1、第二章 工程经济分析的基本要素 2.1 投资与资产 2.2 成本费用 2.3 折旧与摊销 2.4 营业收入、利润及税金 学习目标 1.掌握工程经济分析的基本要素 2.了解投资与实物资本的关系； 3.熟悉总成本费用、经营成本、固定成本与变动成本的概念及相互关系 4.学会运用常用的折旧方法 5.掌握企业的销售收入、利润与税金的概念、分类及相互关系企业的生产循环生产-产品销售-收入扣除利润资产投资贷款1.1.投资的概念投资的概念 狭义的投资是指以资本增值为目的，建造和购置固定资产、购买和储备流动资产而事先垫付的资金及其经济行为。 广义的投资则是指一切为了将来的所得，而事先垫付的资金及经济行为。 广义
2、的投资概念不仅包括狭义的投资而且包括为获得金融资产甚至包括与增加资产无关的货币投入。 工程经济学所说的投资指狭义的投资，即以固定资产建造和购置为中心的活动与投入。一方面为社会再生产创造物质条件另一方为政府实现职能，满足居民物质文化生活需要提供条件狭义投资是所有投资活动中最基础、最重要的 投资活动是诸多要素的统一。 第一，投资主体。 第二，投资对象。 第三，投入的资金。 第四，投资环境。 2.投资的分类投资的分类（1）按与形成资产关系的直接程度划分为直接投资与间接投资（2）按形成真实资产的内容划分固定资产投资、流动资产投资、无形资产投资与递延资产投资固定资产 使用期限较长（一般一年以上），单位价
3、值在规定标准以上，在生产过程中为多个生产周期服务，在使用过程中保持原来物质形态的资产。 要件：用于生产商品和提供服务、出租或用于企业管理等目的预计使用期限1年以上，为多个生产周期所使用有固定实物形态 种类：房屋及建筑物机器设备运输设备工具器具 随着固定资产的磨损其价值以折旧的方式计入产品成本。无形资产 企业长期使用，能为企业提供某些权利或利益，但不具有实物形态的资产。专利权非专利技术商标权版权土地使用权商誉递沿资产 集中发生，但在会计核算中不能全部计入当年损益，应当在以后年度内分期摊销的费用。 要件：集中发生分期受益分期摊销 种类：开办费租入固定资产的改良支出流动资产 可以在一年或虽然超过一年
4、但仍然是一个生产经营周期内变现或耗用的资产。 是生产经营过程中的周转资金。 构成：存货：材料、燃料、低值易耗品、包装物、在产品、半成品、产成品、协作件、外购商品现金及各种存款短期投资应收及预付款项（3）按形成资产的用途不同划分经营性投资与非经营性投资 投资除上述分类外，还可分为生产性投资与非生产性投资；建筑安装工程投资、设备工器具购置投资、其他费用投资等。2.1.3 投资的运行 四个阶段: 投资的形成与筹集阶段 投资的分配阶段 投资的运用阶段 投资的回收和增值阶段 2.2 成本费用 2.2.1、总成本费用 2.2.2、经营成本 2.2.3、固定成本与变动成本2.2.1 总成本费用总成本费用 总
5、成本费用是指在一定时期内为生产产品或提供服务所发生的全部费用（耗费）。 由生产成本和期间费用两部分组成。 企业在一定时期内发生的全部费用：生产费用-按产品对象归集，生产成本管理费用财务费用销售费用（营业费用）非制造费用制造费用 生产成本 直接材料费 直接工资 其他直接支出 制造费用直接成本间接成本 期间费用 管理费用 财务费用 销售费用1.生产成本 企业发生的费用中，能够和一定产品对象相联系的支出，包括费用发生时能够明确确定产品成本对象的直接费用和需要按照一定标准分配计入产品成本的间接费用。包括四部分内容 （1）、直接材料费，生产过程中实际消耗的原材料、辅助材料、设备零件、外购半成品、燃料、动
6、力、包装物、低值易耗品以及其他直接材料费。 （2）、直接工资，企业直接从事产品生产人员的工资、奖金、津贴、和补贴。 （3）、其他直接支出，直接从事产品生产人员的职工福利费。 （4）、制造费用，各生产单位（分厂、车间）为组织和管理生产所发生的各项费用。 生产单位 管理人员工资、职工福利费、折旧费、维护费、修理费、物料消耗、低值易耗品摊销、劳动保护费、水电费、办公费、 差旅费 、运输费、保险费、租赁费、设计制图费、实验检验费、环境保护费及其它制造费用。产品生产成本商品销售成本费用直接费用制造费用期间费用直接材料直接工资工资、福利折旧维修费销售费用管理费用财务费用生产成本总成本费用生产成本期间费用生
