1、金融工具准则解读金融工具准则解读金融工具确认和计量金融工具确认和计量金融工具列报金融工具列报程江程江立立信会计师事务所信会计师事务所课程提纲课程提纲可能并不仅可能并不仅仅是列报的仅是列报的影响影响pFegfl金融工具基本概念l金融工具的分类l金融工具的计量l金融资产减值l金融工具列报负债和权益的区分金融工具基本概念金融工具基本概念普华永道合同关系合同关系金融工具金融工具基本概念基本概念合同一方：合同一方：金融资产金融资产合同另一方：合同另一方：金融负债金融负债合同一方：合同一方：金融资产金融资产合同另一方：合同另一方：权益权益现金、其他金融资产或合同一方的自身权益工具现金、其他金融资产或合同一
2、方的自身权益工具普华永道金融工具金融工具基本概念基本概念借贷关系债权人债务人投资关系投资人被投资人对赌关系一方另一方普华永道金融工具金融工具基本概念基本概念可能性（风险）金额时间报表使用者报表使用者确认、计量、确认、计量、列报和披露列报和披露普华永道金融工具金融工具基本概念基本概念货币资金货币资金以公允价值计量且其以公允价值计量且其变动计入当期损益的变动计入当期损益的金融资产金融资产/金融负债金融负债持有至到期投资持有至到期投资可供出售金融资产可供出售金融资产应收账款应收账款/其他应其他应收款收款应收票据应收票据/应付票应付票据据长期股权投资长期股权投资应付账款应付账款/其他应其他应付款付款长
3、长/短借款短借款应付债券应付债券所有者权益所有者权益旧准则旧准则金融工具的分类金融工具的分类金融工具的分类金融工具的分类金融资产金融资产公允价值计量且其变动计入当期损益贷款和应收款持有至到期投资可供出售金融负债金融负债公允价值计量且其变动计入当期损益其他金融负债旧准则旧准则金融资产的分类金融资产的分类以公允价值计量且其变动以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产计入当期损益的金融资产贷款和贷款和应收款项应收款项持有至到期投资持有至到期投资可供出售金融资产可供出售金融资产公允价值计量公允价值计量变动计入损益变动计入损益摊余成本计量摊余成本计量公允价值计量公允价值计量变动计入权益变动计入权益成
4、本法成本法旧准则旧准则金融负债的金融负债的分类分类以公允价值计量且其变动以公允价值计量且其变动计入当期损益的计入当期损益的金融负债金融负债其他金融负债其他金融负债公允价值计量公允价值计量变动计入损益变动计入损益摊余成本计量摊余成本计量旧准则旧准则金融资产的分类金融资产的分类不考虑公允价值选择权不考虑公允价值选择权公允公允价值价值（当期损（当期损益）益）摊余成本摊余成本公允公允价值（其他综价值（其他综合收益）合收益）合同现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的合同现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付利息的支付业务模式为收取合同现业务模式为收取合同现金金流量流量业务模式为收取
5、合同现业务模式为收取合同现金流量和出售金融资产金流量和出售金融资产兼有兼有是是是是否否否否否否是是是是新准则新准则业务模式测试业务模式测试示例示例A公司公司是制造企业，其给予客户的信用期限通常为是制造企业，其给予客户的信用期限通常为60天，不过天，不过A公司为快速回笼资金，一般会在应收公司为快速回笼资金，一般会在应收账款产生账款产生30天内，通过保理业务出售给银行。天内，通过保理业务出售给银行。A公公司管理应收账款的业务模式是否属于持有并收取合司管理应收账款的业务模式是否属于持有并收取合同现金流量同现金流量？新准则新准则业务模式测试业务模式测试示例示例A公司是企业集团公司，主要从事制造业，公司
