1、第六章博弈论6买了汽车保险的人常常不注意安全。买了汽车保险的人常常不注意安全。买了医疗保险的人常常会多开不必要的药买了医疗保险的人常常会多开不必要的药公共财产没人爱惜公共财产没人爱惜企业为何强调企业为何强调“劳动纪律劳动纪律”？利益主体目标的不一致性利益主体目标的不一致性信息的非对称性信息的非对称性7 当委托人面临信息不对称时，代理人往往可以选择道德当委托人面临信息不对称时，代理人往往可以选择道德风险行动。逆向选择发生在签定委托风险行动。逆向选择发生在签定委托代理合同前，而道德代理合同前，而道德风险则发生在签定委托风险则发生在签定委托代理合同后。与逆向选择一样，产代理合同后。与逆向选择一样，产
2、生道德风险的主要原因在于代理人拥有私人信息。在签订委生道德风险的主要原因在于代理人拥有私人信息。在签订委托代理合同后，代理人利用自身拥有而不被委托人观察到的托代理合同后，代理人利用自身拥有而不被委托人观察到的私人信息，改变签订合同前的行为模式，从中获取更大的预私人信息，改变签订合同前的行为模式，从中获取更大的预期收益。这一过程将会损害委托人的利益（图表期收益。这一过程将会损害委托人的利益（图表3-9）。）。8 假设某厂商产品仓库价值为假设某厂商产品仓库价值为100,000，厂商采取防火措，厂商采取防火措施的成本为施的成本为50。采取防火措施后小心谨慎，发生火灾概率。采取防火措施后小心谨慎，发生
3、火灾概率为为0.005；没有防火措施且疏于防范，发生火灾概率为；没有防火措施且疏于防范，发生火灾概率为0.008。又假设保险公司以预期火灾损失又假设保险公司以预期火灾损失100,0000.005=500作为保险费用出售保险单。在这种环境下，如果厂商向保险作为保险费用出售保险单。在这种环境下，如果厂商向保险公司投保后，就可能不会有动力继续执行防火措施，并可能公司投保后，就可能不会有动力继续执行防火措施，并可能疏于防范，结果，发生火灾的概率从疏于防范，结果，发生火灾的概率从0.005上升到上升到0.008，保，保险公司的实际预期损失为险公司的实际预期损失为100,0000.008=800 结果，每
4、出售一张保险单平均会损失结果，每出售一张保险单平均会损失300。因此，这。因此，这种保险单设计对保险公司来说是不可行的。种保险单设计对保险公司来说是不可行的。9 假设消费者收入为假设消费者收入为W，出现意外时，损失为，出现意外时，损失为d，正常，正常出现意外的概率为出现意外的概率为p。消费者可以通过投保来使自己出现。消费者可以通过投保来使自己出现意外时得到保障。意外时得到保障。又假设保险公司以预期的损失又假设保险公司以预期的损失d pa来收取保险来收取保险费，使消费者得到全额赔偿。费，使消费者得到全额赔偿。这时，消费者由于道德风险的存在，其出现意外的这时，消费者由于道德风险的存在，其出现意外的
5、概率从概率从p变为变为q，且，且q p。如果保险公司按如果保险公司按a来收取保险费的话，将导致损失为来收取保险费的话，将导致损失为d （qp），保险公司无法长期生存。），保险公司无法长期生存。10个人财产保险的道德风险个人财产保险的道德风险 假设你现在有一部彩色电视机，市场价值为假设你现在有一部彩色电视机，市场价值为3000元。你到保险公司元。你到保险公司投保家庭财产险，保险公司规定凡家用电器投保后当年购买的赔付率为投保家庭财产险，保险公司规定凡家用电器投保后当年购买的赔付率为95%，次年以上为，次年以上为90%。假设电视机有毛病后正常维修成本为。假设电视机有毛病后正常维修成本为150元，元，
6、C为分摊到电视机上的保险成本，而你对新电视机的福利评价为为分摊到电视机上的保险成本，而你对新电视机的福利评价为200元。假元。假设这部电视机使用两年后损坏了，你面临下列选择：设这部电视机使用两年后损坏了，你面临下列选择：电视机不被偷而拿去维修的预期福利收益为：电视机不被偷而拿去维修的预期福利收益为：3000150XC=2850XC （X为折旧费用）为折旧费用）电视机不拿去维修而被偷窃的预期福利收益为：电视机不拿去维修而被偷窃的预期福利收益为：300090%200300C=2600C 当折旧费用当折旧费用X小于小于250元时，你选择维修电视；当折旧费用元时，你选择维修电视；当折旧费用X大于大于2
