1、PPP项目的税务处理2目录内容内容页码页码PPP项目的组织形式3PPP项目公司的税务处理11PPP项目投资方的税务处理19待明确的税收政策24德勤PPP研究与服务中心33PPP项目的组织形式4PPP项目的组织形式合同安排 投资方融资顾问项目投资运营项目投资运营实体实体银行及金融机构项目所在地政府工程承包商设备/能源/原材料供应商项目产出购买者融资安排担保股本资金各种认可基础设施工程合同供应合同销售合同银行及金融机构融资安排5PPP项目的组织形式投资方PPP项目主要投资方战略战略投资者投资者工程承包商工程承包商项目运营商项目运营商财务投资者财务投资者产业投资基金政府引导基金工程设计、土建施工、管
2、理机构及设备供应商拥有其他项目运营管理经验的企业银行、保险、基金等机构6PPP项目的组织形式回报机制根据政府核定的单价和计费方法，直接向使用者收取使用者付费衍生资源经营收入回报机制政府补贴土地、广告、物业等衍生资源的经营收入目标是满足社会资本的投资收益指标7PPP项目的组织形式常见模式政府投资建设并补贴运营SBOT（前补贴）政府投资（补贴）建设 企业市场化运营PPP+土地 政府以土地补贴PPP项目 企业投资建设运营PPP与区域发展协同通过土地溢价与物业增值，使PPP投资建设运营进入良性循环BSOT（后补贴）企业投资建设 政府补贴运营8PPP项目的组织形式特征 PPP期限期限责任责任与与所有权所
3、有权回报回报成果与质量成果与质量风险风险期限合同期通常在10年-30年，而且合同期内将持续监管。基于绩效的回报按照资产技术标准、服务提供等绩效指标取得相应回报。服务成果与质量监督合同执行，按服务成果与质量拨付资金。责任与所有权融资与项目生命期内的责任划分、资产的所有权属。风险分配在公共与私营部门之间分配风险。9PPP项目的税务处理 涉税事项建设建设方方投资方投资方融资融资方方项目公司项目公司政府实施机构政府实施机构运营投资架构投入方式设计、采购、施工债权转让融资架构参与参与方方/阶段阶段投资投资建设建设运营运营退出退出利息支付股权、资产转让股息分配股息分配股权、资产收购建设组织形式、架构资产转
4、让、清算PPP项目公司税务处理1011PPP项目公司的税务处理会计核算要点：以BOT为例目前常见运营模式主要包括BOT、BOO、BOOT、RO、TOT等（以前还有BT）。以BOT(Build-Operate-Transfer)为例：BOT常见于如高速公路、桥梁、隧道、能源供应系统、电信网络、机场等城市基础设施的建设中。由项目所在地政府为项目的投资者提供一种特许服务经营权协议对价，由项目公司作为项目的投资者和经营者安排融资，承担风险，开发建设项目并在有限的时间(通常2030年)内经营项目获取商业利润，最后根据协议将该合同项下的有关基础设施移交给相应的政府机构。12PPP项目公司的税务处理会计核算
5、要点：以BOT为例如果政府实施机构立项建设，拥有项目的所有权，项目公司（运营商）不能将基础设施项目的在建工程或固定资产确认为自己的资产。项目建设期间根据企业会计准则第15号建造合同、IAS11按照建造合同准则规定确认合同收入和合同成本。特许服务经营期根据企业会计准则第14号收入、IAS18按照收入准则规定确认收入和成本。企业会计准则第14号收入、企业会计准则第15号建造合同及企业会计准则解释第2号、IFRIC12:确认和计量、SIC29:披露等。13PPP项目公司的税务处理 会计核算要点：以BOT为例建设建设方方项目公司项目公司政府实施机构政府实施机构设计、采购、施工阶段阶段投资投资建设建设运
6、营运营退出退出运营、维护采购、建造设立机构资产移交、转股/清算现金、实物投入授予特许经营权资产移交/股权收购立项建设确认收入与成本确认固定资产确认收入与成本确认无形资产确认收入与成本确认所得或损失14PPP项目公司的税务处理涉及税种增值税增值税生活服务业：6%建筑业、交通运输业：11%自来水、暖气：13%电力、水处理、垃圾处理：17%（污水、污泥和垃圾处理可享受增值税退税70%的优惠政策）企业所得税企业所得税税率为25%或15%（西部大开发）。公共基础设施（如发电站、机场、公路、码头）、节能环保（如污水和垃圾处理）：“三免三减半”其他其他城市维护建设税、教育费附加、地方教育费附加契税、土地增值
7、税印花税等15PPP项目公司的税务处理税收优惠政策税收优惠税收优惠特定项目相关税收优惠，如节能环保、基础设施流转税优惠等地区性税收优惠政策，如西部大开发税收优惠特定扣除项目的优惠，如研发费用加计扣除行业性企业所得税减免优惠，如高新技术企业、软件企业税收优惠16PPP项目公司的税务处理税收优惠政策按按PPPPPP项目的业务类型项目的业务类型电站电站 企业从事符合条件的公共基础设施项目投资经营所得，自项目取得第一笔生产经营收入所属纳税年度起，第一年至第三年免征企业所得税，第四年至第六年减半征收企业所得税。公路公路 企业从事符合条件的公共基础设施项目投资经营所得，自项目取得第一笔生产经营收入所属纳税
