1、第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 【提要提要】 本章主要叙述本章主要叙述长期股权投资的基本理论、长期股权长期股权投资的基本理论、长期股权 投资的初始计量、长期股权投资的后续计量、长期股权投资的初始计量、长期股权投资的后续计量、长期股权 投资的成本法与权益法的转换和长期股权投资的处置核投资的成本法与权益法的转换和长期股权投资的处置核 算等内容。通过本章的学习算等内容。通过本章的学习，应掌握长期股权投资的基应掌握长期股权投资的基 本理论本理论，熟练掌握长期股权投资的初始计量、后续计量熟练掌握长期股权投资的初始计量、后续计量 和处置的会计处理方法和处置的会计处理方法，熟悉长期股权投资成本法与权
2、熟悉长期股权投资成本法与权 益法转换的会计处理方法。益法转换的会计处理方法。 【重点难点】【重点难点】 长期股权投资的初始计量；长期股权投资的后续计长期股权投资的初始计量；长期股权投资的后续计 量；长期股权投资成本法与权益法的转换；长期股权投量；长期股权投资成本法与权益法的转换；长期股权投 资的处置。资的处置。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 第二节第二节 长期股权投资的初始计量长期股权投资的初始计量 第三节第三节 长期股权投资的后续计量长期股权投资的后续计量 第四节第四节 长期股权投资核算方法的转换长期股权投资核算方法的转换 第五节第五
3、节 长期股权投资的减值与处置长期股权投资的减值与处置 投资有广义和狭义之分，广义的投资包括对外投资如权投资有广义和狭义之分，广义的投资包括对外投资如权 益性投资、债权性投资、期货投资等和对内投资如固定资产益性投资、债权性投资、期货投资等和对内投资如固定资产 投资、无形资产投资等；狭义的投资则仅指对外投资。因此，投资、无形资产投资等；狭义的投资则仅指对外投资。因此， 投资是指企业为通过分配来增加财富或为谋求其他利益而将投资是指企业为通过分配来增加财富或为谋求其他利益而将 资产让渡给其他单位所获得的另一项资产。资产让渡给其他单位所获得的另一项资产。 投资具有以下特点：投资具有以下特点： 投资是以让
4、渡一项资产而获取的另一项资产。投资取投资是以让渡一项资产而获取的另一项资产。投资取 得的资产能带来未来经济利益，且直接或间接增加企业现金得的资产能带来未来经济利益，且直接或间接增加企业现金 及等价物。及等价物。 投资所流入的经济利益与其他资产为企业带来的经济投资所流入的经济利益与其他资产为企业带来的经济 利益在形式上有所不同。利益在形式上有所不同。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 一、投资的含义和特点一、投资的含义和特点 （一）按投资的方式分类：直接投资和间接投资（一）按投资的方式分类：直接投资和间接投资 （二）按投资的性质分类：权益性投
5、资、债权性投资、混合（二）按投资的性质分类：权益性投资、债权性投资、混合 性投资性投资 直接投资是指企业将其现金或其他资产投入到其他企业；直接投资是指企业将其现金或其他资产投入到其他企业； 间接投资是指企业以现金或其他资产购入其他企业或政府发间接投资是指企业以现金或其他资产购入其他企业或政府发 行的有价证券所进行的投资。行的有价证券所进行的投资。 权益性投资是指为获取被投资企业权益或净资产所作的投资。权益性投资是指为获取被投资企业权益或净资产所作的投资。 投资后有权参与被投资企业经营管理，投资收益不确定，风险高，投资后有权参与被投资企业经营管理，投资收益不确定，风险高， 不能随意收回投资。目的
6、：获取被投资企业控制权或对被投资企不能随意收回投资。目的：获取被投资企业控制权或对被投资企 业实施重大影响等。业实施重大影响等。 债权性投资是指为取得被投资企业的债权所作的投资。投资债权性投资是指为取得被投资企业的债权所作的投资。投资 风险小，收益低，一般无权参与被投资企业经营管理。目的：获风险小，收益低，一般无权参与被投资企业经营管理。目的：获 取高于银行存款利息的收益，并按期收回本息。取高于银行存款利息的收益，并按期收回本息。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 二、投资的分类二、投资的分类 （一）按投资的方式分类：直接投资和间接投资（一
