1、1/27/2023第八章第八章 风险管理的呈报模式风险管理的呈报模式 1/27/2023本章主要内容1/27/2023 第一节第一节 风险管理报告风险管理报告 1/27/2023一、一、风险管理报告的概念风险管理报告的概念 1/27/2023一般来说,风险管理报告是将企业正在面临一般来说,风险管理报告是将企业正在面临的风险、风险的成因、可能导致的后果以及企的风险、风险的成因、可能导致的后果以及企业已经采取的风险管理措施以书面的形式对外业已经采取的风险管理措施以书面的形式对外报出。它的作用类似于财务报告和审计报告。报出。它的作用类似于财务报告和审计报告。利益相关者可以借此报告更好地了解企业面临利
2、益相关者可以借此报告更好地了解企业面临的风险和风险管理能力。的风险和风险管理能力。风险管理报告一般应该包括风险评估、风险分析风险管理报告一般应该包括风险评估、风险分析、风险应对策略与措施、风险管理组织体系、风险应对策略与措施、风险管理组织体系、由于风险对企业的经营成果和财务状况带来的由于风险对企业的经营成果和财务状况带来的各种不确定性等内容。各种不确定性等内容。1/27/20231/27/2023二、风险管理报告的原则二、风险管理报告的原则 1 1重要性重要性 风险报告中的信息应当覆盖企业所面临的重大风险报告中的信息应当覆盖企业所面临的重大战略风险、财务风险、市场风险、运营风险以战略风险、财务
3、风险、市场风险、运营风险以及法律风险,或者那些会持续影响企业经营的及法律风险,或者那些会持续影响企业经营的风险因素。风险因素。1/27/2023 2 2相关性相关性 企业年度风险报告应该从如何保证出资人的利益企业年度风险报告应该从如何保证出资人的利益及国有资产保值增值的角度对企业所面临的风及国有资产保值增值的角度对企业所面临的风险及管理状况进行报告。报告的内容总体上要险及管理状况进行报告。报告的内容总体上要侧重关注风险所带来的负面影响,和针对这些侧重关注风险所带来的负面影响,和针对这些负面影响所采取的防范措施。负面影响所采取的防范措施。1/27/2023 3 3完整性完整性 风险报告中的信息应
4、该覆盖所有会影响企业经济风险报告中的信息应该覆盖所有会影响企业经济效益和社会效益的重大风险。报告的内容和边效益和社会效益的重大风险。报告的内容和边界应包括可能对企业产生实质性影响的因素和界应包括可能对企业产生实质性影响的因素和方面,以便各利益相关方对企业的经营情况做方面,以便各利益相关方对企业的经营情况做出评价。出评价。1/27/2023 4 4一致性一致性 企业应该按照连贯一致的标准来筛选、编辑和报企业应该按照连贯一致的标准来筛选、编辑和报告有关的风险信息。风险报告应该是定期提交告有关的风险信息。风险报告应该是定期提交、连贯的和可以比较的,能够通过企业的风险、连贯的和可以比较的,能够通过企业
5、的风险报告分析企业的变化。报告分析企业的变化。1/27/2023 5 5客观性客观性 企业提交的报告要真实地反映企业风险管理的企业提交的报告要真实地反映企业风险管理的实际情况,包括风险收益及风险带来的损失。实际情况,包括风险收益及风险带来的损失。企业不能为满足某些特殊要求而有选择性地进企业不能为满足某些特殊要求而有选择性地进行报告。行报告。1/27/2023 6 6准确性准确性 报告中的信息应在成本效益可行的前提下达到报告中的信息应在成本效益可行的前提下达到足够的准确、具体,包括信息来源及收集、处足够的准确、具体,包括信息来源及收集、处理过程的准确。企业应尽量减少报告中的不确理过程的准确。企业
6、应尽量减少报告中的不确定因素。定因素。1/27/2023 7 7可验证性可验证性 风险报告所使用的方法、数据信息等,应可被风险报告所使用的方法、数据信息等,应可被验证。相关数据及文档的保存要有一定的透明验证。相关数据及文档的保存要有一定的透明度及可追溯性。度及可追溯性。1/27/2023三、风险管理报告的他山之石三、风险管理报告的他山之石美国和英国内部控制报告的实践美国和英国内部控制报告的实践1/27/2023(一)内部控制报告在美国的实践(一)内部控制报告在美国的实践1/27/2023 美国上市公司内部控制评价与报告体系主要依美国上市公司内部控制评价与报告体系主要依据据SOXSOX法案法案、
