1、第六章证券法试题 一、单项选择题 1.在证券市场直接为政府监管职能的证券监管机构是（ B ） A.证券交易所 B.证监会 C.证券业协会 D.国务院 2.关于公开发行证券表述正确的是（ A ） 。 A.向不特定对象发行 B.向累计不超过 200 人的特定对象发行 C.不得采用广告的形式发行 D.任何单位和个人均可自愿发行证券 3.以下关于证券法规定的证券交易内幕信息知情人的类型中，错误的选项是 （ D ） A.证券交易所的有关人员 B.证券监督管理机构工作人员 C.发行人控股公司的监事 D.持有公司百分之三以上股份的自然人 4.以下关于证券发行人，表述正确的是（ B ） A.政府不可以发行任何
2、证券 B.银行既可以发行债券，也可以发行股票 C.有限责任公司既可以发行股票，也可以发行债券 D.股份有限公司可以发行股票，不可以发行债券 5.（ A ）是为证券集中交易提供场所和设施，组织和监督证券交易，实行自律 管理的法人。 A.证券交易所 B.证监会 C.证券业协会 D.证券公司 6.关于信息公开，下列说法错误的是( D )。 A.发行人申请首次公开发行股票的，在提交申请文件后，应当按照国务院证券监 督管理机构的规定预先披露有关申请文件； B.证券发行申请经核准，发行人应当依照法律、行政法规的规定，在证券公开发 行前，公告公开发行募集文件，并将该文件置备于指定场所供公众查阅； C.发行证
3、券的信息依法公开前，任何知情人不得公开或者泄露该信息； D.发行人不得在发行证券前公告公开发行募集文件。 7.股票发行采用代销方式，代销期限届满，向投资者出售的股票数量未达到拟公 开发行股票数量（ C ）的，为发行失败。发行人应当按照发行价并加算银行同 期存款利息返还股票认购人。 A.50% B.60% C.70% D.80% 8.以下不属于证券法所称之内幕信息的是（ A ） A.已公开的公司分配股利的计划 B.公司股权结构的重大变化 C.公司营业用主要资产的抵押、出售或者报废一次超过该资产的百分之三十 D.公司的董事、监事、高级管理人员的行为可能依法承担重大损害赔偿责任 9.根据证券法有关规
4、定，上市公司发生下列哪些情形，国务院证券管理部门 有权决定终止其股票上市？( A ) A.某公司在其 2000 年度的财务报告中虚列各项开支共计 900 多万元 B.某公司参与走私香烟等货品，违法金额达 13 加万元 C.某公司经营状况严重恶化，最近三年连续亏损 D.某公司更换法定代表人但未经证券管理部门的同意 10.某上市公司因披露虚假年度财务报告，导致投资者在证券交易中蒙受重大损 失。关于对此承担民事赔偿责任的主体，下列哪一选项是错误的？（ C ） A.该上市公司的监事 B.该上市公司的实际控制人 C.该上市公司财务报告的刊登媒体 D.该上市公司的证券承销商 二、多项选择题 1.股票与债券
5、的区别在于（ ABCD ） A.发行主体不同 B.权属不同 C.期限不同 D.风险不同 2.发行公司债券必须用于审批机关批准的用途，而不得用于（ BCD ） 。 A.投入生产，用于购置新的生产设备 B.弥补亏损 C.装修办公楼室内采风设备 D.偿还债务等 3.下列关于承销，说法正确的有（ ABD ） 。 A.代销未达 70%为发行失败 B.公开发行证券票面总值超过 5000 万元应由承销团承销 C.证券公司包销可以为自己预留一定数量的证券 D.承销期限最长不得超过 90 天 4.我国证券法中承担信息公开义务或责任的主体包括（ ABCD ） 。 A.发起人、控股股东、证券发行人、上市公司、上市公
6、司收购人及其董事、监事 和高级管理人员； B.证券交易所、证券公司、证券登记结算机构、证券服务机构及其从业人员； C.保荐人、承销商、证券业协会、证券监督管理机构及其工作人员； D.各种传播媒介及其从业人员、国家工作人员。 5.根据证券法规定和证券法原理，下列选项正确的有（ ABC ） 。 A.证券法上的证券均具有流通性 B.证券代表的权利可以是债权 C.所有证券投资均具有风险性 D.所有证券发行均应公开发行 6.下列说法正确的有（ ABD ） A.证券交易所、证券公司、证券登记结算机构必须依法为客户开立的帐户保密 B.证券交易所采取技术性停牌或者决定临时停牌， 必须及时报告国务院证券监督 管
7、理机构 C.证券公司的所有工作人员都必须具有证券从业资格 D.违反证券法规定，应当承担民事赔偿责任和缴纳罚款、罚金，其财产不足以同 时支付时，先承担民事赔偿责任 7.某上市公司因披露虚假年度财务报告，导致投资者在证券交易中蒙受重大损 失。关于对此承担民事赔偿责任的主体，下列选项正确的是（ ABD ） A.该上市公司的实际控制人 B.该上市公司的证券承销商 C.该上市公司财务报告的刊登媒体 D.该上市公司的监事 8.某证券公司在业务活动中实施了下列行为，其中违反证券法规定的有 （ ACD ） 。 A.经股东会决议为公司股东提供担保 B.为其客户买卖证券提供融资服务 C.对其客户证券买卖的收益作出