7、50元时，你会有动力让小偷将电视偷走。元时，你会有动力让小偷将电视偷走。11金融机构从业人员的道德风险金融机构从业人员的道德风险 A公司向公司向B银行（一个地区支行）申请贷款银行（一个地区支行）申请贷款900万元，万元，但但B支行的贷款审批权最高只有支行的贷款审批权最高只有300万元。信贷人员在收万元。信贷人员在收取贿赂后，授意取贿赂后，授意A公司找了另外两家公司公司找了另外两家公司C和和D，三家公，三家公司各从司各从B银行贷款银行贷款300万元。然后，将万元。然后，将C、D两家公司贷的两家公司贷的600万元再转给万元再转给A公司。公司。后来，后来，A公司倒闭，导致公司倒闭，导致900万元贷款
8、无法偿还。万元贷款无法偿还。12大型跨国公司经营者的道德风险大型跨国公司经营者的道德风险 美国第二大长途电话公司美国第二大长途电话公司世通公司在一年多的世通公司在一年多的时间内，虚报利润达时间内，虚报利润达38亿美元亿美元 世界最大的复印机生产商世界最大的复印机生产商美国施乐公司在美国施乐公司在5年中年中虚报收入达虚报收入达14亿美元亿美元主要原因之一：股票期权主要原因之一：股票期权 公司经营者通过虚假的财务报告，拉动公司的股票公司经营者通过虚假的财务报告，拉动公司的股票价格，在股票价格大幅提升后，就卖出自己拥有的期权，价格，在股票价格大幅提升后，就卖出自己拥有的期权，从而获取暴利。从而获取暴
9、利。13国有企业经理人的道德风险国有企业经理人的道德风险在职消费在职消费资源外流资源外流滥用权力滥用权力规避风险规避风险14为何中小企业贷款很困难？为何中小企业贷款很困难？逆向选择逆向选择道德风险道德风险15信用机制是指在长期的经济交往过程中交易双信用机制是指在长期的经济交往过程中交易双方彼此掌握的、控制对方和克制自己的机制。在现代市场经济中，方彼此掌握的、控制对方和克制自己的机制。在现代市场经济中，信用机制的惩罚措施是有效地降低道德风险的方式。信用机制的惩罚措施是有效地降低道德风险的方式。大多在信息不对称的情况下，分大多在信息不对称的情况下，分担风险也是有效地降低道德风险的方式。担风险也是有
10、效地降低道德风险的方式。大多长期合同有助于市场交易双方建立起大多长期合同有助于市场交易双方建立起较强的相互约束的机制。长期合同机制与声誉密切相关，建立声誉较强的相互约束的机制。长期合同机制与声誉密切相关，建立声誉需要耗费大量成本，从而加大了道德风险的机会成本。需要耗费大量成本，从而加大了道德风险的机会成本。1617二、劳动市场二、劳动市场信号博弈信号博弈1 1、劳动力素质的信号机制、劳动力素质的信号机制企业招聘工人时，总希望能招聘到素质比较高的工人，企业招聘工人时，总希望能招聘到素质比较高的工人，因为高素质的工人劳动生产率高，能给企业带来更大的因为高素质的工人劳动生产率高，能给企业带来更大的经
11、济效益。但是识别工人素质并不是一件容易的事。通经济效益。但是识别工人素质并不是一件容易的事。通常招聘工人的企业住住会设计一定的选拔机制，如学历常招聘工人的企业住住会设计一定的选拔机制，如学历要求、笔试、面试等。因为不同素质的工人获得学历或要求、笔试、面试等。因为不同素质的工人获得学历或通过考试的成本通常是不同的，低素质的工人比高素质通过考试的成本通常是不同的，低素质的工人比高素质的工人成本高的多。因此，通过成本与得益的比较，不的工人成本高的多。因此，通过成本与得益的比较，不同素质的工人常常会选择不同的教育水平或只能考出不同素质的工人常常会选择不同的教育水平或只能考出不同的成绩。这样企业就能够通
12、过这种学历机制区别不同同的成绩。这样企业就能够通过这种学历机制区别不同素质的工人。因此，企业设计采用的选拔机制事实上就素质的工人。因此，企业设计采用的选拔机制事实上就是信号机制。也就是工人通过学历或考试信号，声明自是信号机制。也就是工人通过学历或考试信号，声明自己是不同素质的工人。己是不同素质的工人。18 为了简单起见，设工人按素质标准分布于为了简单起见，设工人按素质标准分布于0,1区区间之上。高素质的工人，劳动生产率高。间之上。高素质的工人，劳动生产率高。劳动生产率劳动生产率信号成本信号成本 p b p 工人素质工人素质 0 0.5 1图中的图中的pp线代表工人的素质对应的劳动生产率，线代表