7、）按投资的方式分类：直接投资和间接投资 （二）按投资的性质分类：权益性投资、债权性投资、混合（二）按投资的性质分类：权益性投资、债权性投资、混合 性投资性投资 直接投资是指企业将其现金或其他资产投入到其他企业；直接投资是指企业将其现金或其他资产投入到其他企业； 间接投资是指企业以现金或其他资产购入其他企业或政府发间接投资是指企业以现金或其他资产购入其他企业或政府发 行的有价证券所进行的投资。行的有价证券所进行的投资。 混合性投资是指同时具有权益性投资和债权性投资双重性质混合性投资是指同时具有权益性投资和债权性投资双重性质 的投资。优先股股票一般按预先约定利率定期发放股利，一般不的投资。优先股股
8、票一般按预先约定利率定期发放股利，一般不 参与被投资企业经营管理，具有债权性投资性质；优先股股票没参与被投资企业经营管理，具有债权性投资性质；优先股股票没 有到期日，股东不能退股，代表发行企业资产中的剩余所有权，有到期日，股东不能退股，代表发行企业资产中的剩余所有权， 具有权益性投资性质。可转换公司债券是指公司债券持有人有权具有权益性投资性质。可转换公司债券是指公司债券持有人有权 按约定将其转换为发行公司的其他证券，如转换为普通股股票等，按约定将其转换为发行公司的其他证券，如转换为普通股股票等， 在转换之前属于债权性投资，转换之后则属于权益性投资。在转换之前属于债权性投资，转换之后则属于权益性
9、投资。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 二、投资的分类二、投资的分类 （三）按投资的金融工具及其流动性分类：金融资产投资和（三）按投资的金融工具及其流动性分类：金融资产投资和 长期股权投资长期股权投资 金融资产投资是指利用金融工具所进行的投资行为。金融资产投资是指利用金融工具所进行的投资行为。 长期股权投资是指投资方对被投资单位实施控制、重大长期股权投资是指投资方对被投资单位实施控制、重大 影响的权益性投资，以及对其合营企业的权益性投资。这种影响的权益性投资，以及对其合营企业的权益性投资。这种 投资主要是为了达到控制其他单位，或对其他单位
10、实施重大投资主要是为了达到控制其他单位，或对其他单位实施重大 影响，或出于其他长期性质的目的而进行影响，或出于其他长期性质的目的而进行 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 二、投资的分类二、投资的分类 企业会计准则规范的权益性投资主要包投资方对被投资单企业会计准则规范的权益性投资主要包投资方对被投资单 位实施控制的权益性投资、投资方对被投资单位实施重大影响位实施控制的权益性投资、投资方对被投资单位实施重大影响 的权益性投资和投资方对合营企业的权益性投资。的权益性投资和投资方对合营企业的权益性投资。 （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益
11、性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 控制控制是指投资方拥有对被投资方的权力，通过参与被投是指投资方拥有对被投资方的权力，通过参与被投 资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资 方的权力影响其回报金额。其中，相关活动是指对被投资方方的权力影响其回报金额。其中，相关活动是指对被投资方 的回报产生重大影响的活动。被投资方的相关活动应当根据的回报产生重大影响的活动。被投资方的相关活动应当根据 具体情况进行判断，通常包括商品或劳务的销售和购买、金具体情况进行判断，通常包括商品或劳务的销售和购买、金 融资产的管理、资产的购买和处臵、
12、研究与开发活动以及融融资产的管理、资产的购买和处臵、研究与开发活动以及融 资活动等。资活动等。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 控制控制的定义包含三项基本要素，即拥有对被投资方的权的定义包含三项基本要素，即拥有对被投资方的权 力、通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报和有能力力、通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报和有能力 运用对被投资方的权力影响其回报金额。运用对被投资方的权力影响其回报金额。 第
