1、第四节技术方案现金流量表编制（习题练习为主）知识点精要1.技术方案现金流量表：投资现金流量表，资本金现金流量表、投资各方现金流量表和财务计划现金流量表。（这块内容注意理解记忆）表1-6 各种现金流量表分析（讲P42页）表1-6 各种现金流量表分析（讲P43页）表1-6 各种现金流量表分析表1-6 各种现金流量表分析2.技术方案现金流量表的构成要素要掌握，尤其是总成本费用这一块，比较难懂。其余的营业收入和税金基本是记忆性的内容，考试都是考记忆的的内容。3.补贴收入：某些经营性的公益事业、基础设施技术方案，如城市轨道交通项目、垃圾处理项目、污水处理项目等，政府在项目运营期给予一定数额的财政补助，以
2、维持正常运营，使投资者能获得合理地投资收益。与收益相关与资产相关的政府补贴不在此处核算，与资产相关的政府补助是指企业取得的、用于构建或其他方式形成长期资产的政府补助，包括先征后返的增值税、按销量或工作量等依据国家规定的补助定额计算并按期给予的定额补贴，以及属于财政扶持而给予的其他形式的补贴等，应按相关规定合理估算，记作补贴收入。4.流动资金，不包括运营中需要的临时性营运资金。它是流动资产与流动负债的差额。流动资产的构成要素一般包括存货、库存现金、应收账款和预付账款；流动负债的构成要素一般只考虑应付账款和预收账款。5.总成本：总成本费用=外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费+修理费+折旧费+摊
3、销费+财务费用（利息支出）+其他费用（注意掌握各项费用的内容）6.经营成本=总成本费用-折旧费-摊销费-利息支出。经营成本与融资方案无关。v税金，金一般属于财务现金流出。（税金种类和税率要记忆，讲P51页）高频答疑点采集1.关于投资现金流量表和项目资本金现金流量表所得税和调整所得税的计算基数？答：在项目投资现金流量表中，调整所得税=EBIT*税率，其中EBIT=销售收入-营业税及附加-(总成本费用-利息)；在项目资本金现金流量表中，所得税=利润总额*税率，其中利润总额=销售收入-营业税及附加-总成本费用；在利润及利润分配表中表中，所得税的计算方法与项目资本金现金流量相同。2.在项目投资现金流量
4、表和项目资本金现金流量表中，现金流出项中用的是经营成本，并无折旧和摊销。计算调整所得税或所得税时，是否需再减掉折旧和摊销？答：算调整所得税或所得税时，需再减掉折旧和摊销。3.项目投资现金流量表与资本金现金流量表有何区别?资本金流量表考虑还本付息吗？答：投资项目表主要是从投资的角度分析资金流动情况，也就是说不管资金是怎么来的，只要是投资的都算，而资本金表是从资本金角度分析的，也就是说别的资金我部考虑，只是从自有资金的角度讲，分析的是自有资金的投入后的自己拿流动情况。资本金表中的还本付息是在资本金投入后的过程中产生的，对整个资本金的收益是有影响的，所以也要予以列示，可参见教材中的表格理解。4.投资
5、现金流量表中，有了流动资金为什么还有经营成本，两者都是用于原材料、燃料，工资福利，维修费等，这不是重复了吗？答：简单理解就是成本是要花掉的，而流动资金则是还可以回收的，性质不一样的。5.项目投资现金流量表不考虑建设期利息、流动资金利息、临时借款利息，假如某项目投资现金流量表中，有建设期贷款，那么在投资现金流量中计不计建设期利息？答：项目投资现金流量表是一个融资前的分析，所以不考虑利息。6.关于项目投资现金流量表中的回收固定资产余值问题，若建设期有借款，且固定资产使用年限大于项目运营期，那么算其固定资产折旧时是否要考虑利息？答：一般利息也是形成固定资产的，计算折旧时也是要考虑。7.项目投资现金流
