1、【 精品教育资源文库 】 第 6 课 投资理财的选择 考点展示 我国的商业银行及其主要业务;储蓄存款利息的计算方法 (2013 选择 );投资收益与投资风险;储蓄、债券、股票、商业保险等投资理财方式 (2012、 2013 选择, 2014 探究 )。 考点 1 我国的商业银行及其主要业务 (1)含义:商业银行,是指经营吸收公众存款、发放贷款、办理结算等业务,并以利润为主要经营目标的金融机构。 (2)地位:我国的商业银行以国家控股银行为主体,是我国金融体系中最重要的组成部分。 (3)主要业务 存款业务:商业银行的基础业务。 贷款 业务:商业银行利润的主要来源。银行利润 (贷款利息其他收入 )
2、 (存款利息其他支出 )。 结算业务:为社会经济活动中发生的货币收支提供手段与工具的服务,并收取一定的服务【 精品教育资源文库 】 费用。 提醒 中央银行 商业银行。我国中央银行是中国人民银行,作为国家机关,主要职责是发行货币、制定货币政策,不办理针对居民个人和单位组织的存贷款业务。 典例 1 读图,银行拒绝为上了黑名单的客户办理贷款,是因为 ( ) 商业银行的主体业务是存款 商业银行是以营利为目的的经济组织 商业银行要降低市场交易的风险 商业银行要加强对结 算业务的管理 A B C D 答案 B 解析 漫画未涉及存款和结算业务且存款是商业银行的基础业务, 错误。题干没有涉及结算业务, 不选
3、。 跟踪训练 1 面对盈利增速放缓带来的经营压力,多家商业银行开始不断创新金融业务和品种,如 “ 手机银行 ”“ 网上银行 ” 、个人住房和汽车消费贷款、银行高校合作支持高科技产业发展贷款等。这些做法 ( ) 改变了商业银行的存贷款业务和基本职能 是银行主动适应市场,提高竞争力的表现 有利于实现对商业银行进行股份制的改造 更好地发挥了银行发展生产、方便 生活功能 A B C D 答案 C 解析 材料体现了商业银行的经营策略。 是错误的; 与材料无关。 符合题意。 考点 2 储蓄存款利息的计算方法 (1)性质:是一种信用转让行为。储蓄存款都能获取利息。存款利息是银行因为使用储户存款而支付的报酬,
4、是存款本金的增值部分。 (2)种类和特点 主体 主要是居民个人 机构 主要是各商业银行,也包括信用合作社等金融机构 种类 活期储蓄 随时存取、不规定存期、存款金额及次数不受限制。流动性强、灵活方便,但收益低 定期储蓄 事先约定期限 、存入后不到期一般不得提前支取。流动性【 精品教育资源文库 】 较差,但收益高于活期储蓄 风险 银行的信用比较高,储蓄存款比较安全,风险较低,但也存在通货膨胀情况下存款贬值及定期存款提前支取而损失利息的风险 (3)计算公式:利息本金 利息率 存款期限。 年利率月利率 12( 月 )日利率 360( 天 );复利的计算;定期存款提前支取按照活期利率计算。 点拨 利率
5、是国家宏观调控的重要杠杆、工具,是调节货币供给量的重要手段。如,存款利率上升 存款收益增加 存款增加 流通中的货币量减少 需求减少 物价下降 经济“ 降温 ” ;贷款利率下 降 贷款成本减少 贷款增加 流通中的货币量增加 增加投资 促进经济发展。 存款准备金率是中央银行要求的存款准备金占其存款总额的比例,存款准备金是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的在中央银行 (中国人民银行 )的存款。传导举例:存款准备金率提高 存款准备金增加 商业银行可提供贷款的数量下降 流通中的货币量减少 物价下降 经济 “ 降温 ” 。 典例 2 (2014 全国 ) 按现行规定,金融机构人民币存款利率
6、 (年利率 )一年期为 3%,两年期为 3.75%。老陈有 10 000 元闲置资金,准备存两年,那么,这笔钱以 一年期连续存 (第一期利息计入第二期本金 )两年的利息比存一个两年期的利息 ( ) A少 141 元 B多 141 元 C少 150 元 D多 150 元 答案 A 解析 按一年期连续存 (第一期利息计入第二期本金 )两年的利息为: 10 0003%1 (10 000 10 0003%)3%1 609 元;存一个两年期的利息为: 10 0003.75%2 750 元;750 元 609 元 141 元。因此选 A。 跟踪训练 2 某商业银行推出一款期限为 70 天的理财产品,认购金
7、额在 5 10 万元之间,预计到期年化收益率为 4.6%,而同期该银行活期存款利率为 0.38%。小杨购买了 10 万元该理财产品,其预期收益约为 ( ) A 72.9 元 B 383 元 C 460 元 D 882 元 答案 D 解析 100 0004.6%36570882 元,故选 D。解答本题要注意年化收益率,先要把年化收益率换成日收益率,再乘以 70 天。 考点 3 投资收益与投资风险 (1)投资渠道: 金融投资:包括储蓄存款、股票、债券、保险,以及基金、外汇、贵金属、【 精品教育资源文库 】 邮票、钱币、艺术品、古董、房地产等。 实际投资:如购买厂房、机器设备、原材料等,目的是从