13、五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 1.1.拥有对被投资方的权力拥有对被投资方的权力 在判断投资方是否能够控制被投资方时，如果投资方同在判断投资方是否能够控制被投资方时，如果投资方同 时具备以上三项要素的，则投资方能够控制被投资方。在具时具备以上三项要素的，则投资方能够控制被投资方。在具 体判断时，应注意以下三个问题：体判断时，应注意以下三个问题： （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权
14、投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 相关事实和情况的变化相关事实和情况的变化 投资方应综合考虑所有相关事实和情况，一旦相关事实投资方应综合考虑所有相关事实和情况，一旦相关事实 和情况的变化导致对控制定义所涉及的相关要素发生变化的，和情况的变化导致对控制定义所涉及的相关要素发生变化的， 投资方应当进行重新评估。其相关事实和情况主要包括：被投资方应当进行重新评估。其相关事实和情况主要包括：被 投资方的设立目的；被投资方的相关活动以及如何对相关活投资方的设立目的；被投资方的相关活动以及如何对相关活 动作出决策；投资方享有的权利是否使其目前有能力主导被动作出决策；投
15、资方享有的权利是否使其目前有能力主导被 投资方的相关活动；投资方是否通过参与被投资方的相关活投资方的相关活动；投资方是否通过参与被投资方的相关活 动而享有可变回报；投资方是否有能力运用对被投资方的权动而享有可变回报；投资方是否有能力运用对被投资方的权 力影响其回报金额；投资方与其他方的关系。力影响其回报金额；投资方与其他方的关系。 （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 投资方与被投资方相关的实质性权利投资方与被
16、投资方相关的实质性权利 投资方应当仅考虑与被投资方相关的实质性权利，包括自身投资方应当仅考虑与被投资方相关的实质性权利，包括自身 所享有的实质性权利以及其他方所享有的实质性权利。所谓实质所享有的实质性权利以及其他方所享有的实质性权利。所谓实质 性权利，是指持有人在对相关活动进行决策时有实际能力行使的性权利，是指持有人在对相关活动进行决策时有实际能力行使的 可执行权利。一项权利是否为实质性权利，应当综合考虑以下相可执行权利。一项权利是否为实质性权利，应当综合考虑以下相 关因素：权利持有人行使该项权利是否存在财务、价格、条款、关因素：权利持有人行使该项权利是否存在财务、价格、条款、 机制、信息、运
17、营、法律法规等方面的障碍；当权利由多方持有机制、信息、运营、法律法规等方面的障碍；当权利由多方持有 或者行权需要多方同意时，是否存在实际可行的机制使得这些权或者行权需要多方同意时，是否存在实际可行的机制使得这些权 利持有人在其愿意的情况下能够一致行权；权利持有人能否从行利持有人在其愿意的情况下能够一致行权；权利持有人能否从行 权中获利等。某些情况下，其他方享有的实质性权利有可能会阻权中获利等。某些情况下，其他方享有的实质性权利有可能会阻 止投资方对被投资方的控制。这种实质性权利既包括提出议案以止投资方对被投资方的控制。这种实质性权利既包括提出议案以 供决策的主动性权利，也包括对已提出议案作出决
18、策的被动性权供决策的主动性权利，也包括对已提出议案作出决策的被动性权 利。利。 （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 投资方仅享有保护性权利投资方仅享有保护性权利 仅享有保护性权利的投资方不拥有对被投资方的权力。所谓仅享有保护性权利的投资方不拥有对被投资方的权力。所谓 保护性权利，是指仅为了保护权利持有人利益却没有赋予持有人保护性权利，是指仅为了保护权利持有人利益却没有赋予持有人 对相关活动决策权的一项权利。保
19、护性权利通常只能在被投资方对相关活动决策权的一项权利。保护性权利通常只能在被投资方 发生根本性改变或某些例外情况发生时才能够行使，它既没有赋发生根本性改变或某些例外情况发生时才能够行使，它既没有赋 予其持有人对被投资方拥有权力，也不能阻止其他方对被投资方予其持有人对被投资方拥有权力，也不能阻止其他方对被投资方 拥有权力。拥有权力。 （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 除非有确凿证据表明投资方不能主导被投资方相