6、是企业集团公司，主要从事制造业，A公司公司有一全资子公司为财务公司，主要为集团内部的有一全资子公司为财务公司，主要为集团内部的企业提供金融服务。企业提供金融服务。A公司管理其应收账款的业公司管理其应收账款的业务模式是将其在到期前出售给（不附追索权）该务模式是将其在到期前出售给（不附追索权）该财务公司。财务公司会继续持有这些应收账款直财务公司。财务公司会继续持有这些应收账款直至到期收回。假设至到期收回。假设A公司个别财务报表中已将所公司个别财务报表中已将所出售的应收账款终止确认。出售的应收账款终止确认。A公司管理应收账款公司管理应收账款的业务模式是否属于持有并收取合同现金流量的业务模式是否属于持
7、有并收取合同现金流量？新准则新准则业务模式测试业务模式测试示例示例A公司为保险公司，其持有大量的在活跃市场中公司为保险公司，其持有大量的在活跃市场中可以交易的债券。可以交易的债券。A公司通过利用这些债券的合公司通过利用这些债券的合同现金流量（本金和利息）为其保险负债提供资同现金流量（本金和利息）为其保险负债提供资金需求。为确保源自这些债券合同的现金流量足金需求。为确保源自这些债券合同的现金流量足以结算到期的保险负债，以结算到期的保险负债，A公司也会定期进行重公司也会定期进行重大的债券购买和出售，以平衡其资产组合及满足大的债券购买和出售，以平衡其资产组合及满足所产生的现金流量需求所产生的现金流量
8、需求。A公司的管理金融资产公司的管理金融资产的业务模式是的业务模式是？新准则新准则金融资产的分类金融资产的分类现金现金流量特征测试流量特征测试按按合同条款合同条款约约定定，仅仅为为支付支付：合同现金流合同现金流量量特征特征本金本金利息利息时间价值时间价值基本借贷基本借贷风险风险新准则新准则现金流量特征测试现金流量特征测试示例示例A商业银行向客户发放人民币贷款，贷款合同约商业银行向客户发放人民币贷款，贷款合同约定利率每年将根据人民币通货膨胀率进行调整。定利率每年将根据人民币通货膨胀率进行调整。该利率调整机制是否符合该利率调整机制是否符合“仅为对本金和以未偿仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息
9、的支付付本金金额为基础的利息的支付”的合同现金流的合同现金流量特征量特征？新准则新准则现金流量特征测试现金流量特征测试示例示例A商业银行与客户签订贷款合同，合同利率为一商业银行与客户签订贷款合同，合同利率为一年期的基准利率年期的基准利率SHIBOR+200个基点，但是，合个基点，但是，合同要求每半年重设一次基准利率，即每半年根据同要求每半年重设一次基准利率，即每半年根据最新的一年期最新的一年期SHIBOR重设基准利率，之后的利重设基准利率，之后的利息将根据新设的利率水平计算。假定上浮息将根据新设的利率水平计算。假定上浮200个个基点反映了客户的信用风险及其他基本借贷风险，基点反映了客户的信用风
10、险及其他基本借贷风险，该合同利息是否满足该合同利息是否满足“仅为对本金和以未偿付本仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付金金额为基础的利息的支付”的合同现金流量特的合同现金流量特征征？新准则新准则金融资产分类应用举例金融资产分类应用举例购购入的入的ABS产品产品资产资产池内资产池内资产资产支持证券资产支持证券票据票据 A A级级B B级级C C级级D D级级E E级级新准则新准则金融资产分类应用举例金融资产分类应用举例购购入的入的ABS产品产品“透视透视”各类衍生工具各类衍生工具 利率利率上限或下限上限或下限(%)(%)降低信用风险降低信用风险 固定利率固定利率或或 浮动利率浮动利率(
11、%)(%)货币货币(包括考虑通胀因素包括考虑通胀因素)现金流的时间现金流的时间新准则新准则金融资产分类应用举例金融资产分类应用举例购购入的入的ABS产品产品“相对相对”信用风险信用风险资产支持证券资产支持证券票据票据A A级级B B级级C C级级DD级级资产资产池内资产池内资产的平均水平的平均水平E E级级信用风险信用风险递递增增新准则新准则公允价值选择权公允价值选择权金融资产金融资产指定指定为公允价值计量且其变动计入当期损益为公允价值计量且其变动计入当期损益消除或显著减少消除或显著减少会计错配会计错配以公允价值为基础进以公允价值为基础进行管理行管理混合工具混合工具 不不属于收取合同现属于收取
