1、南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 1 页随着工业化和城市化的快速发展，我国污水排放量不断增加，而随着工业化和城市化的快速发展，我国污水排放量不断增加，而污水处理量却远远滞后污水处理量却远远滞后污水排放污水排放2003年，全国工业废水和城镇生活污水排放总量为460亿吨城镇生活污水排放量为247.6亿吨，占总量的53.8%近年来，城市生活污水排放量以年均5%的速度递增，并在1999年首次超过工业污水排放量污水处理污水处理污水处理能力低：按我国2003年城市污水处理能力4253万吨/天推测，年处理能力低于155亿吨污水处
2、理运行效率低：由于缺乏采集管网及运行费用的支持，据估计，我国污水处理设施正常运行的不超过50%，满负荷运行的更少南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 2 页尽管近年来我国污水处理厂建设提速，但相对发达国家来说，我尽管近年来我国污水处理厂建设提速，但相对发达国家来说，我国的污水治理至少晚了国的污水治理至少晚了3040年年世界各国污水处理率比较世界各国污水处理率比较资料来源：建设部公布数据等备注：中国2004年污水处理率达到42%，但据分析，该数据只是考虑了污水厂处理设计能力，而非实际污水处理量南海发展股份有限公司南海发展
3、股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 3 页国外城市污水厂建设大都经历了一个集中兴建、迅速发展的过程国外城市污水厂建设大都经历了一个集中兴建、迅速发展的过程部分国家污水厂平均建设速度（个部分国家污水厂平均建设速度（个/ /年）年）南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 4 页我国也制定了快速发展污水处理的我国也制定了快速发展污水处理的10年规划年规划中国污水处理目标中国污水处理目标到2010年，所有城市的污水处理率不得低于60%，直辖市、省会城市、计划单列市和风景旅游城市的
4、污水处理率不得低于70%到2005年，我国城市生活污水集中处理率要达到45%，50万人口以上的城市要达到60%资料来源：国家环境保护“十五”计划南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 5 页为了确保规划目标的实现，国家采取了积极的财政政策加大投资，为了确保规划目标的实现，国家采取了积极的财政政策加大投资，同时出台相关政策推动市场化改革同时出台相关政策推动市场化改革推行积极的财政政策，加大政府投资推行积极的财政政策，加大政府投资放开准入限制，吸引各路资金放开准入限制，吸引各路资金征收并提高相关费用征收并提高相关费用国家推进
5、污水处理国家推进污水处理发展的措施发展的措施根据规划，“十五”期间，国家拟投资1000亿元用于提高城市污水处理能力（不含管网建设）出台关于进一步推进城市供水价格改革工作的通知：要将污水处理费的征收标准尽快提高到保本微利的水平”排污费征收使用管理条例及排污费征收标准管理办法：增加政府治污资金来源2002年3月，外商投资产业指导 原禁止外商投资的供排水等城市管网首次被列为对外开放领域2004年5月1日，建设部颁布的第一部市政公用事业特许经营制度的规章市政公用事业特许经营管理办法正式实施南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第
6、6 页广东作为经济发达地区，在污水处理厂建设方面走在全国前列，广东作为经济发达地区，在污水处理厂建设方面走在全国前列，2005年底前日处理污水能力将达到年底前日处理污水能力将达到1040万吨万吨2004-2005广东污水广东污水处理厂数量增涨迅猛处理厂数量增涨迅猛2004-2005广东污水广东污水处理能力增长迅猛处理能力增长迅猛2005年底预计年底预计 2004年底建成年底建成 2005年在建年在建2005年底预计年底预计 2004年底建成年底建成 2005年在建年在建资料来源：广东环境保护网单位：个单位：万吨/天南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程
7、优化咨询项目2022-4-17第 7 页但是，现阶段，各地政府在推动污水处理发展过程中存在严重的但是，现阶段，各地政府在推动污水处理发展过程中存在严重的“头重脚轻头重脚轻”现象现象轻配套轻配套污水采集管网建设严重滞后轻运营轻运营采集困难导致低效政企不分导致低效政府征缴支付困难导致运营费用缺乏轻监管轻监管环境监管执行力度不够重污水处理厂兴建重污水处理厂兴建目前各级政府投资及招商引资的重点集中在污水处理厂建设（形象工程）。部分地区甚至出现超标准建设和不切实际扩大规模现象南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 8 页新华信认为
