家庭计划二、家庭计划 1 1不考虑买房支出不考虑买房支出u 养育子女数=(家庭生涯收入-夫妻生涯费用)每个子女生涯支出负担丈夫年30 岁月薪3000元，妻子年28岁月薪2500元，年终奖金平均两个月，平均税率13%来算家庭税后收入=(3000元+2500元)(12+2)87%=6.7万元。假设收入成长率与通货膨胀率相抵销，预计时后两人同时退休生涯收入=67万元30=201万元。夫妻俩含房租每月的生活费用是2000元，平均每人每年1.2万元，到80岁为止的生活费为：(80-30
48、)1.2+(80-28)1.2=122.4(万元)201-122.4=78.6(万元)如果都是上公立学校，如上例16.6万元已足够，则78.6万元16.6万元=4.73，该夫妇可生四个小孩。如果加上才艺班及家教支出、每位子女生涯费用达30万元，则786万元30万元=2.62，该夫妇可养2个小孩如果要培养子女出国念大学并念到博士学位，每个小孩的生涯费用可能高达50万元以上，则该夫妇只能养1个小孩。第三节第三节 家庭模式的选择及家庭计划家庭模式的选择及家庭计划二、家庭计划二、家庭计划 2 2考虑买房支出考虑买房支出考虑买房支出下的家庭计划，要将子女的居住空间计算在内养育子女数=(家庭生涯收入-夫妻生涯费用-买房总价)/每个子女生涯支出负担买房总价=(2+养育子女数)15平米每平米单价如果夫妻加1个子女所需平米数为45平米，每平米单价5000元，则买房总价为22.5万元。但因买房原夫妻生涯费用每月可减100元租金来算，50年可省6万元。78.6万元+6万元-22.5万元=62.1万元，62.1万元16.6万元=3.74，这对夫妻在兼顾买房的情况下，只可养三个小孩。