12、合同现金流量的业务模式金流量的业务模式不符合仅为本金和不符合仅为本金和利息的现金流量特利息的现金流量特征征新准则新准则公允价值选择权公允价值选择权金融资产金融资产指定为公允价值计量且其变动计入其他综合收益指定为公允价值计量且其变动计入其他综合收益非交易目的而持有非交易目的而持有发行方作为权益发行方作为权益且且可以可以只能再初始确认是指定，且以后不得撤销只能再初始确认是指定，且以后不得撤销应收或收到股利计入当期损益应收或收到股利计入当期损益处置处置时不能将其他综合收益转入当期损益（可转入时不能将其他综合收益转入当期损益（可转入未分配利润）未分配利润）和按照业务模式和现金流量特征强制分类为以公允和
13、按照业务模式和现金流量特征强制分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益不是一个类别价值计量且其变动计入其他综合收益不是一个类别新准则新准则金融工具的计量金融工具的计量区别两类以公允价值计量且其变动区别两类以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产计入其他综合收益的金融资产强制分类为强制分类为指定为指定为业务模式业务模式两者兼有其他现金流量特征现金流量特征本金+利息非（本金+利息）合同特征合同特征债务工具权益工具公允价值变动公允价值变动按照实际利率计算的利息收入和按照摊余成本计算的汇兑损益计入当期损益，剩余计入其他综合收益宣告发放的股利计入当期损益，剩余计入其他综合收益计入其他综合收益
14、计入其他综合收益部分的后续处理部分的后续处理处置时转入当期损益处置时不得转入当期损益（可转入留存收益）重分类重分类业务模式变更应当重分类一经指定，不得撤销金融工具的计量金融工具的计量金融工具的初始计量金融工具的初始计量新新旧准则旧准则以公允价值计量且其以公允价值计量且其变动计入当期损益的变动计入当期损益的金融工具金融工具以以公允价值公允价值初始初始计量计量，交易费用计入当期损益交易费用计入当期损益不不含重大融资成分或含重大融资成分或不考虑未超过一年的不考虑未超过一年的融资成分的应收账款融资成分的应收账款以交易价格初始计量以交易价格初始计量其他金融工具其他金融工具以以公允价值公允价值+交易费用交
15、易费用初始初始计量计量新新旧准则旧准则新准则新准则金融金融资产资产的计量的计量以公允价值计量以公允价值计量且其变动计入当且其变动计入当期损益的金融资期损益的金融资产产贷款和贷款和应收款项应收款项持有至到期投资持有至到期投资可供出售金融资产可供出售金融资产公允价值计量公允价值计量变动计入损益变动计入损益摊余成本计量摊余成本计量公允价值计量公允价值计量变动计变动计入入其他其他综合收益综合收益成本法成本法以公允价值计量以公允价值计量且其变动计入当且其变动计入当期损益的金融资期损益的金融资产产以摊余成本计量以摊余成本计量的金融资产的金融资产以公允价值计量以公允价值计量且其变动计且其变动计入其入其他综合
16、收益的的他综合收益的的金融资产金融资产旧准则旧准则新准则新准则金融金融负债负债的计量的计量以公允价值计量以公允价值计量且其变动计入当且其变动计入当期损益的期损益的金融负金融负债债其他金融负债其他金融负债公允价值计量公允价值计量变动计入损益变动计入损益摊余成本计量摊余成本计量以公允价值计量以公允价值计量且其变动计入当且其变动计入当期损益的期损益的金融负金融负债债以摊余成本计量以摊余成本计量的金融负债的金融负债旧准则旧准则新准则新准则新准则下：对于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融新准则下：对于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，因自身信用风险引起的变动计入其他综合收益