8、不低于一定比例的承诺 D.接受客户的全权委托，代理客户决定证券买卖种类与数量 9.我国证券法调整的对象有（ AB ） 。 A.股票 B.债券 C.基金 D.期货 10.李某，系某证券公司的从业人员，根据证券法规定，李某的下列哪些行为不 符合法律规定？（ ABD ） A李某以其姓名在另一家证券公司营业部申请开户登记，进行个人股票买卖活 动 B李某怕直接以自己的名义买卖股票引起不便，遂化名王某在另一家证券公司 进行开户登记，买入并持有股票 C李某在成为该证券公司从业人员前，将其所持有的股票 1000 股依法转让 D李某由于工作出色，受到某上市公司的赞赏，该上市公司决定向李某赠送本 公司股票，李某也
9、接受了 三、案例分析题 1.甲公司为上市公司，为筹集资金而发行新股。新股上市后，有股东发现，公司将所募集 资金用于建造办公大楼， 而招股说明书中列明所募集资金的用途是更新设备， 因此反映到董 事会。董事会认为，所募资金用途变更已由董事会做出决议，且已经监事会和上级主观部门 批准， 是合法有效的。 你认为甲公司行为是否违法？为什么？该行为对公司股票的发行有何 影响？公司股东如何维护自己的权益？ 答案要点: 9 , I) 6 S( x5 Z6 X8 E 甲公司行为违法。根据证券法第 20 条的规定，上市公司对发行股票所募集的资金，必 须按照招股说明书所列的资金用途使用。 改变招股说明书所列资金用途
10、， 必须经股东大会批 准。因此，由于甲公司未经股东大会批准而改变招股说明书所列资金用途，属于违法行为。 证券法规定， 上市公司擅自改变用途而未经纠正的或者未经股东大会许可的， 不得发行新股。 故本案中甲公司发行新股的计划将落空。 股东可依法对董事会违反法律、 行政法规且侵犯股东合法权益的决议， 向人民法院起诉要求 停止该违法行为。 2.2001 年 4 月 1 日，甲上市公司（以下简称“甲公司“）因财务会计报告中作虚 假记载，致使中小投资者在股票交易中遭受重大损失，被中国证监会查处。证监 会在对甲公司的检查中还发现下列事实： （1）甲公司多次以自己为交易对象，进行不转移所有权的自买自卖，影响
11、甲公司股票的交易价格和成交量。 （2）2001 年 1 月 10 日，甲公司董事会讨论通过对乙上市公司的收购方案， 董事 A 第二天将该收购方案透露给自己的大学同学张某， 张某根据该信息在对甲 公司股票的短线操作中获利 20 万元。 （3）2001 年 2 月 1 日，注册会计师王某接受甲公司的委托，为甲公司的年 度报告出具审计报告，甲公司的年度报告于 2001 年 3 月 1 日公布。3 月 10 日， 王某将自己于 2001 年 1 月 20 日买入的甲公司股票全部卖出，获利 10 万元。 （4）2001 年 6 月 1 日，中国证监会对甲公司作出罚款 100 万元的决定。6 月 5 日，
12、投资者 B 在对甲公司的诉讼中胜诉，人民法院判决甲公司赔偿 B 的证券 交易损失 500 万元。因甲公司财产不足以同时支付罚款和民事赔偿责任，中国证 监会向甲公司提出应首先缴纳罚款。 试分析本案中所述各行为是否合法，并说明理由。 （1）甲公司的行为属于操纵市场的违法行为。根据证券法的规定，以 自己为交易对象，进行不转移所有权的自买自卖，影响证券交易价格或者证券交 易量的行为属于操纵市场的行为。 （2）董事 A 的行为不符合法律规定。根据证券法的规定，知悉证券交 易内幕信息的知情人员，不得买入或者卖出所持有的该公司的股票，或者泄漏该 信息或者建议他人买卖该证券。在本题中，甲公司的董事 A 属于知
13、悉证券交易内 幕信息的知情人员，甲公司对乙上市公司的收购方案属于内幕信息。 （3）注册会计师王某的行为符合法律规定。根据证券法的规定，为上 市公司出具审计报告、资产评估报告或者法律意见书的专业机构和人员，自接受 委托之日起至文件公布后 5 日内，不得买卖该股票。王某买卖甲公司股票的时间 均不违反法律规定。 （4）根据证券法的规定，信息披露义务人未按规定披露信息，或者所 披露的信息有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的，责令改正，给予警告，并 处以 30-60 万元罚款。对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告，并 处以 3 万元以上 30 万元以下的罚款。构成犯罪的，依法追究刑事责任。 （
14、5）甲公司可以依法申请行政复议，或者依法直接向人民法院提起行政诉 讼。根据证券法的规定，如果当事人对证券监督管理机构的行政处罚决定不 服，可以依法申请行政复议，或者依法直接向人民法院提起行政诉讼。 （6）甲公司应当向投资者承担赔偿责任，甲公司负有责任的董事、监事、 经理应当承担连带赔偿责任。根据证券法的规定，发行人、承销的证券公司 公告招股说明书、财务会计报告、年度报告、中期报告、临时报告等文件，存在 虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏， 致使投资者在证券交易中遭受损失的，（1） 发行人、证券公司应当承担赔偿责任； （2）上述公司的负有责任的董事、监事、 经理应承担连带赔偿责任。 （7）中国证监会的主张不成立。根据证券法的规定，当事人违反证 券法的规定，应当承担民事赔偿责任和缴纳罚金、罚款，其财产不足以同时支 付的，应当首先承担民事赔偿责任。