6、量表及项目资本金现金流量表中的税金为什么仅反映营业税金及附加和所得税的内容，其它税金呢，例如增值税等？答：在我国，增值税的征收范围和营业税的征收范围互不重叠，征收增值税的不再征收营业税，征收营业税的不再征收增值税。8.如果我的现金流入里面有补贴收入，我想请问一下补贴收入一般计不计所得税？答：补贴收入应该分不同的形式，有的计算，有的不计算，考试时会告诉是否计算的。9.建设项目评价中的总投资包括哪几项？有什么注意事项？答：建设项目评价中的总投资是：建设投资、建设期利息和流动资金之和。（注意与估价中这部分的分类不同）。在技术方案建成后按有关规定建设投资中的各分项将分别形成固定资产、无形资产和其他资产
7、；建设期利息允许在投产后计入固定资产原值，即资本化利息。分期建成投产的技术方案，应按各期投产时间分别停止借款费用的资本化，此后发生的借款利息应计入总成本费用。流动资金系指运营期内长期占用并周转使用的营运资金，不包括运营中需要的临时性营运资金。在技术方案寿命期结束时，投入的流动资金应予以回收。10.技术方案资本金是什么意思？答：技术方案资本金就是项目权益资金，指在技术方案总投资中，由投资者认缴的出资额。即项目法人不承担这部分资金的任何利息和债务；投资者可按其出资的比例依法享有所有者权益，也可转让其出资，但一般不得以任何方式抽回。另外，技术方案资本金主要强调的是作为技术方案实体而不是企业所注册的资
8、金。11.家中闲置的房子能否作为项目方案资本金？答：可以的，因为技术方案资本金的出资形态可以是现金，也可以是实物、工业产权、非专利技术、土地使用权、资源开采权作价出资。12.经营成本的考虑因素？答：经营成本作为技术方案现金流量表中运营期现金流出的主体部分，是从投资方案本身考察的，在一定期间（通常为一年）内由于生产和销售产品及提供服务而实际发生的现金支出。按下式计算：经营成本总成本费用折旧费摊销费利息支出或经营成本外购原材料、燃料及动力费工资及福利费修理费其他费用；经营成本与融资方案无关。13.什么是增值税？和营业税是什么关系？答：增值税是对销售货物或者提供加工、修理修配劳务以及进口货物的单位和
9、个人就其实现的增值额征收的一个税种。增值税的征税范围包括：销售和进口货物，提供加工及修理修配劳务。这里的货物是指有形动产，包括电力、热力、气体等，不包括不动产。加工是指受托加工货物，即委托方提供原料及主要材料，受托方按照委托方的要求制造货物并收取加工费的业务；修理修配是指受托对损伤和丧失功能的货物进行修复，使其恢复原状和功能的业务。营业税的征税范围包括在我国境内提供应税劳务、转让无形资产和销售不动产的经营行为，涉及国民经济中第三产业这一广泛的领域。目前，财政部、国家税务总局正式公布营业税改征增值税试点方案。14.什么是所得税和调整所得税？答：调整所得税=息税前利润所得税率，而所得税中没有考虑利
10、息的因素，这是因为中华人民共和国个人所得税法第四章中将企业借入的资金视为自有资金一部分，因此，产生的利息没有流出企业，所以，这里不予考虑利息的因素，故它们这里是不同的。调整所得税=息税前利润所得税税率；所得税=利润总额所得税税率 =（息税前利润-利息）所得税税率。常见考点真题解析1.以技术方案建设所需的总投资作为计算基础，反映技术方案在整个计算期内现金流入和流出的现金流量表是（）。【2012】A资本金现金流量表B投资现金流量表C投资各方现金流量表D财务计划现金流量表【答案】B【解析】投资现金流量表是以技术方案为一独立系统进行设置的。它以技术方案建设所需的总投资作为计算基础，反映技术方案在整个计
11、算期（包括建设期和生产运营期）内现金的流入和流出。2.下列成本费用中，属于经营成本的有（）。【2012】A修理费B折旧费C外购原材料费D外购燃料及动力费E利息支出【答案】ACD【解析】经营成本作为技术方案现金流量表中运营期现金流出的主体部分，是从技术方案本身考察的，在一定期间（通常为一年）内由于生产和销售产品及提供服务而实际发生的现金支出。按下式计算：经营成本=总成本费用一折旧费一摊销费一利息支出或经营成本=外购原材料、燃料及动力费十工资及福利费 十修理费十其他费用3.反映企业在一定会计期间经营成果的报表是（）【2011】A利润表BB资产负债表C现金流量表D所有者权益变动表【答案】A【解析】反