20、关活动，下除非有确凿证据表明投资方不能主导被投资方相关活动，下 列情况表明投资方对被投资方拥有权力：列情况表明投资方对被投资方拥有权力： 投资方持有被投资方半数以上的表决权的。投资方持有被投资方半数以上的表决权的。 投资方持有被投资方半数或以下的表决权，但通过与其他投资方持有被投资方半数或以下的表决权，但通过与其他 表决权持有人之间的协议能够控制半数以上表决权的。表决权持有人之间的协议能够控制半数以上表决权的。 投资方持有被投资方半数或以下的表决权，但存在下列事投资方持有被投资方半数或以下的表决权，但存在下列事 实和情况的，说明投资方持有的表决权足以使其目前有能力主导实和情况的，说明投资方持有
21、的表决权足以使其目前有能力主导 被投资方的相关活动，应视为投资方对被投资方拥有权力。其事被投资方的相关活动，应视为投资方对被投资方拥有权力。其事 实和情况包括：一是投资方持有的表决权相对于其他投资方持有实和情况包括：一是投资方持有的表决权相对于其他投资方持有 的表决权的份额大，其他投资方持有表决权的分散程度高；二是的表决权的份额大，其他投资方持有表决权的分散程度高；二是 投资方持有的被投资方可转换公司债券、可执行认股权证等潜在投资方持有的被投资方可转换公司债券、可执行认股权证等潜在 表决权大于其他投资方持有的被投资方的潜在表决权；三是投资表决权大于其他投资方持有的被投资方的潜在表决权；三是投资
22、 方在其他合同安排产生的主导被投资方相关活动的权利；四是投方在其他合同安排产生的主导被投资方相关活动的权利；四是投 资方以往曾经在被投资方行使过表决权。资方以往曾经在被投资方行使过表决权。 （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 需要注意的是：需要注意的是： 当投资方表决权不能对被投资方的回报产生重大影响时，当投资方表决权不能对被投资方的回报产生重大影响时， 如仅与被投资方的日常行政管理活动有关，并且被投资方的相
23、关如仅与被投资方的日常行政管理活动有关，并且被投资方的相关 活动由合同安排所决定，投资方需要评估这些合同安排，以评价活动由合同安排所决定，投资方需要评估这些合同安排，以评价 其享有的权利是否足够使其拥有对被投资方的权力。其享有的权利是否足够使其拥有对被投资方的权力。 （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 需要注意的是：需要注意的是： 某些情况下，投资方可能难以判断其享有的权利是否足以某些情况下，投资方可能难以判
24、断其享有的权利是否足以 使其拥有对被投资方的权力。在这种情况下，投资方应当考虑其使其拥有对被投资方的权力。在这种情况下，投资方应当考虑其 具有实际能力以单方面主导被投资方相关活动的证据，从而判断具有实际能力以单方面主导被投资方相关活动的证据，从而判断 其是否拥有对被投资方的权力。如果下列证据存在，则认为投资其是否拥有对被投资方的权力。如果下列证据存在，则认为投资 方具有实际能力以单方面主导被投资方相关活动：投资方能任方具有实际能力以单方面主导被投资方相关活动：投资方能任 命或批准被投资方的关键管理人员；投资方能出于其自身利益命或批准被投资方的关键管理人员；投资方能出于其自身利益 决定或否决被投
25、资方的重大交易；投资方能掌控被投资方董事决定或否决被投资方的重大交易；投资方能掌控被投资方董事 会等类似权力机构成员的任命程序，或者从其他表决权持有人手会等类似权力机构成员的任命程序，或者从其他表决权持有人手 中获得代理权；投资方与被投资方的关键管理人员或董事会等中获得代理权；投资方与被投资方的关键管理人员或董事会等 类似权力机构中的多数成员是存在关联方关系。类似权力机构中的多数成员是存在关联方关系。 （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资
26、的内容三、长期股权投资的内容 需要注意的是：需要注意的是： 投资方与被投资方之间存在某种特殊关系的，在评价投资投资方与被投资方之间存在某种特殊关系的，在评价投资 方是否拥有对被投资方的权力时，应当适当考虑这种特殊关系的方是否拥有对被投资方的权力时，应当适当考虑这种特殊关系的 影响。特殊关系通常包括：被投资方的关键管理人员是投资方的影响。特殊关系通常包括：被投资方的关键管理人员是投资方的 现任或前任职工、被投资方的经营依赖于投资方、被投资方活动现任或前任职工、被投资方的经营依赖于投资方、被投资方活动 的重大部分有投资方参与其中或者是以投资方的名义进行、投资的重大部分有投资方参与其中或者是以投资方