13、工人的素质对应的劳动生产率，它们之间为线性生产函数。它们之间为线性生产函数。如果企业不运用任何信号机制，随机选择工人，如果企业不运用任何信号机制，随机选择工人，那么所招聘到的工人平均素质是那么所招聘到的工人平均素质是0.5。平均劳动生产率。平均劳动生产率为为b，都是平均水平。，都是平均水平。192、信号机制的存在和作用、信号机制的存在和作用企业通常会运用信号机制，如对应聘者提出一定的要求企业通常会运用信号机制，如对应聘者提出一定的要求或进行招聘考试，以招到较高素质的工人。设工人满足学历要或进行招聘考试，以招到较高素质的工人。设工人满足学历要求和通过考试的成本与工人的素质负相关，或信号成本是素质
14、求和通过考试的成本与工人的素质负相关，或信号成本是素质的线性减函数，如图中的的线性减函数，如图中的CC线所示。线所示。劳动生产率劳动生产率信号成本信号成本 p a b p E C d C0 e 0.5 (e+1)/2 1d为该企业工资超过没有学历要求的企业工资的幅度。那为该企业工资超过没有学历要求的企业工资的幅度。那么发信号成本低于么发信号成本低于d的工人，也就是素质高于的工人，也就是素质高于e的工人发信号是的工人发信号是合算的，而素质低于合算的，而素质低于e的工人发信号的成本高于发信号的得益的工人发信号的成本高于发信号的得益 20低于发信号的成本，因此没有发信号的愿望。这样，企低于发信号的成
15、本，因此没有发信号的愿望。这样，企业用学历要求为筛选机制，成功地将低素质的工人排除，录业用学历要求为筛选机制，成功地将低素质的工人排除，录用工人的平均期望素质能够达到（用工人的平均期望素质能够达到（e+1)/2，工人的平均期望劳，工人的平均期望劳动生产率为动生产率为a,高于高于b。上述筛选机制的要求：上述筛选机制的要求：（1）设计出不同工人发信号成本差别较大的信号机制，）设计出不同工人发信号成本差别较大的信号机制，如本科、四级英语等。如果不同素质的工人发信号的成本差如本科、四级英语等。如果不同素质的工人发信号的成本差异不大（如初中、会计算机上网），就不可能甄别工人。即异不大（如初中、会计算机上
16、网），就不可能甄别工人。即对工人的要求不能太低。对工人的要求不能太低。（2）对工人的要求也不能太高，因为当要求高至很少有）对工人的要求也不能太高，因为当要求高至很少有人愿意发这种信号（注册会计师、国外留学），就无法招致人愿意发这种信号（注册会计师、国外留学），就无法招致数量足够的工人。数量足够的工人。（3）工资不能给得太高，因为当工资太高，从而使）工资不能给得太高，因为当工资太高，从而使d高高于所有素质的工人发信号的成本时（图中于所有素质的工人发信号的成本时（图中CC线全部在线全部在d下），下），低素质的工人发信号也是合算的（过去不收费时老补习生考低素质的工人发信号也是合算的（过去不收费时老补
17、习生考大学），也会选择发的信号，这样的信号机制起不到甄别工大学），也会选择发的信号，这样的信号机制起不到甄别工人素质的作用。人素质的作用。21利用上述机制要注意的问题是：利用上述机制要注意的问题是：1、实际上受教育的年限，获得的深信学位、学历、实际上受教育的年限，获得的深信学位、学历、学习成绩、毕业院校、通过技术等级、资格证书等，学习成绩、毕业院校、通过技术等级、资格证书等，都是现实中企业筛选员工普遍受用的标准。都是现实中企业筛选员工普遍受用的标准。2、通常用人单位对应聘者提出受教育的要求理由主、通常用人单位对应聘者提出受教育的要求理由主要有两点：除了上述信号机制外，还有是否受过所要有两点：除
18、了上述信号机制外，还有是否受过所要求和水平内容的教育，特别是一些特殊的职业训要求和水平内容的教育，特别是一些特殊的职业训练（教师、人力资源）。练（教师、人力资源）。起信号机制作用的教育，也许对提高劳动的起信号机制作用的教育，也许对提高劳动的操作技能没有直接帮助，但对社会经济效率的作用操作技能没有直接帮助，但对社会经济效率的作用是不能低估的。因为这些信号机制通过甄别劳动者是不能低估的。因为这些信号机制通过甄别劳动者的素质，对提高力资源的配置效率，提高企业和社的素质，对提高力资源的配置效率，提高企业和社会的经济效率有非常重要的作用。会的经济效率有非常重要的作用。这是我们评价教育对经济发殿作用时不能忽视这是我们评价教育对经济发殿作用时不能忽视的，否则我们在认识教育的作用和价值时就会有狭的，否则我们在认识教育的作用和价值时就会有狭隘和短视的危险。隘和短视的危险。