17、（但会造成或扩负债，因自身信用风险引起的变动计入其他综合收益（但会造成或扩大会计错配的除外）。大会计错配的除外）。金融工具的计量金融工具的计量以公允价值计量且其变动计入其他以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产综合收益的金融资产利息收入（实际利利息收入（实际利率法计算）率法计算）减减值损失值损失剩余公允价值变动剩余公允价值变动利得或损失利得或损失基于摊余成本计算基于摊余成本计算的汇兑损益的汇兑损益当期损益当期损益当期损益当期损益当期损益当期损益其他综合收益其他综合收益金融工具的计量金融工具的计量以公允价值计量且其变动计入其他以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产综合收益的金
18、融资产摊余成本摊余成本 0+0=公允公允价值变动价值变动0 摊余成本摊余成本 1+1=公允公允价值变动价值变动1 q按照实际利率计算的利息收入按照实际利率计算的利息收入 当当期损益期损益q公允公允价值变动价值变动(公允公允价值变动价值变动1 公允公允价值变动价值变动0)调整资产负债表上账调整资产负债表上账面价值面价值q 的变动的变动(1 0)其他综合收益其他综合收益金融工具的计量金融工具的计量以公允价值计量且其变动计入其他以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产综合收益的金融资产A公司2x16年1月1日以市价90万元价格购入三年期债券，分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融
19、资产 票面利率4%，每年年末支付 面值100万 另外支付交易费用 5万实际利率计算如下 4(1+r)-1 4(1+r)-2 104(1+r)-3=95r=5.87%金融工具的计量金融工具的计量以公允价值计量且其变动计入其他以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产综合收益的金融资产摊余成本摊余成本1利息收入利息收入现金流量现金流量摊余成本摊余成本2ab=arcd=a+b-c216955.58(4)96.5821796.585.67(4)98.2521898.255.77(104)0金融工具的计量金融工具的计量以公允价值计量且其变动计入其他以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产综
20、合收益的金融资产2x16年年12月月31日日借借.银行存款银行存款4借借.以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产 3=98-95（公允价值变动）（公允价值变动）贷贷.投资收益投资收益5.58（按照实际利率计算的利息）（按照实际利率计算的利息）贷贷.其他综合收益其他综合收益1.42=3-(5.58-4)(的变动的变动)除了摊余成本变动之外的其他公允价值除了摊余成本变动之外的其他公允价值变动变动 2x16年末，该债券公允价值上升为98万元金融工具的计量金融工具的计量公允价值不能可靠取得权益工具投资公允价值不能可靠取得权益工具投资在活跃市场中
21、没有报价，公允价值不能可靠计量的，采用成本法核算。采用成本法核算。用以确定公允价值的近期信息不足，或者公允价值的可能估计金额分布范围很广，而成本代表了该范围内对公允价值的最佳估计的。该该成本可代表其在该成本可代表其在该分布范围分布范围内内对公允价值的恰当估计。对公允价值的恰当估计。新准则新准则旧准则旧准则金融工具的计量金融工具的计量公允价值不能可靠取得权益工具投资公允价值不能可靠取得权益工具投资存在下列情形（包含但存在下列情形（包含但不限于不限于）之一的，可能表明成本不代表相关金融资）之一的，可能表明成本不代表相关金融资产的公允价值，企业产的公允价值，企业应当对其公允价值进行估值：应当对其公允