8、，污水处理行业发展的关键驱动因素将从大规模兴建新华信认为，污水处理行业发展的关键驱动因素将从大规模兴建污水处理厂演变为提高污水处理能力的运营效率污水处理厂演变为提高污水处理能力的运营效率提高整个行提高整个行业污水处理能业污水处理能力的运营效率力的运营效率提升企业效率提升企业效率 管网配套解决处理量的问题提高征收标准解决价格问题加强征收解决支付能力问题行业市场化行业市场化通过改制、变现等推进政企分开，推动业内整合，实现管理提升和规模经济政府是驱动污水处理政府是驱动污水处理行业提高资产运营效行业提高资产运营效率的核心和关键率的核心和关键南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询
9、项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 9 页预计在未来预计在未来35年内，年内，政府将重点解决管网配套的瓶颈问题政府将重点解决管网配套的瓶颈问题加快污水采集管网配套建设加快污水采集管网配套建设政府直接投资政府直接投资管网投资市场化管网投资市场化捆绑招标捆绑招标通过出台有吸引力的政策（如税收、贴息等）鼓励各路资本直接投资管网建设提高污水处理费及排污费标准，加强征缴以增强投资能力变现存量资产后投资处置变现由政府投资兴建的污水处理厂后将所获资金用于管网投资把污水处理厂建设与采集管网捆绑起来进行BOT招标南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化
10、咨询项目2022-4-17第 10 页污水处理行业分析污水处理行业分析A.A.污水处理行业发展现状及趋势分析污水处理行业发展现状及趋势分析B.B.污水处理行业市场机会及风险分析污水处理行业市场机会及风险分析C.C.污水处理行业竞争态势及关键成功因素分析污水处理行业竞争态势及关键成功因素分析D.D.结论结论南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 11 页根据行业生命周期理论，我国污水处理行业处于成长期，根据行业生命周期理论，我国污水处理行业处于成长期，投资者投资者需要抓住机会，适时扩张需要抓住机会，适时扩张 政策法规、标准
11、及市场机制逐渐健全 技术设备相对成熟 政府通过征收污水处理费再支付给污水处理企业的模式风险较小 目前处理能力闲置的风险较大 短期投资收益率偏低，但随着设备使用效率的提高和污水处理费的提高，利润增长潜力大生命周期增长速度生成成长成熟衰退污水处理行业生命周期南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 12 页尽管目前盈利性较低，但污水处理行业的特征及市场增长前景提尽管目前盈利性较低，但污水处理行业的特征及市场增长前景提高了行业的吸引力高了行业的吸引力污水处理污水处理行业吸引力行业吸引力规模经济规模经济单位成本费用将随着污水处理量
12、的增加而大幅降低一定范围内扩大产能所需的新增投资较少垄断性垄断性污水处理行业的建设、规划均按流域划分，一旦一家建了污水处理厂，在同一流域内很难再有竞争者加入需求增长潜力需求增长潜力环保要求提高及监管加强管网配套建设促进需求增长污水处理费提高潜力较大南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 13 页污水处理行业的机会主要来自建设、整合和运营污水处理行业的机会主要来自建设、整合和运营建设建设提供咨询、设计、技术设备及工程管理服务的机会，在项目建设阶段获取利润.运营运营污水处理运营商（包括业务类似的供水企业）依靠成本控制能力等运
13、营经验长期垄断经营获取利润整合整合利用资本及政府关系优势，收购业内存量资产后，利用技术及管理优势提升运营效率，追求规模经济南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 14 页地方物价部门地方环保部门地方财政政府相关部门政府相关部门但是行业目前管理体制尚未理顺和统一，许多地方政府仍然存在但是行业目前管理体制尚未理顺和统一，许多地方政府仍然存在多级多部门管理（以污水处理资金管理为例）多级多部门管理（以污水处理资金管理为例）排水公司污水处理厂水 费（含）污水处理费多级多部门的污水处理资金管理示意多级多部门的污水处理资金管理示意自来
14、水公司拨付运行费用企业居民根据污水厂预算拨付财政补贴南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 15 页行业的风险主要来自于地方政府的政策风险，表现为合约风险、行业的风险主要来自于地方政府的政策风险，表现为合约风险、收入保障风险及成本风险收入保障风险及成本风险污水处理行业的主要污水处理行业的主要风险是来自于地方政风险是来自于地方政府的政策风险府的政策风险合约风险合约风险废除合同擅自变更合同重大条款取消或不履行“优惠政策”收入保障风险收入保障风险采集滞后，能力闲置价格受制于污水处理费征收资金被挪用导致支付风险成本风险成本风险进
15、水水质对污水处理成本影响很大，严重的还会导致设备无法正常运行南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 16 页污水处理行业分析污水处理行业分析A.A.污水处理行业发展现状及趋势分析污水处理行业发展现状及趋势分析B.B.污水处理行业市场机会及风险分析污水处理行业市场机会及风险分析C.C.污水处理行业竞争态势及关键成功因素分析污水处理行业竞争态势及关键成功因素分析D.D.结论结论南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 17 页污水处理行业的竞争主要表现在