7、产成本直接材料费+直接燃料和动力费+直接工资其他直接支出制造费用期间费用=管理费用营业费用财务费用 制造活动非制造活动2.期间费用 期间费用，指与产品制造没有直接关系和关系不密切的管理费用、财务费用、和营业费用。（1）、管理费用，企业行政管理部门为管理和组织经营活动发生的各项费用。公司经费（工厂总部管理人员工资、职工福利费、差旅费、办公费、折旧费、修理费、物料消耗、低值易耗品摊销及公司其他经费）工会经费、职工教育经费、劳动保险费、董事会费、咨询费、顾问费、交际应酬费、税金（房产税、车船使用税、土地使用税、印花税）、土地使用费、技术转让费、无形资产摊销，开办费摊销、研究发展费及其他管理费(2)、
8、财务费用，企业为筹集资金而发生的各项费用，包括运营期间的利息净支出、汇兑净损失、调剂外汇手续费、金融机构手续费，以及在筹资过程中发生的其它财务费用。(3)、营业费用，企业在销售产品、提供劳务过程中发生的各项费用及专设销售机构的各项经费。包括应由企业负担的运输费、装卸费、包装费、保险费、委托代销费、广告费、展览费、租赁费、销售服务费、销售部门人员工资、职工福利、差旅费、办公费、折旧费、修理费、物料消耗费、低值易耗品摊销及其他经费。总成本费用生产成本直接费用直接材料直接工资其它直接支出制造费用车间管理人员工资折旧费修理费、物料消耗其它制造费用管理费用销售费用 财务费用公司管理人员工资折旧费、摊销费
9、、工会经费、修理费、物料消耗、职工教育费、房产税、车船税、土地使用税、其它管理费用运输费、包装费、保险费、差旅费、广告费、销售机构人员工资、折旧费等借款利息、汇兑净损失、银行手续费、其它筹资费用期间费用u经营成本涉及产品生产、销售、企业管理过程中人力、物力投入，能准确反映企业生产和管理水平；与同类生产企业具有可比性。是经济分析的重要指标。u经营成本是指项目总成本费用扣除折旧费、摊销费和利息支出以后的成本费用。 即：经营成本 = 总成本费用-折旧费-摊销费-利息支出2.2.2经营成本经营成本在工程项目的经济分析中，经营成本是经常性支出，被用于现金流量的分析。 计算经营成本之所以要从总成本费用中剔
10、除折旧费、摊销费和利息支出，主要是基于如下的理由： (1) 现金流量表反映项目在计算期内逐年发生的现金流入和流出。由于投资已按其发生的时间作为一次性支出被计入现金流出，所以，不能再以折旧和摊销的方式计为现金流出，否则会发生重复计算。因此，作为经常性支出的经营成本中不包括折旧费和摊销费。 (2)项目的现金流量表是以全部投资作为计算基础，利息支出不作为现金流出；项目资本金现金流量表中已将利息支出单列，因此，经营成本中也不包括利息支出。成本费用要素及其现金流属性总成本费用外购材料外购燃料外购动力工资及福利费修理费其它费用利息支出折旧费摊销费经营成本不属于现金流出经营成本总成本费用利息支出折旧、摊销费
11、根据成本费用与产量的关系可以将总成本费用分解为可变成本、固定成本和半可变（或半固定）成本。 2.2.3. 固定成本与变动成本固定成本与变动成本 (1)固定成本是指在一定的产量范围内不随着产量变化而变化的成本费用。如按直线法记提的固定资产折旧费、计时工资、修理费等。 (2)变动成本是指随着产量的增减而成正比例变化的各项费用，如原材料费用、燃料动力费用等。 (3)半可变成本是指介于固定成本和变动成本之间、既随产量变化又不成正比例变化的成本费用。混合成本又被称为半固定半变动成本，这是指其同时具有固定成本和变动成本的特征。2.3 折旧与摊销折旧的概念 固定资产因损耗而使其价值不断减少，这种现象称为固定
12、资产的折旧。 固定资产由于损耗而转移到产品中的那部分价值，称为折旧费、折旧额。 固定资产在使用期限内要不断发生损耗，它的价值逐渐转移到所生产的产品上去，以折旧费的形式构成产品成本和费用的一部分，通过产品销售的实现，从产品营业收入中得到补偿。 计提折旧的方法平均年限法：工程经济分析主要采用的方法 每年折旧额相等工作量法：按工作量的比例折旧加速折旧法;前期折旧多，后期折旧少1.余额递减法2.双倍余额递减法3.年数和折旧法 我国会计准则允许2.3.1 平均年限法该项资产的年折旧额。资产的折旧寿命预计清理费用残值资产在折旧寿命期末的资产原值式中：; PDNTSNTSPDDD【例】某台设备原始价值为15