7、SECSEC的的“最终规则最终规则”(Final Final RuleRule)以及美国公众委员会()以及美国公众委员会(PCAOBPCAOB)的审计准)的审计准则(则(AS No.2AS No.2、No.5No.5)构建而成。)构建而成。1/27/2023(二)内部控制报告在英国的实践(二)内部控制报告在英国的实践1/27/2023 英国的内部控制评价与报告体系主要依据英国的内部控制评价与报告体系主要依据公司法公司法联合准则联合准则及及特恩布尔报特恩布尔报告告等相关法律法规构建而成。等相关法律法规构建而成。1/27/2023第二节第二节 全面风险管理全面风险管理报告的模式报告的模式1/27/
8、2023 风险管理理论和实践开始于风险管理理论和实践开始于2020世纪世纪3030年代的美年代的美国保险业,而其真正作为一门学科是自国保险业,而其真正作为一门学科是自2020世纪世纪5050年代才开始的。随着实践的发展,风险管理年代才开始的。随着实践的发展,风险管理理论不断丰富完善,已经从传统风险管理阶段理论不断丰富完善,已经从传统风险管理阶段(19911991年以前),经过现代风险管理阶段(年以前),经过现代风险管理阶段(1992200119922001年)发展到后现代风险管理阶段(年)发展到后现代风险管理阶段(20022002年以后),即全面风险管理阶段。年以后),即全面风险管理阶段。1/
9、27/2023一、实施中央企业全面风险管理一、实施中央企业全面风险管理报告制度的意义报告制度的意义1/27/2023(一)履行对中央企业出资人职责(一)履行对中央企业出资人职责的一个重要手段的一个重要手段(二)及时了解和掌控中央企业所(二)及时了解和掌控中央企业所面临的重大风险面临的重大风险(三)提高中央企业董事会、管理(三)提高中央企业董事会、管理层的风险意识层的风险意识1/27/2023二、全面风险管理报告的一般格式二、全面风险管理报告的一般格式1/27/2023一、一、201年度企业全面年度企业全面风险管理工作回顾风险管理工作回顾主要包括主要包括6项内容:项内容:(一)企业全面风险管理工
10、作年度计划完成情况;(一)企业全面风险管理工作年度计划完成情况;(二)企业重大风险管理情况;(二)企业重大风险管理情况;(三)重大风险管理解决方案的监督检查情况;(三)重大风险管理解决方案的监督检查情况;(四)内部控制系统建设情况;(四)内部控制系统建设情况;(五)风险管理信息化有关情况;(五)风险管理信息化有关情况;(六)建立健全全面风险管理体系其他有关情况(六)建立健全全面风险管理体系其他有关情况(企业文化、组织体系、评价考核)企业文化、组织体系、评价考核)工作重点工作重点1:风险辨识、分析:风险辨识、分析、评价、评价二、二、202年度企业风险年度企业风险评估情况评估情况主要包括主要包括5
11、项内容:项内容:(一)下年度内外部环境变化情况;(一)下年度内外部环境变化情况;(二)风险评估的开展情况;(二)风险评估的开展情况;(三)风险评估结论;(三)风险评估结论;(四)重大风险动因量化分析的开展情况;(四)重大风险动因量化分析的开展情况;(五)风险列表、风险事件库、风险图谱、风险评(五)风险列表、风险事件库、风险图谱、风险评估报告估报告工作重点工作重点2:分析重大风险:分析重大风险发生原因、影响、风险偏发生原因、影响、风险偏好和承受度,制定风险应好和承受度,制定风险应对方案;对方案;风险评估是确定重大风险风险评估是确定重大风险的必要工作的必要工作三、三、202年度全面风险年度全面风险