22、价值进行估值：（一）与预算、计划或阶段性目标相比，被投资方业绩发生（一）与预算、计划或阶段性目标相比，被投资方业绩发生重大变化重大变化。（二）对被投资方技术产品实现阶段性目标的预期发生变化。（二）对被投资方技术产品实现阶段性目标的预期发生变化。（三）被投资方的权益、产品或潜在产品的市场发生重大变化。（三）被投资方的权益、产品或潜在产品的市场发生重大变化。（四）全球经济或被投资方经营所处的经济环境发生重大变化。（四）全球经济或被投资方经营所处的经济环境发生重大变化。（五）被投资方可比企业的业绩或整体市场所显示的估值结果（五）被投资方可比企业的业绩或整体市场所显示的估值结果发发（六）被投资方的内部
23、问题，如欺诈、商业纠纷、诉讼、管理六）被投资方的内部问题，如欺诈、商业纠纷、诉讼、管理或战略或战略变化。变化。（七）被投资方权益发生了外部交易并有客观证据，包括发行（七）被投资方权益发生了外部交易并有客观证据，包括发行新股新股等被投等被投资方发生的交易和第三方之间转让被投资方权益工具的资方发生的交易和第三方之间转让被投资方权益工具的交易交易等。等。权益权益工具投资或合同存在报价的，企业不应当将工具投资或合同存在报价的，企业不应当将成本成本作为对其公允价值的作为对其公允价值的最佳估计。最佳估计。金融资产减值金融资产减值金融资产减值金融资产减值摊余成本金融资产摊余成本金融资产减值测减值测试试 单项
24、金额重大：单项金额重大：单独测试单独测试 单项金额不重单项金额不重大：可以单独大：可以单独也可以组合测也可以组合测试试客观证客观证据据 严重财务困难严重财务困难 违约或逾期违约或逾期 债务重组债务重组 计提准计提准备备 账面价值账面价值减减 未来现金流未来现金流量现值量现值旧准则旧准则金融资产减值金融资产减值摊余成本金融资产摊余成本金融资产 识别可归属于单项资产的减识别可归属于单项资产的减值值单独进行减值测单独进行减值测试试 对无法识别但已经发生的减值进对无法识别但已经发生的减值进行估计行估计 出于成本效益原则而未单独测试出于成本效益原则而未单独测试的资产，通过组合测试估计其已的资产，通过组合
25、测试估计其已发生的减值发生的减值组合测试组合测试未未识别识别减值的减值的计提计提减值减值准备准备旧准则旧准则金融资产减值金融资产减值新新旧主要差异旧主要差异旧准则旧准则新准则新准则适用范围适用范围贷款和应收款项持有至到期投资可供出售金融资产摊余成本计量金融资产公允价值计量计入其他综合收益金融资产（强制分类）贷款承诺财务担保合同资产减值模型减值模型已发生损失模型预期信用损失模型金融资产减值金融资产减值已已发生损失和预期信用损失发生损失和预期信用损失已发生损失模型已发生损失模型预期信用损失模型预期信用损失模型资产负债表日资产负债表日资产负债表日资产负债表日发生违约事件发生违约事件违约事件被识别违约
26、事件被识别单项计提减值单项计提减值准备准备发生违约事件发生违约事件违约事件被识别违约事件被识别组合组合计提减值计提减值准备准备资产负债表日资产负债表日发生违约事件发生违约事件计提减值准计提减值准备备预期信用损失预期信用损失一般模型一般模型基于账面余额计算基于账面余额计算利息利息存续存续期预期信用损失期预期信用损失12个月的预期信用个月的预期信用损失损失预期信用损失的确认预期信用损失的确认利息收入利息收入初始确认后信用初始确认后信用风险风险的变化的变化阶段阶段 1阶段阶段 2阶段阶段 3初始确认初始确认*自初始确认后信用风自初始确认后信用风险显著险显著增加增加的资产的资产*已发生信用减值的资已发