27、的名义进行、投资 方自被投资方承担可变回报的风险或享有可变回报的收益远超过方自被投资方承担可变回报的风险或享有可变回报的收益远超过 其持有的表决权或其他类似权利的比例等。其持有的表决权或其他类似权利的比例等。 （一）（一）投资方对被投资单位实施控制的权益性投资投资方对被投资单位实施控制的权益性投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 2.2.通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报 投资方自被投资方取得的回报可能会随着被投资方业绩的变投资方自被投资方取得的回
28、报可能会随着被投资方业绩的变 动而变动，即享有可变回报。投资方应当基于合同安排的实质而动而变动，即享有可变回报。投资方应当基于合同安排的实质而 非回报的法律形式对回报的可变性进行评价。非回报的法律形式对回报的可变性进行评价。 3.3.有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额 只有当投资方不仅拥有对被投资方的权力、通过参与被投资只有当投资方不仅拥有对被投资方的权力、通过参与被投资 方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权 力来影响其回报的金额时，投资方才控制被投资方。因此，拥有力来影响
29、其回报的金额时，投资方才控制被投资方。因此，拥有 决策权的投资方在判断其是否控制被投资方时，需要考虑其决策决策权的投资方在判断其是否控制被投资方时，需要考虑其决策 行为是以主要责任人的身份进行还是以代理人的身份进行。此外，行为是以主要责任人的身份进行还是以代理人的身份进行。此外， 在其他方拥有决策权时，投资方还需要考虑其他方是否是以代理在其他方拥有决策权时，投资方还需要考虑其他方是否是以代理 人的身份代表该投资方行使决策权。人的身份代表该投资方行使决策权。 （二）投资方对合营企业的权益性投资（二）投资方对合营企业的权益性投资 一项由两个或两个以上的参与方共同控制的安排称为合营一项由两个或两个以
30、上的参与方共同控制的安排称为合营 安排。其各参与方均受到该安排的约束，且任何一个参与方都安排。其各参与方均受到该安排的约束，且任何一个参与方都 不能够单独控制该安排，对该安排具有共同控制的任何一个参不能够单独控制该安排，对该安排具有共同控制的任何一个参 与方均能够阻止其他参与方或参与方组合单独控制该安排。与方均能够阻止其他参与方或参与方组合单独控制该安排。 所谓共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控所谓共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控 制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致 同意后才能决策。其中，相关活
31、动是指对某项安排的回报产生同意后才能决策。其中，相关活动是指对某项安排的回报产生 重大影响的活动，某项安排的相关活动应当根据具体情况进行重大影响的活动，某项安排的相关活动应当根据具体情况进行 判断，一般包括商品或劳务的销售和购买、金融资产的管理、判断，一般包括商品或劳务的销售和购买、金融资产的管理、 资产的购买和处臵、研究与开发活动以及融资活动等。资产的购买和处臵、研究与开发活动以及融资活动等。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 （二）投资方对合营企业的权益性投资（二）投资方对合营企业的权益性投
32、资 在判断是否存在共同控制时，应当首先判断所有参与方或在判断是否存在共同控制时，应当首先判断所有参与方或 参与方组合是否集体控制该安排，其次再判断该安排相关活动参与方组合是否集体控制该安排，其次再判断该安排相关活动 的决策是否必须经过这些集体控制该安排的参与方一致同意。的决策是否必须经过这些集体控制该安排的参与方一致同意。 如果存在两个或两个以上的参与方组合能够集体控制某项安排如果存在两个或两个以上的参与方组合能够集体控制某项安排 的，不构成共同控制；仅享有保护性权利的参与方不享有共同的，不构成共同控制；仅享有保护性权利的参与方不享有共同 控制。控制。 各合营方实施共同控制的合营安排，分为共同