12、管理工作计划及重大管理工作计划及重大风险管理情况风险管理情况主要包括两项内容:主要包括两项内容:(一)下年度全面风险管理工作计划;(一)下年度全面风险管理工作计划;(二)重大风险管理(二)重大风险管理其中,重大风险管理包括其中,重大风险管理包括:1重大风险描述;重大风险描述;2重大风险管理策略和解重大风险管理策略和解决方案;决方案;3企业企业202年度重大风年度重大风险同险同201年度相比的变动年度相比的变动情况及原因情况及原因四、有关意见和建议四、有关意见和建议主要包括两项内容:主要包括两项内容:(一)需要上级管理部门协调解决的有关重大风险(一)需要上级管理部门协调解决的有关重大风险问题;问
13、题;(二)对推动中央企业全面风险管理工作的建议(二)对推动中央企业全面风险管理工作的建议1/27/2023第三节第三节 风险管理信息披露风险管理信息披露1/27/2023一、信息披露的理论基础一、信息披露的理论基础 1/27/2023(一)有效市场假说(一)有效市场假说1/27/2023有效市场假说分为有效市场假说分为3 3种形式:种形式:(1 1)弱势有效市场。在弱式有效市场中,证券的当前价)弱势有效市场。在弱式有效市场中,证券的当前价格已经充分反映出历史的价格信息。移动平均线和格已经充分反映出历史的价格信息。移动平均线和K K线线图等股票价格的技术手段将会失去作用,基本分析可能图等股票价格
14、的技术手段将会失去作用,基本分析可能帮助投资者获得超额利润。帮助投资者获得超额利润。(2 2)半强势有效市场。交易价格已充分反映出所有已公)半强势有效市场。交易价格已充分反映出所有已公开的、有关公司经营前景的信息。股价的技术分析和基开的、有关公司经营前景的信息。股价的技术分析和基本分析都将失去作用,利用内幕消息则可能获得超额利本分析都将失去作用,利用内幕消息则可能获得超额利润。润。(3 3)强势有效市场。价格已充分地反映了所有关于公司)强势有效市场。价格已充分地反映了所有关于公司经营管理旳信息,包括已公开或内部未公开的所有信息经营管理旳信息,包括已公开或内部未公开的所有信息。股票技术分析、基本
15、分析都将失去作用,公开或内幕。股票技术分析、基本分析都将失去作用,公开或内幕信息都将没有区别。信息都将没有区别。1/27/2023(二)信息不对称理论(二)信息不对称理论1/27/2023 信息不对称理论是指:在市场经济中,人信息不对称理论是指:在市场经济中,人们对信息的了解是有差异的。掌握信息比们对信息的了解是有差异的。掌握信息比较充分的人往往处于比较优势的地位,而较充分的人往往处于比较优势的地位,而信息贫乏者则处于比较劣势的地位。信息贫乏者则处于比较劣势的地位。该理论认为,市场中的供给者比需求者更该理论认为,市场中的供给者比需求者更了解商品的信息;掌握信息更多的一方可了解商品的信息;掌握信
16、息更多的一方可以通过向信息缺少的一方传递可靠信息来以通过向信息缺少的一方传递可靠信息来获益;买卖中缺乏信息的一方会努力从另获益;买卖中缺乏信息的一方会努力从另一方获取所需信息;市场信号在一定程度一方获取所需信息;市场信号在一定程度上可以弥补信息不对称。上可以弥补信息不对称。1/27/2023信息不对称有两种表现:信息不对称有两种表现:(1 1)道德风险。道德风险研究的是事后非对称信息。道)道德风险。道德风险研究的是事后非对称信息。道德风险是指在交易双方信息不对称的情况下,人们为享德风险是指在交易双方信息不对称的情况下,人们为享有自己行为的收益而将成本转嫁给他人,从而造成他人有自己行为的收益而将
17、成本转嫁给他人,从而造成他人损失的可能性。道德风险的存在不仅使得处于信息劣势损失的可能性。道德风险的存在不仅使得处于信息劣势的一方受到损失,而且会破坏原有的市场均衡,导致资的一方受到损失,而且会破坏原有的市场均衡,导致资源配置的低效率。源配置的低效率。(2 2)逆向选择。逆向选择研究的是事前非对称信息。逆)逆向选择。逆向选择研究的是事前非对称信息。逆向选择指的是在交易双方信息不对称的情况下,质量差向选择指的是在交易双方信息不对称的情况下,质量差的商品将质量好的商品驱逐出市场;或者拥有信息优势的商品将质量好的商品驱逐出市场;或者拥有信息优势的一方,在交易中趋向于做出尽可能有利于自己而不利的一方,