13、0 000元，预计使用年限为10年，寿命终了时净残值为5 000元，试用平均年限法计算设备年折旧额。 【解】 年折旧额= (150 000-5 000)/10 = 14 500(元) 2.3.2 工作量法【例】载重汽车一辆，原始价值为200 000元，残余价值为10000元，预计可行 驶里程200 000km，第一年行驶60 000km，则 ： 每公里折旧额= (200 000 - 10 000)/200 000 = 0. 95(元) 第一年应提折旧额= 0.9560 000 = 57 000(元) 2.3.3 加速折旧法 前期折旧多，后期折旧少1.余额递减法2.双倍余额递减法 双倍余额递减法
14、属于加速折旧的方法，其特点是在折旧年限内，计提的年折旧额先多后少。 【例】某台设备原始价值为1 000 000元，预计残值为40 000元，折旧年限为10 年，试用双倍余额递减法计算各年的折旧额。 根据双倍余额递减法对固定资产进行折旧的计算方法，首先计算双倍余额递减法年 折旧率，计算如下: 年折旧率=2/10100% =20% 每年计提的折旧额折旧年数各年折旧额折旧额累计折余价值11 000 00020 % = 200 000200 000800 0002800 00020%=160 000360 000640 0003640 000 20 % = 128 000488 000512 0004
15、512 00020%=102 400590 400409 6005409 60020%=81 920672 320327 6806327 68020%=65 536737 856262 1447262 14420%=52 428.8790 284.8209 715.28209715. 220%=41 943.04832 227. 84167772.169(167772.16-40000)2=63886.08896 113.92103886.0810(167772.16-40000)2=63886.08960 00040 0003.年数和折旧法%1001112%100N121DPTSNNmNPD
16、dTSPSmmmDTSPSmNDDDDmmNNNmNDmDD预计清理费用。预计资产残值；资产原值；，折旧年数和；年；第年；资产折旧寿命，一般为年的折旧费第式中： 【例】某台设备原价120 000元，残值为6 000，折旧年限为7年，试计算各年的折旧额。 【解】首先计算折旧总额，即 折旧总额= 120 000-6000 = 114 OOO(元) 其次计算年数总和，即 年数总和=7+6+5+4+3+2+1 = 28(年)每年折旧额计算折旧年数 折旧总额 递减分数 应提折旧额 折余价值 1 114 000 7/28 28 500 85 500 2 114 000 6/28 24 428.57 61
17、071.43 3 114 000 5/28 20357.14 40 714.29 4 114 000 4/28 16 285.71 24 428.58 5 114 000 3/28 12 214. 28 12 214.3 6 114 000 2/28 8 142.86 4 071.43 7 114 000 1/28 4 071.43 02. 摊销摊销 无形资产和递沿资产一般在使用年限内摊销 无形资产：10年内 递沿资产：5年内2.4 营业（销售）收入、税金和利润2.4.1. 销售收入多数企业营业收入主要来自销售 销售收入=(产品或劳务销售量销售单价) 纯收入=销售收入总成本费用 企业纯收入代表
18、了劳动者新创造的价值 2.4.2、税金服务于税收的性质和目的，带有强制性征收方式从价从量固定税率价外（1）流转税 以商品生产、流通和劳务服务的流转额为征税对象。包括;增值税、营业税、消费税。 增殖税：以生产、流通、服务等各个环节的增殖额为对象价外税，销售价格不含增值税款，增值税既不进入成本费用，也不进入销售收入。现金流量分析不考虑增值税：税率一般为17%应纳税额=当期销项税-当期进项税纳税人销售货物、提供劳务向购买方收取销项税=销售额增值税率，纳税人购进货物、接受劳务支付进项税=进货金额增值税率增值税 在评价时说明采用何种计价方法。现金流量表均是按含增值税的价格设计的。销项税额=含税收入(1+