33、经营和合营各合营方实施共同控制的合营安排，分为共同经营和合营 企业。共同经营是指合营方享有该安排相关资产且承担该安排企业。共同经营是指合营方享有该安排相关资产且承担该安排 相关负债的合营安排；合营企业是指合营方仅对该安排的净资相关负债的合营安排；合营企业是指合营方仅对该安排的净资 产享有权利的合营安排。产享有权利的合营安排。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 （三三）投资方对被投资单位实施重大影响的权益性投资）投资方对被投资单位实施重大影响的权益性投资 重大影响是指投资方对被投资单位的财务和经营
34、政策有参与重大影响是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与 决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政 策的制定。在确定能否对被投资单位施加重大影响时，应当考虑策的制定。在确定能否对被投资单位施加重大影响时，应当考虑 投资方和其他方持有的被投资单位当期可转换公司债券、当期可投资方和其他方持有的被投资单位当期可转换公司债券、当期可 执行认股权证等潜在表决权因素。投资方能够对被投资单位施加执行认股权证等潜在表决权因素。投资方能够对被投资单位施加 重大影响的，被投资单位为其联营企业。重大影响的，被投资单位为其联营企业。 企业一
35、般可以通过以下一种或多种情形来判断是否对被投资企业一般可以通过以下一种或多种情形来判断是否对被投资 单位具有重大影响：单位具有重大影响： 在被投资单位的董事会或类似权力机构中派有代表。在被在被投资单位的董事会或类似权力机构中派有代表。在被 投资单位董事会或类似权力机构派有代表并相应享有实质性的参投资单位董事会或类似权力机构派有代表并相应享有实质性的参 与决策权，投资方可通过派出代表参与被投资单位财务和经营政与决策权，投资方可通过派出代表参与被投资单位财务和经营政 策的制定，达到对被投资单位施加重大影响。策的制定，达到对被投资单位施加重大影响。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一
36、节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 （三三）投资方对被投资单位实施重大影响的权益性投资）投资方对被投资单位实施重大影响的权益性投资 参与被投资单位财务和经营政策制定过程。因参与被投资参与被投资单位财务和经营政策制定过程。因参与被投资 单位的政策制定过程，投资方即可在制定政策过程中为自制利益单位的政策制定过程，投资方即可在制定政策过程中为自制利益 提出建议和意见，从而可以对被投资单位施加重大影响。提出建议和意见，从而可以对被投资单位施加重大影响。 与被投资单位之间发生重要交易。由于有关交易因对被投与被投资单位之间发生重要交易。由于有关交易因对被投
37、资单位日常经营具有重要性，进而一定程度上可以影响到被投资资单位日常经营具有重要性，进而一定程度上可以影响到被投资 单位的生产经营决策。单位的生产经营决策。 向被投资单位派出管理人员。通过对被投资单位派出管理向被投资单位派出管理人员。通过对被投资单位派出管理 人员并主导被投资单位的相关活动，从而能够对被投资单位施加人员并主导被投资单位的相关活动，从而能够对被投资单位施加 重大影响。重大影响。 向被投资单位提供关键技术资料。因被投资单位的生产经向被投资单位提供关键技术资料。因被投资单位的生产经 营需要依赖投资方的技术或技术资料，表明投资方对被投资单位营需要依赖投资方的技术或技术资料，表明投资方对被
38、投资单位 具有重大影响。具有重大影响。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第一节第一节 长期股权投资概述长期股权投资概述 三、长期股权投资的内容三、长期股权投资的内容 企业取得长期股权应按初始投资成本入账。长期股权投企业取得长期股权应按初始投资成本入账。长期股权投 资取得方式不同，初始投资成本确定方法也有所不同。资取得方式不同，初始投资成本确定方法也有所不同。 长期股权投资取得的方式：企业合并和其他方式形成长期股权投资取得的方式：企业合并和其他方式形成 （支付现金、发行权益证券、投资者投入、非货币性资产交（支付现金、发行权益证券、投资者投入、非货币性资产交 换、债务重组等），应分别按企业