16、技术设备提供、项目获取和存量污水处理行业的竞争主要表现在技术设备提供、项目获取和存量资源的争夺三个方面资源的争夺三个方面技术设备提供技术设备提供目前这一领域竞争激烈，外资企业、技术或产品起家的民营企业、部分科研院所改制企业及少量上市公司活跃期中新项目获取新项目获取项目获取主要是BOT模式，目前外资企业、供排水一体化公司或水务集团、上市水务公司及大型水务或公用事业投资公司活跃期中存量资源争夺存量资源争夺包括购买现有污水厂的资产或经营权等。这方面的竞争将随着业内国资退出及整合的发展而升温南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第
17、 18 页参与竞争的企业可做如下大致分类参与竞争的企业可做如下大致分类类型类型举例举例优劣势优劣势外资水务或环保企业外资水务或环保企业威望迪水务集团、苏伊士里昂水务集团（中法水务）、泰晤士、柏林集团等丰富的运营经验和谈判能力，先进的技术设备，良好的成本控制能力大型水务或公用事业投资公司大型水务或公用事业投资公司首创集团、上海实业等缺乏运营经验，但通过收购已逐步积累经验，通过战略联盟的形式与外资及国内大集团形成同盟涉及污水处理的中型上市公司涉及污水处理的中型上市公司创业环保、原水股份、南海发展等多数新进入者不具备专业的运营经验，但有一定融资能力或投资欲望大型城市水务集团大型城市水务集团北京、上海
18、、天津、广州、重庆、沈阳、深圳、武汉等地的水务集团一体化整合源水、上水、下水生产厂和管网资源，在其地域内拥有绝对的竞争优势，丰富的运营经验和一定的扩张能力技术及产品背景的企业技术及产品背景的企业北京桑德、清华同方等拥有品牌和技术，与各地环保、城建等部门建立了良好的关系，在中小型项目的争取上具有一定的优势，但缺乏运营经验系统内排水公司系统内排水公司全国大多数中小城市的排水公司拥有管网资源和一定的运营经验，但由于体制等方面的原因，运营效率低南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 19 页污水处理行业目前的竞争态势决定了行业关
19、键成功因素污水处理行业目前的竞争态势决定了行业关键成功因素污水处理行业的八大关键成功因素项目管理能力项目管理能力项目牵头人的组织能力污水处理厂建设大规模的投资需要企业具备大型项目的承包和组织能力运运营能力营能力成本控制是保证投资收益的主要前提谈判能力谈判能力就进水量、处理量、服务价格、进水水质等关键因素与政府协商，争取税收等优惠政策社会形社会形象象随着社会环保意识的增强，污水处理企业需要在社会上树立良好的环保形象项目获取能力项目获取能力 项目牵头人的组织能力BOT招投标经验政府关系政府关系 获取项目信息的渠道 地方政府是决定新建项目或收购合作的决定性因素 建设和运营需要地方政府及相关部门的良好
20、关系整整合资源的能力合资源的能力 与技术设备性企业形成战略联盟 收购及收购后整合资源，复制管理模式 集团化管控能力融资能力融资能力 股本扩张 债务扩张南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 20 页污水处理行业分析污水处理行业分析A.A.污水处理行业发展现状及趋势分析污水处理行业发展现状及趋势分析B.B.污水处理行业市场机会及风险分析污水处理行业市场机会及风险分析C.C.污水处理行业竞争态势及关键成功因素分析污水处理行业竞争态势及关键成功因素分析D.D.结论结论南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨
21、询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 21 页污水处理行业分析主要结论污水处理行业分析主要结论行业发展现状及趋势行业发展现状及趋势1国家通过积极财政政策及市场化政策大力推动污水处理行业的发展污水处理行业近年来发展迅速，主要体现为污水处理厂的集中建设行业目前存在“重兴建、轻配套、轻运营”的问题政府的主要政策取向将演变为：通过深化市场化改革，提高整个行业污水处理能力的使用效率管网建设、国有资产退出将成为行业主要发展趋势机会及风险机会及风险2行业处于成长期，投资者需要抓住机会，适时扩张尽管目前盈利性较低，但市场增长前景、垄断性及规模经济特征提高了行业的吸引力行业机会主要来自建设、整合
22、和运营风险主要来自于地方政府的政策风险及管网建设滞后风险南海发展股份有限公司南海发展股份有限公司组织结构及流程优化咨询项目组织结构及流程优化咨询项目2022-4-17第 22 页污水处理行业分析主要结论污水处理行业分析主要结论竞争态势及关键成功因素竞争态势及关键成功因素3 竞争态势竞争态势竞争主要表现在技术设备提供、项目获取和存量资源的争夺三个方面主要竞争者包括外资水务（环保）、大型公用事业投资公司、大型城市水务集团、水务及环保类上市公司、技术或产品背景民营企业等。外资水务及国内大型投资公司有显著优势，技术或产品背景民营企业在中小型项目方面比较活跃 关键成功因素关键成功因素政府关系、融资能力、谈判能力、项目获取及管理能力、整合资源能力、运营能力、社会形象