8、年度起，第一年至第三年免征企业所得税，第四年至第六年减半征收企业所得税。污水处理污水处理 企业从事符合条件的环境保护、节能节水项目取得的所得，可以享受企业所得税“三免三减半”政策。污水处理的增值税可享受70%退税的优惠政策；管道运输增值税实际税负超过3%即征即退。医院医院 对取得医疗资质的非营利性医疗机构按照国家规定的价格取得的医疗服务收入，免征各项税收。17PPP项目公司的税务处理 税收优惠政策：企业所得税企业所得税0/12.5%两免三减半：软件、高新三免三减半：基础设施企业所得税15%高新技术企业自贸区（前海等）西部大开发（西藏、新疆等）企业所得税25%免税范围之外的财政性资金其他行业、收
9、入免征企业所得税财政性资金 国家投资 使用后要求归还本金的资金 出口退税款特定行业 公益性医院、教育机构PPP项目投资方18税务处理优化19PPP项目投资方的税务处理投资方增值税增值税未来退出时，如果转让资产，可能涉及增值税企业所得税企业所得税项目运营过程中，如果取得项目分红，或者固定收益的回报（例如利息），可能会涉及企业所得税未来退出时，可能取得股权转让所得（如果采用股权转让的方式退出）或资产转让所得（如果采用资产转让的方式退出），缴纳企业所得税其他其他城市维护建设税、教育费附加、地方教育费附加契税、土地增值税印花税等20PPP项目投资方的税务处理投资方：如果同时从事项目建设增值税增值税建筑
10、业一般纳税人的增值税税率为11%，允许抵扣进项。简易计税方式：增值税税率3%，不允许抵扣进项。企业所得税企业所得税税率为25%或15%（西部大开发）。公共基础设施（如发电站、机场、公路、码头）、节能环保（如污水和垃圾处理）：“三免三减半”其他其他城市维护建设税教育费附加、地方教育费附加印花税等21PPP项目投资方的税务处理投资方：融资机构境内融资机构境内融资机构境外融资机构境外融资机构增值税增值税利息：6%利息：6%企业所得税企业所得税一般税率为25%。一般需就利息收入缴纳10%的预提所得税。根据适用的税收协定，预提税率有可能降低。其他其他城市维护建设税教育费附加、地方教育费附加印花税等城市维
11、护建设税教育费附加、地方教育费附加印花税等22PPP项目投资方的税务处理退出机制退出的方式：股权转让退出的方式：股权转让 /资产转让资产转让业主（政府）股权转让资产转让不动产设备项目公司（转让方）不动产设备投资方投资方业主（政府）项目公司（转让方）股权转让涉及税种：企业所得税、印花税资产转让涉及税种：企业所得税、印花税、增值税（营业税）、土地增值税、契税投资方投资方PPP项目23待明确的税收政策24PPP项目待明确的税收政策政府支付的税收定性？政府支付的税收定性？1 12 23 3收入的确认与增值税混合销售？收入的确认与增值税混合销售？增值税进项抵扣不完增值税进项抵扣不完 能否退税？能否退税？
12、25待明确的税收政策 政府支付的税收定性政府支付土地划拨政府付费可行性缺口补助绩效付费可用量付费可用性付费股权收购投资入股授予相关项目开发收益权贷款贴息财政补贴、补助放弃分红资产收购26待明确的税收政策 政府支付的税收定性 增值税的影响使用者付费使用者付费政府政府支付支付建设运营方建设运营方投资投资方方融资融资方方股息、股权转让补贴、补助电力、水处理*利息、债权转让建筑施工自来水、暖气交通运输服务材料设备运营管理增值税增值税0%0%6 6%11%11%13%13%17%17%可用性服务费；可用量服务费；绩效付费资产转让注：污水、垃圾及污泥处理劳务可享受增值税即征即退70%；再生水产品可享受增值
13、税即征即退50%。27待明确的税收政策 收入的确认与增值税混合销售建设建设方方项目公司项目公司政府实施机构政府实施机构设计、采购、施工阶段阶段投资投资建设建设运营运营退出退出运营、维护采购、建造设立机构资产移交、转股/清算现金、实物投入授予特许经营权资产移交/股权收购立项建设企业所得税25%固定资产折旧？企业所得税25%无形资产摊销增值税6%、17%、11%？混合销售？增值税6%、17%、11%？混合销售？增值税6%、17%、11%？混合销售？增值税0%、17%？企业所得税？增值税6%？待明确的税收政策增值税进项抵扣不完 能否退税？28发生应税行为、按照销售额和增值税税率计算并收取的增值税额销