8、事生产经营活动,获取生产经营利润。 (2)收益风险:一般来说,收益越高,风险也越大,但国债有其特殊性,因为国债以中央政府的信誉为担保、以税收作为还本付息的保证。从哲学上看,体现了共性与个性的统一。如图: (3)投资理财的原则:兼顾收益性与风险性;兼顾重点性与多元化;兼顾流通性 (资产的可交易性 )和流动性 (资产变成现金的能力 );兼顾意愿与实力,根据实际情况,量力而行;兼顾个人利益与国家利益,不得违反国家的法律法规;兼顾理论收益与实际收益,即要与物价进行对比。 典例 3 (2016 全国乙卷 )2015 年 8 月,国 务院批复的基本养老保险基金投资管理办法规定,养老基金在投资国债、银行债券
9、等债权性资产的同时,可以投资股票、股票基金,但投资股票等权益类资产的比重不超过 30%。上述规定的主要目的是 ( ) A增强资本流动性,平抑资本市场的波动 B扩大投资渠道,实现投资收益的最大化 C优化投资组合,追求收益与风险的平衡 D提高投资安全性,促进资本市场的增长 答案 C 解析 不同投资方式在风险性与收益性上存在差别,股票收益高,但风险大,养老基金投资国债、银行债券等债权性资产的同时,可以投资股票、股票基金,旨在优化投资 组合的同时,追求收益与风险的平衡,答案为 C。 A 错在 “ 平抑 ” ; B、 D 分别强调收益和安全性,与题目主旨不符。 跟踪训练 3 中学生李梅被地铁站一则广告吸
10、引,它宣称 “ 宝累计收益率 (年化 )4.87%,是活期存款的近 14 倍,随时转入转出 ” 。这则广告 ( ) A有助于企业树立诚实守信的良好形象 B为投资者提供了多种投资理财的渠道 C完整表达了产品的特点,能够吸引更多投资者 D仅告知投资者收益,没有提示风险,有违规嫌疑 【 精品教育资源文库 】 答案 D 解析 投资是收益与风险并存,题中 宝仅告知收益,而没有告知风险,涉嫌欺诈,故 D符 合题意。 A、 B 不符合题意; C 错在 “ 完整 ” 上。 考点 4 储蓄、债券、股票、商业保险等投资理财方式 (1)储蓄 性质:信用转让行为。 收益:储蓄存款都能获得利息。一般,活期储蓄定期储蓄
11、债券和股票。 风险:银行的信用较高,储蓄存款比较安全,但也存在通货膨胀情况下贬值及定期存款提前支取而损失利息的风险。 (2)债券 性质:债务证书,筹资者给投资者的债务凭证,承诺到期支付约定利息、偿还本金。 收益:一般,同期储蓄国债金融债券企业债券。 风险:一般,国债同期储蓄金融债券企业债券。 点拨 债券 的类型 种类 国债 金融债券 企业债券 发行主体 国家 银行或非银行金融机构 企业 风险状况 安全性最好,风险最小 安全系数较国债低但比企业债券高 风险较高 收益情况 利率高于同期银行储蓄存款利率,低于金融债券利率 高于国债利率,低于企业债券利率 收益率高 流通性能 最强 较强 最低 发行国债
12、主要是为了弥补财政赤字、巨大建设项目、特殊经济政策、战争等筹措资金。国债以中央政府的信誉为担保、以税收作为还本付息的保证。 (3)股票 性质:股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人出具的股份凭证。股票代表 其持有者 (即股东 )对股份公司的所有权。 收益:股息或红利收入;股票价格上升带来的差价。 风险:高风险,股息和红利来源于企业利润,公司有盈利才能分配股息或红利,如果公司破产倒闭,股东反而要赔本;股票价格受公司经营状况、供求关系、银行利率、大众心理等因素影响,波动具有很大的不确定性。 点拨 股票是股份凭证 债券是债务证书。在向股份有限公司参股投资取得股票后,股东不能要求公司返还其出资,但可以
13、转让或等破产清盘。 【 精品教育资源文库 】 (4)商业保险 ( 社会保险 ) 性质特征:规避风险的有效措施 ( 避免风险的发生 );风险保障, “ 我为 人人、人人为我 ”的互助特征。 种类:人身保险、财产保险。只有依法设立的保险公司才能经营保险业务。 原则:公平互利、协商一致、自愿订立。 收益与风险:风险发生后能获得约定的保险金。如果没有出现合同约定的可能出现的事故或者其他情况,受益人则得不到保险金。 点拨 比较商业保险和社会保险 区别 商业保险 社会保险 性质不同 经营性,追求经济效益 保障性,不以盈利为目的 主体不同 保险公司经营管理 政府职能部门管理 对象不同 一般不受限制 由法律规定 保障范围 解决一部分投保人的问题 绝大多数劳动者的生 活保障 资金来源 投保人自己承担 国家、企业、个人三方负担 (5)比较储蓄存款、债券、股票、商业保险 储蓄存款 债券 股票 商业保险 性质