12、映企业在一定会计期间经营成果的报表是利润表。反映企业在一定日期状况的报表是资产负债表。4.资本金现金流量表是以技术方案资本金作为计算的基础，站在（）的角度编制的。【2011】A项目发起人B债务人C项目法人D债权人【答案】C【解析】教材P43资本金现金流量表是从技术方案投资者整体（即项目法人）角度出发的。5.在项目财务评价中，应计入经营成本的费用是（）。【2010】A折旧费B摊销费C利息支出D修理费【答案】D【解析】经营成本外购原材料、燃料及动力费工资及福利费修理费其他费用。6.项目财务计划现金流量表主要用于分析项目的（）。【2010】A偿债能力B财务生存能力C财务盈利能力D不确定性【答案】B【
13、解析】财务计划现金流量表反映技术方案计算期各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析技术方案的财务生存能力。7.能够反映项目计算期内各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析项目财务生存能力的现金流量表是（）。【2009】A项目资本金现金流量表B投资各方现金流量表C财务计划现金流量表D项目投资现金流量表【答案】C【解析】财务计划现金流量表反映技术方案计算期各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析技术方案的财务生存能力。8.属于项目资本金现金流量表中现金流出构成的是（）。【2007】A建设投资B借款本金偿还C流
14、动资金D调整所得税【答案】B【解析】项目资本金现金流量表是从项目法人（或投资者整体）角度出发，以项目资本金作为计算的基础，把借款本金偿还和利息支付作为现金流出，用以计算资本金内部收益率，反映投资者权益投资的获利能力。9.某项目投资来源中，项目资本金2000万元，借入银行资金1000万元，建设期借款利息200万元。在编制项目财务现金流量表时，建设期现金流出的投资应为（）万元。【2006】A1200B2000C3000D3200【答案】C【解析】项目投资现金流量表中现金流出不包括利息。熟悉项目投资现金流量表、项目资本金现金流量表、投资各方现金流量表、财务计划现金流量表中的现金流入和现金流出项。10
15、.某垃圾处理项目得到政府300万元的财政补贴，则这300万元应计入财务计划现金流量表中的（）。A经营活动净现金流量 C筹资活动净现金流量 B投资活动净现金流量 D营业收入 【答案】A【解析】财务计划现金流量表的组成复习效果自测一、单项选择题1.现金流量表编制的基础是（）。A现金和银行存款B现金及现金等价物C现金和其他货币资金D现金与证券投资【答案】B 【解析】现金流量表准则采用现金和现金等价物作为现金流量表的编制基础。2.财务计划现金流量表主要用于计算累计盈余资金，分析项目的（）。A盈利能力B偿债能力C营运能力D财务生存能力【答案】D 【解析】财务计划现金流量表反映技术方案计算期内各年的投资、
16、融资及经营活动的现金流入和流出，主要用于计算累计盈余资金，分析技术方案的财务生存能力。3.为了分析项目的财务生存能力，计算累计盈余资金可以通过某种财务报表进行。该种财务报表是（）。A项目投资现金流量表B投资各方现金流量表C项目资本金现金流量表D财务计划现金流量表【答案】D 【解析】财务计划现金流量表反映技术方案计箅期各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析技术方案的财务生存能力。4.某项目投资来源中，项目资本金2000万元，借入银行资金1000万元，建设期借款利息200万元。在编制项目财务现金流量表时，建设期现金流出的投资应为（）万元。A1200B2000C300