39、合并和非企业合并确定长换、债务重组等），应分别按企业合并和非企业合并确定长 期股权投资的初始投资成本。期股权投资的初始投资成本。 在取得长期股权投资时，若实际支付价款或其对价中包在取得长期股权投资时，若实际支付价款或其对价中包 含已宣告尚未发放的现金股利或利润，则从实际支付价款或含已宣告尚未发放的现金股利或利润，则从实际支付价款或 对价中扣除，单列应收项目，不构成长期股权投资的初始投对价中扣除，单列应收项目，不构成长期股权投资的初始投 资成本。资成本。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第二节第二节 长期股权投资的初始计量长期股权投资的初始计量 一、长期股权投资初始计量的原则一、长期股权
40、投资初始计量的原则 企业合并是指将两个或者两个以上单独的企业合并形成企业合并是指将两个或者两个以上单独的企业合并形成 一个报告主体的交易或事项。企业合并取得的长期股权投资，一个报告主体的交易或事项。企业合并取得的长期股权投资， 应当区分同一控制下的企业合并和非同一控制下的企业合并应当区分同一控制下的企业合并和非同一控制下的企业合并 分别确定初始成本。分别确定初始成本。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第二节第二节 长期股权投资的初始计量长期股权投资的初始计量 二、企业合并取得的长期股权投资二、企业合并取得的长期股权投资 （一）同一控制下企业合并取得的长期股权投资（一）同一控制下企业合并
41、取得的长期股权投资 同一控制下的企业合并是指参与合并的企业在合并前后同一控制下的企业合并是指参与合并的企业在合并前后 均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的合均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的合 并。在合并日取得对其他参与合并企业控制权的一方为合并并。在合并日取得对其他参与合并企业控制权的一方为合并 方，参与合并的其他企业为被合并方。从能够对参与合并各方，参与合并的其他企业为被合并方。从能够对参与合并各 方在合并前及合并后均实施最终控制的一方来看，最终控制方在合并前及合并后均实施最终控制的一方来看，最终控制 方在企业合并前及合并后能够控制的资产并没有发生变化。方在企
42、业合并前及合并后能够控制的资产并没有发生变化。 合并方通过企业合并形成的对被合并方的长期股权投资，其合并方通过企业合并形成的对被合并方的长期股权投资，其 成本代表的是在被合并方账面所有者权益中享有的份额。成本代表的是在被合并方账面所有者权益中享有的份额。 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第二节第二节 长期股权投资的初始计量长期股权投资的初始计量 （一）同一控制下企业合并取得的长期股权投资（一）同一控制下企业合并取得的长期股权投资 1 1合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式 作为合并对价作为合并对价 如果合并方以支付现金、转让非现金
43、资产或承担债务方如果合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方 式作为合并对价的，应在合并日按照取得被合并方所有者权式作为合并对价的，应在合并日按照取得被合并方所有者权 益账面价值的份额确认长期股权投资的初始投资成本，长期益账面价值的份额确认长期股权投资的初始投资成本，长期 股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以 及所承担债务账面价值之间的差额，应调整资本公积的资本及所承担债务账面价值之间的差额，应调整资本公积的资本 溢价，资本公积资本溢价不足冲减的，再调整留存收益。溢价，资本公积资本溢价不足冲减的，再调整留存收益。 合并方为