18、在交易中趋向于做出尽可能有利于自己而不利于别人的选择。于别人的选择。1/27/2023(三)委托代理理论(三)委托代理理论1/27/2023 现代意义上的委托代理理论最早是由罗斯提出的,罗斯现代意义上的委托代理理论最早是由罗斯提出的,罗斯认为代理关系会伴随着代理人代表委托人的利益行使某认为代理关系会伴随着代理人代表委托人的利益行使某种决策权而产生。该理论的主要观点是:委托代理关系种决策权而产生。该理论的主要观点是:委托代理关系是随生产力的大发展和规模化的生产而出现的。生产力是随生产力的大发展和规模化的生产而出现的。生产力发展推动了分工进一步细化,所有者由于知识、能力和发展推动了分工进一步细化,
19、所有者由于知识、能力和精力方面的原因不能行使所有的权利。专业化分工后,精力方面的原因不能行使所有的权利。专业化分工后,社会上产生了一大批具有专业知识的代理人。但由于委社会上产生了一大批具有专业知识的代理人。但由于委托人和代理人的效用函数不同,委托人追求的是财富最托人和代理人的效用函数不同,委托人追求的是财富最大化,而代理人追求的是收入和闲暇最大化,这就会导大化,而代理人追求的是收入和闲暇最大化,这就会导致两者之间的利益冲突。在缺乏有效的制度安排时,代致两者之间的利益冲突。在缺乏有效的制度安排时,代理人的行为很有可能损害到委托人的利益。理人的行为很有可能损害到委托人的利益。1/27/2023(四
20、)交易成本理论(四)交易成本理论1/27/2023 交易成本理论是由诺贝尔经济学奖获得者科斯提出的。交易成本理论是由诺贝尔经济学奖获得者科斯提出的。科斯认为,交易费用是人们为获得准确的市场信息所需科斯认为,交易费用是人们为获得准确的市场信息所需支付的费用,以及谈判和经常性契约费用。威廉姆森将支付的费用,以及谈判和经常性契约费用。威廉姆森将交易成本分为搜寻成本、信息成本、议价成本、决策成交易成本分为搜寻成本、信息成本、议价成本、决策成本、监督成本及违约成本等。达尔曼在将交易活动的内本、监督成本及违约成本等。达尔曼在将交易活动的内容进行类别化处理后,认为交易成本包含搜寻信息的成容进行类别化处理后,
21、认为交易成本包含搜寻信息的成本、契约成本、协商与决策成本、监督成本、执行成本本、契约成本、协商与决策成本、监督成本、执行成本及转换成本。简言之,交易成本即当交易行为发生时,及转换成本。简言之,交易成本即当交易行为发生时,随之产生的信息搜寻、谈判与实施等各项成本。威廉姆随之产生的信息搜寻、谈判与实施等各项成本。威廉姆森又进一步将交易成本加以整理,区分为事前交易成本森又进一步将交易成本加以整理,区分为事前交易成本与事后交易成本两大类。事前交易成本包括签约、谈判与事后交易成本两大类。事前交易成本包括签约、谈判、保障契约实施等成本;事后交易成本包括契约不能适、保障契约实施等成本;事后交易成本包括契约不
22、能适用导致的成本、议价成本、建构及运营成本、解决纠纷用导致的成本、议价成本、建构及运营成本、解决纠纷成本、约束成本等。成本、约束成本等。1/27/2023(五)信号传递理论(五)信号传递理论1/27/2023 信号传递理论认为股利向市场传递企业信息时可信号传递理论认为股利向市场传递企业信息时可表现为以下两个方面。表现为以下两个方面。一方面是股利增长的信号作用。若企业股利支一方面是股利增长的信号作用。若企业股利支付率增加,则被认为是经理人员对企业发展前付率增加,则被认为是经理人员对企业发展前景做出良好预期的结果,企业未来业绩将大幅景做出良好预期的结果,企业未来业绩将大幅度增长。随着股利支付率的上
23、升,股价应该是度增长。随着股利支付率的上升,股价应该是上升的。上升的。另一方面是股利减少的信号作用。若企业股利另一方面是股利减少的信号作用。若企业股利支付率下降,股东与投资者便会认为这是企业支付率下降,股东与投资者便会认为这是企业管理人员对未来发展前景做出无法避免的衰退管理人员对未来发展前景做出无法避免的衰退预期的结果,随着股利支付率的下降,股价应预期的结果,随着股利支付率的下降,股价应该是下降的。该是下降的。1/27/2023二、风险管理信息披露的影响因素二、风险管理信息披露的影响因素及后果及后果1/27/2023(一)风险管理信息披露的(一)风险管理信息披露的影响因素影响因素1/27/20