27、生信用减值的资产产*除购入或原生的信用受损资产外除购入或原生的信用受损资产外存续存续期预期信用损失期预期信用损失基于账面余额计算基于账面余额计算利息利息基于摊余成本计算实基于摊余成本计算实际利息（即，扣除减际利息（即，扣除减值准备）值准备）新准则新准则预期信用损失预期信用损失一般模型一般模型第一阶段：第一阶段：信用风险无显著增加；或 信用风险较低（可以直接假设信用风险无显著增加）第二阶段：第二阶段：信用风险显著增加；且 且不属于信用风险较低逾期超过30天满足“可推翻的假设”第三阶段：第三阶段：已发生信用损失金融工具无论是否还停留在同一阶段，每个报告日均应根据金融工具无论是否还停留在同一阶段，每
28、个报告日均应根据新获得的信息对预期信用损失进行修正。新获得的信息对预期信用损失进行修正。新准则新准则预期信用损失预期信用损失主要的定义主要的定义信用损失企业根据合同应收的所有本金及利息现金流与预期将收取的所有现金流的差额的现值（以原实际利率折现）预期信用损失以发生违约的风险（违约概率）为权重的信用损失加权平均值12个月的预期信用损失报告日后12个月内可能发生的违约事项所导致的预期信用损失不是：未来12个月内的预期现金流缺口整个存续期预期信用损失金融工具到期日前所有可能发生的违约事项所导致的预期信用损失新准则新准则预期信用损失预期信用损失计量计量新准则新准则估计预期信用损失的基础：估计预期信用损
29、失的基础：主体对预期信用损失的估计应当反映：a)可获得的最佳信息；b)与各种可能的结果（至少包括一种发生信用损失的概率以及不发生信用损失的概率）相联系的无偏的、概率加权的现金流估计；以及 c)货币时间价值 可使用多种方法预期信用损失预期信用损失判断信用是否显著增加判断信用是否显著增加评估信用风险是否显著增加：评估信用风险是否显著增加：企业进行此项评估应当基于违约概率的变化而不是预期信用损失的变化 企业在进行信用风险的比较时，应当剔除信用风险随着时间的推移，自然降低的因素。（可以将报告日金融工具剩余存续期内发生违约的概率与初始确认时该金融工具对应的剩余存续期内发生违约的概率相比较）简单地将违约发
30、生概率的绝对额进行比较是不够的新准则新准则预期信用损失预期信用损失一般模型的计算思路一般模型的计算思路情景情景1 1：PD x LGD x EAD x PD x LGD x EAD x 情景情景1 1发生概率发生概率违约概率违约概率PDPD，违约损失率，违约损失率LGDLGD，违约风险敞口，违约风险敞口EADEAD情景情景2 2：PD x LGD x EAD x PD x LGD x EAD x 情景情景2 2发生发生概率概率情景情景3 3：PD x LGD x EAD x PD x LGD x EAD x 情景情景3 3发生发生概率概率折现，并加总折现，并加总新准则新准则预期信用损失预期信用
31、损失简化方法简化方法类别类别初始时初始时预期信用损失预期信用损失无重大融资成分的应收款或合同资产简化方式 以合同金额计量应收款 存续期预期信用损失 可采用矩阵模型包含重大融资成分的应收款或合同资产会计政策选择：一般模型；或 简化方式取决于所选定的会计政策应收租赁款新准则新准则金融工具列报金融工具列报金融负债和权益的区分金融负债和权益的区分普华永道49金融负债与权益工具的定义金融负债与权益工具的定义 交付现金或其他金融资产的合同义务交付现金或其他金融资产的合同义务/潜在不利条件下交换金融工具的潜在不利条件下交换金融工具的合同义务合同义务 以自身权益结算的合同：以自身权益结算的合同：非衍生工具非衍
32、生工具交付可变数量的自身权益工具交付可变数量的自身权益工具 衍生工具衍生工具除除“固定换固定固定换固定”以外的方式以外的方式金融负债金融负债 能证明拥有某个企业在扣除所有负债后的资产中剩余权益的合同能证明拥有某个企业在扣除所有负债后的资产中剩余权益的合同权益工具权益工具普华永道权益工具的分类标准权益工具的分类标准Slide 50不不包括交付现金或其他金融资产给其他方，或包括交付现金或其他金融资产给其他方，或在潜在不利条件下与其他方在潜在不利条件下与其他方交换金融工具的合交换金融工具的合同义务同义务以自身权益结算的合同以自身权益结算的合同:非衍生非衍生不包括交付不包括交付可变数量自身权益可变数量