44、企业合并发行债券或承担其他债务支付的手续合并方为企业合并发行债券或承担其他债务支付的手续 费、佣金等，应计入所发行债券及其他债务的初始计量金额；费、佣金等，应计入所发行债券及其他债务的初始计量金额； 为进行企业合并发生的各项直接相关费用，如企业合并的审为进行企业合并发生的各项直接相关费用，如企业合并的审 计费用、评估费用、法律服务费用等，应于发生时直接计入计费用、评估费用、法律服务费用等，应于发生时直接计入 当期损益。当期损益。 二、企业合并取得的长期股权投资二、企业合并取得的长期股权投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第二节第二节 长期股权投资的初始计量长期股权投资的初始计量 （一
45、）同一控制下企业合并取得的长期股权投资（一）同一控制下企业合并取得的长期股权投资 1 1合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方 式作为合并对价式作为合并对价 合并日：合并日： 借：长期股权投资借：长期股权投资投资成本投资成本 被合并方所有者权益账面价值的份额被合并方所有者权益账面价值的份额 应收股利应收股利 享有被投资企业已宣告尚未发放的现金股利或利润享有被投资企业已宣告尚未发放的现金股利或利润 贷：有关资产科目贷：有关资产科目 支付的合并对价的账面价值支付的合并对价的账面价值 借或贷：资本公积借或贷：资本公积资本溢价资本溢价 差额差额 借：盈
46、余公积、利润分配借：盈余公积、利润分配未分配利润未分配利润 资本公积不足冲减部分资本公积不足冲减部分 二、企业合并取得的长期股权投资二、企业合并取得的长期股权投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第二节第二节 长期股权投资的初始计量长期股权投资的初始计量 （一）同一控制下企业合并取得的长期股权投资（一）同一控制下企业合并取得的长期股权投资 1 1合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方 式作为合并对价式作为合并对价 例例5 5- -11恒易公司和海城公司同为恒易公司和海城公司同为M M公司的子公司。公司的子公司。20162016年年101
47、0 月月1010日，恒易公司与海城公司达成合并协议，恒易公司以固定资日，恒易公司与海城公司达成合并协议，恒易公司以固定资 产、无形资产和银行存款作为合并对价，取得海城公司产、无形资产和银行存款作为合并对价，取得海城公司80%80%的股权。的股权。 作为合并对价的各资产情况为：固定资产原价作为合并对价的各资产情况为：固定资产原价22502250万元，已提折万元，已提折 旧旧500500万万元，已提固定资产减值准备元，已提固定资产减值准备250250万万元；无形资产原价元；无形资产原价12501250 万万元，已摊销元，已摊销250250万万元；银行存款元；银行存款31253125万万元。元。20
48、162016年年1111月月1 1日，恒日，恒 易公司实际取得对海城公司的控制权。当日，海城公司所有者权易公司实际取得对海城公司的控制权。当日，海城公司所有者权 益总额账面价值为益总额账面价值为62506250万万元；恒易公司“资本公积元；恒易公司“资本公积资本溢价”资本溢价” 科目余额科目余额500500万万元，“盈余公积”科目余额为元，“盈余公积”科目余额为300300万万元，“利润分元，“利润分 配配未分配利润”科目余额为未分配利润”科目余额为550550万万元。另恒易公司以银行存款元。另恒易公司以银行存款 支付审计费用、评估费用、法律服务费用等共计支付审计费用、评估费用、法律服务费用等
49、共计8080万万元。元。 二、企业合并取得的长期股权投资二、企业合并取得的长期股权投资 第五章第五章 长期股权投资长期股权投资 第二节第二节 长期股权投资的初始计量长期股权投资的初始计量 （一）同一控制下企业合并取得的长期股权投资（一）同一控制下企业合并取得的长期股权投资 1 1合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方 式作为合并对价式作为合并对价 恒易公司：取得恒易公司：取得80%80%股权；固定资产股权；固定资产22502250、折旧、折旧500500、减、减 值准备值准备250250；无形资产；无形资产12501250、摊销、摊销250250；银行存款；银行存款31253125；资本；资本 溢价溢价500500、盈余公积、盈余公积300300