24、231 1独立董事的监督作用独立董事的监督作用2 2债权人的监督债权人的监督3 3规模特征规模特征4 4盈利能力盈利能力1/27/2023(二)风险管理信息披露的后果(二)风险管理信息披露的后果1/27/2023三、风险管理信息披露的内容三、风险管理信息披露的内容1/27/2023 上市公司风险管理信息的内容按其表现形式可分上市公司风险管理信息的内容按其表现形式可分为财务信息和非财务信息。风险管理财务信息为财务信息和非财务信息。风险管理财务信息是上市公司风险管理能力的量化表示,主要为是上市公司风险管理能力的量化表示,主要为以财务报表为基础分析计算得出的各项能够反以财务报表为基础分析计算得出的各
25、项能够反映企业风险管理水平的财务指标,如利息保障映企业风险管理水平的财务指标,如利息保障倍数和资产负债率流动比率等。这部分风险管倍数和资产负债率流动比率等。这部分风险管理信息的披露主要向信息使用者传递了企业过理信息的披露主要向信息使用者传递了企业过去经营期间风险管理的实际水平,与其他报表去经营期间风险管理的实际水平,与其他报表信息相同,由资本市场强制性信息披露的相关信息相同,由资本市场强制性信息披露的相关规定对其进行规范。规定对其进行规范。1/27/20231 1内部环境的基础性作用内部环境的基础性作用1/27/2023 风险管理过程控制关系风险管理过程控制关系 1/27/2023 2 2风险
26、管理组织设置的合理性及职能的明确性风险管理组织设置的合理性及职能的明确性 风险管理组织机构设置合理是较高的风险管理能力的组风险管理组织机构设置合理是较高的风险管理能力的组织保证。风险管理组织职能是相关职能部门在企业风险织保证。风险管理组织职能是相关职能部门在企业风险管理过程中的职责,与其他部门一起形成风险管理组织管理过程中的职责,与其他部门一起形成风险管理组织体系。体系。设置合理的风险管理组织机构及明确的职责分工是企业设置合理的风险管理组织机构及明确的职责分工是企业充分考虑各职能部门的专业定位、管理职责及其现有的充分考虑各职能部门的专业定位、管理职责及其现有的关系后,为自己量身设置的风险管理组
27、织体系,有利于关系后,为自己量身设置的风险管理组织体系,有利于协调风险管理各个职能部门的工作,理顺风险管理过程协调风险管理各个职能部门的工作,理顺风险管理过程中的各个环节,避免不必要的冲突,同时提高职能体系中的各个环节,避免不必要的冲突,同时提高职能体系运转的效率。运转的效率。1/27/2023 3 3风险信息的沟通能力风险信息的沟通能力 企业的风险管理是基于对获取的内外部相关信息的整理企业的风险管理是基于对获取的内外部相关信息的整理与识别而进行的工作。因此,来自企业内部和外部的相与识别而进行的工作。因此,来自企业内部和外部的相关信息的有效、及时传递在风险管理过程中至关重要。关信息的有效、及时
28、传递在风险管理过程中至关重要。风险管理的一个重要衡量方面就是信息的沟通能力。良风险管理的一个重要衡量方面就是信息的沟通能力。良好的风险信息与沟通能力要求企业形成规范化的信息传好的风险信息与沟通能力要求企业形成规范化的信息传送渠道,有效的沟通包括企业内部各部门机构风险信息送渠道,有效的沟通包括企业内部各部门机构风险信息自上而下、自下而上的纵向及时、有效沟通以及各部门自上而下、自下而上的纵向及时、有效沟通以及各部门之间的横向及时、有效沟通。有效的沟通还包括企业与之间的横向及时、有效沟通。有效的沟通还包括企业与外部相关方的有效沟通和交换,如客户、供应商、行政外部相关方的有效沟通和交换,如客户、供应商
29、、行政管理部门和股东等。管理部门和股东等。1/27/2023 4 4风险过程管理包括企业对风险的识别、评估和应对风险过程管理包括企业对风险的识别、评估和应对 由于不确定性的存在,企业管理层需要对潜在的事项由于不确定性的存在,企业管理层需要对潜在的事项进行识别。潜在的事项对企业的影响可能是正面的或负进行识别。潜在的事项对企业的影响可能是正面的或负面的,也可能两方面同时存在。面的,也可能两方面同时存在。风险评估是对风险发生的可能性和风险产生负面影响风险评估是对风险发生的可能性和风险产生负面影响的性质及大小进行评定、估算。风险的评估包括对固有的性质及大小进行评定、估算。风险的评估包括对固有风险进行评