19、增值税率) 增值税率 =不含税收入增值税率销项税额-进项税额财务现金流量表进项税额=外购原材料、燃料动力含税成本 (1+增值税率) 增值税率 =外购原材料、燃料动力不含税成本增值税率计算销售(营业)收入及生产成本的价格，是含增值税的价格计算销售(营业)收入及生产成本的价格，是不含增值税的价格 消费税从价税：应纳税额=销售额税率从量税：应纳税额=销 量税率 营业税交通运输、建筑、进入保险、邮政电信、文化娱乐、服务业等应纳营业税额=营业额税率（2）资源税类占用资源而付的税应纳税额=课税数量单位数量税额资源税、土地税针对对特定消费品征收的税金按营业收入额乘以营业税税率计算 营业税按特定消费品的销售额
20、乘以消费税税率计算消费税城市维护建设税和教育费附加以增值税、营业税和消费税为税基乘以相应的税率计算资源税对开采自然资源的纳税人按应课税矿产的产量乘以单位税额计算（3）所得税：以单位（法人）或 个人（自然人）在一定时期内的所得为征收对象。 所得税=应纳税所得额*所得税税率应纳税所得额收入总额准予扣除项目金额 企业所得税税基：利润总额对于项目而言，比较简单：利润总额=产品销售利润（即税前利润）（4）财产税以法人和自然人拥有或转移的财产价值或增殖额为征收对象。车船税、房产税、土地增殖税（5）特定目的税固定资产方向调节税城市维护建设费教育附加针对对特定消费品征收的税金按营业收入额乘以营业税税率计算 营
21、业税按特定消费品的销售额乘以消费税税率计算消费税城市维护建设税和教育费附加以增值税、营业税和消费税为税基乘以相应的税率计算资源税对开采自然资源的纳税人按应课税矿产的产量乘以单位税额计算销售税金及附加 营业税 消费税 资源税 城市维护建设税 教育费附加税金的会计处理 可计入成本的：房产税、车船税、土地使用税、进口关税（管理费用） 从销售收入中扣除的：消费税、营业税、资源税、城乡维护建设费、教育费附加 计入固定资产的：固定资产投资方向调节税 增值税：价外税，不进入销售收入也不计入成本费用，项目现金流量分析时不考虑。税金税金属于财务现金流出，合理计算各种税费，是正确计算项目效益与费用的重要基础。进行
22、分析时应说明税种、税基、税率、计税额等。税 金从营业收入中扣除计入总成本费用营业税增值税城市维护建设税及教育费附加消费税从利润中扣除土地使用税所得税印花税车船使用税资源税房产税2.4.2 利润 利润是企业一定时期内生产经营活动所取得的财务成果。 主要包括：利润总额、净利润等 对于项目，利润总额=销售利润 1.销售利润（税前利润）=销售收入-销售成本-销售费用-管理费用-财务费用-销售税金及附加 2.税后利润（净利润）=销售利润-所得税单位单位: 万元万元231.销售收入2500 35002.销售税金及附加1201703.总成本费用2500 2550 其中: 折旧与摊销950950 利息支付45
23、0400 经营成本1100 12004.利润总额-1207805.弥补亏损后的应纳 税所得额0660780-120=6606.所得税 (税率33%)0218660*33%=2187.税后利润-120562780-218=5628.弥补以前年度01209.提取盈余公积044(562-120)*10%=4410.偿还借款本金500500 其中: 用折旧与摊销500500 用税后利润0011.利润分配0398562-120-44=398投产期内容/年份备注(第三年数字)投资收益与利润的关系投资收益与利润的关系 年利润总额=年销售收入-总成本费用-销售税金及附加 盈余公积金盈余公积金应付利润应付利润未
24、分配利润未分配利润销售收入的构成销售收入的构成销售税金及附加销售税金及附加增值税、消费税、营业税、增值税、消费税、营业税、 资源税、城市维护建设税及资源税、城市维护建设税及 教育费附加教育费附加折旧费、摊销费折旧费、摊销费利息支出利息支出外购原料、动力费外购原料、动力费工资及福利费工资及福利费修理费修理费其它费用其它费用总成本费用总成本费用利润总额利润总额所得税所得税税后利润税后利润经营经营成本成本4.利润率资本金总额利润总额）资本金利润率（销售成本销售利润）成本利润率（销售收入销售利润销售利润率）（总产值利润总额）产值利润率（43.21 作业p36 关键概念 复习思考题4，5，7，8，10，11