17、0D3200【答案】C 【解析】2000+1000=3000，建设期利息资本化，不计入现金流入的投资。5.融资前的财务分析主要是通过编制（）表来进行分析。A项目资本金现金流量表B项目投资现金流量表C投资各方现金流量表D项目资本金增量现金流量表【答案】B 【解析】项目投资现金流量分析是针对设定的项目基本方案进行的现金流量分析，它是在不考虑债务融资条件下进行的融资前分析，是从项目投资总获利能力的角度，考察项目方案设计的合理性，可作为初步投资决策的依据和融资方案研究的基础。6.在总成本费用构成中，其他费用包括其他制造费、其他管理费和其他营业费用。在项目评价中，关于其他费用估算方法错误的是（）。A其他
18、制造费用可按固定资产原值的百分数估算B其他管理费用按人员定额或取工资及福利费总额的倍数估算C其他营业费用按营业收入的百分数估算D不能抵扣的进项税额不能计入总成本费用的其他费用【答案】D 【解析】其他费用包括其他制造费用、其他管理费用和其他营业费用这三项费用，系指制造费用、管理费用和营业费用中分别扣除工资及福利费、折旧费、摊销费、修理费以后的其余部分，应计入生产总成本费用的其他所有费用。产品出口退税和减免税项目按规定不能抵扣的进项税额也可包括在内。7.从项目法人(或投资者整体)角度出发的现金流量表是（）。A项目资本金财务现金流量表B投资各方财务现金流量表C项目财务计划现金流量表D项目投资现金流量
19、表【答案】A 【解析】技术方案现金流量表的编制角度。资本金现金流量表从投资者整体（项目法人）角度出发，投资现金流量表是以技术方案为一独立系统进行设置的；投资各方现金流量表是分别从技术方案各个投资者的角度出发；财务计划现金流量表反映技术方案计算期各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累积盈余资金，分析技术方案的财务生存能力。8.用以计算资本金内部收益率，反映投资者权益投资的获利能力的项目资本金流量表的计算基础是（）。A工程资本金B项目资本金C工程投资额D项目投资额【答案】B 【解析】项目资本金现金流量表是从项目法人(或投资者整体)角度出发，以项目资本金作为计算的基础，用以计算资本金
20、内部收益率，反映投资者权益投资的获利能力。9.下列各项中，属于经营活动流出现金的是（）。A支付给职工的现金B购建无形资产所支付的现金C偿还债务所支付的现金D分配股利所支付的现金【答案】A 【解析】经营活动流出的现金主要包括：（1）购买商品、接受劳务支付的现金（不包括能够抵扣增值税销项税额的进项税额；扣除因购货退回收到的现金）；（2）经营租赁所支付的现金；（3）支付给职工以及为职工支付的现金；（4）支付的增值税款（不包括不能抵扣增值税销项税额的进项税额）；（5）支付的所得税款；（6）支付的除增值税、所得税以外的其他税费。10.流动资金是指为维持生产所占用的全部周转资金，它是（）。A现金与银行存款
21、的总和B全部货币资金C流动资产与流动负债的差额D资产与负债的差额【答案】C 【解析】流动资金的概念。流动资金的估算基础是经营成本和商业信用等，它是流动资产与流动负债的差额。11.在下列各项中，属于项目资本金财务现金流量表中现金流出的是（）。A建设投资B流动资金C实缴资本D所得税【答案】D 【解析】资本金财务现金流量表中现金流出的内容。资本金现金流量表从投资者整体（项目法人）角度出发，投资现金流量表是以技术方案为一独立系统进行设置的，其现金流出包括：技术方案资本金、借款本金偿还、借款利息支付、经营成本、营业税金及附加、所得税、维持运营投资。建设投资和流动资金属于投资现金流量表的现金流出；实缴资本