30、估、对残存风险进行评估。风险进行评估、对残存风险进行评估。风险应对能力包括根据风险评估情况制定并选择合适风险应对能力包括根据风险评估情况制定并选择合适应对方案的能力和选定合适应对方案后对残存风险的重应对方案的能力和选定合适应对方案后对残存风险的重新评估能力。企业应根据风险评估的实际情况制定多个新评估能力。企业应根据风险评估的实际情况制定多个应对方案,然后从中选取一个最优方案应对方案,然后从中选取一个最优方案。1/27/2023 5 5风险管理的监控能力风险管理的监控能力 风险管理的监控能力包括监督和控制两个方面。风险管理的监控能力包括监督和控制两个方面。控制是企业保证风险反应方案得到正确执行而
31、控制是企业保证风险反应方案得到正确执行而制定符合实际情况、切实可行的相关政策和程制定符合实际情况、切实可行的相关政策和程序的能力,及其实际贯彻执行情况;监督是对序的能力,及其实际贯彻执行情况;监督是对风险管理要素的内容及其运行情况的监督与信风险管理要素的内容及其运行情况的监督与信息反馈。息反馈。监控人员应将企业所有的风险管理失效都报告给监控人员应将企业所有的风险管理失效都报告给适当的管理层,以保证其采取必要的措施纠正适当的管理层,以保证其采取必要的措施纠正风险管理失效。风险管理失效。1/27/2023四、风险管理信息披露的方式四、风险管理信息披露的方式 1/27/2023 风险管理信息包括财务
32、信息和非财务信息。财务风险管理信息包括财务信息和非财务信息。财务信息部分,可与上市公司的强制性披露内容一信息部分,可与上市公司的强制性披露内容一并反映;非财务信息部分,是上市公司所拥有并反映;非财务信息部分,是上市公司所拥有的一种无形资源,属于非计量性信息。非财务的一种无形资源,属于非计量性信息。非财务信息无法用货币形式表示,财务会计手段无法信息无法用货币形式表示,财务会计手段无法计量,传统的财务报表中无法准确、全面地列计量,传统的财务报表中无法准确、全面地列示,因此对反映企业识别风险、评估风险、应示,因此对反映企业识别风险、评估风险、应对风险的非财务信息的披露应以自愿披露为主对风险的非财务信
33、息的披露应以自愿披露为主。作为财务会计报告的补充说明,风险管理信。作为财务会计报告的补充说明,风险管理信息也可以在企业认为必要时以其他方式进行披息也可以在企业认为必要时以其他方式进行披露,如在广播、电视、报纸网络等媒体上进行露,如在广播、电视、报纸网络等媒体上进行披露。披露。1/27/2023第四节第四节 风险管理报告的改进风险管理报告的改进1/27/2023一、风险管理报告的对策及内容一、风险管理报告的对策及内容1/27/2023二、风险管理报告的程序及制度二、风险管理报告的程序及制度1/27/2023(一)风险管理报告程序(一)风险管理报告程序(二)风险管理报告制度(二)风险管理报告制度1
34、/27/2023三、风险管理报告的优化三、风险管理报告的优化及改进措施及改进措施1/27/2023(一)积极培育风险管理文化、深度(一)积极培育风险管理文化、深度贯彻落实风险管理报告贯彻落实风险管理报告(二)以提升企业价值为导向更全面(二)以提升企业价值为导向更全面地披露企业风险管理信息地披露企业风险管理信息(三)在风险管理报告内容方面加强(三)在风险管理报告内容方面加强与内部控制内容的融合与内部控制内容的融合(四)区别企业规模,实行风险管理(四)区别企业规模,实行风险管理差别报告差别报告1/27/2023 理解风险管理报告的概念与原则理解风险管理报告的概念与原则。掌握全面风险管理报告的模式。