33、自身权益工工具的义务具的义务 衍生衍生只能通过只能通过“固定换固定固定换固定”的方式结算的方式结算需同时满足下列条件需同时满足下列条件普华永道金融负债与权益工具的区分金融负债与权益工具的区分 以现金结算以现金结算 强制强制 还是还是 自主自主 能自主决定本金和利息的能自主决定本金和利息的支付支付权益工具权益工具金融负债金融负债支付现金或其他金融资产的合同义务支付现金或其他金融资产的合同义务复复合合普华永道金融负债与权益工具的金融负债与权益工具的区分区分 以自身权益以自身权益结算（非衍生）结算（非衍生）是否以固定数量的自身权益工具结算甲公司向供应商购买原材料，约定将在甲公司向供应商购买原材料，约
34、定将在1个月后以个月后以1 000万股甲公司股票作为对万股甲公司股票作为对价，甲公司应确认负债还是权益？价，甲公司应确认负债还是权益？乙公司向乙公司向非非关联方购买业务，关联方购买业务，约定将在约定将在1个月后个月后以等值以等值1 000万元的万元的乙乙公司公司股票股票作为对价作为对价，乙公司，乙公司应确认负债还是权益应确认负债还是权益？Slide 52普华永道金融负债与权益工具区分金融负债与权益工具区分 以以自身权益自身权益结算结算（衍生）（衍生）是否是否“固定换固定固定换固定”是否以固定数量的自身权益工具交换固定金额的现金或其他金融资产结算示例示例现金现金/其他金融资产其他金融资产自身权益
35、工具自身权益工具分类分类10亿元 认股权证认股价格：5元/股权益工具权益工具10亿元 认股权证认股价格：根据股价调整股数金融负债金融负债1600万美元 认股权证认股价格：8美元/股金融负债金融负债53普华永道金融负债与权益工具区分金融负债与权益工具区分典型的复合工具典型的复合工具54甲公司甲公司发行发行1 000万万元元的的三三年年期可转换公司债，债券利率为期可转换公司债，债券利率为4%，自发行之，自发行之日起每年支付一次。该可转换公司债自发行日起每年支付一次。该可转换公司债自发行12个月后可以按每股个月后可以按每股10元的价元的价格转换格转换为为甲甲公司公司普通股普通股。不。不具备转换权的类
36、似债券的市场利率为具备转换权的类似债券的市场利率为5%。计算负债部分公允价值计算负债部分公允价值40/(1+5%)+40/(1+5%)2+1 040/(1+5%)3=975权益部分权益部分=1 000 975=25发行时账务处理发行时账务处理借：银行存款借：银行存款1 000贷：应付债券贷：应付债券975贷：资本公积贷：资本公积25后续按后续按5%的实际的实际利率确认利息支出利率确认利息支出普华永道金融负债与权益工具的金融负债与权益工具的区分区分问题问题甲甲公司向境外私募基金发行优先股，可自主决定股利分配，公司向境外私募基金发行优先股，可自主决定股利分配，不还本，但如果甲不还本，但如果甲公司在
37、公司在3年内无法上市，则将归还本金以及按年内无法上市，则将归还本金以及按10%计算的利息。计算的利息。乙乙公司向公司向境外私募基金发行优先股，可自主决定股利分配境外私募基金发行优先股，可自主决定股利分配，不还本，但，不还本，但如果甲公如果甲公司在司在3年内上市年内上市，则将归还本金以及按，则将归还本金以及按10%计算的利息。计算的利息。丙公司向投资方发行股份，丙公司向投资方发行股份，可自主决定股利可自主决定股利分配，不还本，但约定如果丙公司清分配，不还本，但约定如果丙公司清算，将偿还本金。算，将偿还本金。丁丁公司向非关联方借入资金，可自主决定股利分配，不还本，但约定若公司向非关联方借入资金，可自主决定股利分配，不还本，但约定若10年内年内中国男足中国男足拿了世界杯冠军，则偿还本金。拿了世界杯冠军，则偿还本金。Slide 55普华永道金融负债与权益工具区分的概述金融负债与权益工具区分的概述 或或有结算条款有结算条款由发行方和持有方均不能控制的未来不确定事项的发生或不发生确定除非：除非：几乎不具有可能性几乎不具有可能性只在发行方清算时只在发行方清算时或或极端罕见、显著异常或几极端罕见、显著异常或几乎不可能发生乎不可能发生