22、属于投资各方现金流量表的现金流出。12.下列费用中，属于经营成本的是（）。A折旧费B摊销费C利息支出D福利费【答案】D 【解析】经营成本=总成本费用-折旧费-摊销费-利息支出，或经营成本=外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费+修理费+其他费用。二、多项选择题13.建设项目评价中的总投资是（）之和。A建设投资B建设期利息C流动资金D其他融资费用E临时性营运资金【答案】ABC 【解析】技术方案经济效果评价中的总投资是建设投资、建设期利息和流动资金之和。14.按照评价角度的不同，财务现金流量表通常分为（）。A项目资本金现金流量表B项目投资现金流量表C企业现金流量表D财务计划现金流量表E投资各方现金
23、流量表【答案】ABDE 【解析】技术方案现金流量表由现金流入、现金流出和净现金流量构成，其具体内容随技术方案经济效果评价的角度、范围和方法不同而不同，其中主要有投资现金流量表、资本金现金流量表、投资各方现金流量表和财务计划现金流量表。15.下列包含在资本金现金流量表中，不包含在项目财务现金流量表中的有（）。A营业税金及附加B借款本金偿还C项目资本金D借款利息支付E所得税【答案】BCD 【解析】包含在资本金现金流量表中，不包含在项目财务现金流量表中的有：借款本金偿还、项目资本金、借款利息支付、回收固定资产余值、回收流动资金等。16.构成经济系统财务现金流量的基本要素包括（）。A投资B营业收入C税
24、金D销售成本E经营成本【答案】ABCE 【解析】构成经济系统财务现金流量的基本要素。对于一般性技术方案经济效果评价来说，投资、经营成本、营业收入和税金等经济量本身既是经济指标，又是导出其他经济效果评价指标的依据，所以它们是构成技术方案现金流量的基本要素，也是进行工程经济分析最重要的基础数据。17.关于经营成本的计算，下列正确的是（）。A经营成本=总成本费用一折旧费一摊销费一利息支出B经营成本=总成本费用一经营费用一摊销费一利息支出C经营成本=外购原材料、燃料及动力费十工资及福利费十修理费十其他费用D经营成本=总成本费用一工资及福利费一修理费一其他费用E经营成本=总成本费用十折旧费十摊销费十利息
25、支出【答案】AC 【解析】经营成本=总成本费用-折旧费-摊销费-利息支出；经营成本=外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费 +修理费+其他费用。18.项目经济评价时，若以总成本费用为基础计算经营成本，则应从总成本费用中扣除的费用项目有（）。A折旧费B销售费用C管理费用D摊销费用E利息支出【答案】ADE 【解析】经营成本=总成本费用-折旧费-摊销费-利息支出。19.技术方案现金流量表的构成要素是（）A投资B总成本费用C经营成本D营业收入E税金【答案】ACDE 【解析】现金流量表的内容应当包括经营活动、投资活动和筹资活动产生的现金流量。经营活动的现金流量主要包括：销售商品、提供劳务收到的现金；收到
26、的税费返还；收到其他与经营活动有关的现金；购买商品、接受劳务支付的现金；支付给职工以及为职工支付的现金；支付的各项税费；支付其他与经营活动有关的现金。投资活动产生的现金流量包括：收回投资收到的现金；取得投资收益收到的现金；处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额；处置子公司及其他营业单位收到的现金净额；收到其他与投资活动有关的现金；购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金；投资支付的现金；取得子公司及其他营业单位支付的现金净额；支付其他与投资活动有关的现金。筹资活动产生的现金流量包括：吸收投资收到的现金；取得借款收到的现金；收到其他与筹资活动有关的现金；偿还债务支付的现金；分配股利、利润或偿付利息支付的现金；支付其他与筹资活动有关的现金。