35、掌握全面风险管理报告的模式。熟悉风险管理信息披露的内容及方式。熟悉风险管理信息披露的内容及方式。掌握风险管理报告的优化及改进措施。掌握风险管理报告的优化及改进措施。1/27/2023 1/27/2023 1/27/2023 1/27/20231 1结合上述资料,指出结合上述资料,指出F F公司项目执行过程中有公司项目执行过程中有何不妥。何不妥。2 2风险识别是风险管理的重要活动。请简要说明风险识别是风险管理的重要活动。请简要说明风险识别的主要内容并指出选用风险识别的主要内容并指出选用S S公司无线模块公司无线模块存在哪些风险?存在哪些风险?3 3从风险呈报视角,谈谈如何进行本项目的风险从风险呈
36、报视角,谈谈如何进行本项目的风险信息披露。信息披露。1/27/2023我国某工程联合体(某央企十某省公司)在承建非洲某公我国某工程联合体(某央企十某省公司)在承建非洲某公路项目时,由于风险管理不当,造成工程严重拖期,亏损路项目时,由于风险管理不当,造成工程严重拖期,亏损严重,同时也影响了中国承包商的声誉。该项目业主是该严重,同时也影响了中国承包商的声誉。该项目业主是该非洲国政府工程和能源部,出资方为非洲开发银行和该国非洲国政府工程和能源部,出资方为非洲开发银行和该国政府,项目监理是英国监理公司。政府,项目监理是英国监理公司。在此项目实施的四年多时间里,中方遇到了极大的困难,在此项目实施的四年多
37、时间里,中方遇到了极大的困难,尽管投入了大量的人力、物力,但由于种种原因,合同于尽管投入了大量的人力、物力,但由于种种原因,合同于20052005年年7 7月到期后,实物工程量只完成了月到期后,实物工程量只完成了3535。20052005年年8 8月月,顷目业主和监理工程师不顾中方的反对,单方面启动了,顷目业主和监理工程师不顾中方的反对,单方面启动了延期罚款,金额每天高达延期罚款,金额每天高达50005000美元。为了防止国有资产的美元。为了防止国有资产的进一步流失,维护国家和企业的利益,中方承包商在我国进一步流失,维护国家和企业的利益,中方承包商在我国驻该国大使馆和经商处的指导和支持下,积极
38、开展外交活驻该国大使馆和经商处的指导和支持下,积极开展外交活动。动。1/27/202320062006年年2 2月,业主致函我方承包商同意延长月,业主致函我方承包商同意延长3 3年工期,不再年工期,不再进行工期罚款,条件是中方必须出具由当地银行开具的约进行工期罚款,条件是中方必须出具由当地银行开具的约11451145万美元的无条件履约保函。由于保函金额过大,又无任万美元的无条件履约保函。由于保函金额过大,又无任何合同依据,且业主未对涉及工程实施的重大问题做出回复何合同依据,且业主未对涉及工程实施的重大问题做出回复,为了保证公司资金安全,维护我方利益,中方不同意出具,为了保证公司资金安全,维护我
39、方利益,中方不同意出具该保函,而用中国银行出具的该保函,而用中国银行出具的400400万美元的保函来代替。万美元的保函来代替。但是,由于政府对该项目的干预往往得不到项目业主的认但是,由于政府对该项目的干预往往得不到项目业主的认可,可,20062006年年3 3月,业主在监理工程师和律师的怂恿下,不顾政月,业主在监理工程师和律师的怂恿下,不顾政府高层的调解,无视中方对继续实施本合同所做出的种种努府高层的调解,无视中方对继续实施本合同所做出的种种努力,以中方不能提供所要求的力,以中方不能提供所要求的11451145万美元履约保函的名义,万美元履约保函的名义,致函终止了与中方公司的合同。针对这种情况,中方公司积致函终止了与中方公司的合同。针对这种情况,中方公司积极采取措施并委托律师,争取安全、妥善、有秩序地处理好极采取措施并委托律师,争取安全、妥善、有秩序地处理好善后事宜,力争把损失降至最低。善后事宜,力争把损失降至最低。1/27/2023【答题要点答题要点】1 1分析该项目的风险类型,针对这些分析该项目的风险类型,针对这些风险有哪些风险管理方法。风险有哪些风险管理方法。2 2结合本章内容及案例资料,如何将结合本章内容及案例资料,如何将工程项目的风险控制嵌入风险管理的工程项目的风险控制嵌入风险管理的呈报模式之中?呈报模式之中?1/27/20231/27/2023