14、售额 税率购进货物、加工修理修配劳务、服务、无形资产或者不动产，支付或者负担的增值税额。当期应缴纳的增值税额销项税进项税应纳 税额 进项留抵当期销项税额小于当期进项税额、不足抵扣时，不足部分可结转下期继续抵扣。当期销项税额当期进项税额29案例 政府支付的税收定性：某污水处理厂 17%，即征即退70%污水处理 建筑业 11%设施与管网建设 服务-6%建筑修缮-11%；修理修配-17%运维服务 11%，税负超3%即征即退管道运输项目背景-政府实施机构（城投公司）立项，将特许经营权授予项目公司。-项目公司负责建设污水处理厂及污水管网，支付设计费、监理费和工程款。-政府实施机构每年向项目公司支付1亿元
15、“可用性服务费”税务如何定性？项目公司政府社会资本总包方污水处理厂付费投资设计费工程款污水管网建设所有权30案例 多项收入的混合销售问题：某污水处理厂 工程设计 6%设备销售 17%建筑业-11%设计、采购、施工 无形资产转让 6%政府能否开具增值税专用发票？特许经营权 管理服务-6%污水处理 17%，即征即退70%管道运输-11%，税负超3%即征即退 建筑修缮-11%修理修配-17%运营、维护、管理项目背景-政府实施机构立项建设，将特许经营权授予项目公司。-项目公司负责建设污水处理厂及污水管网，支付设计费、监理费和工程款 混合销售？-政府实施机构每年向项目公司支付运营、维护、管理费 混合销售
16、？项目公司政府社会资本总包方污水处理厂付费投资设计费工程款污水管网建设所有权31案例 收入的确认问题：某污水处理厂如果项目公司自行立项建设，是否不确认以下收入？-EPC（设计、采购、施工）的增值税（6%、11%、17%、混合销售）-特许经营权的增值税（6%）？设计、采购、施工？特许经营权 管理服务-6%污水处理 17%，即征即退70%管道运输-11%，税负超3%即征即退 建筑修缮-11%修理修配-17%运营、维护、管理项目公司政府社会资本总包方污水处理厂付费投资设计费工程款污水管网建设所有权32案例 增值税进项抵扣问题：某污水处理厂基础设施产权对于增值税进项抵扣的影响项目公司政府社会资本总包方
17、污水处理厂付费投资设计费工程款建设所有权项目公司政府社会资本总包方污水处理厂付费投资设计费工程款建设所有权移交如果项目公司立项，产权属于项目公司建设：取得增值税进项，暂无增值税销项（可能出现巨大留抵、长期抵扣不完的情况：能否退税？）项目移交：转让资产的增值税问题（即使是无偿移交，也涉及到视同销售问题）如果实施单位立项，产权属于实施单位增值税纳税义务提前：污水处理厂建成时（实质上的BT）政府将特许经营权授予项目公司：政府方缴纳增值税？项目公司取得进项？运营收入：如何调整使用者付费以及政府支付的时间，与进项抵扣实现匹配？PPP研究与服务中心2015。欲了解更多信息，请联系德勤中国。33 34德勤P
18、PP研究与服务中心PPP项目的税务处理：方法论 了解社会资本对PPP项目的战略目标与规划方向 审阅现有项目方案，评估相关优惠政策利用情况与整体税负 从以下角度进行优化合作机制投融资架构建设与运营模式 以现有方案为基础，搭建财务与税务测算模型，对项目的投入产出、利润、现金流量、整体税负等进行测算 基于优化后的多种方案，测算净现值、内部收益率、税负率等指标，并进行敏感性分析 社会资本与政府沟通确认最终的项目方案 社会资本、项目公司与主管税务机关针对PPP项目税务事项进行沟通，确认其税务处理方案方案优化优化模型搭建模型搭建沟通确认沟通确认35PPP研究与服务中心近期案例重庆交通重庆交通PPPPPP项
19、目项目 德勤作为某机构的财务顾问，为其在重庆的某交通开发建设项目提供融资方案设计、项目模型示意性经济指标测算、主要风险识别和应对及其他财务测算等财务顾问服务上海交通上海交通PPPPPP项目项目 德勤作为某机构的财务顾问，从项目商业模式、资金需求、融资方案、政府配套支持措施等角度进行方案设计和财务测算，为机构在上海的某交通开发建设公司提供融资方案设计、财务测算等财务顾问服务。天津天津PPPPPP项目项目 德勤作为某机构的财务顾问，为其在天津的PPP建设及运营项目提供调研、商业结构及融资方案设计服务，协助机构从基础设施资产证券化、PPP模式实施及设立境外窗口投资公司等角度进行方案比较与选择广东四会广东四会PPPPPP项目项目 德勤作为某机构的财务/税务顾问，为其在四会市政道路综合改造项目提供业务运作模式、投融资架构、财务/税务测算等咨询服务厦门基础设施厦门基础设施PPPPPP项目项目 德勤作为某机构的顾问，为厦门某新区基础设施工程投资建设及运营PPP项目提供物有所值分析、财政承受能力评估、方案设计、投融资架构与运营模式搭建、税务优化等咨询服务
